66Ликвидность и платежеспособность организации и способы их оценки. Баланс как инструмент изучения финансового состояния организации.

Ликвидность – способность активов превращ. в деньги.Платежеспособность – способность п своевременно погашать обязательства деньгами.

При оценке платёжеспособности и ликвидности используются аналитические коэффициенты и относительные величины.

В завис. от целей и обстоятельств опред-я плат-ти два осн. подхода для оценки.

(теория статического баланса) оценивается финансовое положение организации исходя из допущения возможности прекращения ею своей деятельности и необходимости единовременно погасить все свои долги. Для этого весь актив баланса сопоставляется со всей кредиторской задолженностью (теория динамического баланса).в качестве обеспечения активы, которые в ближайшее время будут обращены в деньги не в результате тотальной распродажи, а в ходе нормальной деятельности организации, соответственно это даёт возможность применения показателя- среднемесячной выручки.

Исходя степени ликвидности активов предприятия выделяют показатели:

- к абсолютной ликвидности;- к критической л-ти;- к текущей ликвидности.

В завис. от степени ликвидности, активы п. подразделяются наслед. группы: А1 – первоклассные (денеж.ср-ва);А2 – быстро реализуемые (дебит. задолженность, краткосроч/ фин. вложения);А3 – медленно-реализуемые активы (запасы товарно-мат. ценностей);А4 – трудно-реализуемые (ОС, незавершенное производство)П1 – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);П2 – краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы)П3 – долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и займы)П4 – постоянные пассивы (постоянная задолженность предприятия).

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:

– показывает, какую часть кредиторской задолженности предприятие может погасить в ближайшее время за счет счет своих денежных средств. – в какой степени все оборотные активы предприятия покрывают его краткосрочные обязательства.

Осн. ист. инф. служат бух. баланс, отчет о приб. и уб., о движ. капитала и др.

Одна сторона – это их описание по составу и размещению, другая –по источникам возникновения. А=П По данным бух. баланса производится анализ состояния средств, находящихся в распоряжении п, и используемых в обороте, обеспеченности собственными и оборотными ср, состояния нормируемых оборотных средств и использования кредитов банка, состояние дебиторской и кредиторской задолженности, оборачиваемости, выполнения фин плана, оценивается финансовое положение и платежеспособность предприятия.

67.Виды, роль финансового планирования и прогнозирования в реализации финансовой политики организации

Планирование и прогнозирование – важнейшие элементы управления эк и социальными процессами.

Фин планирование - это процесс разработки системы мероприятий по обеспечению развития п необходимыми финансовыми ресурсами и повышению эффективности финансовой деятельности в предстоящем периоде.

Финансовое планирование на предприятии охватывает три основных его вида: 1) оперативное план-е финн. деятельности; 2) текущее планирование финн. деятельности; 3) прогнозирование финн. деятельности.

Все вида планирования во взаимосвязи и осуществляются в определенной последовательности. Первоначальным этапом является прогнозирование финн. деят-ти, кот. определяет задачи текущего ее планирования. В свою очередь, текущее создает основу для более углубленного оперативного ее планирования.

1.Под прогнозированием формирование системы долгосрочных целей финансовой деятельности и выбор наиболее эффективных путей их достижений.

Финансовая политика формируется лишь по отдельным направлениям финансовой деятельности предприятия, а не охватывает весь комплекс этой деятельности. Фин политика представляет собой форму реализации стратегии финансового развития п в разрезе отдельных аспектов фин деятельности.

Прогнозирование финансовой деятельности предусматривает установление последовательности и сроков достижения отдельных целей и стратегических задач. Как правило, период прогнозирования составляет 3—5 лет.

2. Текущее планирование разработке системы финансовых планов по отдельным аспектам финансовой деятельности. позволяет определить источники финансирования деятельности предприятия, сформировать систему его доходов и расходов, обеспечить постоянную платежеспособность предприятия, предопределить структуру его активов и пассивов на конец планируемого периода.

Отдельные виды текущих планов составляют обычно на предстоящий год с разбивкой по кварталам.

В процессе текущего финансового планирования на предприятиях разрабатываются обычно следующие виды финансовых планов:

-план доходов и расходов по основной хозяйственной деятельности;-план поступления и расходования денежных средств;-балансовый план;-план формирования и использования финансовых ресурсов.

3. Оперативное - в разработке системы бюджетов. Бюджет оперативный финансовый план краткосрочного периода (до 1 года), отражающий расходы и поступление средств по отдельным аспектам финансовой деятельности, отдельным хозяйственным операциям или инвестиционным проектам.

Разработка бюджета а решение основных задач: 1) определение объема и структуры расходов; 2) обеспечение покрытия этих расходов финансовыми ресурсами из различных источников.