Валютная система и международные валютно-кредитные отношения. Монография

имеет возможность получить товар, не осуществив оплату. Для продавца гарантией служит только акцепт векселя импортером. Следовательно, экспортер несет риск неплатежа, снизить который, можно получив аваль инкассирующего банка либо иного финансово-устойчивого, с надежной репутацией банка.

Рассмотрим схему осуществления инкассовой формы расчетов на примере инкассо с условием вручения документов против платежа (рис.11).

Рис. 11 - Расчеты по документарному инкассо

1.Заключается внешнеторговый контракт, в котором имеется договоренность об осуществлении платежа в форме документарного инкассо с указанием всех условий платежа.

2.Экспортер передает перевозчику товар для осуществления транспортировки, который производит доставку продукции импортеру и получает транспортные документы.

3.Экспортер передает инкассовое поручение вместе с комплектом товарораспорядительных документов для направления покупателю. Банк – ремитент принимает инкассовое поручение и товарораспорядительные документы от экспортера и осуществляет их проверку по внешним признакам.

4.Банк-ремитент пересылает инкассовое поручение и товарораспорядительные документы в инкассирующий банк, который имеет право сделать представление импортеру непосредственно или через другой банк (представляющий банк).

5.Импортер получает уведомление о том, что в его адрес получено инкассовое поручение с документами, которые необходимо оплатить.

61

6.Импортер подтверждает полномочия банка на оплату.

7.Счет импортера дебетуется, ему выдаются документы против платежа. После этого инкассирующий банк уведомляет банк

–ремитент и переводит ему сумму инкассо.

8.Банк – ремитент зачисляет сумму инкассо на счет импортера, за вычетом комиссионных и уведомляет его об этом.

Коммерческие банки принимающие участие в расчетах по инкассо не несут ответственности за неоплату или отказ от акцепта импортера. В их обязанности входит организация документооборота, передачи денег по инкассо и уведомление о ходе осуществления операции.

Документарное инкассо обладает рядом преимуществ и недостатков.

Преимущество для импортера состоит в том, что существует определенный промежуток времени между отгрузкой товара и осуществлением платежа по нему, следовательно, появляется возможность дольше не отвлекать денежный капитал из оборота. В случае инкассо с условием вручения документов против акцепта дополнительным преимуществом является то, что оплата товара может произойти после его получения и дальнейшей реализации импортером.

Для экспортера инкассовая форма расчета дешевле, по сравнению с аккредитивной. В тоже время экспортер несет риск неплатежа, в случае реализации которого он будет вынужден иметь дополнительные складские расходы и/или расходы на обратную транспортировку. Кроме того, у экспортера происходит замедление оборачиваемости оборотных средств, так как поступление выручки за отгруженный товар происходит после отгрузки товара и оплаты коммерческих документов импортером.

Банковский перевод - это поручение банка, адресованный банку-корреспонденту в другой стране, о выплате по просьбе и за счет своего клиента-перевододателя определенной суммы денежных средств иностранному банку-бенефициару.

Поручение плательщика исполняется только при наличии средств на счете плательщика, если договором не предусмотрено иное.

Выделяют два вида банковского перевода:

- перевод за фактически поставленный товар; - перевод в оплату аванса по контракту.

62

Схема банковского перевода представлена на рисунке 12.

Рис. 12 - Расчеты банковским переводом

1.Заключение внешнеторгового контракта, в котором осуществляется договоренность об осуществлении платежа в форме банковского перевода с указанием всех условий платежа.

2.Импортер оформляет поручение на перевод денежных средств и предоставляет его в обслуживающий банк. В заявлении на перевод указывается: сумма перевода, наименование, адрес и номер счета переводополучателя, наименование и реквизиты банка переводополучателя, цель и назначение перевода, номер и дата внешнеторгового контракта. Наименование товара, номер счета перевододателя. Банк проверяет соответствие документа внешнеторговому контракту, правильность заполнения, соответствие реквизитов бенефициара и банка бенефициара, выясняет, позволяет ли остаток счета покупателя произвести оплату и возместить комиссию за перевод. Затем производит списание суммы платежа со счета импортера.

3.Банк импортера направляет платежное поручение в банк экспортера тем способом, который указан в поручении (по почте, системе SWIFT).

