- •1. Рынок ценных бумаг как сегмент финансового рынка.
- •2. Первичный и вторичный рынок ценных бумаг
- •3. Саморегулируемые организации профессиональных участников рцб
- •4. Эмиссия ценных бумаг и ее этапы.
- •Котировка ценных бумаг.
- •6. Профессиональная деятельность на рцб.
- •Понятие и классификация ценных бумаг
- •Классификация ценных бумаг, имеющая как юридическое, так и экономическое значение. Ценные бумаги можно классифицировать по следующим признакам:
- •Свойства ценных бумаг. Ценными бумагами признаются права, отвечающие следующим фундаментальным требованиям:
- •Стоимость и цена ценных бумаг. Ценная бумага обладает двумя стоимостями: номинальной (нарицательной) стоимостью и курсовой (рыночной) стоимостью.
- •В статье 143 гк рф приводится перечень видов ценных бумаг
- •8. Использование финансовых инструментов на рцб
- •Классификация государственных ценных бумаг
- •Муниципальные ценные бумаги: цели и формы их выпуска
- •Эмитенты и инвесторы на рынке международных ценных бумаг
- •Сравнение еврооблигаций и международных облигаций
- •12. Классические виды корпоративных ценных бумаг и их характеристика.
- •Инвестиционные свойства акции
- •Виды и типы облигаций
- •Цена в процентах *номинал * количество облигаций,
- •15. Вексельные процедуры: акцепт, аваль, индоссамент
- •16. Инвестиционная деятельность финансово - кредитных институтов на рынке ценных бумаг
- •Организация выпуска банками ценных бумаг
- •18. Характеристика кассовых, срочных и арбитражных сделок
- •19. Организация страхования и хеджирования на биржевых рынках
- •Расчетно-кассовое и информационное обслуживание торговых сделок
- •Управление ликвидностью на фондовых рынках
- •Стандарты расчетов на классическом рынке ртс
- •Специфика ценообразования при эмиссионной деятельности
- •24. Цена открытия, цена отсечения, цена закрытия сделки
- •Виды аукционов в торгово-расчетном комплексе ртс
- •Фундаментальный и технический анализ рцб и их соотношение.
- •Классификация рисков на рцб
- •28. Прогнозные сценарии развития рынка ценных бумаг
- •29. Интеграционные процессы на рынке ценных бумаг
- •30.Моделирование Центрального депозитария в российской учетной системе.
- •Краткий терминологический словарь
19. Организация страхования и хеджирования на биржевых рынках
Страхование финансового риска – это страхование имущественных интересов Страхователя на случай невыполнения договорных обязательств со стороны контрагента Страхователя по бизнесу. Риски здесь могут быть следующие: неуплата, непогашение, не возврат, не поставка и другие. Причиной страховых случаев могут быть банкротство контрагента, просрочки, несоблюдение условий, политические риски и т.д. На биржевых рынках принято использовать Программу ВВВ, которая общепринята в страховой мировой практике, Эта программа, в первую очередь, предназначена для профессиональных участников рынка ценных бумаг. Объектом страхования являются имущественные интересы профессиональных участников рынка ценных бумаг, связанные с риском его убытков вследствие противоправных действий персонала или третьих лиц.
- Мошеннические действия персонала. Этот риск является ключевым: по данным экспертов порядка 70—80% преступлений, совершаемых против банков и других финансовых учреждений, связаны с действиями их собственных сотрудников.
- Утрата наличных денег, ценных бумаг, платежных документов.
- Подделка денежных средств, ценных бумаг, платёжных поручений, других платежных документов; операции с поддельными ценными бумагами и платежными документами.
Хеджирование — это страхование рисков изменения цен путем заключения сделок на срочных рынках. Механизм хеджирования заключается в балансировании обязательств на наличном рынке (ценных бумаг, валюты) и противоположных по направлению на срочном рынке. Хеджирование предполагает страхование рисков на срочном рынке на полную сумму сделки и тем самым, полностью исключает возможные потери, связанные с ценовыми рисками.
Расчетно-кассовое и информационное обслуживание торговых сделок
Расчетное обслуживание торговых сделок осуществляется клиринговой палатой, которая ежедневно анализирует торговые сделки, совершаемые на бирже в режиме электронного расчетного банка. Клиринговая палата оснащена программно-техническими комплексами, которые обеспечивают работу в платежной системе Банка России в режиме реального времени по каналам связи с использованием аппаратных и программных средств защиты информации. Анализ торговых сделок осуществляется путем сверки сведений о продаже и покупке ценных бумаг всеми членами биржи. Участник торгов подает в РКП список своих сделок. РКП следит за расчетами по сделкам, причем контролируется расчет между первым и последним участниками сделок, опуская промежуточные сделки в течение одного дня. Итоговые сведения о биржевом дне передаются в депозитарий.
Информационное обслуживание торговых сделок включает информацию об эмитентах и, прежде всего, о финансовых институтах - банки и инвестиционные компании. Система «Терминал эмитента», позволяет эмитентам самостоятельно вводить новости, существенные факты и финансовую отчетность на сайт.
- общая информация: название, логотип, координаты, краткая информация о деятельности, кредитные рейтинги; список контактов: специалистов организации, ответственных за работу на рынке ценных бумаг;
- список эмиссий, осуществленных данной организацией, аналитические комментарии, подготовленные специалистами данной организации;
- информация о котировках по долевым и долговым бумагам,