Доклады

1. Личностные факторы, влияющие на степень риска при принятии управленческого решения;

2. Роль инфляции в принятии решений;

3. Критерии оптимальности в условиях полной неопределенности;

4. Риски в процессе управления;

5. Возникновение рисков при постановке целей предприятия.

Вопросы для самоконтроля

1. Дайте определение управления рисками.

2. Назовите ограничения и свойства системы управления рисками.

Тема 7 Анализ предпринимательских рисков

Содержание темы: Понятие анализа предпринимательского риска. Характеристика различных зон финансовых рисков. Количественная и качественная анализа предпринимательского риска. Основные методы количественного анализа предпринимательского риска. Статистический способ. Метод экспертных оценок. Коэффициент риска. Математический метод.

При изучении данной темы студент должен усвоить существующие методы по оценке и анализу риска, приобрести навыки по оценке и анализу риска.

Анализ риска включает сбор и обработку данных по аспектам риска, качественный и количественный анализ риска.

Качественный анализ предполагает: выявление источников и причин риска, этапов и работ, при выполнении которых возникает риск, выявление практических выгод и возможных негативных последствий, которые могут наступить при реализации содержащего риск решения. Результаты служат важной исходной информацией для осуществления количественного анализа.

Количественный анализ предполагает численное определение отдельных рисков и риска проекта (решения) в целом. На этом этапе определяется численные значения вероятности наступления рисковых событий и их последствий, осуществляется количественная оценка ступени (уровня) риска, определяется допустимый в данной конкретной обстановке уровень риска.

Выделяют следующие методы количественной оценки риска:

статистический метод; математический метод; дерево решений; расчет коэффициентов риска; анализ чувствительности; метод экспертных оценок; расчет специфических показателей (точка безубыточности, показатели ликвидности).

Статистический метод. Инструментами данного метода являются: среднее значение изучаемой величины, дисперсия, стандартное отклонение, коэффициенты вариации. Суть этого метода заключается в том, что изучается статистика потерь и прибылей, имевших место на данном или аналогичном, устанавливается величина и частотность получения определенного экономического результата и составляется наиболее вероятный прогноз.

Суть математического метода в использовании в оценке риска критерия математического ожидания, критерия Лапласа и Гудвина.

Суть экспертного метода заключается в получении количественных оценок риска на основании обработки мнений опытных предпринимателей или специалистов.

Задачи

1) При вложении капитала в мероприятие А из 200 случаев прибыль 25 тыс. руб. была получена в 20 случаях, прибыль 30 тыс. руб. была получена в 80 случаях, прибыль 40 тыс. руб. была получена в 100 случаях. При вложении капитала в мероприятие Б из 240 случаев прибыль 30 тыс. руб. была получена в 144 случаях, прибыль 35 тыс. руб. была получена в 72 случаях, прибыль 45 тыс. руб. была получена в 24 случаях. Критерием выбора является наибольшая сумма средней прибыли.

Задание: выберите вариант вложения капитала.

Методические рекомендации к решению задания. Среднюю прибыль необходимо найти по формуле (2.1)

= , (2.1)

где - средняя величина признака;

х_i – значение i-го признака;

p_i – вероятность возникшие i-го признака;

n – количество признаков.

2) Необходимо выбрать мероприятие. Данные для расчета представлены в таблице 2.1. Критерием выбора является наименьшая колеблемость прибыли.

Таблица 2.1 Вариация прибыли мероприятий А, Б.

Мероприя-тие А	Номер события	Полученная прибыль, тыс. руб.	Число случаев
	1 2 3 Итого	40 20 25	20 40 30
Мероприя-тие Б	1 2 3 4 5 Итого	5 10 15 22 30	40 15 20 25 20

Задание: выберите мероприятия.

Методические рекомендации к решению задания. Коэффициент вариации, характеризующий колеблемость какого-либо признака:

V= , (2.2)

где V-коэффициент вариации;

ơ- среднеквадратное отклонение

. (2.3)