4.Банк экспортера проверяет подлинность поручения, зачисляет денежные средства на счет экспортера и уведомляет его об этом.

Банковский перевод может быть выполнен двумя способами:

банк импортера может зачислить сумму перевода на корреспондентский счет банка – экспортера, открытый в банке импортера;

63

банк импортера может предоставить право банку экспортеру списать сумму перевода с его корреспондентского счета, открытого в банке экспортера.

Банковский перевод имеет как достоинства, так и недостатки. Преимущество для импортера – наиболее дешевая форма расчетов (банк взимает минимальную комиссию за платеж). Недостаток для экспортера – наиболее рискованная форма расчетов, так как отправив товар, он может не получить за него расчет.

Международные расчеты позволяют регулировать платежи по денежным требованиям и обязательствам, которые осуществляются между странами, финансово-кредитными институтами, юридическими и физическими лицами других государств на основе заключенных соглашений. Международные расчеты обслуживают движение товаров и услуг по внешнеторговым контрактам, в которых производится фиксация основных валютно-финансовых и платежных условий.

Рассмотрим показатели валютного рынка РФ, который обслуживает внешнеэкономическую деятельность страны. Результаты торговой сессии ПАО Московская Биржа представлены в таблице 4.

Таблица 4 – Результаты торгов на единой торговой сессии ПАО Московская Биржа

Объем торгов млн.долл.США2

Из данных таблицы следует, что за анализируемый период объем торгов в долл.США возрос на 24,2%, объем торгов в евро – на 49,5%. При этом следует отметить, что объем торгов как по долл.США, так и евро имеют значительные колебания по отдельным периодам. Так если в январе 2015г. объем торгов по долл.США составлял 72656 млн.долл., то в январе 2016г. – 134932,9 млн.долл., а в январе 2017г. – 90258,6. По евро суммы составляли соответственно 5860,1; 11552,6; 8762,0 млн.евро.

2 без учета срока расчетов

64

Показатели валютного рынка РФ свидетельствуют о его нестабильности и неустойчивости.

2.4. Валютно-финансовые условия контрактов

Международные расчеты используют для обслуживания движения товаров и услуг по внешнеторговым контрактам. Внешнеторговый контракт – это соглашение о формировании, изменении и прекращении прав и обязанностей сторон, которые юридически оформляют взаимоотношения международной торговли между продавцом и покупателем. Внешнеторговый контракт регламентирует условия движения товаров и услуг от продавца к покупателю в международном обороте. Контракт включает следующие разделы:

стороны контракта;

предмет контракта;

цена и общая сумма контракта;

сроки поставки товаров или оказания услуг;

условия платежей;

качество товаров или услуг;

ответственность сторон;

претензии и санкции.

При этом особо выделяют валютно-финансовые и платежные условия. Правильный выбор данных условий определяет скорость и гарантии проведения платежей, издержки их осуществления, гарантию получения товара или услуг. В тоже время сами условия зависят от целого спектра факторов: характера и длительности взаимоотношений между экспортером и импортером, их финансового положения и деловой репутации, конъюнктуры товарного рынка, установленных международных торговых правил и обычаев, действующих норм международного валютного и финансового права, норм национального законодательства.

Валютно-финансовые и платежные условия внешнеторгового контракта содержат:

валюта цены и способы ее установления;

валюта платежа;

курс пересчета валюты цены и валюты платежа при их несовпадении;

условия платежа;

65

формы международных расчётов. Каждое условие рассмотрим более подробно. 1. Валюта цены и способы ее установления.

Валюта цены представляет собой валюту, в которой выражена цена товаров и услуг во внешнеторговом контракте. Зачастую цена указывается в валюте страны одного из контрагентов по внешнеторговому контракту, но может быть выбрана и другая валюта. На выбор валюты цены оказывают влияние разнообразные факторы, среди них выделяют: конъюнктура товарных валютных рынков, устойчивость валюты, традиции и обычаи торговли данным товаром. При определении валюты цены могут возникнуть и противоречия между интересами импортера и экспортера. При этом импортер может стремиться к установлению цены в валюте, курс которой имеет тенденцию к снижению. Экспортер – в устойчивой валюте или в валюте, курс которой имеет тенденцию к повышению.

