По цели инвестирования:

• Обязательные — необходимые для продолжения деятельности предприятия (экология, безопасность и т.п.)

• Направленные на снижение издержек — связаны с поддержанием конкурентоспособности, совершенствованием технологии, повышением качества товаров и услуг;

• Направленные на расширение и обновление предприятия — связаны с заменой и модернизацией устаревших и строительством новых основных фондов;

• По освоению новых рынков и услуг;

3. По связи с процессом воспроизводства:

• Нетто –инвестиции — начальные инвестиции, необходимые при создании предприятия и расширения производства;

• Реинвестиции — на восстановление и замену активов, выживание предприятия;

• Брутто-инвестиции — сумма нетто-инвестиций и реинвестиций.

4. По источнику инвестиции бывают:

• Собственные;

• Заемные;

• Иностранные.

5. По участию предприятия в процессе инвестирования:

• Прямые инвестиции — непосредственное участие предприятия-инвестора в выборе объектов вложения капитала;

• Непрямые инвестиции — участие в процессе выбора объекта инвестирования посредника (инвестиционного фонда).

6. По периоду осуществления:

   • Краткосрочные инвестиции — вложение денежных средств на период до 1 года;

   • Долгосрочные инвестиции — вложение денежных средств на период, превышающий 1 год.

7. По периодичности получения доходов:

• Нерегулярные инвестиции;

• Аннуитет — инвестиции, приносящие доход через регулярные промежутки времени, например в страховые и пенсионные фонды.

Формирование инвестиционных ресурсов идет за счет внешних и внутренних источников.

Внешние источники:

• Собственное финансирование — поступления инвестиционных ресурсов от собственников предприятия (эмиссия акций или увеличение количества собственников);

• Заемное финансирование — кредитование (долгосрочные и краткосрочные кредиты, ссуды, размещение облигаций);

Внутренние источники:

• Собственное финансирование — за счет прибыли, амортизационных отчислений и т.д.

• Заемное финансирование — размещение облигаций среди своих работников.

Вопрос №4

Для осуществления хозяйственной деятельности предприятия и организации должны иметь основные фонды: здания, сооружения, машины, оборудование и т.д.

Источником образования и расширения основных фондов являются капитальные вложения (КВ).

Капитальные вложения (КВ) – это затраты на создание новых, техническое перевооружение, реконструкцию и расширение действующих основных фондов.

Капитальные вложения (КВ) – это реальные инвестиции.

По экономическому содержанию КВ представляют собой часть общественного продукта, и, прежде всего, фонда накопления, направляемую на воспроизводство основных фондов.

По форме КВ выступают в виде денежных средств, которые идут на капитальное строительство, а также на приобретение оборудования, машин и других средств труда, входящих в состав основных фондов.

Капитальное строительство – это форма производственной деятельности предприятий, связанная с сооружением, реконструкций объектов основных фондов и обеспечивающая расширенное воспроизводство основных фондов.

Оно может осуществляться как специализированными строительными организациями по соглашениям и договорам, т.е. подрядным способом, так и собственными силами предприятия и организации, т.е. хозяйственным способом.

Эффективность кв

Важнейшей задачей предприятий в области КВ является повышение их экономической эффективности, т.е. при минимальных затратах на строительство, реконструкцию и приобретение основных фондов добиваться максимального эффекта (увеличения объема выпуска продукции, товарооборота, а также роста производительности труда, снижения ИО, роста прибыли).

Экономическая эффективность -- это отношение экономического эффекта к необходимым для его достижения капитальным затратам.

Экономический эффект -- это абсолютная величина какого-либо результата (рост объема производства, товарооборота, прибыли).

Эффективность КВ характеризуется двумя показателями:

I. Общая (абсолютная) экономическая эффективность кв.

Эффективность отдельных отраслей и предприятий характеризуется отношением прибыли к величине КВ.

Этот показатель называется коэффициент эффективности КВ :

П (ВД – ИО)

Экв =----- = ---------------

КВ КВ

где П – сумма прибыли

КВ – V капитальных вложений.

Важным показателем эффективности КВ является срок их окупаемости. Этот показатель позволяет определить время, в течение которого КВ будут возмещены за счет экономического эффекта

КВ КВ 1

Т = ---------- = ------------ = --------

П (ВД – ИО) Экв

Вывод: КВ будут эффективными если:

Экв > норматива Экв ( = 0,20)

Т < норматива Т = (4 года)

II. Сравнительная экономическая эффективность КВ рассматривается при сопоставлении нескольких вариантов проектов. Если один из сравниваемых вариантов характеризуется меньшим размером КВ и одновременно имеет более низкие затраты при прочих равных условиях, то он является экономически более выгодным.

Сравнительная экономическая эффективность КВ характеризуется тремя показателями:

1) Коэффициент сравнительной эффективности кв:

И1 – И2

Кэф.ср. = ------------------

КВ2 - КВ1

где: И1, И2 – издержки производства и обращения по сравниваемым вариантам;

КВ2, КВ1 -- объем КВ по сравниваемым вариантам.

2) Сравнительный срок окупаемости кв:

КВ2 – КВ1 1

Тср. = -------------- = ------------

И1 – И2 Кэф.ср.

Для выбора и обоснования оптимального варианта следует провести расчеты и сравнить полученные данные с нормативными.

Вывод: КВ будут эффективными если:

Кэф. ср. > норматива Экв (0,25)

Тср < норматива Т (4 года)

3) Приведенные затраты (пз)

ПЗ = КВ + (Нт х И)

где: И – издержки производства или обращения

Нэкв – норматив коэффициента эффективности КВ

Нт – норматив срока окупаемости.

Эффективнее будет тот вариант, у которого: п з min (минимальны)

При определении эффективности КВ целесообразно рассчитывать и анализировать такие показатели как капиталоемкость и удельные капитальные вложения.

Капиталоемкость - отношение КВ к сумме прибыли или объему выпуска продукции, полученному в результате их осуществления.

Удельные КВ показывают величину КВ, приходящуюся на единицу производственной мощности предприятия (т.е. торговую площадь).

Инвестиционная деятельность предусматривает разработку и реализацию инвестиционных проектов.

Инвестиционный проект (ИП) - представляет собой набор видов деятельности, направленных на достижение цели и выполняемых в определённой последовательности при заранее заданных условиях(сроках, материальных и финансовых затратах, нормативных и правовых актах).

Инвестиционный проект (ИП) - обоснование экономической целесообразности, объёма и сроков осуществления капитальных вложений, а также описание практических действий по осуществлению инвестиций.

Инвестиционный проект позволяет в первую очередь предприятию, а затем и внешним инвесторам всесторонне оценить ожидаемую эффективность и целесообразность осуществления конкретных реальных инвестиций. Каждый проект в своём развитии проходит определённые стадии (фазы) – от состояния, когда проекта ещё не существует, до состояния, когда проекта уже не существует.

СТАДИИ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА

1. Прединвестиционная стадия:

- Анализ инвестиционных возможностей

- Предварительное технико-экономическое обоснование

- Доклад об инвестиционных возможностях

2. Инвестиционная стадия:

- Пререговоры и заключение контрактов

- Проектирование

- Строительство

-Маркетинг

-Обучение

3.Эксплутационная стадия:

- Приёмка и закупка

- Замена оборудования

- Расширение, инновации

Промежуток времени между появлением идеи проекта и моментом его окончания, называется жизненным циклом проекта.

Классификация инвестиционных проектов (ип):

1.  Производственные ИП – вложение средств в создание новых, расширение, модернизацию основных фондов.

2.   Научно-технические ИП – направление средств на разработку и создание новой высоко эффективной продукции с новыми свойствами, новых технологий и технологических проектов.

3.   Коммерческие ИП – получение прибыли на осуществляемые инвестиционные вложения в результате закупки продажи и перепродажи какой-либо продукции, товаров, услуг.

4.   Финансовые ИП – связаны с приобретением, формированием портфеля ценных бумаг, а также их реализацией и выпуском ценных бумаг.

5.   Экологические ИП – вложения средств в природоохранные объекты, в разработку технологий экологического характера.

6.   Социально-экономические ИП – вложение средств в улучшение состояния здравоохранения, образования и культуры.

Инвестиционная программа – это совокупность инвестиционных проектов и предложений с определённой целевой направленностью. Инвестиционная программа – целый комплекс ИП.

Принятие инвестиционного решения и оценка инвестиционного проекта базируется на следующих принципах:

1.Принцип доходности – доходность ИП определяется сопоставлением результата от его реализации и затрат на его осуществление.

2. Принцип альтернативности – доходность ИП сопоставляется с доходностью альтернативного варианта вложения денег. Инвестирование в проект целесообразно, если его доходность выше банковского процента по депозитам.

3. Принцип учёта основных и дополнительных показателей означает, что при оценке ИП наряду с его доходностью анализируется перспективность проекта, его безопасность, экологическая чистота, возможности повышения конкурентоспособности и т.д.

Инвестиционный проект должен содержать определённый

перечень основных разделов:

А. Описание возможностей проекта

 В. Статьи капитальных затрат (суммарные инвестиции, необходимые для реализации проекта)

 C. Капитал по источнику происхождения, имеющийся в наличии инициаторов проекта (собственников, соучастников, спонсоров и т. д.)

 D. Требуемые инвестиции, недостающие средства

 Е. Спрос (потребители) и доходы

F. Операционные и эксплуатационные расходы

 G.сточник информации о проекте

Важным этапом для выбора инвестиционного проекта является оценка эффективности инвестиций, которая осуществляется путём расчёта и анализа определённых экономических показателей.

Основные критерии оценки инвестиционных проектов:

1. Чистая текущая стоимость проекта (чтс)– позволяет сопоставить величину капитальных вложений с общей суммой чистых денежных поступлений, поступаемых в течении прогнозируемого периода, и характеризует величину эффекта от будущей реализации инвестиционного проекта.

где: Дn – величина годового дохода от проекта в n-периоде;

IC – объём инвестиций;

Т – количество лет, в течении которых инвестиции будут приносить

доход;

r – коэффициент дисконтирования, в качестве которого возможно

использовать средние ставки по долгосрочным кредитам, средние

депозитные ставки, ставки рефинансирования Национального банка РБ.

Вывод: если ЧТС>0, то проект следует принять;

если ЧТС<0, то проект следует отвергнуть;

если ЧТС=0, то проект ни прибыльный, ни убыточный – в случае реализации такого проекта благосостояние собственников не изменится, однако объёмы производства возрастут, т.к. частое увеличение производственного потенциала предприятия оценивается положительно, проект все же принимается.

При наличии нескольких взаимоисключающих вариантов проектов , при прочих равных условиях следует выбрать тот, чистая текущая стоимость которого выше.

2. Индекс рентабельности или рентабельность капиталовложений (IR) – характеризует уровень доходов на единицу затрат, т.е. эффективность вложений (чем больше значение данного показателя, тем выше отдача каждого рубля, инвестируемого в данный проект):

Вывод: если IR >1, то проект следует принять;

если IR <1, то проект следует отвергнуть;

если IR =1, то проект ни прибыльный, ни убыточный

При оценке эффективности капитальных вложений следует обязательно учитывать влияние инфляции. Это достигается путем корректировки коэффициента дисконтирования на индекс инфляции:

где: r' – скорректированный коэффициент дисконтирования с учетом индекса

инфляции;

i - среднегодовой индекс инфляции.

Затем рассчитываем чистую текущую стоимость с учетом индекса инфляции:

Основным показателем при оценке эффективности проекта и принятии инвестиционного решения является показатель чистой текущей стоимости инвестиционного проекта, скорректированный с учётом индекса инфляции. Он определяет цель инвестиций, меру их эффекта – получение максимальной прибыли рост благосостояния предприятия.

Решение об инвестировании в тот или иной проект принимается на основании следующих данных:

Контрольные вопросы

(тема № 11)

1. Дайте определение инвестиционной деятельности.

2. Охарактеризуйте субъектов инвестиционной деятельности.

3. Дайте определение инвестициям. Раскройте классификацию инвестиционной деятельности.

4. Раскройте источники инвестиционной деятельности.

5. Изложите сущность капитальных вложений.

7. Охарактеризуйте абсолютную экономическую эффективность капитальных вложений.

8. Охарактеризуйте сравнительную эффективность капитальных вложений.

Тема 12. Денежные затраты организаций, их классификация и источники финансирование.

Вопросы: 1. Классификация денежных затрат предприятия, источники их

Формирования.

2. Понятие и классификация издержек обращения.

3. Планирование издержек обращения по отдельным статьям, общему объему.

Вопрос № 1.

Для осуществления своей деятельности торговая организация должна располагать материальными, трудовыми и финансовыми ресурсами, т.е. иметь материально-техническую базу, персонал (которому необходимо выплачивать заработную плату), товары(которые требуют затрат на закупку, хранение и реализацию) и т.д. Затраты ресурсов в экономической деятельности характеризуют разными терминами – расходы, затраты, издержки, потери и т.д.

Затраты – это стоимостная оценка ресурсов, потребляемых организацией в процессе производства и реализации товаров (работ, услуг).

По экономическому содержанию все денежные затраты предприятий делятся следующим образом:

1) Затраты, связанные с извлечением прибыли (на обслуживание и развитие производства, работ, услуг, их реализацию)

В свою очередь затраты, связанные с извлечением прибыли, подразделяются на:

а) Текущие затраты – это затраты на производство и реализацию продукции, работ и услуг, принимающие форму себестоимости и издержек обращения.

Основными источниками их финансирования являются: денежные средства, поступающие на счета предприятий за проданную продукцию, работы и услуги, краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность.

б) Затраты капитального характера – к ним относятся инвестиции в основные фонды, ценные бумаги, нематериальные активы. Источниками их финансирования являются: амортизационные отчисления, прибыль, остающаяся после уплаты налогов и иных обязательных платежей; средства от продажи собственной эмиссии ценных бумаг и другие источники.

2) затраты не связанные с извлечением прибыли (расходы потребительского характера, расходы на благотворительные и гуманитарные цели)

В расходах, не связанных с извлечением прибыли, основное место занимают расходы потребительского характера. Это расходы на материальное стимулирование и социальную поддержку работников предприятия, на мероприятия по организации отдыха и охране здоровья, не связанные непосредственно с участием работников в производственном процессе. Основным источником финансирования этих расходов служат средства фондов потребления, образуемых за счет чистой прибыли и другие источники.

3) Расходы принудительного характера (налоги, отчисления в целевые бюджетные и внебюджетные фонды, уплата штрафных санкций).

Расходы принудительного характера включают налоги и приравненные к ним платежи, а также различные экономические и финансовые санкции.

По законодательству РБ все налоги по источнику их уплаты можно разделить на 3 группы:

1) налоги, включаемые в цену товаров и уплачиваемые из выручки от реализации (НДС, акцизы, и др.).

2) налоги, уплачиваемые из прибыли (налог на недвижимость, налог на прибыль, и др.).

3) налоги, включаемые в себестоимость продукции (работ, услуг): налоги и отчисления, начисляемые на фонд заработной платы – чрезвычайный налог для ликвидации последствий аварии на ЧАЭС; отчисления в Фонд социальной защиты населения и др.

Себестоимость – стоимостная оценка используемых в процессе производства природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов, а также других затрат на производство и реализацию продукции (работ, услуг).

Вопрос № 2.

Издержки обращения (ИО) представляют собой выраженные в денежной форме затраты живого труда, связанные с закупкой, транспортировкой, хранением и содержанием материально-технической базы и аппарата управления предприятием.

Издержки обращения – это затраты по доведению товаров от производства до потребителей, выраженные в денежной форме.

Издержки обращения (торговые издержки) – это денежная оценка затрат, произведенных продавцом в процессе продвижения товаров к покупателю за определённый период времени.

Издержки обращения представляют собой общественно-необходимые затраты труда, обеспечивающие выполнение торговлей своих функций и задач.

Издержки обращения характеризуются суммой и уровнем.

Уровень издержек обращения – важный качественный показатель торговой деятельности. Уровень издержек (Уио) устанавливается в процентах к товарообороту:

сумма ИО

Уио = -------------------- х 100%

объем Т/О

Это показатель, с одной стороны, свидетельствует о величине затрат в расчете на 1 ден. ед. товарооборота; с другой -- о доле торговых расходов в розничной цене; с третьей – об эффективности использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов. По уровню издержек обращения судят об эффективности торговой деятельности, т.к. он предопределяет ее конечный результат – прибыль и рентабельность.

Наряду с показателем издержек обращения в экономике используется показатель издержек потребления. Издержки обращения тесно связаны с издержками потребления.

Издержки потребления – это затраты времени населения на приобретение товаров и организацию их потребления.

Затраты, включаемые в состав издержек обращения, классифицируются по различным признакам.

Классификация издержек обращения:

1. По участию в образовании стоимости:

а) Чистые издержки – это затраты по организации процесса купли-продажи, содержанию административно-управленческого персонала, расходы на учет и отчетность.

б) Дополнительные издержки связанные с продолжением процесса производства в торговле (фасовка, упаковка).

