4. Структура инвестиционного портфеля

4.1. Структура инвестиционного портфеля по состоянию на 14 сентября 2011 г.

Тип	Инструмент	Кол-во (шт)	Цена за ед. (руб.)	Сумма (руб.)	Источник цены
Акции	МосЭнерго	50 000,00	2,22	110 900,00	ФБ ММВБ
Акции	Магнит	85,00	3 035,20	257 992,00	ФБ ММВБ
Драг. Мет.	Золото	90,00	1 825,00	164 250,00	Сбербанк
Акции	ВТБ	2 000 000,00	0,08	152 600,00	ФБ ММВБ
Облигации	БашНефть	900,00	106,00	95 400,00	ФБ ММВБ
	Денежные ср-ва			218 858,00
ИТОГО				1 000 000,00

4.2. Структура инвестиционного портфеля по состоянию на 14 октября 2011

Тип	Инструмент	Кол-во (шт.)	Цена за ед (руб.)	Сумма (руб.)	Источник цены
Акция	ХолМРСК ао	100 000,00	2,518	251 800,00	ФБ ММВБ
Акция	Магнит	85,00	2 737,60	232 696,00	ФБ ММВБ
Акция	Мечел ао	500,00	370,40	185 200,00	ФБ ММВБ
Акция	ВТБ	2 000 000,00	0,0670	134 000,00	ФБ ММВБ
Акция	ТМК ао	2 000,00	84,65	169 300,00	ФБ ММВБ
Акция	Денежные ср-ва			215 902,00	ФБ ММВБ
Акция	ММК	20 000,00	14,979	221 000,00	ФБ ММВБ
Акция	Сбербанк	7 000,00	80,72	565 040,00	ФБ ММВБ
Акция	Газпром ао	1500	162,86	244 290,00	ФБ ММВБ
	ИТОГ			2 219 228,00
	Прибыль (руб)			1 219 228,00
	Прибыльность (%)			121,92%

Достигнутая по итогам одного месяца феноменальная доходность объясняется сложившейся обстановкой на рынке и стратегией, позволившей играть как на повышение, так и на понижение. Если посмотреть на графики большинства российских компаний, торгующихся на ММВБ, то везде прослеживается одна и та же картина: существенное падение начиная с 20-х чисел сентября, вплоть до 5-6-х чисел октября; затем наблюдается небольшой рост. Ввиду этого, в 15-16-х числах сентября были совершены маржинальные сделки на понижение по таким инструментам, как акции банков ВТБ, Сбербанка; акции ТМК, ММК, Мечел, холдинга МРСК и других российских компаний. В 5-6-х числах октября были куплены акции банка ВТБ, Сбербанка, Газпрома, холдинга МРСК и другие в ожидании роста. И по состоянию на 14 октября предполагаемые тенденции подтвердились.

Значительное падение российского фондового рынка вплоть до начала октября аналитики объясняют по-разному. «Ситуация на российском рынке во вторник (04.10.) только ухудшилась. Снижались фьючерсы на американские индексы, азиатские площадки и цены на нефть. В течение дня стоимость барреля Brent опускалась ниже $100: укрепляется доллар, рынок ждет роста запасов ресурса в нефтехранилищах США, а также наращивания поставок "черного золота" из Ливии. Уже в первые минуты торгов РТС опустился на 0,78%, ММВБ - на 0,79%. Негатив на внешних площадках, вызванный нерешенностью ситуации в Греции по итогам саммита министров финансов ЕС и плохими данными индексов деловой активности в производственной сфере стран еврозоны дополнился проблемами крупного бельгийского банка Dexia».⁷ Снижение рейтинговым агентством Moody’s кредитного рейтинга Италии также не прибавило позитива на рынке.

Зато 14 октября, к концу торговой недели, рынок показал очень хороший рост. «Поводы для столь бурных эмоций не новы и прежде всего, конечно, это хорошо подросшие за последние сутки нефтяные цены. Кроме того, радостные настроения "быков" связаны с открывшимся сегодня в Париже саммитом G20, от которого ждут позитивных решений европейских долговых проблем. И как это у нас часто бывает, русские люди ничего не делают вполсилы, как говорится: "коль любить, так без рассудку, коль грозить, так не на шутку, коль ругнуть, так сгоряча, коль рубнуть, так уж сплеча". И биржевые игроки не делают исключений: падают ниже всех, растут, обгоняя всех. В итоге пятничного ралли индекс ММВБ закрылся на отметке 1431,92 пункта, "подпрыгнув" на 3,1%, индекс РТС вырос на 3,8% до уровня 1449,28 пункта.

Несколько сессий подряд в группе лидеров находятся обыкновенные и привилегированные акции "Сбербанка", выросшие на 7,6% и 6%, соответственно. Как считает старший аналитик ИК "Норд-Капитал" Роман Ткачук, в акциях банка заметно присутствие крупного покупателя, по слухам, покупает сам "Сбербанк". Лучше рынка торгуются бумаги другого крупного российского банка ВТБ (+2,79%). На ожидании позитивной отчетности за 1 полугодие по МСФО прилично подросли акции "Холдинга МРСК" (+7,8%). Активно покупаются акции "Мечела" (+7%), ТМК (+10%) и ММК (+6%).»⁸ Основываясь на данных прогнозах, были выбраны приведенные эмитенты для инвестирования на следующий месяц.