45. Лизинговый кредит
Термин «лизинг» в переводе с английского «to lease» означает арендовать, брать в аренду.
лизинг – форма кредитования при приобретении основных фондов предприятиями; представляет собой долгосрочную аренду имущества с последующим правом выкупа;
Поэтому договор лизинга представляет собой разновидность договора аренды, предусматривающего предо ставление лизингодателем лизингополучателю принадлежащего ему оборудования, транспортных средств в исключительное пользование на установленный срок за определенное вознаграждение — лизинго вый платеж. Содержание лизинговой сделки заключается в следующем: пред приятие (потенциальный лизингополучатель), нуждающийся в опре деленном имуществе, самостоятельно находит производителя этого имущества или его продавца, после чего обращается в лизинговую компанию с предложением о приобретении компанией этого имущества в собственность и последующей передаче предприятию в пользование на определенных условиях. Как правило, банк выступает кредитором данной сделки.
Таким образом, основными субъектами лизинговых сделок являются: • лизингодатели, в качестве которых выступают лизинговые ком пании; • лизингополучатели — предприятия и организации различной отраслевой принадлежности, физические лица, нуждающиеся в обо рудовании, транспортных средствах и не имеющие возможности их приобрести по тем или иным причинам; • поставщики предметов лизинга — производственные и торговые предприятия; • коммерческие банки в качестве кредиторов лизингодателя (рис. 5.2)
Экономические интересы лизинговой сделки проявляются в том, что предприятие получает долгосрочный кредит и возможность технического перевооружения, увеличения производственных мощностей, роста производства и реализации продукции и улучшения финансовых результатов; банк получает доходы в виде процентов за предоставление кредита лизинговой компании; лизинговая компания получает лизинговые платежи.
Преимущества лизинга перед банковским кредитом состоят в том, что он предполагает:
стопроцентное кредитование и не требует немедленного начала платежей. Арендные платежи обычно начинаются после поставки имущества лизингополучателю либо позже
контракт по лизингу получить проще, чем банковский кредит. Часто лизинговые компании даже не требуют от лизингополучателя никаких дополнительных гарантий, а обеспечением сделки служит само имущество, которое при невыполнении арендатором своих обязательств лизинговая компания забирает обратно
механизм предоставления лизингового кредита является более гибким, чем банковского, поскольку последний предполагает ограниченные сроки и размеры погашения. Лизинговый кредит предполагает удобную для лизингополучателя схему арендных платежей, их плавающую или фиксированную ставки
риск устаревания оборудования полностью ложится на лизингодателя, а лизингополучатель имеет возможность направить временно высвобождающиеся ресурсы на другие цели
К недостаткам лизингового кредита можно отнести:
моральное старение имущества раньше срока окончания лизингового договора при том, что арендные платежи могут оставаться неизменными до окончания контракта (финансовый лизинг)
при оперативном лизинге риск устаревания имущества ложится на лизингодателя, что вынуждает его повышать арендную плату с лизингополучателя
в случае выхода имущества из строя платежи осуществляются в установленные сроки, независимо от состояния имущества (финансовый лизинг)
подготовка договора лизинга может потребовать значительного времени и средств, если объектом лизингового договора является крупный или уникальный объект