2. По способу отнесения на отдельные товары и товарные группы:

а) Прямые издержки – затраты, которые на основании первичных документов могут быть отнесены на ту или иную товарную группу или отдел.

б) Косвенные издержки производятся всем магазином в целом или группой магазинов.

3. По рациональности использования:

а) Производительные расходы дают полезный результат – расходы на реализацию товаров обеспечивают предприятию получение розничного товарооборота.

б) Непроизводительные расходы полезного результата не дают, но они бывают неизбежными в процессе осуществления предприятием своей деятельности. В торговле это, прежде всего, потери товаров в виде естественной убыли.

4. По степени зависимости от изменения объема товарооборота и управление издержками:

а) Постоянные издержки – это издержки сумма которых непосредственно не зависит от изменения объема и структуры товарооборота, но их уровень изменяется в обратном по отношению к товарообороту направлении, т.е. с увеличением объема товарооборота уровень постоянных издержек обращения, рассчитанный в процентах к товарообороту снижается, и наоборот. Эти издержки принято называть условно-постоянными.

К ним относят: расходы по аренде (лизингу) основных средств, амортизация основных средств и нематериальных активов, затраты и отчисления на ремонт основных средств, расходы на содержание сооружений, помещений, инвентаря, расходы на торговую рекламу.

б) Переменные издержки обращения или условно-переменные издержки находятся в непосредственной зависимости от объема и структуры товарооборота, т.е. с изменением объема товарооборота изменяется сумма и уровень издержек.

К ним относят: транспортные расходы, расходы на хранение, подработку, подсортировку и упаковку товаров, проценты за пользование кредитами и займами, расходы на газ, пар, электроэнергию для производственных нужд, потери товаров при транспортировке, хранении и реализации, расходы на тару.

5. По экономическому содержанию:

а) материальные затраты.

б) затраты на оплату труда.

в) отчисления на социальные нужды.

г) амортизация основных средств и нематериальных активов, используемых в предпринимательской деятельности.

д) прочие затраты.

6. По отраслям торговой деятельности – это расходы:

а) на реализацию товаров розничной торговли.

б) на реализацию товаров оптовой торговли.

в) на реализацию продукции общественного питания.

г) по заготовкам сельскохозяйственной продукции.

Все издержки можно разделить на 2 группы:

1) Явные (бухгалтерские) издержки -- это издержки, связанные с использованием привлеченных материальных, финансовых и трудовых ресурсов, которые полностью отражаются в бухгалтерском учете.

Они делятся:

-- на материальные затраты (стоимость товаров, сырья, материалов, используемых для упаковки, хранения; стоимость работ и услуг, оказываемых другими предприятиями данному предприятию и др.);

-- затраты на оплату труда;

-- отчисления на социальные нужды и другие отчисления;

-- амортизация основных фондов;

-- прочие затраты.

2) неявные издержки – это издержки, связанные с использованием ресурсов, принадлежащих самому предприятию. К неявным издержкам можно отнести платежи, которые предприятие могло бы получить при более выгодном использовании принадлежащих ему ресурсов (издержки упущенных возможностей), нормальную прибыль, которая удерживает предпринимателя в выбранной им отрасли деятельности.

Вопрос № 3.

Согласно Методическим указаниям по составу и учету издержек обращения (производства), финансовых результатов деятельности организаций торговли и общественного питания единая для всей сферы обращения номенклатура статей издержек включает 18 статей.

Статья 1.

«Транспортные расходы, связанные с доставкой товаров в организации торговли и общественного питания».

На данную статью относят:

-- расходы по доставке товаров и продуктов железнодорожным, водным, воздушным и автомобильным транспортом в соответствии с условиями договоров; оплату услуг организаций по погрузке товаров в транспортные средства; плату за экспедиционные операции и другие услуги; плату за временное хранение грузов и т.д.

Чаще всего грузы в торговле перевозятся автомобильным транспортом.

Планирование по данной статье расходов происходит в 2 этапа:

1. Определение расходов по централизованной доставке (кольцевой завод -- основные продовольственные группы товаров):

Сумма расходов план поступления расценка за

по централизованной = товаров по центра- х доставку 1

доставке лизованной доставке тонны груза

(в тоннах или в ден.ед.) или 1 ден.ед.

товаров.

2. Определение расходов, связанных с использованием наемного автомобильного транспорта:

В данном случае оплата может осуществляться двумя способами на условиях:

а) Общего тарифа за 1 т/км:

-- Грузооборот = план поставки груза

НЕТТО --------------------------

средняя цена 1 т груза

-- Грузооборот = Грузооборот НЕТТО + вес тары

БРУТТО

-- Транспортный = Гр. БРУТТО + (гр. БРУТТО х коэффициент

грузооборот повторных

перевозок

-- сумма транспортных = Транспортный х действующий тариф

расходы грузооборот перевозки груза

б) Почасовой оплаты:

Сумма транспортных = количество машин, планируемых х

расходов к использованию

х количество часов х количество дней х тариф за 1 машино-час

работы машин в работы машины

день в месяц

(если расходы определяются на год, то необходимо еще умножить на 12 месяцев).

К рассчитанным расходам на доставку прибавляется стоимость погрузочно-разгрузочных работ, расходы по экспедированию, стоимость хранения груза на складах транспортных организаций.

Статья 2:

«Транспортные расходы по доставке товаров покупателям»

На этой статье организации, осуществляющие оптовую торговлю товарами отражают расходы, связанные с транспортировкой, погрузкой товаров и др. расходы.

Статья 3:

«Расходы на оплату труда персонала».

На эту статью относят:

-- выплаты заработной платы за фактически выполненную работу;

-- выплаты по системам премирования, надбавки за профессиональное мастерство и т.п.

-- оплата трудовых и социальных отпусков;

-- надбавки к заработной плате (за стаж, выслугу лет)

и другие выплаты.

При планировании расходов по данной статье необходимо умножить прогнозируемую среднюю заработную плату по предприятию на прогнозируемую численность работников.

Статья 4:

«Расходы по аренде (лизингу) основных средств инематериальных активов».

На эту статью относится плата за долгосрочную (краткосрочную) аренду; расходы по регистрации договоров аренды.

Расходы по данной статье планируются исходя из ставок арендной платы, срока аренды и других условий.

Сумма расходов = Арендуемая площадь х ставка арендной платы

по аренде за 1 кв. м (метр квадратный

может применяться коэффициент местоположения.

Статья 5: «Расходы на содержание сооружений, помещений, инвентаря»

На данную статью относят:

-- отопление, освещение, водоснабжение и другие коммунальные услуги;

-- расходы на содержание в чистоте помещений;

-- электроэнергия для оборудования;

-- расходы на сигнализацию и другие расходы.

Планирование расходов на:

а) энергоресурсы = количество потребляемой х тариф (тепло за кв.м

тепло- и электроэнергии общей площади;

(1 киловато-час) 1 киловато-час).

б) водные = количество х тариф за 1 метр х 1,5 (очистка

ресурсы потребляемой кубический воды)

воды воды

в) охрану = количество часов охраны х тариф за 1 час

Статья 6: «Амортизация основных средств и нематериальных активов»

Статья 7: «Затраты и отчисления на ремонт основных средств»

На данную статью относят:

-- расходы на проведение текущего, капитального ремонтов зданий, сооружений и других собственных и арендованных средств;

-- технический осмотр и обслуживание оборудования;

-- отчисления в ремонтный фонд

и другие расходы.

Статья 8:

«Расходы на топливо, газ и электроэнергию для производственных нужд в организациях общественных нужд в организациях общественного питания».

Статья 9:

«Расходы на хранение, подработку, подсортировку и упаковку товаров».

На данную статью относят:

-- расходы на временное хранение товаров на складах других предприятий;

-- расходы на содержание холодильного оборудования;

-- стоимость материалов, используемых при подработке, сортировке, фасовке, упаковке товаров и другие расходы.

Прогнозируемая сумма расходов по данной статье определяется на основе плана продажи товаров, требующих операций, предусмотренных данной статьей, норм расхода материалов, установленных цен, ставок. Планирование производится по каждому виду операций отдельно, а затем определяется общая сумма издержек обращения по данной статье.

Сумма количество тариф норма расхода

расходов = товаров х х упаковочных

на упаковку к упаковке материалов

Статья 10:

«Расходы на торговую рекламу»

На данную статью относят:

-- расходы на разработку и издание рекламных изделий (плакатов, открыток и т.п.);

-- расходы на проведение рекламных мероприятий (печать, радио и т.п.);

-- расходы на световую и иную наружную рекламу;

и другие расходы.

Статья 11:

«Проценты за пользование кредитами и займами».

На данную статью относят:

-- проценты по ссудам, кредитам и займам;

-- проценты за отсрочку и рассрочку оплаты товаров (работ, услуг)

и другие расходы.

Методика расчета суммы расходов:

1) Определяем кредитуемый товарооборот:

- Кр.Т/О = РТО план. – оборот комиссионной торговли – оборот за СКВ

2) Определяем удельный вес себестоимости:

-- Уд. вес с/с = 100% - Увд + уровень транспортных расходов

3) Определяем кредитуемый товарооборот по себестоимости:

-- Кр. Т/О = Кр. Т/О х Уд. вес с/с (%)

с/с ----------------------------------

100%

или

-- Кр. Т/О = Кр. Т/О – сумма ВД + сумма транспортных расходов.

с/с

4) Определяем потребность в оборотных средствах:

-- Потребность однодневный норматив товарных

в оборотных = Кр.Т/О с/с х запасов в днях

средствах

-- однодневный = кр. Т/О с/с

кр. т/о с/с количество дней

в периоде

(30; 90; 360)

5) Определяем потребность в заемных средствах:

-- Потребность Потребность Наличие собственных

в заемных = в оборотных - оборотных средств

средствах средствах

6) Определяем сумму расходов по данной статье:

-- Сумма = потребность в заемных средствах х % ставка за кредит

расходов

Статья 12:

«Потери товаров при транспортировке,

хранении и реализации в пределах норм,технологические отходы».

На данную статью относят:

-- естественная убыль товаров в пределах норм;

-- потери от боя при транспортировке бьющихся изделий, а также при транспортировке в стеклянной, фарфоровой и пластмассовой упаковке.

и другие расходы.

Статья 13:

«Расходы на тару»

На данную статью относят:

-- расходы на ремонт, очистку и обработку тары;

-- расходы по погрузке-разгрузке, транспортировке порожней тары

и другие расходы.

Статья 14:

«Налоги, отчисления и сборы, включаемые в издержки обращения».

На данную статью относят:

-- обязательные отчисления в фонд занятости (ФЗ) ;

-- чрезвычайный налог;

-- экологический налог;

-- налог на землю;

-- обязательные отчисления в фонд социальной защиты населения

и т.п.

Статья 15:

«Прочие нормируемые затраты, включаемые в издержки обращения».

На данную статью относят:

-- оплата аудиторских услуг;

-- затраты на командировки, связанные с производственной деятельностью;

-- страховые взносы

и другие расходы.

Статья 16:

«Расходы по обеспечению условий труда персонала».

Статья 17:

«Расходы по управлению и функционировании торговой организации»

Статья 18:

«Прочие расходы».

Планирование издержек обращения по общему объему:

Основной задачей прогнозируемых расчетов издержек обращения на перспективу является определение оптимального уровня затрат, при котором возможно наращивание объемов, реализации и прибыли без уменьшения высокого качества обслуживания покупателей.

При планировании издержек обращения по общему объему могут использоваться следующие методы:

1) Метод технико-экономических расчетов.

2) Экономико-статистические методы.

3) Расчетно-аналитический метод.

4) Экономико-математические методы

и другие.

Расчетно-аналитический метод.

При использовании данного метода на основе анализа сложившегося к началу периода уровня издержек обращения и с учетом изменения условий функционирования торгового предприятия, вносятся корректировки в сложившийся уровень издержек обращения и, таким образом, определяется уровень издержек на планируемый период.

Размер изменения уровня издержек должен находиться в пределах от 0,1—1,2%.

Например, фактический уровень издержек обращения равен 26%, размер снижения планируется в размере 0,2%, тогда

Уио план. = 26% - 0,2% = 25,8%

Если же изменение больше чем в указанных пределах, тогда планируемый уровень издержек определяется следующим образом:

Например, размер снижения равен 3%, тогда равен 3%, тогда

26% (Уио факт.) – 100%

Х (Уио план.) – 100% - 3% = 97%

Х = 26 х 97 = 25,2%

100

Уио план. = 25,2%

Основные пути снижения издержек обращения:

1. Рост объема товарооборота, ускорение оборачиваемости товаров за счет коммерческой работы, маркетинговой деятельности.

2. Эффективное использование торговых площадей.

3. Внедрение прогрессивных форм продажи товаров.

4. Рост производительности труда.

5. Экономное использование энергии, водных ресурсов

и т.п.

Контрольные вопросы

(тема 12)

1. Раскройте классификацию денежных затрат предприятия.

2. Изложите сущность издержек обращения.

3. Дайте классификацию издержек обращения.

4. Раскройте номенклатуру статей издержек обращения.

5. Охарактеризуйте методику планирования издержек обращения по основным статьям.

6. Изложите методику планирования издержек обращения по их общему объему.

Тема 13. Выручка от реализации и другие денежные поступления организации.

Вопросы: 1) Понятие выручки от реализации продукции (работ, услуг).

2) Валовой доход как источник получения прибыли и финансирования затрат.

3) Планирование валового дохода.

4) Порядок формирования цен на товары народного потребления.

Вопрос № 1

Процесс материального производства завершается доведением готового продукта до потребителя, т.е. процессом реализации, и представляет собой завершение последней стадии кругооборота средств производства, в которой товарная стоимость вновь превращается в денежную.

Выручка – сумма денежных средств, поступивших на счёт организации за реализованную продукцию. Она является экономической категорией, т.к. выражает денежные отношения между поставщиками и потребителями товаров, важным источником формирования собственных финансовых ресурсов организации.

Выручка – основной вид денежных доходов организации, один из главных показателей финансово-хозяйственной деятельности.

Доход – экономическая выгода в денежной или натуральной форме.

Доходы организации в зависимости от их характера, условия получения и направленности деятельности организации подразделяются на :

- выручку от реализации продукции(работ, услуг) или доходы от обычных видов деятельности,

- операционные доходы,

- внереализационные доходы.

Доходы по видам деятельности предприятия является выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг и других видов деятельности, указанных в уставе предприятия.

Операционными доходами являются - поступления, связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов предприятия, поступления, связанные с предоставлением за плату прав, возникающих из патентов на изобретения, промышленные образцы и других видов интеллектуальной собственности, поступления, связанные с участием в уставных капиталах других организаций (включая проценты и иные доходы от ценных бумаг), прибыль, полученная организацией в результате совместной деятельности и т.д. .

К внереализационным доходам относятся доходы от операций не связанных с основной деятельностью предприятия торговли (реализация товаров): стоимость имущества, оказавшегося в излишке по результатам инвентаризации, прибыль прошлых лет, положительные курсовые разницы, возникающие при переоценке имущества, штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров и прочие доходы.

Доходом предприятия считается не вся выручка от реализации, а только ее часть, за вычетом налога на добавленную стоимость (НДС), акцизов, иных налогов и обязательных платежей, подлежащих перечислению в бюджет.

Своевременное поступление выручки – важный момент в хозяйственной деятельности предприятия, одна из основных задач деятельности предприятия в условиях рыночной экономики, т.к. это определяет финансовое положение предприятия.

Во-первых, выручка от реализации является основным регулярным источником средств для предприятия и занимает наибольший удельный вес среди других возможных поступлений средств.

Во-вторых, выручка создает необходимые условия для возобновления следующего кругооборота предприятия.

От поступления выручки зависит устойчивость финансового положения предприятия, состояние его оборотных средств, размер прибыли, своевременность расчетов с бюджетом, банками, поставщиками, рабочими предприятия.

Выручка от реализации продукции (работ, услуг) включает 3 элемента:

1. Издержки обращения -- направляются на возмещение затрат на реализацию продукции. Из этих средств необходимо уплатить налоги в бюджет (земельный, экологический, чрезвычайный), а также сделать отчисления во внебюджетные и другие фонды в соответствии с законодательством.

2. Прибыль -- является источником формирования общегосударственных и децентрализованных (на предприятии) фондов денежных средств. Часть прибыли уплачивается в бюджет в виде налогов (на недвижимость, на доходы и прибыли и др.).

3. Косвенные налоги и отчисления (НДС, акцизы и другие налоги, и обязательные платежи, подлежащие перечислению в бюджет).

На размер выручки от реализации оказывают влияние следующие факторы:

• В сфере производства -- объем производства, качество продукции, ее ассортимент и др.

• В сфере обращения – ритмичность отгрузки, своевременное оформление транспортных и расчетных документов, сроки документооборота, соблюдение, условий договоров, уровень цен, формы расчетов и др.

• Не зависящие от деятельности предприятия -- нарушения договоров поставщиками материально-технических ресурсов, недостатки в работе транспорта и др.

