Капитальные инвестиции: сущность, классификация, финансирование и учет

Капитальные инвестиции представляют собой один из важнейших путей формирования имущества субъектов хозяйственной деятельности.

С точки зрения бухгалтерского учета капитальные инвестиции – это совокупность расходов на создание, улучшение, приобретение основных средств, нематериальных активов и прочих необоротных материальных активов.

Результатом осуществления капитальных инвестиций является увеличение необоротных активов или улучшение их качественного состава.

Четкая организация учета капитальных инвестиций обуславливает их группировку по ряду признаков:

1. По характеру воспроизводства:

1.1. Капитальное строительство;

1.2. Приобретение (изготовление) основных средств и других необоротных материальных активов;

1.3. Приобретение (создание) нематериальных активов;

1.4. Формирование основного стада.

2. По видам работ:

2.1. Проектно-исследовательские работы;

2.2. Строительно-монтажные работы;

2.3. Приобретение оборудования;

2.4. Монтаж оборудования;

2.5. Прочие.

3. По назначению:

3.1. Производственные, осуществляемые для воспроизводства необоротных активов, которые принимают участие в операционной деятельности предприятия;

3.2. Непроизводственные, которые осуществляются для воспроизводства необоротных активов предприятий культуры, здравоохранения и т.д.

4. По способам выполнения:

4.1. Выполняемые подрядным способом;

4.2. Выполняемые хозяйственным способом;

4.3. Выполняемые смешанным способом.

5. По степени готовности:

5.1. Завершенные;

5.2. Незавершенные.

Бухгалтерский учет капитальных инвестиций должен обеспечить:

- получение информации о расходах по каждому объекту, виду работ, по статьям расходов;

- всесторонний контроль за эффективным использованием средств, предназначенных для осуществления капитальных инвестиций;

- своевременное и точное определение стоимости законченных объектов.

Любому предприятию для осуществления капитальных инвестиций необходимы источники финансирования. С этой целью могут использоваться государственные, собственные и заемные средства.

Государственное финансирование может выделять для создания общегосударственных объектов за счет средств бюджета и внебюджетных фондов. Они планируются государственными органами (Кабинетом Министров Украины, министерствами и т.д.).

Для получения таких централизованных источников финансирования предприятие должно представить в соответствующие организации такие документы:

1. План капитальных вложений;

2. Проектно-сметную документацию по объекту;

3. Титульные списки, в которых приводится перечень объектов, место строительства, сметная стоимость, время начала и окончания работ;

4. Сводные технико-экономические показатели, которые характеризуют эффективность использования средств;

5. Договор с генеральным подрядчиком (при подрядном способе осуществления инвестиций);

6. План по труду (при хозяйственном способе осуществления работ).

Из собственных источников для финансирования капитальных инвестиций предприятия могут использовать:

- уставный капитал;

- паевой капитал;

- дополнительный капитал;

- резервный капитал;

- нераспределенную прибыль;

- амортизационные отчисления.

При недостаточности собственных источников предприятия могут привлекать долгосрочные ссуды. При этом обязательно составляется расчет окупаемости расходов, и устанавливаются сроки погашения ссуд. Учет расчетов по долгосрочным займам ведется на счете 50 «Долгосрочные ссуды». Счет 50 – пассивный, по кредиту отражается задолженность за полученные ссуды в момент их получения. По дебету счета, начиная с даты начала погашения ссуды, отражаются суммы, которые подлежат погашению в текущем отчетном периоде. Рассчитанную сумму долга, которая подлежит погашению в отчетном периоде (то есть на протяжении 12 месяцев с даты баланса), списывают со счета 50 на счет 61 «Текущая задолженность по долгосрочным обязательствам». Сальдо счета 50 – кредитовое, показывает непогашенную задолженность по долгосрочным займам и отражается в третьем разделе пассива баланса.

Кроме вышеуказанных источников в отдельных случаях предприятия могут получать целевые средства на осуществление капитальных инвестиций. Такие целевые источники отражаются на счете 48 «Целевое финансирование и целевые поступления». Счет 48 относится к счетам источников образования активов предприятия, он является основным, пассивным. По кредиту счета отражается формирование целевых источников, а по дебету – их использование. Сальдо счета кредитовое, показывает сумму неиспользованных целевых источников и отражается во втором разделе пассива баланса.

Например, застройщик может получать средства от пайщика в оплату определенной части строящегося объекта. В учете такая операция отражается по дебету счетов средств или любых других видов активов, внесенных пайщиком, и кредиту счета 48 «Целевое финансирование и целевые поступления». После оформления приемо-сдаточного акта и документов о праве собственности пайщика на его часть объекта в учете делается запись по дебету счета 48 «Целевое финансирование и целевые поступления» и кредиту счета 151 «Капитальное строительство».