10. Денежная система. Денежная масса. Денежные агрегаты. Количественная теория денег. Закон денежного обращения

Денежная система — это форма государственной организации денежного обращения. Денежная система состоит из наличного и безналичного денежного оборота, т.е. предполагается, что вся денежная масса находится в обращении. В каждой стране денежная система складывается исторически. И в денежной системе выделяют основные элементы: денежную единицу, виды денег, формы эмиссии денег.

Национальная денежная единица – установленная в законодательном порядке денежный знак, в котором выражены цены товаров и услуг в стране.

Система кредитных и бумажных денег, разменных монет, которые являются законными платежными средствами в наличном обороте. В развитых странах выпуск бумажных денег ограничен. В общем плане в настоящее время существуют наличные деньги (бумажные, кредитные и разменная монета) и безналичные деньги (записи на банковских счетах)

Характер и виды денег в национальных и денежных системах определяются степенью развития торгово-экономических и кредитных отношений. Безналичные и наличные деньги беспрепятственно переходят друг в друга (Безналичные средства на западе – 90%, в России 70%)

Система эмиссии денег, т.е. законодательно-закрепленный порядок выпуска денег в обращение. В РФ монопольное право на эмиссию денежных знаков имеет только ЦБРФ и федеральное казначейство.

Регулирование денежного обращения ведется органами государственно-кредитного апппарата (Министерство Финансов, Федеральное казначейство, ЦБРФ.

Типы денежной системы выделяют в зависимости от того, чем является денежные знаки, товарным эквивалентом или знаками стоимости.

Система металлического обращения. В основе такой системы лежит металл, который определяет стоимость товаров и позволяет разменивать кредитные деньги на металл. Выделяют биметаллизм и монометаллизм. Биметаллизм – роль эквивалента выделяется за двумя благородными металлами (золото и серебро). Существует свободная чеканка монет из этих металлов. Курс устанавливался на основе рыночной стоимости металла. Биметаллизм невозможен в связи с необходимостью использования только одного платежного средства.

Монометаллизм – один металл служит всеобщим эквивалентом. Золотомонетный стандарт, серебряный стандарт, золото-слитковый, золотовалютный стандарт. Золотомонетный стандарт – требовал большого количества резервов, что в условиях войн было невозможно (отмена размена кредитных билетов на золото. Золотослитковый стандарт – в обращении нет золотых монет, отсутствует их чеканка (обмен билетов только на золотые слитки). Золотовалютный стандарт – отсутствует чеканка монет из золота обмен денег на золото происходит на валюту стран с золотослитковым стандартом)

Денежная масса — наличные деньги выпущенные в обращение и остатки безналичных средств на счетах.

Выделяются такие агрегаты денежной массы как: M0- наличные деньги в обращении, M1(М0+ средства на счетах в коммерческих банках), M2(М1+ срочные вклады и сберегательные вклады в банках), M3(М2 + вклады в специализированных кредитных организациях).М4 (М3+ депозитные сертификаты).

Количественная теория денег – концепция, согласно которой цены зависят от объёма денег в обращении: чем больше в обращении ден.ср-в, тем выше уровень цен и наоборот. Наиболее известны два варианта количественной теории денег: теория И. Фишера и теория кассовых остатков.

Теория Ирвинга Фишера исходит из того, что поскольку деньги выполняют функцию средства обращения, то их количество, необходимое для обращения в экономике, определяется массой и ценой реализуемых благ. МV=PQ,где M — количестве денег в обращении; V — скорость обращения денежной единицы; Р —уровень цен; Q — количество товаров и услуг. PQ - объем реализованных на рынке товаров. MV - количество денег, уплаченных при покупке товаров. При этом V и Q постоянны, т.к. определяются долговременными факторами. Если количество денег в обращении в результате эмиссии увеличивается, то неизбежным следствием будет нарушение равновесия. В такой ситуации равновесие может быть восстановлено только путем роста цен

Кембриджский вариант количественной теории денег использует уравнение А. Пигу. М=КРТ, где M — количество денег; К — доля годовых доходов, которую хозяйствующие субъекты желают иметь в денежной форме (кассовых остатков); Р — уровень цен; Т— физический объем производства. Предполагается, что K и T в краткосрочном периоде постоянны, поэтому при увеличении М, растет Р.

Закон денежного обращения. Закон показывает, какое количество денег должно находиться в обращении, чтобы деньги могли выполнять свои функции, т.е. как средство обращения и средства платежа. Закон денежного обращения заключается в соблюдении в обращении необходимого количества денег, это закон количества денег в обращении Количество денег, необходимых для обращения, можно определить по формуле:

КГ = (СЦ-К+П-ВП)/О, где КГ - количество денег; СЦ - сумма цен всех реализованных за год товаров К - сумма цен товаров, проданных в кредит;

П - сумма платежей по обязательствам (по кредиту прошлого периода); ВП - сумма платежей, взаимно погашаются, О - скорость обращения денег (среднее число оборота денег в год)