Выручка от реализации товаров зачисляется на специальный ссудный или расчетный (текущий) счет предприятия в банке.

Исходя из плана товарооборота на квартал с разбивкой по месяцам, продаж товаров по мелкому опту в порядке безналичных расчетов, а также расходования выручки на месте определяется размер выручки, подлежащий сдаче в банк. На основании этого расчета устанавливается доля выручки в объеме розничного товарооборота (РТО), сдаваемая в банк.

Этот показатель называется процент инкассации торговой выручки:

Т – (к + р + м) + П

И = ----------------------------- х 100%

Т

или

Ви

И = ---------- х 100%

Т

где: И - % инкассации выручки

К – продажа товаров в кредит за « - « суммы, уплаченной наличными деньгами.

Р – продажа товаров в порядке безналичных расчетов.

М – расходование выручки на месте.

П – прочие поступления от неторговой деятельности.

Ви – выручка, подлежащая инкомации.

Т – объем товарооборота.

Кредитные учреждения ежегодно устанавливают каждому предприятию лимит остатка наличных денег в кассе после инкассации выручки:

Вп

Л = ------------

Дп х r

где: Дп – количество рабочих дней в п-м периоде

r – количество часов работы предприятия в день.

Вопрос № 2.

Осуществление торговой деятельности на принципах хозрасчета предполагает как покрытие издержек обращения, так и отражение доходов, обеспечивающих самофинансирование торгового предприятия, т.е. решение производственных и социальных задач за счет собственных источников финансирования. Это возможно в том случае, если предприятие имеет стабильный источник доходов. Для торгового предприятия в качестве такого источника может выступать валовой доход (ВД) основной деятельности.

Валовой доход -- представляет собой часть стоимости товара, которая предназначается для покрытия издержек обращения и образования прибыли.

Валовой доход торгового предприятия -- это разница между денежной выручкой от реализации товаров и их покупной стоимостью.

Самостоятельность, самоокупаемость и самофинансирование требуют, чтобы размер валового дохода торгового предприятия превышал затраты, необходимые для выполнения своих задач, т.е. валовой доход является исходной предпосылкой для конкурентоспособного функционирования торгового предприятия.

Его доля составляет в общем объеме доходов торгового предприятия около 80%.

В экономическом анализе используется два вида доходов:

1) Валовой доход – брутто – общая сумма валового дохода от реализации товаров.

2) Валовой доход – нетто, остающийся в распоряжении предприятия -- общая сумма валового дохода – брутто от реализации товара за минусом целевых сборов и отчислений, уплачиваемых из валового дохода.

Для предприятий, занимающихся только торговой деятельностью, валовой доход является главным источником образования прибыли – это сумма торговых надбавок (ТН).

Торговое предприятие за оказываемые им услуги по доведению товара до потребителя и по его реализации взимает плату, которую можно назвать ценой торговых услуг. Этой платой становится торговая надбавка к цене закупленных товаров.

Источники образования валового дохода.

1) Основным источником образования валового дохода в розничной торговле служат – торговые надбавки; в оптовой торговле – оптовые (снабженческо-сбытовые) надбавки; в общественном питании – наценки на продукцию собственного производства, а также торговые надбавки.

Торговая надбавка (ТН) устанавливается в % к цене, по которой товары закупаются у производителей или у посредников.

Основные требования, предъявляемые к обоснованию торговых надбавок, заключаются в следующем: они должны создавать условия для прибыльной работы торгового предприятия, отражать специфику реализации отдельных групп товаров, стимулировать эффективные использования имеющихся ресурсов и т.д.

Уровень торговой надбавки определяется с учетом конъюнктуры рынка, соотношения между спросом и предложением на конкретный товар, размера свободной отпускной цены, издержек обращения, прибыли, ставок косвенных налогов:

ИО + П

ТН = --------------------- х 100%,

Пс

где: ТН – уровень торговой надбавки, %;

ИО – сумма фактических издержек обращения;

П – сумма прибыли;

Пс – покупная стоимость товаров без НДС.

2) Доходы от оказания платных услуг населению (доставка товаров на дом, ремонт изделий, раскрой ткани и т.д.).

3) Комиссионное вознаграждение за реализацию товаров в комиссионных магазинах и отделах.

Валовой доход от реализации товаров характеризуется двумя показателями:

1) Абсолютный показатель -- сумма валового дохода.

2) Относительный показатель -- уровень валового дохода (УВД) рассчитывается как отношение суммы валового дохода от реализации к объему розничного товарооборота, выраженное в процентах:

сумма ВД

Увд = ----------------------х 100%

объем РТО

Вопрос № 3.

На размер валового дохода оказывают влияние следующие факторы:

1. Объем товарооборота -- чем больше объем товарооборота, тем больше сумма торговых надбавок, и соответственно, больше сумма валового дохода.

2. Значительное влияние на валовой доход оказывает изменение структуры товарооборота. Увеличение доли товаров с более высоким уровнем торговых надбавок ведет к повышению среднего уровня валового дохода.

3. Средний уровень торговых надбавок -- чем больше сумма торговых надбавок, тем больше валовой доход.

и др.

Из вышеперечисленных факторов выделяется влияние на валовой доход двух основных факторов:

1. Влияние изменения объема товарооборота:

(т/о факт. – т/о план) х УВД пл.

Вл. объема т/о = ---------------------------------------------

100%

2. Влияние изменения среднего уровня валового дохода:

(УВД факт. – УВД план) х т/офакт.

Вл. УВД = ---------------------------------------------

100%

Полученные результаты при расчете влияния факторов покажут, на сколько увеличится (« +») или уменьшится (« - «) сумма валового дохода за счет изменения объема товарооборота или изменения среднего уровня валового дохода.

Факт

% выполнения плана = _________ х 100%

План

Отклонение от плана = Факт. – План.

Планирование валового дохода.

Планирование валового дохода является важной стадией экономического обоснования финансового плана торгового предприятия. В современных условиях торговые предприятия самостоятельно разрабатывают план валового дохода по сумме и уровню. Он может составляться на квартал или год с помесячной или поквартальной разбивкой.

Исходными данными для составления плана

валового дохода являются:

• План продажи товаров в ассортиментном разрезе;

• Нормы торговых надбавок;

• Договоры, заключенные с поставщиками с учетом условий поставки;

• Материалы экономического анализа за текущий год

и т.д.

При прогнозировании валового дохода используются

следующие методы.

1. Метод технико-экономических расчетов (метод прямого счета).

2. Расчетно-аналитический метод.

3. Экономико-статистические методы.

4. Экономико-математические методы

и др.

I. Метод технико-экономических расчетов:

Исходными данными при планировании данным методом является объем продажи отдельных товаров и величина торговых надбавок по отдельным видам товаров.

Данный метод можно использовать в двух вариантах:

Порядок расчетов:

I. вариант.

Определим ВД пл. по каждой товарной группе:

РТОпл. х ТН

ВДпл. = ---------------------

100 + ТН

2) Определяем общую планируемую сумму валового дохода в целом по торговому предприятию:

ВДпл = ВДпл + ВДпл +… + ВДпл

по ТП по 1 тов. по 2 тов. по n-ой

группе группе тов. группе

II вариант.

1) Определяем планируемый уровень валового дохода по каждой товарной группе:

ТН

УВДпл. = ------------ х 100%

100 + ТН

2) Определяем планируемую сумму валового дохода по каждой товарной группе:

РТО пл. х УВД пл.

ВДпл. = ---------------------------------

по тов. 100%

группе

3) Определяем планируемую сумму валового дохода в целом по торговому предприятию:

ВДпл = ВДпл + ВДпл +… + ВДпл

по ТП по 1 тов. по 2 тов. по n-ой

группе группе тов. группе

II. Расчетно-аналитический метод.

Сущность этого метода состоит в том, что на основе отчетных данных за отчетный период текущего года и изучение изменения (динамики) уровня валового дохода за предшествующие периоды, определяется ожидаемый уровень валового дохода за текущий год, который применяется за базовую величину для планирования суммы валового дохода.

Порядок расчетов:

1. Определяем годовой УВД (уровень валового дохода) в % к УВД за 9 месяцев в год, предшествующий отчетному:

УВД за год

-------------------- х 100% («1»)

УВД за 9 мес.

2. Определяем годовой УВД в % к УВД за 9 месяцев в отчетном году:

УВД за год

-------------------- х 100% («2»)

УВД за 9 мес.

3. Определяем ожидаемый УВД за текущий год:

«1» + «2» УВД за 9 мес.

------------- х текущего года : 100% («3»)

2

4. Определяем планируемую сумму валового дохода:

РТОплан. х «3»

УВДпл. = ------------------------

100%

Вопрос № 4.

Основным элементом рыночных отношений является цена, механизм формирования которой называется ценообразованием. В условиях рынка осуществляется саморегулирование ценообразования, т.е. установление цен в соответствии с постоянным изменением условий производства, распределения, обмена и потребления продукции и услуг.

Существует множество определений понятия «цена»:

-- Цена -- это денежное выражение стоимости товара.

-- Цена -- оценка альтернативных возможностей, т.е. определяется суммой цен тех товаров, которые можно приобрести за эту же денежную массу.

-- Цена -- это денежная сумма, взимаемая за конкретный товар

и др.

В рыночной экономике все имеет цену – каждый товар и каждая услуга.

Цена любого товара (услуги) состоит из ряда обособленных элементов. Конечную розничную цену, по которой товар приобретается населением на республиканском рынке, можно представить в виде следующей схемы.

Порядок формирования цен:

1. Отпускная цена предприятия-изготовителя:

1.1. Себестоимость (с/с). В себестоимость включаются следующие статьи расходов:

1. Сырье и основные материалы.

2. Возвратные отходы (вычитаются).

3. Вспомогательные материалы.

4. Покупные полуфабрикаты, комплектующие изделия.

5. Топливо и энергия на технологические цели.

6. Транспортно-заготовительные расходы.

7. Основная заработная плата производственных рабочих.

8. Дополнительная заработная плата производственных рабочих.

9. Отчисления на социальные нужды.

10. чрезвычайный налог на ликвидацию последствий аварии на ЧАЭС.

11. Общепроизводственные расходы.

12. Общехозяйственные расходы.

13. Отчисления в инновационные фонды.

14. Производственная себестоимость =

= 1 – 2 +3 +4 + 5 + 6 + 7 + 8 + 9 + 10 + 11 + 12 + 13

15. Коммерческие расходы (внепроизводственные)

16. Полная себестоимость = 14 + 15.

1.2. Прибыль (п)

Расчет суммы прибыли в цене производится в том случае, если применяется норма (уровень) рентабельности по отношению к себестоимости:

П R х с/с

R = ----- х 100% П = -----------

с/с 100%

1.3. Транспортные расходы по доставке продукции собственным транспортом (тРсоб.)

1.4. Акцизы (А) включаются в цену товаров, имеющих по специфике своих свойств монопольно высокие цены и устойчивый спрос. Ставки акцизов могут быть установлены твердые, т.е. в евро или в рублях за физическую единицу товара и адвалорные (процентные).

Если действует твердая ставка в евро, то сумма акциза определяется путем перевода количества евро по курсу в рубли.

В тех случаях, когда установлена адвалорная ставка:

с/с + П + ТРсоб) х ставка А

Cумма А = ----------------------------------------

100 – ставка А

1.5. Транспортные расходы по доставке продукции привлеченным транспортом (тРпр)

-- Суммирование всех рассчитанных элементов позволяет определить отпускную цену предприятия-изготовителя без учета НДС:

Оц п/п. = с/с + П + ТРсоб + сумма А+ ТРпр.

без НДС

Т.к. товар приобретается покупателем с учетом НДС, необходимо определить отпускную цену предприятия-изготовителя с НДС:

Оцуп /п без НДС х (100 + ставка НДС)

Оц п/п. = -------------------------------------------------------

с НДС 100

-- когда необходимо выделить сумму НДС как элемент цены:

Оц п/п. = Оц п/п + сумма НДС

с НДС без НДС

Оц п/п без НДС х ставка НДС

Сумма НДС = --------------------------------------------

100

2. Отпускная цена предприятия-оптовика (оптовая цена):

2.1. Оптовая цена без учета НДС:

О п/ц. = Оц п/п + сумма оптовой надбавки (УОН)

без НДС без НДС

2.2. Оптовые и торговые надбавки устанавливаются в % к отпускной цене предприятия-изготовителя без учета НДС.

Оц п/п без НДС х ОН (%)

Сумма ОН = --------------------------------------------

100

2.3. Оптовая цена с учетом НДС:

Оп.ц. без НДС х (100 + ставка НДС)

Оп.ц. = ------------------------------------------------------

с НДС 100

или

Оп/ц = Оп.ц. + Сумма НДС

с НДС без НДС

3. Розничная цена.

Розничная цена – это конечная цена, через которую происходит процесс завершения товарооборота общественного продукта. По розничным ценам товары народного потребления реализуются населению или коллективным потребителям.

3.1. Розничная цена без учета НДС:

РЦ = Оц п/п. + Сумма ОН + Сумма ТН

без НДС без НДС

3.2. Определяем сумму торговой надбавки:

Оц п/п без НДС х ТН (%)

Сумма ТН = --------------------------------------------

100

3.3. Розничная цена с учетом НДС

РЦ без НДС х (100 + ставка НДС)

РЦ = --------------------------------------------------

с НДС 100

или

РЦ = Рц. + Сума НДС

с НДС без НДС

Рц без НДС х ставка НДС

Сумма НДС = --------------------------------------------

100

Контрольные вопросы

(тема № 13)

1. Дайте определение выручки от реализации.

2. Охарактеризуйте факторы, влияющие на размер выручки.

3. Раскройте сущность валового дохода торгового предприятия.

4. Изложите методику планирования валового дохода.

5. Охарактеризуйте факторы, влияющие на размер валового дохода.

6. Изложите порядок формирования отпускной цены предприятия-изготовителя.

7. Изложите порядок формирования оптовой и розничной цены.

Тема № 14. Прибыль как основной источник денежных накоплений организаций.

Вопросы: 1. Прибыль, ее сущность и виды.

2. Анализ, планирование прибыли предприятия.

3. Порядок распределения и использования прибыли.

4. Рентабельность, значение и виды.

Вопрос № 1.

Конечный финансовый результат деятельности предприятия выражается в прибыли или убытке.

Прибыль – важнейший показатель, характеризующий финансовый результат деятельности предприятия.

Прибыль в условиях рынка – конечная цель и движущий мотив развития предприятия.

В экономической литературе прибыль рассматривается с различных точек зрения.

Как результативный (оценочный) показатель прибыли характеризует эффективность деятельности предприятия.

Как количественный показатель прибыль представляет собой разность между валовыми доходами и расходами предприятия (издержками обращения и производства).

Понятие прибыли имеет разное значение с позиции предприятия, государства, потребителя. Но во всех случаях она означает выгоду. Прибыль позволяет удовлетворять экономические интересы государства, предприятия, работников и собственников предприятия.

Объектом экономических интересов государства служит та часть прибыли, которую предприятие уплачивает в виде налога на прибыль, и которую общество использует для развития экономики страны.

Экономические интересы предприятия удовлетворяются за счет чистой прибыли после уплаты налогов и обязательных платежей. За счет этой прибыли предприятие решает производственные и социальные задачи своего развития.

Экономические интересы работников связаны с материальным стимулированием и социальными выплатами, источником которых является чистая прибыль предприятия.

Собственники также заинтересованы в увеличении прибыли предприятия, т.к. увеличиваются дивиденды, обеспечивается рост их капитала.

Значение прибыли:

1. Прибыль выступает источником финансовых ресурсов.

2. Прибыль служит источником образования фондов предприятия (накопления, резервного, потребления и других).

3. Прибыль – источник материального стимулирования трудового коллектива.

4. Прибыль выступает источником образования имущества, капитала.

5. Прибыль является источником трудовых и социальных льгот для работников предприятия.

Функции прибыли:

1. Оценочная функция – учитывает эффективность использования ресурсов предприятия, успех или неудачу в бизнесе, рост или снижение объемов деятельности.

2. Стимулирующая функция -- связана с тем, что прибыль является источником экономического стимулирования деятельности предприятия и его работников.

Виды прибыли:

1. Экономическая прибыль – разность между доходом и экономическими (явными и неявными) расходами (издержками).

2. Бухгалтерская прибыль – разность между величиной дохода и явными расходами (издержками).

3. Прибыль от реализации (п):

Пр = ВД – НДС– ИО – А

ВД х ставка НДС

НДС = -------------------------------

100 + ставка НДС

4.Прибыль отчетного периода, общая прибыль ( балансовая прибыль) (бп):

Это совокупная прибыль от всех видов деятельности предприятия:

БП = Пр + сальдо внереализационных доходов и расходов (Доход «-« расход) + П1 + П2

П1 – прибыль от мероприятий, облагаемых налогом на доход (сумма дивидендов)

П2 – прибыль от других видов деятельности (продажа имущества и т.п.).

