9.4. Оборотные средства и их финансирование

Наряду с основными фондами в процессе производства участвуют и оборотные средства.

Оборотные средства (капитал) — это денежные средства, авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения.

Оборотные средства обеспечивают бесперебойный процесс производства, при правильной организации и стабильной работе предприятия не расходуются, а лишь меняют свою форму. Совершая непрерыв­ный кругооборот, они переходят из сферы обращения в сферу производства и обратно, принимая последовательно форму фон­дов обращения и оборотных производственных фондов.

По материально-вещественному призна­ку в состав оборотных средств включаются оборотные про­изводственные фонды и фонды обращения.

Оборотные производственные фонды функционируют на стадии производства, участвуют в создании нового продукта (про­изводственные запасы (сырье, материалы, топливо, тара, запасные части, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, полуфабрикаты, незавершенное производство, расходы будущих периодов)).

Они принимают однократное участие в хозяйственном процессе и полностью переносят свою стоимость на изготовляемый продукт в течение одно­го производственного цикла.

Фонды обращения обслуживают процесс движения готового продукта от производителя к потребителю в сфере обращения (в виде готовой продукции на складе, товаров отгруженных, денежных средств, краткосрочных ценных бумаг, дебиторской задолженности и прочих текущих активов).

Обязательное возмещение этих средств из выручки от реализации продукции после каждого производственного цикла создает экономическую основу для включения оборотных производственных фондов и фондов обращения в единую категорию оборотных средств.

Важнейшими показателями оценки эффективности использования оборотных средств предприятия являются коэффициент оборачиваемости оборотных средств и длительность одного оборота.

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, характеризующий скорость их оборота за рассматриваемый период, определяется по формуле:

где:	Qр –	объем реализуемой продукции за рассматриваемый период в оптовых ценах, руб.;
	ФОС –	средний остаток всех оборотных средств за рассматриваемый период, руб.

Коэффициент оборачиваемости показывает количество оборотов совершаемых оборотными средствами за год.

Коэффициент закрепления оборотных средств в обороте показывает сумму оборотных средств приходящуюся на один рубль реализованной продукции, рассчитывается по формуле:

Длительность одного оборота в днях, показывающая за какой срок к предприятию возвращаются его оборотные средства в виде выручки от реализации продукции, определяется по формуле:

где:

Д к –

Количество дней в анализируемом периоде.

9.5. Денежные затраты предприятий

В процессе производственно-хозяйственной деятельнос­ти промышленные предприятия осуществляют множество денежных расходов, различающихся по экономическому содержанию, целевому назначению, источникам возмеще­ния. По данным признакам их можно объединить в следу­ющие самостоятельные группы:

1. затраты на производство и реализацию продукции, образующие ее себестоимость. Основными источниками их финансирования являются денежные средства, поступающие на счета предприятий за проданную про­дукцию (работы и услуги), краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность;

2. операционные расходы, представляющие собой затраты, связанные с осуществлением хозяйственных операций, не являю­щихся предметом деятельности предприятия, в состав которых включают:

• расходы, связанные с продажей и прочим выбытием (ликвидацией, списанием, безвозмездной переда­чей) принадлежащих предприятию основных фондов, нематериальных активов, производственных запасов, валютных ценностей, ценных бумаг и других активов;

• расходы, связанные с участием в уставных фондах других организаций;

• расходы, связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов, если это не является предметом деятельности предприятия;

• расходы по операциям с тарой и др.;

3. внереализационные расходы, представляющие собой расходы, не свя­занные с производством и реализацией продукции, вы­полнением работ, оказанием услуг, к которым относятся:

• потери от уценки активов;

• штрафы, неустойки, уплаченные за нарушение условий договоров;

• перечисления предприятием в возмещение убыт­ков, причиненных другим организациям;

• убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году;

• дебиторская задолженность, списанная за истече­нием сроков исковой давности и т. д.;

4. затраты на воспроизводство производственных фондов, включающие капитальные вложения и вложения в оборотный капитал;

5. расходы на социально-культурные мероприятия, включающие содержание дошкольных учреждений, подготовку кадров и повышение их квалификации, содержание учебных заведений, объектов здравоохранения, находящихся на балансе предприятия.