Задача 17.

По результатам вычислений в предыдущей задаче рассчитайте сумму выплат процентов за кредит (по ставке15% годовых), итоговые выплаты денежных средств, увеличение (уменьшение) денежных средств от финансовой деятельности, остаток денежных средств на конец периода.

Таблица 12

Прогноз движения денежных средств по финансовой деятельности

ОАО «УПТЖ», тыс. руб.

Наименование операции	янв. 2013	февр2013	март 2013	апр. 2013	май 2013	июнь 2013	за 6 мес.
Излишек (дефицит) денежных средств по текущей деятельности
Поступление денежных средств от финансовой деятельности
Получение краткосрочных кредитов и займов		200	80	34,6	106		420,6
Получение долгосрочных кредитов и займов
Размещение дополнительных акций
Прочие поступления		200	80	34,6	106	106	420,6
Итого поступило денежных средств
Выплаты денежных средств по финансовой деятельности			200	80	34,6		420,6
Погашение кредитов и займов
Выплата процентов за кредит
Краткосрочные финансовые вложения
Выплата дивидендов
Прочие выплаты
Итого выплаты денежных средств
Увеличение (уменьшение) денежных средств от финансовой деятельности
Остаток денежных средств на конец периода

Задача 18.

Предприятие накопило временно свободных денежных средств на сумму 3 000 000 руб. Но при этом ожидается, что данные средства целиком понадобятся для покрытия денежных выплат, распределенных равномерно в планируемом году. Средства предприятия вложены в краткосрочные коммерческие векселя, приносящие 10% в год. Затраты на каждую операцию по продаже векселей составляют 1 500 руб..

1. Используя модель Баумоля, определите целевой остаток денежных средств предприятия. Каковы общие затраты предприятия, связанные с поддержанием целевого остатка?

2. Предприятие решило вложить временно свободные денежные средства в привилегированные акции инвестиционного фонда с плавающей ставкой процента. Фонд выплачивает 10% годовых, но только 30% этой величины облагается налогом. Как такое решение повлияет на целевой остаток денежных средств предприятия и общие затраты, связанные с его поддержанием.