5. Льготируемая прибыль (ЛП) – часть прибыли, не облагаемая налогом на прибыль и транспортным сбором. К ней относят прибыль, направляемую на финансирование капитальных вложений; на приобретение основных фондов производственного характера; на природоохранные мероприятия; на ликвидацию последствий аварии на ЧАЭС и другие виды прибыли, указанные в Законе РБ «О налоге на прибыль и доходы».

6. Налогооблагаемая прибыль (нп):

НП = БП –– ЛП

7. Чистая прибыль (чп):

Чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия (ЧП):

ЧП = БП – Нп

Нп – налог на прибыль

Нп = 18% от налогооблагаемой прибыли

8. Номинальная прибыль -- прибыль, исчисляемая в действующих ценах.

9. Реальная прибыль -- прибыль, пересчитанная с учетом инфляции.

Рпр = Потч х Иинф.

Потч – прибыль отчетного года

Иинф – индекс инфляции

Иинф = (1 + m) 12

где: m – коэффициент инфляции

12 – количество месяцев в году

и другие виды прибыли.

Вопрос № 2.

На размер прибыли влияют 2 группы факторов:

I. Внешние факторы:

-- уровень развития экономики страны;

-- методы регулирования деятельности предприятия со стороны государства;

-- природно-климатические факторы;

-- транспортные условия;

-- тарифы на услуги;

-- уровень инфляции;

и другие факторы.

II. Внутренние факторы, непосредственно связанные с результатами деятельности самого предприятия:

-- результаты коммерческой деятельности;

-- объем, состав, структура товарооборота;

-- формы материального стимулирования труда;

-- производительность труда;

-- эффективность использования основных и оборотных средств;

-- уровень торговых надбавок, валового дохода;

-- уровень издержек обращения

и другие факторы.

Среди этих факторов выделяют влияние основных факторов, влияющих на размер прибыли:

1) Влияние изменения объема товарооборота (чем больше объем товарооборота, тем больше сумма прибыли):

т/о х Уровень R продаж (прош. года или по плану)

Вл т/о =-----------------------------------------------------------------------

100

-- прямая зависимость.

2) Влияние изменения структуры товарооборота: чем больше в объеме товарооборота удельный вес товарных групп с высоким уровнем рентабельности, тем больше сумма прибыли по товарным группам.

3) Влияние изменения уровня валового дохода:

УВД х т/о отчетн. (факт)

Вл УВД = -----------------------------------

100

-- прямая зависимость.

4) Влияние изменения уровня издержек обращения:

Уно х т/о отчетн. (факт)

Вл Уно = ------------------------------------

100

-- обратная зависимость, т.е. рассчитанное влияние берется с противоположным знаком.

5) Влияние изменения уровня налогов и отчислений от валового дохода:

Ур налогов х т/о отчетн. (факт)

Вл Ур. = -------------------------------------------

100

-- обратная зависимость, т.е. рассчитанное влияние берется с противоположным знаком.

Планирование прибыли:

Планирование прибыли имеет большое значение для предприятия. Оно позволяет правильно оценить финансовые ресурсы предприятия, размер платежей в бюджет, возможности решения социальных проблем и т.п.

В процессе разработки планов-прогнозов прибыли могут использоваться следующие методы:

1. Метод прямого счета – применяется, когда имеются надежные данные о прогнозируемых величинах Ио, ВД, налогах. Когда не предвидится резких изменений ни в объемах деятельности, ни во внешней, ни во внутренней среде функционирования предприятия. Порядок прогнозирования – см. вопрос виды прибыли.

2. Расчетно-аналитический метод -- основан на использование результатов анализа достигнутой величины исследуемого показателя, принимаемого за базовую величину и индексов его изменения в плановом периоде:

УрR отчетн. периода х т/о план

Пр план. = --------------------------------------------

100

± Пр. с учетом изменений факторов, определяющих размер прибыли.

и другие методы.

Вопрос № 3.

Объектом распределения является чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия. Под ее распределением понимается направление прибыли в бюджет и по целевому использованию на предприятии. Законодательно распределение прибыли регулируется в той ее части, которая поступает в бюджет в виде налогов и других обязательных платежей. Направления расходования прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, определяются решением компетентного органа на предприятии (например, общим собранием акционеров).

При распределении прибыли рекомендуется руководствоваться следующими принципами:

1) Прибыль, полученная предприятием в результате производственно-хозяйственной деятельности, распределяется между государством и предприятием.

2) Прибыль для государства поступает в бюджет в виде налогов и сборов. Состав налогов, ставки, порядок исчисления, сроки уплаты в бюджет устанавливаются законодательством.

3) Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, в первую очередь направляется на накопления, которые обеспечат дальнейшее развитие предприятия, во вторую очередь – на потребление и финансирование других расходов.

Порядок распределения и использования прибыли на предприятии фиксируется в Уставе предприятия и определяется положением, которое разрабатывается соответствующими экономическими службами и утверждается руководящим органом предприятия.

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия

Резервный фонд

Схема использования прибыли, остающейся в распоряжении торгового предприятия.

Резервный фонд предназначен для покрытия непроизводительных потерь и убытков, покрытия балансового убытка предприятия за отчетный год, а также выплат доходов (дивидендов) участникам при отсутствии или недостаточности для этих целей прибыли отчетного года.

Фонд накопления предназначается для финансового обеспечения производственного развития предприятия и иных аналогичных мероприятий по созданию нового имущества. За счет данного фонда осуществляется финансирование строительства новых производственных объектов, расширение и реконструкция предприятия, приобретение и модернизация оборудования, погашение долгосрочных кредитов и процентов по ним и др.

Фонд социальной сферы предназначен для финансирования капитальных вложений в развитие объектов социальной сферы: строительство жилья, культурно-просветительных учреждений, санаториев, домов отдыха, лагерей отдыха детей, школьных и дошкольных учреждений и т.д.

Фонд накопления и фонд социальной сферы могут выступать в виде единого фонда накопления.

Фонд потребления аккумулирует средства, направляемые на осуществление мероприятий по развитию социальной сферы (кроме капитальных вложений) и материальному поощрению работников и иных аналогичных мероприятий, не приводящих к образованию нового имущества предприятия: выплаты дивидендов, процентов по акциям и вкладам; разовое премирование работников в виде единовременного поощрения за выполнение особо важных заданий; оказание материальной помощи; надбавки к пенсиям и единовременные пособия уходящим на пенсию; предоставление льготного или бесплатного питания; оплата проезда к месту работы и т.п.

Конкретные направления и суммы распределения прибыли определяются принятой на предприятии дивидендной политикой и политикой развития предприятия.

Вопрос № 4.

Для оценки эффективности деятельности торгового предприятия недостаточно использования показателя прибыли, т.к. наличие прибыли еще не означает, что предприятие работает хорошо. Прибыль предприятия характеризует финансовую результативность его деятельности, но не позволяет проанализировать достаточность полученного эффекта. Если прибыль выражается в абсолютной величине, то рентабельность – это относительный показатель интенсивности деятельности предприятия. Он отражает уровень эффективности (прибыльности) хозяйственно-финансовой деятельности предприятия относительно определённой базы. Он характеризует уровень отдачи затрат и степень использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов в процессе производства и реализации продукции.

Предприятие рентабельно, если суммы выручки от реализации продукции достаточно не только для покрытия затрат на производство и реализацию, но и для образования прибыли.

Прибыль и рентабельность -- тесно взаимосвязанные показатели.

Рентабельность – синтетический показатель, отражающий многие стороны деятельности предприятия.

Рентабельность, как экономическая категория, характеризует собой прибыльность, доходность, финансовый результат хозяйственной деятельности предприятия. Показатели рентабельности (доходности) предприятия позволяют дать оценку его финансовых результатов и, в конечном счёте, эффективности. К этим показателям обычно относят уровень рентабельности - который выражается как отношение того или иного вида прибыли к какой-либо базе. Разные показатели рентабельности отражают разные стороны деятельности предприятия.

Значение показателя рентабельности

1. Рентабельность является одним из основных критериев оценки эффективности работы предприятия.

2. Повышение рентабельности характеризует цель торгового предприятия в рыночной экономике.

3. Рентабельность – результативный, качественный показатель торгового предприятия.

4. Рост рентабельности способствует повышению финансовой устойчивости предприятия.

В экономической теории применяется несколько определений категории рентабельность, но в любом определении рентабельность будет означать процентное отношение суммы, полученной (ожидаемой) прибыли к одному из показателей: объему товарооборота, сумме издержек обращения, фонду заработной платы, среднегодовой стоимости основных и оборотных средств и др.

Показатели рентабельности:

1. Рентабельность продаж (оборота):

Прибыль от реализации

Rпр = ----------------------------------------х 100%

объем товарооборота

-- характеризует сумму прибыли, приходящуюся на 1 ден. ед. товарооборота; эффективность торговой деятельности. Рентабельность продаж показывает непосредственную зависимость величины прибыли от объёмов хозяйственной деятельности, уровня доходов и расходов.

2. Рентабельность текущих затрат:

БП (ЧП)

Rт.з. = ------------------------- х 100%

сумма ИО

-- характеризует эффективность текущих затрат предприятия.

3. Рентабельность основных средств:

БП (ЧП)

RО.С. = ------------------------------- х 100%

ОС

ОС – средняя за период стоимость основных средств(первоначальная или восстановительная).

Показатель характеризует величину прибыли, приходящуюся на один рубль основных средств.

4. Рентабельность оборотных средств:

БП (ЧП)

RО.С. = ------------------------------- х 100%

ОбС

ОбС – средняя за период стоимость оборотных средств.

Показатель характеризует величину прибыли, приходящуюся на один рубль оборотных средств (собственных, заёмных и привлечёных).

5. Экономическая рентабельность.

БП (ЧП)

Rэк. = ------------------------------------------ х 100%

ОсФ + ОбФ

ОсФ – средняя за период сумма основных средств.

ОбФ– средняя за период сумма оборотных средств.

Данный показатель характеризует величину прибыли, полученную на каждый рубль вложенных средств.

6. Рентабельность затрат живого труда могут характеризовать два показателя :

БП (ЧП)

6.1. Rж.т. = ------------------------------- х 100%

ФЗП

6.2.Rж.т БП (ЧП)_

= -------------------------------------------------------- х 100%

среднесписочная численность работников

7. Маржа прибыли:

ЧП

Мп = ----------- х 100%

ВД

- характеризует долю чистой прибыли в доходах.

Контрольные вопросы

(тема № 14)

1. Раскройте понятие и значение прибыли.

2. Изложите методику определения отдельных видов прибыли.

3. Охарактеризуйте факторы, влияющие на размер прибыли.

4. Изложите методы планирования прибыли.

5. Раскройте сущность распределения прибыли торгового предприятия.

6. Изложите сущность и показатели рентабельности.

Тема № 15. Основы организация денежных расчетов.

Вопросы: 1. Понятия денежного оборота.

2. Принципы безналичных расчетов.

3. Расчеты платежными поручениями, платежными требованиями.

4. Расчеты платежными требованиями-поручениями, аккредитивами.

5. Расчеты чеками, банковскими пластиковыми карточками.

Вопрос № 1.

Общественное производство невозможно представить без денег. Производство товаров, выполнение работ, оказание услуг сопровождается движением денег. В результате этого деньги являются элементом воспроизводственного процесса. Они либо стимулируют экономический рост, либо действуют как дестабилизирующий фактор на все экономические процессы, например, в условиях высокой инфляции.

Денежные средства предприятия находятся в непрерывном движении в наличной или безналичной формах в сфере обращения и платежа и участвуют в денежном обращении.

По своей сущности денежный оборот – это процесс непрерывного движения денег в наличной и безналичной формах, отражающий закономерности движения денег и товаров. Его материальной основой является товарное обращение.

Денежный оборот – это совокупность всех потоков (капиталов) движения денег.

Основные каналы движения денег действуют между:

-- банками и предприятиями;

-- банками и населением:

-- банками (включая центральный (НБ РБ) и коммерческие банки;

предприятиями и организациями;

-- предприятием и населением;

-- населением;

-- предприятиями, населением и государством;

и т.д.

Наиболее значительную роль играют денежные потоки, где одной из сторон являются предприятия и организации. В процессе деятельности субъектов хозяйствования производятся расчеты и платежи, связанные с поставками продукции (оказанием услуг, выполнением работ), взаимоотношениями с финансово-кредитной системой государства.

Важность функциональной роли денежного оборота в экономической системе отношений состоит в том, что он обеспечивает взаимодействие ее отдельных субъектов на протяжении всего процесса воспроизводства, т.е. на стадиях производства, распределения, обмена и потребления товаров.

Структура денежного оборота характеризует его отдельные части. В зависимости от форм, используемых в нем денег – денежный оборот подразделяется на безналичный и налично-денежный оборот (наибольший удельный вес приходится на безналичный оборот).

В наличном обороте используются банкноты (банковские билеты) и монеты, он включает платежи, в основном связанные с доходами и расходами населения.

Преобладающим является безналичный денежный оборот, т.е. совокупность платежей, осуществляемых без использования наличных денег в виде записей на соответствующих счетах клиентов в банках или на счетах банков в центральном банке.

Основу системы безналичных расчетов составляют банковские счета предприятий (клиентов), а также расчетно-денежная документация. Счет в банке открывается предприятию (клиенту) для:

-- хранения его денежных средств;

-- зачисления на этот счет денежных средств, поступающих в пользу владельца;

-- перечисления денежных средств по указанию владельца счета;

-- выдачи денежных средств владельцу счета.

Владелец счета предоставляет банку право использовать временно свободное денежные средства, находящиеся на счете, по условию банка, получая за это вознаграждение в виде процентов от суммы остатка. Размер процентов регулируется законодательством РБ или договором между клиентом и банком. Владелец счета также уплачивает банку вознаграждение за оказываемые ему банком услуги.

Виды счетов, открываемые в банке клиентом:

1. Текущие (расчетные) счета – открываются клиентами в банке и предназначены для выполнения следующих операций:

• зачисления на имя владельца счета денежных средств;

• осуществление расчетов по основной деятельности владельца счета;

• выдачи наличных денежных средств;

• иные операции, предусмотренные законодательством РБ или договором текущего банковского счета.

2. Депозитный счет открывается клиенту для хранения его свободных денежных средств в течение определенного срока под определенный процент. Депозит оплачивается банком.

4. Карт-счет открывается в банке клиентом (юридическим или физическим лицом) для отражения операций, осуществляемых с использованием банковских пластиковых карточек.

5. Ссудные счета открываются клиентам банка, которым предоставляется кредит.

6. Валютные счета открываются клиентам для совершения валютных операций, т.е. операций, связанных с зачислением валюты на счет и осуществления внешнеэкономической деятельности и др.

Таким образом, для осуществления своей хозяйственной деятельности предприятие открывает счет в любом из коммерческих банков, заключив соответствующий договор с банком. Для открытия счета клиент обязан предоставить в банк ряд документов, предусмотренных Правилами открытия банковских счетов клиентами в РБ».

Вопрос № 2.

Банк не вправе самостоятельно распоряжаться денежными средствами клиента, а также устанавливать какие-либо ограничения его прав по распоряжению денежными средствами. Законодательством РБ предусматриваются отдельные случаи, когда банк обязан в бесспорном порядке осуществлять списание денежных средств со счета клиента. Для осуществления своих расчетов предприятие обязано предоставить в банк расчетные документы.

Расчетный документ – это соответствующим образом оформленный документ (приказ) клиента на получение наличных денежных средств или на перечисление денежных средств в безналичном порядке для оплаты за товары, услуги, работы.

Принципы организации безналичных расчетов:

1. Списание банком средств клиентов осуществляется только по распоряжению владельца;

2. Очередность платежей определяется владельцем счета в соответствии с действующим законодательством («Инструкция об организации исполнения платежей в очередности, установленной законодательством»);

3. Выбор форм расчетов и закрепление их в договорах между плательщиком и получателем делается владельцем счета самостоятельно;

4. Расчетные документы исполняются банком только при наличии средств на счете клиента (за исключением контокорректного счета);

5. Взаимные претензии по расчетам между плательщиком и получателем средств разрешаются сторонами в установленном законом порядке без участия банка;

6. предусматривается ответственность банков за нарушение при выполнении расчетных операций.

Основной принцип реализации расчетов состоит в том, что платежи осуществляются лишь при достаточном количестве средств на счете плательщика.

Банк имеет право отказать клиенту в проведении расчетной операции в следующих случаях:

• отсутствие договора между банком и клиентом;

• отсутствие данной формы расчетов в существующем договоре между банком и клиентом;

• отсутствие у клиента нужной суммы для расчетов в валюте платежа, если клиенту не предоставляется кредит;

• в случае, если исполнение платежной инструкции является нарушением законодательства со стороны банка;

• если счет клиента арестован уполномоченным органом;

• если форма и содержание платежных документов не соответствуют требованиям, установленным национальным банком, либо у банка имеются обоснованные доводы того, что документы не являются подлинными.

