Примеры решения задач Задача 1
Рассчитайте денежные агрегаты М0, М1, М2, М3, М4 и М5, если известно, что:
(млн. грн.)
Депозитные сертификаты коммерческих банков 240
Средства в иностранной валюте 3000
Наличные в обороте 12400
Вклады до востребования в коммерческих банках 2400
Акции 600
Средства на текущих счетах в коммерческих банках 1900
Облигации 220
Сберегательные вклады в коммерческих банках 4000
Срочные вклады в коммерческих банках 2800
Сберегательные вклады в специализированных
кредитно-банковских институтах 110
Решение
М0 = наличные деньги в обращении;
М0 = 12400 млн. грн.
М1 = М0 + средства на текущих счетах коммерческих банков + вклады до востребования;
М1 = 12400 + 1900 + 2400 = 16700 млн. грн.
М2 = М1 + срочные и сберегательные вклады в коммерческих банках;
М2 = 16700 + 4000 + 2800 = 23500 млн. грн.
М3 = М2 + сберегательные вклады в специализированных кредитно-банковских институтах;
М3 = 23500 + 110 = 23610 млн. грн.
М4 = М3 + акции + облигации + депозитные сертификаты коммерческих банков + векселя физических и юридических лиц;
М4 = 23610 + 600 + 220 + 240 = 24670 млн. грн.
М5 = М4 + средства в иностранной валюте;
М5 = 24670 + 3000 = 27670 млн. грн.
Ответ: М0 = 12400 млн. грн.; М1 = 16700 млн. грн.; М2 = 23500 млн. грн.; М3 = 23610 млн. грн.; М4 = 24670 млн. грн.; М5 = 27670 млн. грн.
Задача 2
Депозитный мультипликатор равен 4. максимальное дополнительное количество денег, которое может «создать» банковская система равно 55 млн. грн. Определите норму обязательных резервов и сумму, которую банки используют для выдачи ссуд.
Решение
1. Рассчитаем сумму прироста депозитов банковской системы, выразив ее из следующей формулы:
,
где MS – прирост денежной массы, вызванный приростом депозитов банковской системы D
– депозитный мультипликатор
40 = 4 D
D = 10 млн. грн.
2. Определим норму обязательного резервирования (rr) следующим образом:
= 4
rr = 0,25, т.е 25% от суммы прироста депозитов резервируются.
3. Таким образом, для выдачи ссуд используется 75% от суммы прироста депозитов, т.е. 10 млн. грн. 75% = 7,5 млн. грн.
Ответ: Норма обязательного резервирования – 25%; сумма, используемая для выдачи ссуд – 7,5 млн. грн.
Задача 3
Центральный банк принял решение расширить предложение денег на 300 млрд. грн. Спрос на наличность от суммы депозитов составляет 10 %, норма резервирования – 15 %. Как в этих условиях должна измениться денежная база?
Решение
Изменение денежной базы выразим из формулы:
,
где MS – денежная масса;
cd – коэффициент депонирования (соотношение наличности к сумме депозитов);
rr – норма обязательных резервов;
MB – денежная база.
Подставим в формулу значения и получим:
Отсюда:
MB = 68,2 млрд. грн.
Ответ: Денежная база увеличится на 68,2 млрд. грн.
Задача 4
Предположим, что в условиях отсутствия инфляции реальная процентная ставка составляет 6 %. Какой уровень номинальной процентной ставки будет гарантировать ту же реальную процентную ставку при уровне инфляции 10 %?
Решение
Связь номинальной и реальной процентной ставки выражается следующей формулой:
i = r + ,
где i – номинальная процентная ставка;
r – реальная процентная ставка;
– уровень инфляции.
i = 6 + 10 = 16%
Ответ: Номинальная процентная ставка должна быть равна 16 %.