27. Система управления дебиторской задолженностью в условиях многономенклатурного портфеля заказов

Рассмотрим методы управления дебиторской задолженностью.

Если у фирмы небольшое количество клиентов и заказов, то имеет смысл тратить время на подробный расчет по каждому заказу. Если же фирма многопрофильная с большим количеством заказов, то физически не хватает людей для отслеживания каждого заказа. В этом случае используются укрупненные методы управления дебиторской задолженностью.

Общая методика (схема) следующая (рис. 8.1):

Рис. 8.1. Система управления дебиторской задолженностью

в условиях многономенклатурного портфеля заказов

28. ABC- анализ и реестр дебиторов

В бухгалтерском учете дебиторская задолженность, естественно, фиксируется.

Но для управления дебиторской задолженностью необходим либо компьютерный, либо «бумажный» вариант списка должников. Этот список называется реестром дебиторов. В общем случае он может выглядеть так (табл. 8.1):

Таблица 8.1

Реестр дебиторов на _______(дата)

№ дебитора	Наимено-вание дебитора	Задолженность по срокам, €				Всего, €	Доля (%)
		0-30 дней	30-60 дней	60-90 дней	более 90 дней
1
2
3
4
5
…
Всего
Доля (%)

Реестр желательно дополнять коэффициентами инкассации.

Коэффициенты инкассации можно считать в разных режимах, например:

• с начала года в целом по фирме;

• по конкретному дебитору;

• по отгрузке конкретного месяца и т.п.

Суммарный коэффициент инкассации показывает долю денежных поступлений на определенный момент времени в общем объеме отгрузки (например, с начала года).

Он рассчитывается по формуле:

где TR_t^ - суммарная отгрузка с начала возникновения задолженности (года) до конца расчетного периода (месяца t), €;

M_t^ - суммарные денежные поступления с начала возникновения задолженности (года) до конца расчетного периода (месяца t), €.

Коэффициент инкассации по отгрузке каждого месяца показывает долю денежных поступлений на определенный момент времени в объеме отгрузки конкретного месяца.

Он рассчитывается по формуле:

где TR^P - отгрузка месяца P, €;

M_t^P - денежные поступления с начала возникновения задолженности по отгрузке месяца P до конца расчетного периода (месяца t), €.

Иногда фирмы используют смешанную систему управления дебиторской задолженностью. Это что-то среднее между методикой Дюпона, в которой предполагается отслеживание каждого заказа, и укрупненной методикой на основе реестра дебиторов.

Для этого все дебиторы (или отгруженные заказы) делятся на несколько групп. Рекомендуется выделять три группы – A, B, C. Но при желании менеджер может увеличить количество групп.

В группу A включают «важных» дебиторов, на которых в основном фирма и зарабатывает деньги. Таких дебиторов обычно немного и с ними желательно работать индивидуально по методике Дюпона.

В группу C включают «всякую мелочь». Количество фирм в этой группе много, но с точки зрения объемов продаж и соответственно задолженности они не играют большую роль. С ними можно работать по принципу «как получится».

Если фирма многопрофильная, то желательно такой анализ проводить и в разрезе отдельных групп товаров или услуг.

Если фирма работает на разных территориальных рынках, то не повредит ABC-анализ в территориальном разрезе.

На рисунке 8.2 приведены результаты ABC-анализа.

В группу A входят 25% клиентов, которые должны фирме 75% от общей задолженности.

В группу B входят 25% клиентов, которые должны фирме 20% от общей задолженности.

В группу С входят 50% клиентов, которые должны фирме 5% от общей задолженности.

Рис. 8.2. ABC-анализ дебиторов

К сожалению, иногда клиенты часть денег вообще не возвращают, т.е. возникает проблема безнадежных долгов. При финансовом планировании это надо учитывать и под безнадежные долги формировать финансовый резерв. Это делается примерно так:

• формируется реестр дебиторов, рассортированный по срокам дебиторской задолженности;

• на основе статистических данных или опыта менеджера прогнозируется процент безнадежных долгов (как правило, чем больше срок дебиторской задолженности, тем выше процент безнадежных долгов);

• по задолженности определенного срока рассчитывается сумма безнадежных долгов;

• общая сумма безнадежных долгов и является основой для создания финансового резерва (рис. 8.3).

Таблица 8.2

Расчет суммы финансового резерва под безнадежные долги

Срок дебиторской задолженности	Дебиторская задолженность, млн руб (€)	Процент безнадежных долгов	Сумма безнадежных долгов, тыс. руб (€)
0-30 дней	1,0	1,0	10,0
30-60 дней	0,5	1,5	7,5
60-120 дней	0,3	5,0	15,0
более 120 дней	0,2	10,0	20,0
Всего	2,0		52,5