В случае любого отказа владельцу счета исполнить его платежные инструкции банк обязан в течение следующего рабочего дня проинформировать об этом клиента, если иное не оговорено законодательством РБ или договором о банковском обслуживании.

Вопрос № 3.

Форма безналичных расчетов – законодательно установленный порядок совершения расчетов в безналичном платежном обороте на основе документооборота.

Форма расчета зависит от способа и места платежа, вида документов и характера документооборота.

Основными формами расчетов, принятыми в РБ при проведении безналичных расчетов, являются:

• платежные поручения;

• платежные требования;

• платежные требования-поручения;

• аккредитивы; чеки;

• банковские пластиковые карточки.

Расчеты между субъектами хозяйствования в РБ осуществляются с помощью банковского перевода в соответствии с «Инструкцией о банковском переводе», утвержденной Постановлением правления НБ РБ от 29.03.2001 г. № 66.

В соответствии с инструкцией существуют два вида переводов:

1. Кредитовый перевод – банковский перевод, инициатором которого является плательщик и который осуществляется с помощью следующих расчетных документов:

-- платежного поручения;

-- платежного требования-поручения;

-- иных документов, предусмотренных нормативно-правовыми актами НБ РБ.

2. Дебетовый перевод – банковский перевод, инициатором которого является получатель денежных средств (бенефициар). В данном случае используются следующие расчетные документы:

-- платежные требования;

-- чек или иной документ, предусмотренный законодательством РБ.

Расчеты платежными поручениями.

Платежное поручение -- представляет собой расчетный документ установленной формы, содержащий поручение (инструкцию) плательщику о перечислении определенной суммы с его счета на счет получателя (бенефициара). Под исполнением платежного поручения понимается зачисление денежных средств на счет бенефициара.

Платежные поручения могут предоставляться:

• для оплаты за полученные товары и услуги (в поручении делается ссылка на документы, подтверждающие получение товара или оказание услуги);

• для расчетов по нетоварным операциям (платежи в бюджет и внебюджетные фонды, целевые переводы из бюджета и внебюджетных фондов, погашение задолженности банку по ссуде и процентам, переводы на выплату заработной платы и других платежей в пользу граждан и т.д.);

• для предварительной оплаты за товары и услуги, которые должны быть поставлены или оказаны в будущем в соответствии с заключенными договорами;

• авансовые платежи.

Подробную информацию и заполнение платежного поручения и порядке реализации платежа, оформляемого платежным поручением, всегда можно получить в банке.

Расчеты платежными требованиями.

Платежное требование представляет собой расчетный документ (платежную инструкцию), содержащий требование получателя денежных средств к плательщику об уплате определенной суммы через банк.

Характерными особенностями при осуществлении расчетов платежными требованиями являются:

• осуществление расчета только после поставки товаров, выполнения работ, оказания услуг;

• осуществление оплаты платежного требования с согласия (акцепта) плательщика;

• инкассо – в основе расчетов.

При проведении инкассо-банковской операции банк по поручению своего клиента (получателя средств) и на основании составленного им (получателем) расчетного документа, получает причитающуюся бенефициару сумму денежных средств от плательщика и зачисляет ее в установленном порядке на счет бенефициара.

Акцепт может быть предварительным и последующим.

1. Сущность предварительного акцепта состоит в следующем: после поступления в банк плательщика платежного требования банк информирует о нем покупателя товара, после чего в течение трех рабочих дней требование должно быть подтверждено покупателем. Если в течение установленного срока в банк не поступит от покупателя отказ от акцепта, то производится оплата платежного требования и перечисление денежных средств на счет поставщика.

2. При последующем акцепте платежное требование оплачивается банком в день его поступления. В случае нарушения поставщиком условий договора урегулирования спорных вопросов, возникающих в этом случае, осуществляется, минуя банк.

Вопрос № 4. Расчеты платежными требованиями-поручениями.

Платежное требование-поручение -- расчетный документ, содержащий требование получателя средств к плательщику оплатить на основании направленных ему, минуя обслуживающий банк, расчетных, отгрузочных и других документов, предусмотренных договором, стоимость поставленного по договору товара, произвести платежи по другим операциям.

Требование-поручение выписывается получателем денежных средств на бланке установленного образца и вместе с сопровождающими документами направляются непосредственно плательщику. Плательщик при согласии оплатить требование-поручение заполняет вторую часть документа-поручения, и представляет его в обслуживающий банк для оплаты.

Расчеты аккредитивами.

Аккредитив представляет собой соглашение между банком плательщика (банком-эмитентом) и плательщиком, приказ обслуживающему банку оплатить счета поставщика за счет специально забронированных для этого денежных средств.

Аккредитив может быть:

-- Отзывной -- может быть изменен или аннулирован в любой момент без предварительного уведомления бенефициара (получателя денежных средств);

-- безотзывной аккредитив не может быть изменен или аннулирован без согласия плательщика (банка-эмитента) и бенефициара.

Расчеты чеками.

Чек -- это письменное распоряжение владельца счета (чекодателя) обслуживающему его банку произвести уплату указанной на чеке денежной суммы предъявителю чека (чекодержателю).

Чекодатель – физическое или юридическое лицо, осуществляющее платеж за товары или услуги посредством чека.

Чекодержатель – юридическое лицо или предприниматель без образования юридического лица, являющееся получателем денежных средств по чеку. Плательщиком по чеку является только банк, где чекодатель имеет денежные средства.

В РБ для оплаты приняты чеки из чековой книжки и расчетные чеки. Чековая книжка выдается банком по заявлению клиента. Порядок выдачи чековых книжек устанавливается соответствующими инструкцияии НБ РБ.

Чек из чековой книжки применяется только для безналичных расчетов между юридическими лицами, а также между юридическими и физическими лицами.

Чековая книжка выдается на срок до одного года и по истечении срока действия должна быть сдана в банк, выдавший ее.

Расчетный чек -- это именной расчетно-денежный документ, составленный на специальном бланке и предназначенный для безналичных расчетов физических лиц с юридическими, а также для получения физическим лицом наличных денежных средств.

Расчеты банковскими пластиковыми карточками.

Банковская пластиковая карточка – это документ для совершения безналичных платежей, который делает возможным покупку товаров, пользование услугами, осуществление вкладных операций, получение наличных денег.

В мире существует около 500 млн. разнообразных пластиковых карточек, различающихся по функциональному назначению и технологиям использования. Пластиковые карточки выдаются различными организациями. Наиболее крупными обществами кредитных карточек являются VISA, Master Card, Euro Card и т.д.

Классификация банковских карточек:

1. По материалу, из которого они изготовлены (бумажные, пластиковые, металлические).

2. По механизму расчетов (двусторонние или многосторонние).

3) По видам расчетов (дебетовые, кредитные и др.).

4) По характеру использования (индивидуальные, корпоративные, семейные)

и др.

Кредитные и дебетовые карты позволяют банкам оказывать клиентам разнообразные услуги. Для совершения операций с карточками клиенту (держателю карточки) в банке-эмитенте открывается карт-счет.

Дебетовая карточка может использоваться для получения наличных денег и для расчетов в магазинах и других структурах только при наличии денег на счете клиента.

Кредитная карточка позволяет ее владельцу пользоваться кредитом при покупке товаров.

В РБ обращаются различные карты международного образца, например, VISA или Master-Card, а также отечественные карточки, выпускаемые банками-членами национальной платежной системы «Белкарт».

Контрольные вопросы

(тема 15)

1. Изложите сущность денежного оборота.

2. Охарактеризуйте структуру денежного оборота.

3. Раскройте принципы организации безналичных расчетов.

4. Охарактеризуйте формы безналичных расчетов.

Тема № 16. . Экономическая сущность страхования, его роль в системе общественных отношений.

Вопросы: 1.История развития страхования.

2.Понятие страхования.

3.Виды страхования.

4.Государственный надзор за страховой деятельностью.

Вопрос № 1.

Страхование имеет многовековую историю и относится к таким же основополагающим категориям развитого рыночного хозяйства, как, например, деньги и кредит.Для самых ранних форм страхования характерно то, что оно возникло как взаимное страхование, в основе которого заложена идея коллективной взаимопомощи. Наиболее примитивной формой распределения ущерба было натуральное страхование, применявшееся в крестьянских общинах и ранних государствах. Специальные запасы зерна и других продуктов в общинных и государственных амбарах формировались путем объединения натуральных взносов. За их счет, например, в неурожайный год оказывалась материальная помощь пострадавшим крестьянским хозяйствам. По мере развития товарно-денежных отношений натуральное страхование уступило место страхованию в денежной форме. Особенно бурное развитие страхования приходится на конец 15 в., когда европейцы начали активно осваивать новые земли. Эпоха великих географических открытий породила не только развитие судоходства и международной торговли, но и новые опасности. Чтобы защититься от морских рисков, купцы и судовладельцы на период совместных экспедиций договаривались о том, что в случае гибели имущества одного из них ущерб будет распределяться между всеми. Первый дошедший до наших дней морской полис (договор о страховании за плату) был выдан в 1347 году на перевозку груза из Генуи на остров Майорка на судне «Санта Клара». Это свидетельствует о том, что наряду с взаимным страхованием в этот период уже существовало и развивалось коммерческое страхование, предполагающее предоставление страховой защиты за определенную плату (премию). На первых порах профессиональными страховщиками становились отдельные предприниматели (так называемые подписанты), которые брали на себя обязательства возмещения ущерба под залог собственного имущества. В конце 17 – первой половине 18 вв. возникают первые страховые общества (фирмы, специализирующиеся на производстве услуг по страхованию) в области морского страхования: во Франции - в 1686 году (Париж), в Италии - в 1741 году (Генуя). Что касается дореволюционной России, то здесь страховое дело осуществляли многочисленные предприятия и общества. Ведущую роль играли акционерные общества Наибольшее распространение в дореволюционной России имело страхование от огня.

Именно в этих целях в 1827 году было учреждено первое страховое общество, которое именовалось «Первое российское страховое от огня общество». В течение последующих тридцати лет было открыто по страхованию от огня еще два общества – «Второе российское страховое от огня общество» (1835г.) и “Саламандра” (1864г.). Поначалу объем операций этих страховых обществ был весьма скромен. Однако с отменой крепостного права начинается широкое развитие страхового дела, оно активно распространяется на деревню. За короткое время возникает несколько новых страховых обществ. Второе место в имущественном страховании по сбору платежей занимало транспортное страхование судов и грузов. В 1913 г. его проводили 10 акционерных обществ. Пять обществ осуществляли в 1913г. операции по страхованию стекол от разбития, впервые введенному в 1894 г. страховым обществом “Помощь”.Страхование стекол получило распространение только в крупных городах, где возводились большие здания, обширные торговые и промышленные помещения и т.д.

С 1900 г. общество “Помощь” начинает проводить страхование от краж со взломом, потом этот вид страхования был включен в сферу деятельности общества “Россия”. Однако популярностью такое страхование не пользовалось. Большинство акционерных страховых обществ было сосредоточено в Петербурге. Второе место после акционерных обществ занимали земства (органы местного самоуправления в ряде центральных губерний дореволюционной России). Личное страхование появляется в России в середине 30-х годов прошлого века. В 1835 году было организованно первое акционерное общество по страхованию жизни, которое получило название «Российское общество застрахования капиталов и доходов». Страховое дело формально существовало и в Советском Союзе. Однако сфера страхования была монополизирована единственным страховщиком - Госстрахом. Страхование имело во многом формальный характер. В сознании советских людей страхование не фигурировало как обязательный компонент организации жизни. Многие просто ничего не знали об этом виде деятельности. В условиях современного общества с развитой рыночной экономикой практически не существует материальных объектов и интересов, не защищенных страхованием.

Вопрос № 2.

Переход экономики на рыночные отношения, развитие предпринимательской деятельности, расширение круга товарных и обменных операций, взаимных договорных обязательств между хозяйствующими субъектами объективно требуют надежной системы гарантий, предоставляемых страхованием. Только на основе страхования становится возможной защита общественных и личных интересов, возникающих в процессе производства, распределения, обмена и потребления материальных благ.

Страхование представляет собой систему отношений по защите имущественных интересов физических и юридических лиц, личных неимущественных интересов физических лиц путем формирования за счет страховых взносов (страховых премий), уплачиваемых этими лицами, денежных фондов, предназначенных для выплаты страховых сумм и возмещения убытков при наступлении страховых случаев.

Объект страхования

Объектом страхования признаются имущество, жизнь, риск и другие объекты, с которыми связаны страховые интересы: имущественные интересы юридических и физических лиц, а также личные неимущественные интересы физических лиц.

Страховой интерес должен существовать в момент заключения договора страхования.

Страховой интерес -- мера материальной заинтересованности в страховании.

Имущественный интерес - выражается в получении стоимости застрахованного имущества.

Личный неимущественный интерес - заключается в получении страховой суммы в случае наступления событий, обусловленных договором страхования.

Страхование - это экономическое отношение, в котором участвуют как минимум две стороны (два лица, субъекта отношения).

1.Страховщики

Страховщиками (страховыми организациями) могут быть государственные страховые организации, акционерные страховые общества, общества с ограниченной или дополнительной ответственностью, создаваемые с целью осуществления страховой, а также иной деятельности, определяемой Законом, при наличии у них уставного, резервного фондов и резервов, прошедших регистрацию и получивших лицензию на право проведения определенного вида страхования или перестрахования.

2. Страхователи

Страхователями признаются юридические и физические лица, уплачивающие страховые взносы и вступающие в конкретные страховые отношения со страховщиком (страховой организацией).

Страхователи вправе заключать договоры страхования в интересах и от имени третьих лиц.

Юридические и физические лица Республики Беларусь вправе заключать договоры страхования только со страховщиками (страховыми организациями) Республики Беларусь.

Иностранные юридические и физические лица, инвестирующие свій капитал в экономику Республики Беларусь, могут застраховать свій имущественный интерес только у страховщиков Республики Беларусь.

3. Страховые посредники

Заключение и выполнение договора страхования может осуществляться через страховых посредников (агентов и брокеров).

Страховой агент является представителем страховщика, которому последний поручает на основании контракта от имени страховщика за определенное вознаграждение осуществление страховой деятельности.

Обязательства, принятые агентом в пределах полученных полномочий от имени страховщика, выполняются последним, как если бы они были приняты им самостоятельно.

Страховой брокер является независимым посредником, осуществляющим свою деятельность на основании соглашений со страхователями и страховщиками.

Посредническая деятельность по страхованию, связанная сзаключением договоров страхования от имени иностранных страховых организаций, на территории Республики Беларусь не допускается, если межгосударственными соглашениями с участием Республики Беларусь не предусмотрено иное.

Страховой случай и страховой риск

Страховым случаем признается событие, с наступлением которого законодательство или договор страхования связывают выплату страховой

суммы или страхового возмещения.

Перечень страховых случаев по обязательному страхованию определяется законодательными актами Республики Беларусь об обязательном страховании, а по добровольному страхованию --условиями договора страхования.

Страховой риск -- вероятное наступление страхового случая -- выражает объем возможной ответственности страховщика по тому или иному виду страхования.

Страховая стоимость

Страховой стоимостью (страховой оценкой) признается стоимость имущества, с которым связывается страховой интерес, определяемая соглашением сторон на момент заключения договора страхования, если законодательством не предусмотрено иное.

Взаимно согласованная сторонами страховая стоимость не может быть ими оспорена.

По обязательному имущественному страхованию страховая сумма не может превышать страховую стоимость.

Страховая сумма и страховое возмещение

Страховой суммой признается сумма денежных средств, в пределах которой страховщик обязан произвести выплату при наступлении страхового случая.

Страховым возмещением признается сумма денежных средств, выплачиваемых в счет возмещения ущерба при наступлении страхового случая по договору имущественного страхования.

Сострахование

Объект страхования может быть застрахован совместно несколькими страховщиками (сострахование). При состраховании права и обязанности распределяются между страховщиками в согласованных долях.

Для совместного страхования крупных рисков состраховщики могут создавать на основе соглашений простые товарищества (страховые пулы).

При наличии соответствующего соглашения между состраховщиками один из них может представлять всех состраховщиков во взаимоотношениях со страхователем, оставаясь ответственным перед последним только в своей доле.

Перестрахование

Перестрахованием является передача страховщиком на определенных условиях части своей ответственности перед страхователем другому страховщику (перестраховщику).

Страховая организация, не покрывающая принятые по договорам страхования обязательства за счет собственных средств и резервов, обязана обеспечить исполнение обязательств путем их перестрахования.

Страховщики, действующие в Республике Беларусь, имеют право на прием рисков в перестрахование по тем видам страхования, на которые ими получена лицензия.

Страховщик, передавший риск в перестрахование, остается ответственным перед страхователем в полном объеме.

Отношения между страховщиком и перестраховщиком регулируются договором.

Деятельность специализированных перестраховочных организаций республики является предметом регулирования органа государственного надзора за страховой деятельностью.

Вопрос № 3.

Страхование может осуществляться в следующих формах

- обязательного страхования

- добровольного страхования.

