- •1. Введение
- •Исходные данные
- •2. Определение показателей работы транспортной компании и финансовый анализ её деятельности:
- •2.1. Расчёт акционерного (уставного) капитала транспортной компании
- •2.2. Расчёт числа обыкновенных акций транспортной компании
- •2.3. Расчёт провозной способности судов
- •2.3.1. Расчёт продолжительности оборота cудов
- •2.3.2. Расчёт провозной способности судов различных проектов за эксплуатационный период
- •2.4. Расчёт расходов и доходов за оборот
- •2.4.1. Расчёт расходов за оборот
- •2.4.2. Расчёт доходов за оборот
- •2.4.3. Определение расчётной фрахтовой ставки, долл/т и уровня рентабельности расчётной фрахтовой ставки
- •2.4.4. Определение себестоимости перевозок грузов в прямом и обратном направлении по каждому судну в долл/т
- •2.5. Определение годовых доходов и расходов от перевозки грузов
- •2.6.Определение доходов и расходов от сдачи судов в аренду (тайм-чартер) Доходы от сдачи судов в аренду рассчитываются по формуле:
- •2.6.1. Определение условий сдачи судов в аренду
- •2.6.2. Определение расходов от сдачи судов в аренду
- •2.7. Определение валовой прибыли и рентабельности от использования судов в расчете на одно судно
- •2.7.1. Определение валовой прибыли
- •2.7.2. Определение рентабельности
- •2.8. Определение расходов по заработной плате административно-управленческого персонала
- •2.9. Определение доходов и расходов транспортной компании
- •2.9.1. Валовая прибыль транспортной компании
- •2.10. Определение налогов транспортной компании
- •3. Анализ финансового состояния
- •3.1. Финансовые показатели транспортной компании
- •I. Показатели ликвидности:
- •II. Показатели деловой активности:
- •4. Определение минимальных объёмов перевозок грузов при заданной фрахтовой ставке
- •Определение конкурентоспособности судов транспортной компании
- •5.1. Показатели тактической конкурентоспособность судна
- •5.2. Показатели стратегической конкурентоспособности судна
- •5.3. Определение тактической конкурентоспособности судов
- •Тактическая конкурентоспособность проектов
- •5.4. Определение стратегической конкурентоспособности судов
- •Cтратегическая конкурентоспособность проектов
- •6. Бизнес-планирование развития транспортной компании
- •6.1. Основные исходные данные для расчёта бизнес-плана
- •7. Определение продажной цены транспортной компании
- •7.1. Подходы и методы оценки стоимости бизнеса судоходных компаний
- •7.2 Расчёт продажной цены транспортной компании
- •8. Заключение (выводы) по курсовой работе
3.1. Финансовые показатели транспортной компании
I. Показатели ликвидности:
Абсолютной ликвидности определяется из выражения:
Кал = (ДС+КФВ)/ТО
Кал = (ДС+КФВ)/ТО=(8561773,32+51964596)/ 59782787,8=1,01
Срочной ликвидности рассчитывается по формуле:
Ксл = (ДС+КФВ+ДЗ)/ТО
Ксл=(ДС+КФВ+ДЗ)/ТО=(8561773,32+51964596+8337837,8)/ 59782787,8= 1,15
Текущей ликвидности рассчитывается из выражения:
Ктл = ТА/ТО
Ктл = ТА/ТО=73317085,2/59782787,8= 1,72
Финансовой устойчивости определяется:
Кфу = СК/(ТО+ДО)
Кфу = СК/(ТО+ДО)= 26236459,6/(59782787,8+8337837,8)=0,38
Нормативные показатели ликвидности (для сравнения с расчётными):
Нормативный показатель абсолютной ликвидности – Кал.норм = 0,8.
Нормативный показатель срочной ликвидности – Ксл.норм = 1.
Нормативный показатель текущей ликвидности – Ктл.норм = 1,6.
Фактические (расчётные) коэффициенты ликвидности должны превосходить нормативные показатели ликвидности.
II. Показатели деловой активности:
Чистый оборотный капитал определяется из выражения: NWC = TA – TO
NWC = TA – TO=73317085,2-59782787,8=13534298$
Другие показатели деловой активности представлены в виде коэффициентов оборачиваемости:
Коэффициент оборачиваемости товарно-материальных запасов –ST = BOP/ТМЗ.
BOP (ВОРретро) – выручка от реализации представляет собой доходы предприятия за год (Дтк).
ST = BOP/ТМЗ=16675675,7/4452878,08=3,7
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности – CPR = BOP/КЗ.
CPR = BOP/КЗ=16675675,7/41847951,46=0,39
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности – CP = BOP/ДЗ.
CP = BOP/ДЗ=16675675,7/8337837,8=1,9
Коэффициент оборачиваемости основного капитала – FAT = BOP/ОК.
FAT = BOP/ОК=16675675,7/21040000=0,79
Коэффициент оборачиваемости всех активов – ТАТ = BOP/A.
ТАТ = BOP/A=16675675,7/94357085,2=0,17
Ш. Показатели использования ресурсов:
Эти показатели определяются исходя из соотношения прибыли к различным финансовым показателям.
1.Коэффициент рентабельности валовой прибыли – GPM = ВП/BOP . 100%
(ВП = Доходы за год – Расходы за год);
GPM = ВП/BOP . 100%=6958454,5/16675675,7*100%=41,7
2.Коэффициент рентабельности чистой прибыли – NPM = ЧП/BOP . 100%
NPM = ЧП/BOP . 100%=5196459,6/16675675,7*100%=31,1
3.Коэффициент рентабельности собственного капитала – ROE = ЧП/СК . 100%
ROE = ЧП/СК . 100%=5196459,6/26236459,6*100%=19,8
4.Коэффициент рентабельности текущих активов – RCA = ЧП/ТА . 100%
RCA = ЧП/ТА . 100%=5196459,6/73317085,2*100%=7,08
5.Коэффициент рентабельности себестоимости продукции – r = ЧП/ТЗ . 100%,
ТЗ – текущие затраты, равные сумме всех расходов транспортной фирмы т.е. суммарные расходы от перевозок и суммарные расходы от сдачи судов в аренду, а также расходы на заработную плату вместе с начислениями на неё;
ТЗ = Эnтк + Эарi + Эзп=9717221,2;
r = ЧП/ТЗ . 100%=5196459,6/9717221,2*100%=53,4
6.Отношение суммарных обязательств к активу определяется из выражения
Zа = (ТО+ДО)/А . 100%
Zа = (ТО+ДО)/А . 100%=(59782787,8+8337837,8)/ 94357085,2*100%=72,1