С какой целью осуществляется анализ работы предприятия?
анализ эффективности деятельности предприятия позволяет:
быстро, качественно и профессионально оценивать результативность хозяйственной деятельности как предприятия в целом, так и его структурных подразделений;
точно и своевременно находить и учитывать факторы, влияющие на получаемую прибыль по конкретным видам производимых товаров и предоставляемых услуг;
определять затраты на производство (издержки производства) и тенденции их изменения, что необходимо для разработки ценовой политики предприятия;
находить оптимальные пути решения проблем предприятия и получения прибыли в ближайшей и отдаленной перспективах.
По каким основным показателям анализируется финансовое положение предприятия?
Финансовое состояние предприятия - комплексное понятие, которое характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование ресурсов, финансовую устойчивость предприятия, ликвидность баланса.
Отчетность позволяет определить общую стоимость имущества предприятия, стоимость иммобилизованных (т.е. основных и прочих внеоборотных) средств, стоимость мобильных (оборотных) средств, материальных оборотных средств, величину собственных и заемных средств предприятия.
По данным бухгалтерской отчетности устанавливается излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, при этом имеется возможность определить обеспеченность предприятия собственными, кредитными и другими заемными источниками.
Бухгалтерский баланс представляет собой способ экономической группировки имущества предприятия по его составу и размещению и источникам формирования на определенную дату.
В бухгалтерском балансе имущество предприятия рассматривается с двух позиций:
по составу и размещению - активы (чем являются средства предприятия)
по источникам образования - пассивы (кто вложил средства в предприятие).
Базовая структура баланса представлена уравнением:
ΣАктивы = ΣПассивы = Итог(валюта) баланса
Активы |
Пассивы |
1. Основные фонды (машины, оборудование) |
Собственные средства 1. Уставный (акционерный) капитал. 2. Дополнительный капитал 3. Амортизационный фонд 4. Накопленная прибыль |
2. Нематериальные активы |
|
3. Запасы материально производственных средств (сырье, товары, запчасти и др.) |
Привлечённые средства (обязательства) 1. Долгосрочная задолженность (кредиты, займы, ссуды), сроком более 12 месяцев. 2. Краткосрочная задолженность (кредиты, займы, ссуды), сроком менее 12 месяцев. |
4. Дебиторская задолженность |
|
5. Денежные средства (расчётный и другие счета, наличные средства в кассе) |
Общая структура бухгалтерского баланса предприятия
Основные этапы анализа финансового состояния предприятия
Аналитическая работа проводится в два этапа:
предварительная оценка или экспресс-анализ
детализированный анализ
Цель экспресс-анализа – наглядная и простая оценка финансового положения и динамики развития предприятия
Целью детализированного анализа финансового состояния является более подробная характеристика имущественного и финансового положения предприятия, результатов его деятельности в отчетном периоде, а также возможностей развития на перспективу.
Экспресс-анализ и его элементы
Смысл экспресс-анализа - отбор небольшого количества наиболее существенных и сравнительно несложных в исчислении показателей и отслеживание их динамики. При этом отбор субъективен и производится аналитиком самостоятельно.
Для проведения экспресс-анализа финансового состояния необходимо:
охарактеризовать предприятие по отраслевой специализации, по виду собственности и деятельности, объему производства и реализации, численности персонала, общему финансовому результату.
осуществить проверку отчетности с точки зрения правильности арифметических подсчетов валюты баланса и промежуточных итогов, сделать краткие выводы о том, можно ли считать ее достоверной базой для анализа итогов работы предприятия.
рассчитать обобщающие показатели экспресс-анализа. Сделать предварительное заключение об итогах работы предприятия в отчетном году.
Финансовое состояние предприятия оценивается ликвидностью и платежеспособностью, т.е. способностью своевременно и в полном объеме производить расчеты по своим обязательствам
Платежеспособность это возможность за счет быстрой реализации средств по активу погасить срочные обязательства по пассиву. На уровень платежеспособности влияет структура активов баланса
Ликвидность предприятия это способность расплачиваться своими активами по своим обязательствам. Предприятия могут расплачиваться денежными средствами, вырученными средствами от продажи имущества, вырученными средствами от продажи запасов.
Показатели ликвидности
Наименование показателя |
Экономическое содержание |
Формула расчета |
1. Коэффициент быстрой ликвидности |
Учитывает только требования по погашению кредиторской задолженности за счет самых ликвидных активов |
Денежные средства / Кредиторская задолженность |
2. Коэффициент текущей ликвидности |
Учитывает требования по погашению кредиторской задолженности за счет ожидаемых поступлений от инкассации дебиторской задолженности |
Дебиторская задолженность / Кредиторская задолженность |
3. Коэффициент абсолютной ликвидности |
Учитывает только самые ликвидные активы и показывает, сможет ли предприятие расплатиться со своими кредиторами при предъявлении ими своих требований на конкретную дату |
Денежные средства / Краткосрочные (текущие) обязательства |
4. Коэффициент срочной ликвидности (промежуточного покрытия) |
Характеризует часть текущих обязательств, которая может быть погашена за счет ликвидных активов |
Ликвидные активы /Краткосрочные (текущие) обязательства |
5. Коэффициент общей ликвидности (коэффициент покрытия) |
Позволяет установить, каким образом текущие обязательства погашаются при мобилизации всех оборотных активов |
Оборотные активы /Краткосрочные (текущие) обязательства |
6. Обобщающий коэффициент платежеспособности |
Необходим для получения однозначной оценки изменения платежеспособности |
Рассчитывается как средняя геометрическая величина всех коэффициентов ликвидности |
Финансовая устойчивость характеризуется, следовательно, соотношением собственных и заемных средств, состоянием и структурой активов предприятия и обеспеченностью их источниками покрытия (пассивами).
Деловая активность характеризуется эффективностью использования финансовых средств предприятия независимо от их источника.
Показатели деловой активности показывают сколько раз в год (или за анализируемый период) «оборачиваются» те или иные активы предприятия. Обратная величина, умноженная на 360 дней (или количество дней в анализируемом периоде), указывает на продолжительность одного оборота этих активов.
Показатели деловой активности
Характеризующие оборачиваемость основного капитала
Коэффициент оборачиваемости активов (капиталоотдача)
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала
Коэффициент оборачиваемости инвестированного капитала
Коэффициент оборачиваемости основных средств(фондоотдача)
Характеризующие оборачиваемость оборотных средств
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов
Продолжительность оборота оборотных активов
Характеризующие оборачиваемость запасов
Коэффициент оборачиваемости запасов
Период хранения запасов
Характеризующие оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности
Коэффициент погашаемости дебиторской задолженности
Период оборота дебиторской задолженности
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности
Период оборота кредиторской задолженности
Характеризующие продолжительность операционного и финансового цикла
Продолжительность операционного цикла
Продолжительность финансового цикла
Прибыль показывает абсолютное значение полученного дохода.
Рентабельность работы предприятия определяется прибылью, которую оно получает. Показатели рентабельности отражают, насколько эффективно предприятие использует свои средства в целях получения прибыли.