Страхование является обязательным, если это предусмотрено законодательными актами Республики Беларусь. В остальных случаях страхование является добровольным.

Виды, условия и порядок проведения обязательного страхования определяются законодательными актами Республики Беларусь об обязательном страховании.

Операции по обязательному страхованию проводятся государственными страховыми организациями, если законодательством не предусмотрено иное. Государство гарантирует выплату страхователям страховых компенсаций или страховых сумм по обязательным видам страхования при наступлении страховых случаев, если страхование проводилось государственной страховой организацией.

Условия добровольного страхования определяются договором сторон в соответствии с законодательством.

Набор различных видов страхования, к которым может прибегнуть страхователь, представляет собой ассортимент страхового рынка. Виды страхования однородных объектов группируются в отрасли, составляющие основу классификации страхования.

Существуют следующие основные отрасли страхования:

-личное страхование;

-имущественное страхование;

-страхование ответственности.

Данная классификация характерна для белорусского страхового рынка и закреплена в «Положении о порядке выдачи специаль­ных разрешений (лицензий) на страховую и перестраховочную деятельность в страховании».

1. Личное страхование — отрасль страхования, где в качестве объектов страхования выступают жизнь, здоровье и трудоспособность граждан. Личное страхование подразделяется на группы: страхование жизни и страхова­ние, не относящееся к страхованию жизни.

Основными видами добровольного личного страхования, относящимися к страхованию жизни, являются:

- добровольное страхование жизни;

- добровольное страхование дополнительных пенсий.

К добровольным видам личного страхования, не относящимся к страхова­нию жизни, относятся:

добровольное страхование от несчастных случаев.

Этот вид страхования включает в себя следующие разновидности:

- индивидуальное страхование от несчастных случаев;

- страхование от несчастных случаев за счет средств предприятий;

- страхование водителей и пассажиров от несчастных случаев;

- страхование детей от несчастных случаев и др.;

добровольное страхование от несчастных случаев и болезней.

Разновидно­стями данного вида страхования являются:

- страхование от несчастных случаев и болезней во время поездки за границу; страхование от несчастных случаев и болезней иностранных граждан, временно проживающих в Республике Беларусь;

- репродуктивное (детородное) страхование женщин и др.;

- добровольное страхование медицинских расходов;

прочие виды личного страхования, не относящиеся к страхованию жизни. К обязательным видам личного страхования можно отнести:

- обязательное государственное личное страхование отдельных категорий граждан; - обязательное страхование от несчастных случаев на производстве и профессиональных заболеваний.

2. Имущественное страхование — операция, в которой объектом страхо­вания выступают не противоречащие законодательству Республики Бела­русь имущественные интересы, связанные с утратой (гибелью) или по­вреждением имущества, находящегося во владении, пользовании, распоря­жении. Страхователями выступают не только собственники имущества, но и другие юридические и физические лица, несущие ответственность за его сохранность.

По фор­ме собственности и социальным группам страхователей различают имущество субъектов хозяйствования: государственное, частное, арендуемое и отдельных граждан на правах личной собственности.

Состояние и перспективы имущественного страхования непосредственно зависят от экономического положения страны, денежных доходов и уровня жизни населения, наличия развитой сети страховых компаний, имеющих устойчивое положение и предлагающих широкий выбор страховых услуг.

На современном этапе развития страховой рынок Республики Беларусь предлагает следующую классификацию добровольного имущественного страхования:

1.Добровольное страхование юридических лиц, которое включает в себя следующие разновидности:

-добровольное страхование животных;

-добровольное страхование урожая сельскохозяйственных культур;

-добровольное страхование наземных транспортных средств;

-добровольное страхование ценностей касс и др.;

2.добровольное страхование имущества граждан, этот вид страхования включает:

- добровольное страхование домашнего имущества;

добровольное страхование животных;

- добровольное страхование строений, принадлежа­щих гражданам на праве собственности; - добровольное страхование памятников;

- добровольное страхование наземных транспортных средств;

- добровольное страхование воздушных судов;

- добровольное страхование внутреннего водного транспорта;

- добровольное страхование грузов;

- добровольное страхование строительно-монтажных рисков;

3.добровольное страхование предпринимательского риска, к данному виду страхования относят:

- страхование риска непогашения кредита;

- страхование убытков вследствие вынужденного перерыва в производстве; - страхование финансовых рисков; страхование депозитов и др.

3. Страхование ответственности — отрасль страхования, где объек­том выступает ответственность перед третьими (физическими и юридичес­кими) лицами, которым может быть причинен ущерб (вред) вследствие ка­кого-либо действия или бездействия страхователя. Через страхование ответственности реализуется страховая защита экономических интересов возможных причинителей вреда.

Страхование ответственнос­ти подразделяют на категории:

- страхование гражданской ответственности;

- страхование профессиональной ответственности;

- страхование ответственности за качество продукции.

Особенность страхования ответственности в отличие от других отраслей страхования состоит в том, что оно:

-во-первых, ограждает страхователя от материальных потерь в случае необходимости их компенсации при нанесении ущерба третьим лицам; - во-вторых, обеспечивает потерпевшим возмещение причиненного им ущерба от рисков, предусмотренных договором;

- в-третьих, страховая сумма определяется сторонами в зависимости от максимально возможного предела, финансовых возможностей страховщика; - в-четвертых, отдельные виды страхования ответственности производятся в обязательной форме.

В Республике Беларусь получили распространение и развитие следую­щие виды страхования ответственности:

- добровольное страхование владельцев воздушных судов; - добровольное страхование профессиональной ответственности;

- добровольное страхование гражданской ответственности предприятий, создающих повышенную опасность для окружающих;

- добровольное страхование гражданской ответственности владельцев транспортных средств; - обязательное страхование ответственности перевозчика перед пассажирами; - страхование гражданской ответственности нанимателя за вред, причиненный жизни и здоровью работников.

В соответствии с Положением о порядке выдачи лицензий в каждой из трех отраслей добровольного страхования (личного, имущественного и стра­хования ответственности) существуют рисковые и накопительные виды страхования.

Рисковое страхование является краткосрочным (как пра­вило, до одного года). Страховой взнос по рисковым видам страхования уплачивается единовременно в процентах от страховой суммы. В некоторых случаях допускается уплата страхового взноса по частям (например, при добровольном имущественном страховании граждан). Обусловленная догово­ром страхования страховая сумма выплачивается страховщиком при наступлении страхового случая в период действия догово­ра страхования.

Накопительное страхование отличается долгосрочностью (более одного года), регулярным (в течение всего срока страхования) внесением страхова­телем страховых взносов и обеспечением выплаты страховщиком страхова­телю.

Вопрос № 4.

Государственный надзор за страховой деятельностью существляется органом, специально уполномоченным на это Советом Министров Республики Беларусь.

Основные функции органа государственного надзора за страховой деятельностью

Основными функциями органа государственного надзора за страховой деятельностью являются:

- регистрация страховых и перестраховочных организаций, представительств, филиалов, отделений и других обособленных подразделений страховых и перестраховочных организаций Республики Беларусь, осуществляющих деятельность на ее территории, и ведение государственного реестра страховых и перестраховочных организаций;

- выдача страховым, перестраховочным организациям и страховым брокерам лицензий на каждый вид страховой деятельности;

- контроль за соблюдением страховыми, перестраховочными организациями и страховыми брокерами требований законодательства о страховании;

- разработка методических и нормативных документов, регламентирующих деятельность страховых и перестраховочных организаций, в пределах своей компетенции;

- обобщение страховой практики, предоставление страховым и перестраховочным организациям разъяснений по вопросам применения страхового законодательства и разработка предложений по его совершенствованию;

- представление Республики Беларусь во всех организациях по вопросам страховой политики;

- регулирование внешнеэкономической страховой деятельности;

и др.

Права органа государственного надзора за страховой деятельностью

Орган государственного надзора за страховой деятельностью вправе:

- производить проверки выполнения страховыми и перестраховочными организациями требований законодательства о страховании, а также соответствия объема денежных средств объему принятых ими обязательств и давать страховым и перестраховочным организациям обязательные для выполнения предписания об устранении нарушений законодательства о страховании, о приведении объема денежных средств в соответствие с объемом принятых обязательств;

- применять к страховым, перестраховочным организациям и страховым посредникам санкции за нарушение законодательства о страховании в порядке и размерах, определяемых Советом Министров Республики Беларусь;

- приостанавливать действие выданных лицензий до устранения выявленных нарушений на определенный срок, или давать указания об устранении нарушений, не приостанавливая действия лицензий, или принимать решения об их отзыве. При повторном или грубом нарушении порядка осуществления страховой или перестраховочной деятельности, на которую выдана лицензия, может ее аннулировать;

- взимать со страховых и перестраховочных организаций, их обособленных структурных подразделений и брокеров плату за регистрацию и выдачу им лицензий на осуществление страховой деятельности в размерах, установленных законодательством;

- получать от страховых и перестраховочных организаций установленную отчетность по страховым и перестраховочным операциям, исправки и иную информацию об их финансово-экономической деятельности, а также обращаться за получением такой информации в кредитные учреждения, организации и к гражданам.

и т.д.

Регистрация страховых и перестраховочных организаций

Страховые и перестраховочные организации, включая организации с участием иностранных инвесторов в Республике Беларусь, подлежат обязательной государственной регистрации в органе государственного надзора за страховой деятельностью.

Для государственной регистрации страховой и перестраховочной организаций в органе государственного надзора за страховой деятельностью должно быть представлено заявление, составленное по установленной форме, с приложением следующих документов:

- решения учредителей о создании страховой или перестраховочной организации;

- нотариально заверенных копий учредительных документов;

- сведений о профессиональной пригодности двух высших руководителей и главного бухгалтера страховой или перестраховочной организации;

- копии платежного поручения, подтверждающего внесение платы за регистрацию;

- документа, подтверждающего законность происхождения денежных средств у физических лиц, выступающих в качестве учредителей;

- других документов, определяемых Советом Министров Республики Беларусь.

Орган государственного надзора за страховой деятельностью присваивает страховой или перестраховочной организации регистрационный номер, включает ее в реестр и выдает свидетельство о регистрации.

Отказ в регистрации страховой или перестраховочной организации может последовать по мотивам:

- нарушения установленного порядка создания страховой или перестраховочной организации;

- несоответствия ее учредительных документов требованиям законодательства;

- отсутствия или незаконного происхождения собственных финансовых ресурсов инвесторов для внесения в уставный фонд страховой или перестраховочной организации (по заключению аудиторской организации или финансовых органов);

- профессиональной непригодности (по заключению комиссии органа государственного надзора за страховой деятельностью) двух высших руководителей и главного бухгалтера страховой или перестраховочной организации;

- недостоверности представленной информации.

Отказ в регистрации страховой или перестраховочной организации по мотивам нецелесообразности ее создания не допускается.

Если в регистрации страховой или перестраховочной организации отказано по мотивам, признанным ее учредителями необоснованными, они могут обратиться в суд.

Любые изменения в учредительных документах подлежат обязательной регистрации с внесением необходимых изменений в реестр регистрации с взиманием платы в размере, устанавливаемом законодательством.

Замена руководителей страховых и перестраховочных организаций после регистрации последних производится по согласованию с органом государственного надзора за страховой деятельностью.

Деятельность не зарегистрированной в органе государственного надзора за страховой деятельностью страховой и перестраховочной организаций запрещается. Доходы, полученные от деятельности незарегистрированных страховой и перестраховочной организаций, подлежат изъятию в государственный бюджет.

Лицензирование страховой деятельности

Страховая, перестраховочная организация или страховой брокер приобретают право на осуществление страховой деятельности с момента получения соответствующей лицензии.

На каждый вид добровольного и обязательного страхования выдается отдельная лицензия, а также на перестрахование, если предметом деятельности страховщика является исключительно перестрахование.

Выдача лицензий производится на основании заявления страховой, перестраховочной организации или страхового брокера, составленного по установленной форме, с приложением следующих документов:

- плана развития страховых операций;

- правил или условий страхования или перестрахования;

- образцов документов, которые будут применяться при проведении страхования;

- экономического обоснования деятельности, включающего оценку прибыли и убытков, программу перестраховочной защиты или других гарантий обеспечения обязательств;

- копии платежного поручения, подтверждающего внесение платы за выдачу лицензии.

Отказ в выдаче лицензии может быть обжалован в судебном порядке.

Страховые и перестраховочные организации, не получившие в установленном порядке лицензию, правом страховой деятельности не обладают.

Контрольные вопросы

(тема 16)

1. Изложите сущность страхования.

2. Охарактеризуйте отрасли страхования.

3. Охарактеризуйте виды страхования.

4. Изложите основные функции органа государственного надзора за страховой деятельностью.

Тема № 17. Кредит как экономическая категория.

Вопросы: 1. Кредит как экономическая категория.

2.Виды банковских кредитов. Лизинг как особая форма финансирования.

Вопрос № 1.

Предпосылкой появления кредитных отношений послужило имущественное расслоение общества в период разложения первобытнообщинного строя. Первоначально кредит возник как случайное явление, но по мере становления и развития товарно-денежных отношений сфера функционирования кредитных отношений расширилась, необходимость в кредите постепенно приобретала устойчивый характер – кредитные отношения стали выражать постоянные связи между участниками процесса воспроизводства.

Таким образом, общеэкономической причиной возникновения и развития кредитных отношений является товарное производство. Непосредственные причины развития кредитных отношений связаны с необходимостью обеспечения непрерывности процесса воспроизводства.

Кредит – это предоставление банком или кредитной организацией денег заемщику в размере и на условиях, предусмотренных кредитным договором, по которому заемщик обязан возвратить полученную сумму и уплатить проценты по ней.

Кредит – форма движения денежного капитала, обеспечивающая превращение собственного капитала кредитора в заемный капитал заемщика.

Кредит -- форма движения ссудного капитала, т.е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду.

При помощи кредита свободные денежные капиталы и доходы предприятий, граждан и государства аккумулируются, превращаясь в ссудный капитал, который за определенную плату передаются во временное пользование. Необходимость и возможность кредита обусловлена закономерностями кругооборота и оборота капитала в процессе воспроизводства, т.е. на одних участках экономики высвобождаются временно свободные средства, которые выступают как источник кредита на других участках экономики.

Являясь экономической категорией, кредит выражает экономические отношения, возникающие между субъектами экономики по поводу перераспределения временно свободных материальных и денежных средств на условиях возвратности, срочности, платности.

Кредит выступает самостоятельной экономической категорией и имеет существенные отличия от родственной категории «финансы».

Отличительные признаки кредита:

1) Кредит осуществляет возвратное перераспределение, в то время как финансам свойственна безвозвратность в распределительных процессах;

2) при кредитных отношениях происходит смена пользователя ссудными ресурсами, но не их собственника. При финансовых отношениях наблюдается смена не только пользователя, но и собственника средств.

3) При кредитных отношениях ссудные средства передаются во временное пользование; при финансовых – в бессрочное, т.е. навсегда.

4) Объектом финансовых отношений является совокупный общественный продукт и национальный доход; объектом кредитных отношений является лишь временно свободная их часть.

5) Предоставление средств в пользование при кредитных отношениях происходит на платной основе (т.е. уплата %); при финансовых – безвозмездно, т.е. даром.

Сущность и содержание кредита проявляется в его основных функциях:

1. Перераспределительная функция.

Назначение кредита в этой функции заключается в перераспределении стоимости в денежной или товарной форме между субъектами экономических отношений.

2. Функция замещения наличных денег кредитными операциями.

Назначение кредита в этой функции заключается в создании платежных средств, использование которых приводит к экономии издержек обращения. Расчеты между экономическими субъектами и предоставление кредита осуществляется главным образом через банки, т.е. путем безналичных расчетов.

3. Контрольно-стимулирующая функция.

Кредит оказывает стимулирующее воздействие на производство и обращение, способствует расширенному воспроизводству на макро- и микроуровне экономики, а также более экономному использованию ресурсов.

На микроуровне банки, предоставляя кредиты, могут выдвигать конкретные требования в виде условий кредитного договора, предусматривающие улучшение отдельных сторон деятельности заемщика.

На макроуровне экономики государство, осуществляя кредитную политику, оказывает стимулирующее воздействие на деловую активность в стране и происходящие экономические процессы.

Под ролью кредита как экономической категории понимают результат функционирования кредитных отношений.

Задачи кредита:

1. Прежде всего, в рыночной экономике с помощью кредита облегчается и становится более реальным процесс перемыва капитала из одних отраслей в другие.

2. Кредит – это основной источник удовлетворения огромного спроса на денежные ресурсы.

3. При помощи кредитных отношений происходит формирование основных и оборотных средств предприятий.

4. При помощи кредита увеличивается объем денежной массы, участвующей в денежном обороте.

5. С помощью кредита активнее формируются доходы государственного бюджета.

Кредитование осуществляется на основе определенных принципов.

Принципы кредитования.

