Центральный банк — это государственное учреждение, являющееся основным звеном кредитной системы. Его также называют банком банков, исходя из задач и функций, которые он выполняет.

Функции ЦБ:

1. Монопольная эмиссия банкнот: общенациональные кредитные деньги, признанные окончательным средством долговых обязательств

2. Хранение гос. золотовалютных резервов + регулирование международных расчетов

3. Хранение резервного фонда других кредитных учреждений

, где r-норма обязательных резервов.

4. Кредитная поддержка коммерческих банков и кассовое обслуживание гос. учреждений

5. Проведение расчетов и переводных операций

6. Контроль за деятельностью кредитных учреждений

7. Кассовое обслуживание бюджета, кредитование государства, управление гос. долгом

8. Денежно-кредитное регулирование экономики

Основная задача центрального банка — управление эмиссионной, расчетной и кредитной деятельностью.

В результате продажи центральным банком государственных ценных бумаг коммерческим банкам уменьшается объем денежной массы, и, наоборот, выкупая ценные бумаги, центральный банк увеличивает объем денежной массы. Государство посредством центрального банка осуществляет денежно-кредитную политику.

Банк России на основе ежедневной информации контролирует состояние корреспондентских счетов банков и своими действиями стремится поддерживать оптимальную величину средств на этих счетах, используя различные инструменты денежно-кредитного регулирования.

Основными инструментами и методами денежно-кредитной политики ЦБ являются: 1) процентные ставки по операциям Банка России; 2) нормативы обязательных резервов (резервные требования), депонируемых в Банке России; 3) операции на открытом рынке; 4) рефинансирование банков; Рефинансирование - это возможность получить кредит в банке с целью погашения ранее взятого кредита на более невыгодных условиях или возможность собрать множество мелких кредитов в один большой. 5) валютное регулирование; 6) установление ориентиров роста денежной массы; 7) прямые количественные ограничения. Процентные ставки представляют собой минимальные ставки, по которым ЦБ РФ осуществляет свои операции. Нормативы обязательных резервов не могут превышать 20% и не могут быть одновременно изменены более чем на 5 пунктов. Под операциями на открытом рынке понимается купля-продажа Банком России казначейских векселей, государственных облигаций и прочих государственных ценных бумаг. Под рефинансированием понимается кредитование Банком России коммерческих банков, в том числе учет и переучет векселей. Под валютными интервенциями понимается купля-продажа Банком России иностранной валюты на валютном рынке для воздействия на курс рубля и на суммарный спрос и предложение денег. Под количественными ограничениями понимается установление лимитов на рефинансирование банков.

53.БИЛЕТ. Инфляция.

Инфляция – это переполнение каналов денежного обращения денежной массой сверх потребностей товарооборота, что вызывает обесценивание денежной единицы и соотв. рост товарных цен.

Инфляция обычно возникает , как реакция на несбалансированность государственных доходов и расходов, монополизацию экономики, опережающий рост издержек производства (в частности, заработной платы) по сравнению сростом производительности труда, несбалансированность платежных отношений между странами и др. Различают ползучую (умеренную) инфляцию – непрерывный рост цен в пределах 10% в год; галопирующую - стремительный рост цен от 20до 200% в год; гиперинфляцию - как правило рост цен св. 50% в месяц. В 20в. умеренная инфляция - нормальное явление для экономически развитых стран. Меры антиинфляционной политики: сокращение государственных расходов, повышение налоговых ставок, "замораживание" заработной платы, контроль за денежной массой и др.