При этом, особо следует отметить установление способа фиксации валюты цены. С учётом способа фиксации различают такие виды цен:

твердая цена - не подразумевает возможность ее пересмотра в ходе исполнения сделки;

подвижная цена – имеет возможность пересмотра цены по причине изменения рыночной цены предмета внешнеторгового контракта на момент его исполнения. В контракте также обычно оговариваются пределы отклонения рыночной цены от договорной, превышение которых влечет за собой пересмотр цены;

скользящая цена - предусматривает возможность пересмотра цены в результате изменения издержек производства за период действия внешнеторгового контракта. Данная цена применяется в основном в контрактах на товары длительного изготовления. Происходит фиксация базисной цены и оговорка ее структуры, в которой выделяются постоянные и переменные издержки. При установлении оговорки по скользящей цене во внешнеторговом контракте могут быть установлены пределы колебаний, в рамках которых не производится пересмотр цен, предусмотрены определённые издержки и выделен период времени

врамках срока внешнеторгового контракта, на который будет распространяться скольжение;

66

- цена с последующей фиксацией. Она устанавливается в ходе исполнения внешнеторгового контракта, в самом же договоре оговаривается только принцип определения уровня и условия фиксации цены.

2.Валюта платежа и условия перерасчета при несовпадении валюты цены и валюты платежа.

Валюта платежа – валюта, в которой будет производиться расчёт за поставленные товары и услуги. Несовпадение валюты цены и валюты платежа представляет собой самый простой способ страхования валютных рисков. В данном случае устанавливается курс пересчета валюты или способ его определения. Оговорке подлежат: валютный рынок, котировка которого будет положена в основу пересчета, вид валютного курса по отношению к участнику валютной сделки, время определения курса по системе «Рейтер», день пересчета.

Валютные и мультивалютные оговорки применяются в целях страхования валютного риска. Валютная оговорка предусматривает пересмотр суммы платежа пропорционально изменению курса валюты оговорки. Мультивалютная оговорка - сумма платежа пересматривается пропорционально изменению курса валютной корзины. На практике используют и другие виды оговорок:

индексная оговорка, предусматривает, что цена товара и сумма платежа изменяются с учетом изменения к моменту платежа определенного индекса цен, обусловленного в контракте, по сравнению с моментом заключения сделки;

оговорка о скользящих ценах. В данном случае в контракте указывается условная цена, которая к моменту расчёта может быть пересмотрена с учетом изменения ценообразующих факторов;

компенсационная сделка, т.е. взаимная поставка товаров в равной стоимости.

3.Условия платежа.

Важным элементом внешнеторговой сделки выступают условия платежа, которые подразделяются на наличный платеж, авансовый платеж и платеж в кредит.

Наличный платеж в международных расчетах - это платеж, осуществляемый импортером после получения извещения о готовности товара к отгрузке или против документов, подтверждающих отгрузку товара согласно условиям контракта.

67

Наличный платеж может быть единовременным или частичным в соответствии с договоренностью по внешнеторговому соглашению.

Авансовый платеж подразумевает оплату товара экспортером до начала его поставки. Он может быть произведен в полном размере стоимости товара либо его части. В данном случае кредитором выступает импортер продукции.

Расчёты с использованием кредита означают оплату товара спустя некоторое время после его поставки. В данном случае кредитором выступает экспортер, продавая продукцию с условием рассрочки и отсрочки платежа.

Возможны и комбинированные варианты. Например, импортер через определённое время после подписания контракта переводит аванс экспортеру, а на отдельную сумму контракта экспортер предоставляет импортеру кредит.

При заключении контракта партнеров интересует имущественная ответственность сторон при невыполнении принятых обязательств, т.е. гарантии против неплатежа. Гарантии могут быть таких видов:

правительственные соглашения;

банковские гарантии;

гарантии крупных финансово-устойчивых предприятий. Правительственные соглашения являются самой надежной

гарантией. Форма банковской гарантии в соответствии с международными правилами является юридически независимым дополнением к внешнеторговому контракту. В данном случае банк обязуется выплатить определенную сумму, если одна из сторон не выполняет принятых обязательств. Международная торговая палата Парижа издала основные правила для гарантий. Одной из форм таких гарантий является обязательство произвести платежи, поручительства третьей стороны.

Наибольшее значение для международных операций имеют гарантия предложения, гарантия исполнения, авансовая гарантия.