1. Принцип целевой направленности означает, что кредит должен выдаваться лишь на определенные цели, а именно на удовлетворение временной потребности заемщика в дополнительных средствах

2. Принцип срочности означает, что кредит должен быть, не просто возвращен, а возвращен в строго определенный срок. Срок кредита – период пользования ссудой, исчисляемый с момента получения ссуды до ее полного погашения.

3. Принцип возвратности является той особенностью, которая отличает кредит как экономическую категорию от других экономических категорий. Без возвратности кредит не может существовать.

4. Принцип материальной обеспеченности банковские ссуды должны выдаваться под конкретные материальные ценности, находящиеся на различных стадиях воспроизводственного процесса, наличие которых на протяжении всего срока пользования ссудой свидетельствует о материальной обеспеченности кредита, и, следовательно, о реальности его возврата. Видами обеспечения кредита могут также выступать залог материальных ценностей, поручительство (гарантия) платежеспособных лиц.

5. Принцип платности означает, что каждый заемщик должен внести банку определенную плату за временное заимствование у него для своих целей денежных средств. Реализация этого принципа на практике осуществляется через механизм банковского процента. Ставка банковского процента – это своего рода «цена» кредита.

Субъектами кредитных отношений являются:

-- Кредиторами могут быть специальные кредитные институты (банки, финансовые компании, фонды и т.п.), а также государство.

-- Кредитополучателями (заемщиками) могут быть физические и юридические лица, предприятия, предприниматели всех форм собственности, государство, отдельные граждане.

Вопрос № 2.

Кредит как экономическая категория имеет несколько форм:

1. В зависимости от ссудной стоимости:

а) Товарная форма кредита означает предоставление и возврат кредита в форме товарных стоимостей. Например, землевладелец давал в долг крестьянину зерно, другие сельскохозяйственные продукты на определенный срок (до нового урожая) с возвратом в виде большего количества продуктов, чем было предоставлено в долг.

б) Денежная форма кредита возникает при передаче денежных средств в долг на условиях возвратности. Это преобладающая форма кредита. В данном случае кредит предоставляется в денежной форме, его возврат, уплата процентов производятся также в виде денежных средств.

в) В современных условиях товарная форма кредита обычно сочетается с денежной формой его погашения, например, продажа товаров в рассрочку платежа, прокат вещей и т.д. В данном случае возникает следующая (товарно-денежная) форма кредита. Эта форма может быть и в том случае, когда кредит предоставлен деньгами, а возвращен в виде товара.

2. В зависимости от того, кто в кредитной сделке является кредитором и заемщиком:

а) банковский кредит;

б) государственный кредит;

в) коммерческий кредит;

г) потребительский кредит;

д) ипотечный кредит;

е) лизинговый кредит;

и др.

3. Если кредитор и заемщик находятся внутри одного государства, то это национальная форма кредита, если же один из участников кредитной сделки иностранный субъект, то это международная форма кредита.

4. По целям получения кредита:

а) Производительная форма кредита предполагает использование кредита на цели производства и обращения на производительные цели.

б) Потребительская форма кредита используется для потребительских нужд населения.

1. Коммерческий кредит.

Коммерческий кредит характеризует кредитную сделку между предприятием-продавцом (кредитором) и покупателем (заемщиком). Поэтому коммерческий кредит обязательно связан с движением товаров. Коммерческий кредит представляет собой отсрочку платежа покупателю за поставленные товары продавцом. Производитель или владелец товара заинтересован в быстрой реализации своего товара. Однако у покупателя отсутствуют средства для оплаты за товар. Поэтому предприятие поставляет товар на реализацию или с отсрочкой платежа. Таким образом, предприятие стимулирует сбыт своего товара. Коммерческий кредит может реализоваться без участия банковской системы.

При коммерческом кредите требуется гарантия оплаты за поставленный товар, такой гарантией, как правило, является товарный вексель. Поскольку коммерческий кредит связан с движением товаров, то он, во-первых, зависит от финансового состояния поставщика товара, во-вторых, от фактической способности покупателя своевременно погасить задолженность. Основной риск, связанный с коммерческим кредитом, несет поставщик.

Особенностью коммерческого кредита является то, что сделка ссуды не является главной целью – она лишь сопутствует товарной сделке купли-продажи, способствуя быстрейшей реализации товаров. Поэтому коммерческий кредит представляет совокупность торговой и кредитной сделки. Как только поставлен товар, начинается кредитная сделка, именно поставщик начинает ожидать оплаты, поступления денег за поставленный товар.

Недостатки коммерческого кредита:

• ограниченность его направления, времени пользования и размера;

• иногда вынужденный со стороны поставщика характер отсрочки платежа в связи с финансовым положением покупателей;

• наличие риска для поставщика;

• замедление скорости обращения денег в результате отсрочки платежа;

и т.д.

2. Банковский кредит – это движение ссудного капитала, предоставляемого банками взаймы за определенную плату во временное пользование. Банковский кредит связан с аккумуляцией временно свободных средств, их перераспределением на условиях возвратности и платности. Банковский кредит – основная форма кредита. Кредит предоставляется банками при заключении кредитного договора с каждым заемщиком индивидуально, таким образом, чтобы степень риска кредитной сделки была минимальной. Банковские ссуды предоставляются за определенную плату, т.е. взимается определенный банковский процент.

По кредитному договору банк (кредитодатель) обязуются предоставить денежные средства (кредит) другому лицу (кредитополучателю) в размере и на условиях, определенных договором, а кредитополучатель обязуется возвратить (погасить) кредит и уплатить проценты за пользование им.

Кредитным договором может быть предусмотрена обязанность кредитополучателя также уплатить плату (комиссионные и иные платежи) за пользование кредитом.

Днем предоставления кредита считается день, в который сумма кредита зачислена на счет кредитополучателя, либо перечислена банком в оплату расчетных документов, представленных кредитополучателем, либо использована в соответствии с указаниями кредитополучателя, либо выдана кредитополучателю наличными денежными средствами.

Кредитный договор должен быть заключен в письменной форме. Несоблюдение письменной формы кредитного договора влечет за собой его недействительность.

Существенными условиями кредитного договора являются условия:

- о сумме кредита с указанием валюты кредита (для кредитной линии – о максимальном размере (лимите) общей суммы предоставляемых кредитополучателю денежных средств (кредите) и предельном размере единовременной задолженности кредитополучателя);

- о сроке и порядке предоставления и возврата (погашения) кредита;

- о размере процентов за пользование кредитом и порядке их уплаты, а также о размере платы за пользование кредитом и порядке ее внесения, если обязанность ее уплаты предусмотрена кредитным договором, за исключением случаев предоставления кредита на льготных условиях на основании решений, принятых Президентом Республики Беларусь или в установленном порядке Правительством Республики Беларусь;

- о целях, на которые кредитополучатель обязуется использовать или не использовать предоставленные денежные средства (целевое использование кредита), – в случае, предусмотренном Банковским Кодексом;

- о способе обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору;

- об ответственности кредитодателя и кредитополучателя за неисполнение (ненадлежащее исполнение) ими обязательств по кредитному договору;

- иные условия, относительно которых по заявлению одной из сторон должно быть достигнуто соглашение.

Кредитодатель вправе отказаться от заключения кредитного договора при наличии сведений о том, что предоставленная кредитополучателю сумма кредита не будет возвращена (погашена) в срок, при непредоставлении кредитополучателем обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору, при принятии хозяйственным судом решения о банкротстве с ликвидацией (прекращением деятельности) кредитополучателя, при наличии иных оснований, способных повлиять на выполнение кредитополучателем обязательств по кредитному договору или предусмотренных законодательством Республики Беларусь.

Кредитодатель вправе отказаться от исполнения обязательств по кредитному договору при неисполнении кредитополучателем своих обязательств по такому договору в случае, предусмотренном Банковским Кодексом, а также в иных случаях, предусмотренных кредитным договором.

После заключения кредитного договора кредитополучатель вправе, если иное не предусмотрено законодательством Республики Беларусь или кредитным договором, отказаться от получения кредита в полной сумме или ее части, уведомив об этом кредитодателя до установленного в договоре срока предоставления кредита.

Кредитодатель до заключения кредитного договора обязан обеспечить возможность ознакомления каждого кредитополучателя с информацией о размере процентов и платы за пользование кредитом, если обязанность ее уплаты предусмотрена кредитным договором.

Кредитодатель при заключении кредитного договора с каждым конкретным кредитополучателем определяет самостоятельно размер, периодичность начисления и сроки уплаты процентов и платы за пользование кредитом, если обязанность ее уплаты предусмотрена кредитным договором.

Стороны вправе предусмотреть в кредитном договоре порядок, при котором проценты за пользование кредитом уплачиваются полностью в день возврата (погашения) кредита или равномерными взносами в период его возврата (погашения).

Уплата процентов за пользование кредитом в день предоставления кредита не допускается.

Кредитополучатель, не возвративший (не погасивший) кредит в срок, обязан в период со дня истечения срока возврата (погашения) кредита до его полного возврата (погашения) уплачивать проценты за пользование кредитом в повышенном размере, определенном в кредитном договоре, если иной размер не предусмотрен законодательством Республики Беларусь.

Если иное не предусмотрено Президентом Республики Беларусь, при недостаточности средств для полного исполнения обязательств по кредитному договору кредитополучатель в первую очередь погашает издержки банка по исполнению обязательства, во вторую очередь – основную сумму долга по кредиту, затем причитающиеся проценты и плату за пользование им, в третью очередь исполняет иные обязательства, вытекающие из кредитного договора.

В кредитном договоре может быть предусмотрена ответственность кредитополучателя за несвоевременное внесение процентов и платы за пользование кредитом, если обязанность ее уплаты предусмотрена кредитным договором.

3. Потребительский кредит отражает экономические отношения между кредитором и заемщиком по поводу кредитования конечного потребителя. Он выдается населению для удовлетворения его потребительских нужд. Кредит ускоряет получение населением определенных благ (товаров, услуг), которые оно могло бы иметь только в будущем – при условии накопления суммы денежных средств.

Выдача потребительского кредита населению, с одной стороны, увеличивает его текущий платежеспособный спрос, повышает жизненный уровень, с другой – ускоряет реализацию товарных запасов, услуг, способствует увеличению капитала производителей товара. Рассрочка погашения кредита позволяет населению постепенно накапливать деньги для платежа.

В зависимости от целевого назначения потребительские кредиты бывают:

а) инвестиционные -- это кредиты на строительство, завершение строительства и приобретение индивидуальных жилых домов и квартир, садовых домиков; благоустройство садовых участков; реконструкцию, капитальный ремонт индивидуальных жилых домов. Такие кредиты выдаются на сроки до 5—10—15 лет. Размер кредита зависит от (балансовой) стоимости строительства договорной стоимости и составляет величину в размере 70—75% от стоимости.

б) Особую группу кредитов банков составляют кредиты на текущие (неотложные) нужды: для покупки товаров, на лечение, оздоровление и отдых детей и взрослых; на затраты на обучение; на торжественные мероприятия и т.д. Характер таких кредитов обычно краткосрочный: от 3-х месяцев до 2—3 лет.

в) Кредиты на развитие личных хозяйств выдаются на покупку сельскохозяйственной техники, транспортных средств; приобретения скота и т.д. (срок ссуды 2—5 лет).

г) Целевые ссуды отдельным социальным группам: молодым семьям, студентам и др.

4. Ипотечный кредит.

Ипотека – это залог недвижимости (земли, основных фондов, зданий, жилья) с целью получения ссуды. В случае невозврата ссуды владельцем заложенного имущества становится кредитор. Таким образом, ипотека – это особая форма обеспечения кредита.

Ипотечный кредит – особый тип экономических отношений по поводу предоставления долгосрочных ссуд под залог недвижимости.

Особенностью ипотечного кредитования является признание ипотекой залога имущества, непосредственно связанного с землей:

• земельных участков;

• жилых домов и квартир;

• производственных зданий, сооружений, магазинов, складов.

Ипотечный кредит носит долгосрочный характер (20—30 лет). Заложенное имущество на период действия ипотечного договора, как правило, остается у заемщика.

Закладываемое имущество должно иметь следующие характеристики:

• принадлежать заемщику на правах собственности или на правах хозяйственного владения;

• приносить доход его владельцу;

• не должно быть объектом залога в другой сделке.

Ипотечное кредитование могут осуществлять:

• специализированные ипотечные банки;

• специальные ипотечные компании;

• коммерческие и другие банки.

Заемщиками могут выступать физические юридические лица, являющиеся владельцами объекта ипотеки.

В процессе ипотечного кредитования анализируется состояние и эффективность использования кредита. Одним из ключевых моментов процесса предоставления ипотечного кредита является андеррайтинг, или оценка вероятности погашения кредита. Он предполагает изучение и анализ потенциального заемщика. Устанавливается, способен ли заемщик погасить ссуды; стремится ли он погасить ссуду; является ли закладываемое имущество достаточным обеспечением ипотечного кредита.

Анализ может проводиться с использованием различных финансовых показателей:

1. Коэффициент ипотечной задолженности (Кз):

И

Кз = ---- х 100%

К

где: И – сумма ипотечного кредита

К – общая сумма стоимости недвижимости.

Этот коэффициент показывает долю ипотечного долга (заемных средств) в общей стоимости недвижимости. Чем выше значение данного коэффициента, тем выше доля заемных средств. С позиции кредитора более высокий коэффициент означает более высокую степень риска нарушения заемщиком своих обязательств.

2. Ипотечная постоянная (п1):

Д

П1 = --- х 100%

И

где: Д – годовая сумма платежей по погашению ипотечного кредита.

Для того чтобы ипотечный кредит был полностью погашен, ипотечная постоянная должна быть выше номинальной %-й ставки за кредит. Превышение ипотечной постоянной над процентной ставкой обеспечивает выплату основной суммы кредита.

Если же ипотечная постоянная меньше размера процентной ставки, то выплаты по кредиту не покрою даже сумму процентов по кредиту. В этом случае невыплаченная часть процентов будет накапливаться вместе с основной суммой ипотечного долга, и остаток будет расти.

Если же ипотечная постоянная будет равна процентной ставке, то погашение суммы кредита произойдет «шаровым платежом».

«Шаровой платеж» означает, что по кредитному договору заемщик регулярно выплачивает сумму процентов, а основная сумма долга выплачивается по окончании срока договора. Это заставляет заемщика принимать меры к накоплению денег для выплаты сразу большей суммы платежа.

Лизинг как особая форма финансирования.

Сущность лизинга состоит в следующем: чтобы получить прибыль совсем не обязательно иметь оборудование или иное имущество в собственности, достаточно лишь иметь право его использовать и извлекать доход.

Лизинг – это вид деятельности, при котором происходит сдача имущества во временное пользование.

При осуществлении лизинговой деятельности следует выделять:

• Объект лизинга -- любое имущество, относимое к основным фондам, соответствующие имущественные права, а также отдельные виды нематериальных активов. Товары, а также другие текущие активы не могут быть объектом лизинговых сделок.

• Субъектами лизинга являются:

-- лизингодатель – юридическое лицо или предприниматель без образования юридического лица, занимающийся лизинговой деятельностью, то есть передачей в лизинг по договору специально приобретенного для этого имущества;

-- лизингополучатель – юридическое лицо или предприниматель без образования юридического лица, получающий имущество во владение и пользование по договору лизинга;

-- продавец лизингового имущества -- субъект хозяйствования, продающий имущество, являющееся объектом лизинговой сделки;

-- кредитор – банки, специализированные финансово-кредитные учреждения, другие юридические или физические лица, осуществляющие финансирование лизинговой сделки.

Лизинг -- трехсторонняя сделка, при которой лизингодатель по поручению своего клиента – лизингополучателя, приобретает у поставщика одобренный пользователем объект лизинга, а затем передает ему имущество в пользование и владение, в обмен на уплату лизинговых платежей.

.приняв решение на проведение лизинговой операции, лизингодатель подготавливает и заключает договор купли-продажи и договор лизинга.

Выделяют два основных класса лизинга:

1. Финансовый лизинг – это сделка, при которой объект лизинга передается в пользование на срок полной амортизации оборудования. В течение срока договора лизингодатель рассчитывает возместить себе всю стоимость имущества и получить доход за счет одного клиента. Техническое обслуживание, капитальный ремонт, страхование оборудования производится за счет лизингополучателя.

2. Оперативный лизинг.

При оперативном лизинге оборудование передается в пользование на сроки более короткие, чем срок полной амортизации оборудования. Лизингодатель не рассчитывает возместить затраты и получить прибыль за счет одного клиента. Поэтому ставки лизинговых платежей при оперативном лизинге обычно выше, чем при финансовом. Дополнительные услуги по обслуживанию объекта лизинга оказывает лизингодатель.

Контрольные вопросы

(тема № 17)

1. Дайте определение кредита как экономической категории.

2. Изложите отличительные признаки кредита.

3. Охарактеризуйте функции финансов и их задачи.

4. Раскройте принципы кредитования.

5. Охарактеризуйте формы кредита.

6. Изложите сущность коммерческого, потребительского кредита.

7. Изложите сущность ипотечного кредита, лизинга.

