Вопрос 20: Международные валютно-финансовые институты и их роль в регулировании мировой экономики.

В целях развития сотрудничества и обеспечения ценности и стабилизации всемирного хозяйства в основном после второй мировой войны созданы международные валютно-финансовые организации. Среди них ведущее место занимают Международный валютный фонд (МВФ) и группа Международного банка реконструкции и развития (МБРР), организованные на основе Бреттонвудского соглашения стран – участниц международной конференции.

МВФ и группа МБРР имеют общие черты. Они организованы по аналогии с акционерной компанией. Поэтому доля взноса в капитал определяют возможность влияния страны на их деятельность.

Формирование ресурсов МВФ и МБРР различно. Квоты стран – членов МВФ и МБРР различаются. Квоты стран – членов МВФ оплачиваются полностью. Взносы в капитал МБРР оплачиваются лишь в размере 7% подписного капитала, а 93% служат гарантийным фондом. Размер квот определяется с учетом доли страны в мировой экономике и торговле.

МБРР, как и МВФ, предоставляют не только стабилизационные, но и структурные кредиты. Их деятельность взаимно увязана, они дополняют друг друга.

Специфика МБРР заключается в наличии у него трех филиалов:

1 Международная ассоциация развития предоставляет льготные беспроцентные кредиты наименее развитым странам – членам МБРР. Цель этих кредитов – поощрение экспорта товаров из развитых стран в беднейшие страны.

2. Международная финансовая корпорация стимулирует направление частных инвестиций в промышленность развивающихся стран для роста частного сектора.

3. Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций осуществляет страхование прямых инвестиций от некоммерческих рисков, консультируют правительственные органы по вопросам иностранных инвестиций.

МВФ, МБРР наряду с другими международными организациями активно участвуют в регулировании внешнего долга развивающихся стран.

Европейский банк реконструкции и развития. Главная цель ЕБРР – способствовать переходу к рыночной экономике.

Региональные банки развития созданы в Азии, Африке, Латинской Америке для решения специфических проблем и расширения сотрудничества развивающихся стран этих регионов.

К основным региональным организациям ЕС относятся:

1. Европейский инвестиционный банк, его цель – развитие отсталых регионов стран ЕС, реконструкция предприятий, создание совместных хоз. объектов, развитие приоритетных отраслей.

2. Европейский фонд развития проводит коллективную политику ЕС по отношению к развивающимся странам.

3. Европейский фонд регионального развития предоставляет кредиты за счет средств совместного бюджета ЕС с целью выравнивания региональных диспропорций в странах – членах.

Роль международных финансовых институтов повышается в условиях интернационализации хозяйственных связей. В их деятельности переплетаются тенденции партнерства и противоречия, характерные для всемирного хозяйства.

Вопрос 21: Международные расчетные и кредитные операции и их отражение в платежном балансе.

М/н расчеты – запись по счетам. это регулирование платежей по денежным требова­ниям и обязательствам, возникающим в связи с экономически­ми, политическими, научно-техническими и культурными от­ношениями между государствами, организациями и гражданами разных стран. Расчеты осуществляются через банки безналич­ным путем. Для этого последние используют свой заграничный аппарат и корреспондентские отношения с иностранными бан­ками, которые сопровождаются открытием корреспондентских счетов «лоро» (иностранных банков в данном банке) и «ностро» (данного банка в иностранных). Корреспондентские отношения определяют порядок расчетов, размер комиссии, методы по­полнения израсходованных средств.

(инкассо) осуществляется сле­дующим образом

Б анк экспортера		2 5	Банк импортера
1	6		4		3
Экспортер			Импортер

1. передача банку документов и поручений выдать на инкассо;

2. документы направляются банку получателя;

3. банк получателя информирует получателя о прибытии до­кументов и о выполнении условия инкассо (авизо);

4. выполнение условия инкассо покупателем, передача ему документов;

5. перевод денег банку продавца;

6. поступление денег на счет экспортера.

Аккредитив в России главная форма дорогая и невыгодная.

Банк покупателя, оформляющий аккредитив	2 6	Банк продавца, выплачивающий по аккредитиву
1 7		3 4 5
Покупатель (импортер)		Продавец (экспортер)

1. покупатель поручает своему банку открыть аккредитив;

2. банку продавца пересылаются инструкции;.

3. банк информирует продавца, что получил инструкции об открытии аккредитива;

4. продавец использует аккредитив — передает документы банку;

5. после проверки документов банк выплачивает сумму ак­кредитива продавцу;

4. документы направляются банку покупателя;

4. документы проверяются и отправляются покупателю.

Аккредитив гарантирует продавцу платеж покупателя. Экс­портер получает обязательство банка, открывшего аккредитив, по которому он получит деньги, если все документы будут со­ответствовать условиям контракта. Для продавца крайне важно, чтобы все документы соответ­ствовали условиям аккредитива, так как банк проверяет их очень тщательно и несет при этом полную ответственность пе­ред покупателем.

Банковский перевод представляет собой поручение одного банка другому выплатить бенефициару (иностранному получа­телю) определенную сумму. В нем участвуют:

• перевододатель — должник;

• банк, принявший поручение;

• банк, выполняющий поручение;

• переводополучатель.

В форме банковского перевода осуществляются авансовые платежи импортера либо оплата товаров после их получения, что задерживает инкассацию валютной выручки экспортером. Кроме того, посредством перевода производятся перерасчеты и прочие операции. Обычно банковские переводы сочетаются с другими формами международных расчетов.

В поручении указывается способ возмещения банку-платель­щику выплаченной им суммы. Банк переводополучателя руко­водствуется конкретными указаниями, содержащимися в пла­тежном поручении

Все участники м/н расчетов имеют право пользоваться кредитами.

1-й вид кредита – коммерческий кредит – открытый счет от фирме к фирме. Он предоставляется если м/д партнерами длительные доверительные отношения.

2 Банковс. кредит – их б. 200 видов Может выдавать 1 банк или консорциум, м.б. обеспеч-е или необеспече-е

-по экспортеру

-по имортеру.

*долгоср-ые

*среднеср-ые

*краткоср-е

3 Межгосуд-ый кредит – бюджет –бюджету

4 М/народные кредиты – странам от МВФ, БР

5 одно гос-во размещает займы на рынке другого. (Наши займы Николая II во Франции)

6 эмиссия цен. бумаг корпорации АДР, ЕДР (Америк., Европ., депозитарные расписки)

Сейчас все мировые кредиты превращаются в цен. бумаги (секьюритизация), Форфетирование – оформление расчетов м/д экспортером и импортером векселями, которые затем продаются на бирже, а деньги приходят кредитору.

Платежный баланс — это соотношение суммы платежей, произведенных данной страной за границей, и поступлений, полу­ченных ею из-за границы, за определенный период времени. Платежный баланс активен, если валютные поступления пре­вышают платежи, и пассивен, если платежи превышают поступ­ления

Различают платежный баланс за определенный период (год, квартал, месяц) и на определенную дату. В каждой стране есть статья ошибки и пропуски. ПБ содержит 2 счета: 1-й счет текущих операций (торговля, услуги , инвест-и), 2-й счет операций с капиталом и финансовыми инструкциями ( инвест-и прямые и портфельные)