Обязательным приложением к внешнеторговому контракту является паспорт сделки.

Перечень, порядок оформления и представления в уполномоченные банки документов о валютных операциях установлен Инструкцией Банка России от 4 июня 2012 г. N2 138-И «О порядке представления резидентами и нерезидентами уполномоченным банкам документов и информации, связанных с

68

проведением валютных операций, порядке оформления паспортов сделок, а также порядке учета уполномоченными банками валютных операций и контроля за их проведением».

Паспорт сделки является основным инструментом банковского валютного контроля и обеспечения учета и отчетности по валютным операциям между резидентами (юридическими лицами, индивидуальными предпринимателями и физическими липами, занимающимися частной практикой) и нерезидентами при экспорте и импорте. Кроме установочных данных (номер и дата оформления, сведений о переоформлении и об основаниях для закрытия), паспорт сделки содержит информацию: номер и дату его оформления, сведения о резиденте и о его иностранном контрагенте, общие сведения о внешнеторговой сделке/кредитном договоре (договоре займа) (дата и номер договора, общую сумму сделки (если имеется) и валюту цены сделки, дату завершения исполнения обязательств по сделке), а также сведения об уполномоченном банке, в котором оформляется паспорт сделки и через счета в котором осуществляются расчеты по сделке и сведения о переоформлении и об основаниях для закрытия паспорта сделки. Паспорт сделки выполняет контрольно-информационную функцию. Посредством паспорта сделки уполномоченный банк может проверить обоснованность оплаты резидентом нерезиденту денежных сумм и своевременность получения от нерезидента встречного выполнения обязательств (например, в виде импортируемых товаров, работ, услуг, результатов интеллектуальной деятельности), что является главной составляющей требования о репатриации, установленного ст. 19 Закона о валютном регулировании и валютном контроле. В соответствии с данной статьей при осуществлении внешнеторговой деятельности резиденты, если иное не предусмотрено законом, обязаны в сроки, в соответствии с внешнеторговыми контрактами, обеспечить:

получение от нерезидентов на свои банковские счета в уполномоченных банках иностранной валюты или валюты РФ, причитающейся в соответствии с условиями указанных договоров (контрактов) за переданные нерезидентам товары, выполненные для них работы, оказанные им услуги, переданная им информация и результаты интеллектуальной деятельности, в том числе исключительные права на них;

69

возврат в РФ денежных средств, уплаченных нерезидентам за неввезенные в РФ (неполученные на территории РФ) товары, невыполненные работы, неоказанные услуги, непереданные информацию и результаты интеллектуальной деятельности, в том числе исключительные права на них.

Паспорт сделки оформляется по тем контрактам, в том числе предварительным договорам, офертам и публичным офертам, которые заключены между резидентами и нерезидентами и которые предусматривают осуществление валютных операций, связанных с расчетами через счета резидентов, открытые в уполномоченных банках, и (или) через счета резидентов, открытые в банкахнерезидентах:

по контрактам, предусматривающим при проведении внешнеторговой деятельности вывоз из РФ или ввоз в РФ товаров, за исключением документарных ценных бумаг;

по контрактам, предусматривающим выполнение работ, оказание услуг, передачу информации и результатов интеллектуальной деятельности, в том числе исключительных прав на них;

по контрактам, финансовой аренды (лизинга), а также договорам аренды, предусматривающим передачу недвижимого имущества;

по контрактам, предметом которых является получение, предоставление или возврат денежных средств в виде кредита и т.п.

Вотдельных случаях оформление паспорта сделки не требуется, в частности по внешнеторговому контракту или кредитному договору, если сумма обязательств по ним не превышает в эквиваленте 50 тыс. долл. США; по внешнеторговому контракту или кредитному договору (независимо от суммы), заключенному кредитной организацией, а также Банком Развития; физическими лицами (как резидентами, так и нерезидентами); по счетам, открытым в Банке России и т. п.

Паспорт сделки представляется таможенным органам при таможенном декларировании товаров. По каждому внешнеторговому контракту либо кредитному договору резидент оформляет в уполномоченном банке один паспорт сделки. В случае если резидент осуществляет все валютные операции через счета, открытые в банке-нерезиденте, паспорт сделки оформляется в

70