Тема № 18. Понятие кредитной системы.

Вопросы:

1.Банковская система Республики Беларусь.

2. Национальный банк – центральный банк и государственный орган Республики Беларусь.

3.Коммерческие банки: функции, классификация.

4.Понятие и виды банковских операций.

Вопрос № 1.

Денежно-кредитная политика Республики Беларусь – составная часть единой государственной экономической политики.

Правовой основой денежно-кредитной политики Республики Беларусь являются Основные направления денежно-кредитной политики Республики Беларусь, ежегодно утверждаемые Президентом Республики Беларусь по представлению Национального банка и Правительства Республики Беларусь.

Основные направления денежно-кредитной политики Республики Беларусь содержат важнейшие параметры развития денежно-кредитной сферы, определяют цели, задачи и приоритеты денежно-кредитной политики государства и предусматривают обеспечивающий их реализацию комплекс мероприятий и механизмов регулирования и контроля.

Банковская система Республики Беларусь – составная часть финансово-кредитной системы Республики Беларусь. Банковская система Республики Беларусь является двухуровневой и включает в себя Национальный банк и иные банки.

Финансово-кредитная система Республики Беларусь кроме банков включает в себя и небанковские кредитно-финансовые организации.

Субъектами банковских правоотношений являются Национальный банк, банки и небанковские кредитно-финансовые организации.

Участниками банковских правоотношений могут быть Республика Беларусь, ее административно-территориальные единицы, в том числе в лице государственных органов, а также физические лица, индивидуальные предприниматели и юридические лица.

Вопрос № 2.

Национальный банк является центральным банком и государственным органом Республики Беларусь. Национальный банк регулирует кредитные отношения и денежное обращение, определяет порядок расчетов. Национальный банк обладает исключительным правом эмиссии денег и выполняет иные функции, предусмотренные Банковским Кодексом и иными законодательными актами Республики Беларусь.

Национальный банк – центральный банк и государственный орган Республики Беларусь – действует исключительно в интересах Республики Беларусь.

Национальный банк осуществляет свою деятельность в соответствии с Конституцией Республики Беларусь, Банковским Кодексом, законами Республики Беларусь, нормативными правовыми актами Президента Республики Беларусь и независим в своей деятельности.

Национальный банк подотчетен Президенту Республики Беларусь.

Подотчетность Национального банка Президенту Республики Беларусь означает:

- утверждение Президентом Республики Беларусь Устава Национального банка, изменений и (или) дополнений, вносимых в него;

- назначение Президентом Республики Беларусь с согласия Совета Республики Национального собрания Республики Беларусь Председателя и членов Правления Национального банка, освобождение их от должности с уведомлением Совета Республики Национального собрания Республики Беларусь;

- определение Президентом Республики Беларусь аудиторской организации для проведения аудита деятельности Национального банка;

- утверждение Президентом Республики Беларусь годового отчета Национального банка с учетом аудиторского заключения и распределения прибыли Национального банка.

Национальный банк является юридическим лицом, имеет печать с изображением Государственного герба Республики Беларусь и надписью «Национальный банк Республики Беларусь». Место нахождения Национального банка – город Минск.

Цели и принципы деятельности Национального банка, а также его права определяются Конституцией Республики Беларусь, Банковским Кодексом и иными законодательными актами Республики Беларусь.

Основные цели деятельности Национального банка

Основными целями деятельности Национального банка являются:

1.Защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам;

2.Развитие и укрепление банковской системы Республики Беларусь;

3.Обеспечение эффективного, надежного и безопасного функционирования платежной системы.

Получение прибыли не является основной целью деятельности Национального банка.

Функции Национального банка

Национальный банк выполняет следующие функции:

- разрабатывает Основные направления денежно-кредитной политики Республики Беларусь и совместно с Правительством Республики Беларусь обеспечивает проведение единой денежно-кредитной политики Республики Беларусь в порядке, установленном Банковским Кодексом и иными законодательными актами Республики Беларусь;

- осуществляет эмиссию(выпуск) денег;

- регулирует денежное обращение;

- регулирует кредитные отношения;

- организует функционирование платежной системы Республики Беларусь;

- осуществляет валютное регулирование;

- выполняет функции центрального депозитария государственных ценных бумаг и ценных бумаг Национального банка, если иное не определено Президентом Республики Беларусь;

- осуществляет выпуск (эмиссию) ценных бумаг Национального банка;

- выполняет функции финансового агента Правительства Республики Беларусь и местных исполнительных и распорядительных органов по вопросам исполнения республиканского и местных бюджетов и консультирует их по этим вопросам;

- осуществляет государственную регистрацию банков и небанковских кредитно-финансовых организаций;

- осуществляет лицензирование банковской деятельности;

регулирует деятельность банков и небанковских кредитно-финансовых организаций по ее безопасному и ликвидному осуществлению и проводит надзор за ней;

- устанавливает правила и порядок осуществления банковских операций;

- осуществляет методологическое руководство бухгалтерским учетом и финансовой отчетностью в банковской системе, разрабатывает и утверждает методики бухгалтерского учета и финансовой отчетности для Национального банка, банков и небанковских кредитно-финансовых организаций;

- устанавливает для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций порядок составления статистической отчетности по формам и в сроки, определенные законодательством Республики Беларусь;

- определяет порядок проведения в Республике Беларусь расчетов в безналичной и наличной формах;

- организует расчетное и (или) кассовое обслуживание Правительства Республики Беларусь, организаций, перечень которых определен в Уставе Национального банка, и иных организаций в случаях, предусмотренных законодательными актами Республики Беларусь;

- создает золотовалютные резервы по согласованию с Президентом Республики Беларусь и управляет ими в пределах своей компетенции;

- формирует золотой запас Государственного фонда драгоценных металлов и драгоценных камней Республики Беларусь и осуществляет оперативное управление им в пределах своей компетенции;

- заключает соглашения с центральными (национальными) банками и кредитными организациями иностранных государств;

- выполняет другие функции, предусмотренные настоящим Кодексом и иными законодательными актами Республики Беларусь.

Национальный банк состоит из центрального аппарата и структурных подразделений, находящихся на территории Республики Беларусь и за ее пределами. Структурные подразделения Национального банка действуют на основании положений, утверждаемых в порядке, установленном Уставом Национального банка. Национальный банк имеет право по согласованию с Президентом Республики Беларусь создавать организации, необходимые для обеспечения своей деятельности. Организации Национального банка действуют на основании уставов, утверждаемых в порядке, устанавливаемом Уставом Национального банка.

Органами управления Национального банка являются Правление Национального банка и Совет директоров Национального банка.

Высшим органом управления Национального банка является Правление Национального банка – коллегиальный орган, определяющий основные направления деятельности Национального банка и осуществляющий руководство и управление им.

Количественный состав Правления Национального банка определяется Президентом Республики Беларусь.

Компетенция Правления Национального банка и порядок созыва его заседаний определяются Уставом Национального банка. Правление Национального банка организует свою работу в соответствии с регламентом.

Члены Правления Национального банка не могут занимать другие государственные должности, если иное не предусмотрено Конституцией Республики Беларусь и иными законодательными актами Республики Беларусь, а также состоять в политических партиях.

Председатель и члены Правления Национального банка назначаются Президентом Республики Беларусь с согласия Совета Республики Национального собрания Республики Беларусь сроком на пять лет, если иное не предусмотрено Президентом Республики Беларусь. С членами Правления Национального банка заключаются контракты в порядке и на условиях, определенных законодательством Республики Беларусь.

Правление Национального банка правомочно принимать решения при условии участия в его заседании не менее семидесяти процентов от численного состава членов Правления Национального банка с обязательным участием Председателя Правления Национального банка или лица, его замещающего.

Правление Национального банка принимает решения простым большинством голосов от числа присутствующих на его заседании.

Председатель Правления Национального банка руководит деятельностью Национального банка, а также представляет Национальный банк как государственный орган и центральный банк Республики Беларусь.

Полномочия Председателя Правления Национального банка определяются Уставом Национального банка.

Совет директоров Национального банка является исполнительным коллегиальным органом Национального банка.

Председатель Правления Национального банка является руководителем Совета директоров Национального банка.

Количественный состав Совета директоров Национального банка определяется Правлением Национального банка.

Компетенция Совета директоров Национального банка и порядок созыва его заседаний определяются Уставом Национального банка. Совет директоров Национального банка организует свою работу в соответствии с регламентом.

Члены Совета директоров Национального банка, за исключением его руководителя, назначаются Правлением Национального банка в порядке, установленном Уставом Национального банка.

Совет директоров Национального банка принимает решения простым большинством голосов при условии участия в его заседании не менее семидесяти процентов от численного состава членов Совета директоров Национального банка.

Работники Национального банка подразделяются на работников, являющихся государственными служащими, и работников, которые осуществляют техническое обслуживание и обеспечение деятельности Национального банка и не являются государственными служащими.

Правовой статус работников Национального банка, являющихся государственными служащими, определяется законодательством Республики Беларусь о государственной службе.

Вопрос № 3.

Банк является коммерческой организацией, зарегистрированной в порядке, установленном Банковским Кодексом, и имеющей на основании лицензии на осуществление банковской деятельности исключительное право осуществлять в совокупности банковские операции, предусмотренные Банковским Кодексом.

Банк – юридическое лицо, имеющее исключительное право осуществлять в совокупности, следующие банковские операции:

- привлечение денежных средств физических и (или) юридических лиц во вклады (депозиты);

- размещение привлеченных денежных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности и срочности;

- открытие и ведение банковских счетов физических и (или) юридических лиц.

Банк может создаваться в форме акционерного общества или унитарного предприятия в порядке, установленном Банковским Кодексом и иным законодательством Республики Беларусь.

Банк для осуществления его уставных целей по согласованию с Национальным банком вправе выступать учредителем (участником) коммерческих организаций в порядке и на условиях, определяемых Банковским Кодексом и иным законодательством Республики Беларусь.

Банк имеет устав, утверждаемый в порядке, установленном законодательством Республики Беларусь для юридического лица соответствующей организационно-правовой формы.

В уставе банка должны содержаться:

- наименование банка с учетом требований, установленных Банковским Кодексом;

- указание на его организационно-правовую форму;

- сведения о месте нахождения банка (месте нахождения постоянно действующего исполнительного органа банка);

- перечень банковских операций в соответствии с Банковским Кодексом, а также видов деятельности, которые будут осуществляться (осуществляются) банком, если их указание предусмотрено актами законодательства Республики Беларусь;

- сведения о размере уставного фонда;

- сведения об органах управления, в том числе исполнительных органах и органах внутреннего контроля, о порядке образования этих органов и их полномочиях;

- иные сведения, предусмотренные законодательством Республики Беларусь для устава юридического лица соответствующей организационно-правовой формы.

Банк должен иметь наименование, соответствующее требованиям законодательства Республики Беларусь. Наименование банка должно содержать указание на характер деятельности этого банка посредством использования слова «банк», а также на его организационно-правовую форму.

Юридические лица, зарегистрированные на территории Республики Беларусь в установленном порядке, не могут использовать в своем наименовании слово «банк», за исключением юридических лиц, получивших от Национального банка лицензию на осуществление банковской деятельности.

Уставный фонд банка формируется из вкладов (имущества) его учредителей (участников). Уставный фонд банка определяет минимальный размер имущества банка, гарантирующего интересы его кредиторов.

Минимальный размер уставного фонда банка устанавливается Национальным банком по согласованию с Президентом Республики Беларусь.

При создании банка минимальный размер его уставного фонда должен быть сформирован из денежных средств.

Для формирования уставного фонда банка могут быть использованы только собственные средства учредителей банка, а для увеличения уставного фонда банка – собственные средства участников (собственника имущества) банка, иных лиц и (или) банка.

Уставный фонд банка должен быть сформирован в полном объеме до государственной регистрации банка. Денежные вклады, вносимые в уставный фонд банка, подлежат перечислению на временный счет, открываемый учредителями банка либо банком в случае увеличения его уставного фонда в Национальном банке, или по согласованию с Национальным банком на временные счета, открываемые в других банках.

Небанковская кредитно-финансовая организация – юридическое лицо, имеющее право осуществлять отдельные банковские операции и виды деятельности, предусмотренные Банковским Кодекса, за исключением осуществления в совокупности следующих банковских операций:

- привлечения денежных средств физических и (или) юридических лиц во вклады (депозиты);

- размещения привлеченных денежных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности и срочности;

- открытия и ведения банковских счетов физических и (или) юридических лиц.

Допустимые сочетания банковских операций, которые могут осуществлять небанковские кредитно-финансовые организации, устанавливаются Национальным банком.

Вопрос № 4.

Банковская деятельность – совокупность осуществляемых банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями банковских операций, направленных на извлечение прибыли.

Основными принципами банковской деятельности являются:

- обязательность получения банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями специального разрешения (лицензии) на осуществление банковской деятельности;

- независимость банков и небанковских кредитно-финансовых организаций в своей деятельности, невмешательство со стороны государственных органов в их работу, за исключением случаев, предусмотренных законодательными актами Республики Беларусь;

- разграничение ответственности между банками, небанковскими кредитно-финансовыми организациями и государством;

- обязательность соблюдения установленных Национальным банком нормативов безопасного функционирования для поддержания стабильности и устойчивости банковской системы Республики Беларусь;

- обеспечение физическим и юридическим лицам права выбора банка, небанковской кредитно-финансовой организации;

- обеспечение банковской тайны по операциям, счетам и вкладам (депозитам) клиентов;

- обеспечение возврата денежных средств вкладчикам банков.

К банковским операциям относятся:

- привлечение денежных средств физических и (или) юридических лиц во вклады (депозиты);

- размещение привлеченных денежных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности и срочности;

- открытие и ведение банковских счетов физических и (или) юридических лиц;

- открытие и ведение счетов в драгоценных металлах;

- осуществление расчетного и (или) кассового обслуживания физических и (или) юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов;

- валютно-обменные операции;

- купля-продажа драгоценных металлов и (или) драгоценных камней в случаях, предусмотренных законодательством Республики Беларусь;

- привлечение и размещение драгоценных металлов и (или) драгоценных камней во вклады (депозиты);

- выдача банковских гарантий;

- доверительное управление денежными средствами по договору доверительного управления денежными средствами;

- инкассация наличных денежных средств, платежных инструкций, драгоценных металлов и драгоценных камней и иных ценностей;

- выпуск в обращение банковских пластиковых карточек;

- выдача ценных бумаг, подтверждающих привлечение денежных средств во вклады (депозиты) и размещение их на счета;

- предоставление физическим и (или) юридическим лицам специальных помещений или находящихся в них сейфов для банковского хранения документов и ценностей (денежных средств, ценных бумаг, драгоценных металлов и драгоценных камней и др.).

Правила и порядок осуществления банковских операций устанавливаются Национальным банком.

Банки и небанковские кредитно-финансовые организации помимо банковских операций, вправе осуществлять в соответствии с законодательством Республики Беларусь:

- поручительство за третьих лиц, предусматривающее исполнение обязательств в денежной форме;

- доверительное управление драгоценными металлами и (или) драгоценными камнями;

- операции (сделки) с драгоценными металлами и (или) драгоценными камнями;

- лизинговую деятельность;

- консультационные и информационные услуги;

- выпуск (эмиссию), продажу, покупку ценных бумаг и иные операции с ценными бумагами;

- иную деятельность, предусмотренную законодательством Республики Беларусь.

Банки и небанковские кредитно-финансовые организации могут осуществлять отдельные виды деятельности, перечень которых определяется законодательными актами Республики Беларусь, только на основании специального разрешения (лицензии).

Виды банковских операций

Банковские операции могут быть активными, пассивными и посредническими.

Под активными банковскими операциями понимаются операции, направленные на предоставление денежных средств банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями.

Под пассивными банковскими операциями понимаются операции, направленные на привлечение денежных средств, драгоценных металлов и (или) драгоценных камней банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями.

Под посредническими банковскими операциями понимаются операции, содействующие осуществлению банковской деятельности банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями.

Государственное регулирование банковской деятельности

Государственное регулирование банковской деятельности осуществляется посредством:

- государственной регистрации банков и небанковских кредитно-финансовых организаций;

- лицензирования банковской деятельности;

- установления запретов и ограничений для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций;

- установления нормативов безопасного функционирования для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций;

- надзора за деятельностью банков и небанковских кредитно-финансовых организаций, выявления нарушений банковского законодательства и применения мер воздействия, установленных Банковским Кодексом и иным законодательством Республики Беларусь;

- выявления случаев осуществления банковской деятельности без получения лицензии на осуществление банковской деятельности и применения мер ответственности к лицам, осуществляющим такую деятельность.

Контрольные вопросы

(тема № 18)

1.Дайте понятие банковской системы Республики Беларусь.

2. Охарактеризуйте Национальный банк  как центральный банк и государственный орган Республики Беларусь.

3.Охарактеризуйте коммерческие банки: функции, классификацию.

4.Дайте понятие и охарактеризуйте виды банковских операций.

172