29. Методы управления привлеченными ресурсами банка, их характеристика, перспективы применения в российской практике.

Управление привлеченными ресурсами – деятельность по формированию и оптимизации структуры ресурсов КБ за счет привлечения ДС ФЛ и ЮЛ, КО, направленную на поддержание ликвидности отдельных банков, и банковской системы в целом.

Управление ресурсами включает:

5. Планирование пассивных операций

6. Анализ ресурсной базы

7. Организацию и регулирование деятельности по привлечению ресурсов

8. Контроль над пассивными операциями и состоянием ресурсной базы.

Анализ ресурсной базы начинается с расчета объема каждого вида ресурсов в квартальном разрезе и на конец года, определяется их значимость, динамика изменений (определяется удельный вес, выявляются тенденции).

Так как основная часть расходов банка – расходы по формированию ресурсной базы, необходимо определить их среднюю стоимость (= затраты / величина соответствующего ресурса).

Но главная задача – определение стабильности ресурсов (статьи анализируются по суммам, срокам, категориям контрагентов, условиям внесения и изъятия, размеру процентов, возможностям льгот).

Инструменты управления: ограничения, блокировки, комиссии, плата за обслуживание, процентные ставки. Ценовые методы – это процентные ставки, все остальное – неценовые.

Ограничения (например, минимальная сумма по счету, на которую начисляются %). Ограничения на суммарный оборот по счету могут быть установлены в виде лимитов на величину разового списания, либо на число движений по депозиту. Также они дифференцируются в зависимости от способа списания и от вида платежа. Ограничения обычно устанавливаются сразу для большого количества счетов на неопределенные сроки, они не всегда связаны с прекращением операциям по счетам.

Блокировки – устанавливаются на конкретные счета и устанавливаются на определенное время. Например, при аресте имущества – блокировка всех операций по счету, при накопительном счете – блокировка на списание.

Комиссии – за проведение каждой операции банка по счету, если их немного, то они невелики.

Плата за обслуживание – расходы по РКО, но в отличие от комиссии начисляется за период. Зависит от класса клиента, остатка средств на счете.

Начисление % - увеличение процентных ставок (по депозитам) должно в теории привлечь клиентов, но в последнее время воспринимается, как негативный сигнал, поэтому на практике все усредняется. Различаются ставки по виду вкладов, в зависимости от спроса, категории вкладчиков.

Как правило, чем дольше период (или срок предварительного уведомления об отказе), тем выше процентная ставка. Также действует другая закономерность: чем больше сумма вклада, тем больше ставка. Чем крупнее и надежнее банк, тем ниже ставка. Чем выше риск – тем выше ставка.

30. Характеристика количественных методов оценки кредитного риска (+см.34 вопр.)

Оценка кредитного риска – определение максимально возможного убытка, который может быть получен банком с заданной вероятностью в течение определенного периода времени

Существуют различные методологии оценки возможных потерь по финансовым инструментам и портфелям, отметим основные из них:

• VaR (Value-at-Risk — «стоимость под риском»)

• Shortfall (или "средняя величина убытка")

• Аналитические подходы (например, дельта-гамма подход)

• Stress Testing (новая методика).

Современный подход к количественной оценке кредитного риска основывается на концепции VaR, ставшей общепринятым стандартом для оценки рыночных рисков. Данный подход основан на построении распределения вероятности наступления дефолта, оценке подверженности риску и уровня безвозвратных потерь в случае дефолта. Как правило, данный метод оценки риски применяется при оценке всего портфеля главным образом, в целях прогнозирования.

Value at Risk– это потери, превышение которых ожидается с вероятностью x процентов в течение периода владения активами, составляющего t дней (месяцев, лет). Важно учесть, что при интерпретации показателя VaR необходимо принимать во внимание границы вероятности (их выбор может определяться отраслевыми особенностями или политикой банка) и период оценки. Наиболее простой способ расчета – это использовать свойства нормального распределения.

Используя свойства нормального распределения, можно получить простую формулу для определения VaR:

VaR = (α·σ - μ)·I

α – пороговое значение вероятности;

σ – стандартное отклонение доходности объектов залога (в процентах от стоимости кредитования);

μ – среднее значение доходности объектов залога (в процентах от стоимости кредитования);

I – величина общей суммы кредитов.

Существует три наиболее распространенных метода расчета VaR: аналитический, метод исторического моделирования и метод статистических испытаний Монте-Карло.

Понятие кредитного риска на основании методологии VaR можно сформулировать как максимально возможные убытки по кредитному портфелю для заданной доверительной вероятности. Максимальные убытки подразделяются на ожидаемые (Expected Loss,

ELp) потери и неожиданные (Unexpected Loss, ULp) потери по портфелю:

VaR^α = Expected Loss + Unexpected Loss

Ожидаемые потери представляют собой средний уровень кредитных потерь, связанных с неисполнением заемщиками своих обязательств. Неожиданные потери отражают отклонение потерь от их среднего ожидаемого значения. Вычисление уровня ожидаемых и неожиданных потерь является основной задачей при оценке портфельного кредитного риска.

Базельский комитет предлагает рассчитывать коэффициент риска путем использования банком внешних кредитных рейтингов или собственной (внутренней) системы рейтингов активов и забалансовых статей (для расчета требований к капиталу).

Внешний кредитный рейтинг публикуется специализированными рейтинговыми агентствами (Moody`s, Standart&Poor`s и т.д.). Рейтинговые оценки выставляются в соответствии с платежеспособностью страны заемщика, а также с учетом срока обращения обязательств или отдельного кредитного продукта, в результате чего определяется рейтинг (ААА, BB, D и т.д.).

Внутренний кредитный рейтинг определяется самим банком путем оценки определенных факторов, отражающих вероятность погашения долга в полном объеме и в срок. В качестве общих критериев оценки можно отметить платежеспособность организации, характеристики кредитного продукта, оценка внешней среды и т.д.

При оценке кредитного риска на основе внутренних рейтингов (подход IRP) должны быть соблюдены минимальные условия и требования по раскрытию информации банка (указанные в Базельском соглашении). Кроме того, необходимо получить одобрение надзорных органов на использование банком подхода IRP. Подход IRP основан на измерении непредвиденных убытков (UL) и ожидаемых убытков (EL). Компоненты риска включают в себя:

• показатели вероятности дефолта (PD), другими словами, степень риска в процентах;

• стоимость под риском дефолта (EAD), другими словами, стоимость актива (величину суммы кредита), подверженного риску;

• удельный вес убытков в случае дефолта (LGD), другими словами, стоимость активов за минусом их частичного возмещения (например, путем реализации залога);

• остаточный срок кредита или обращения долговой ценной бумаги (M)

В сокращенном виде величину кредитных потерь можно представить следующим образом:

CL=PD*LGD

Ожидаемые потери (математическое ожидание потерь) оцениваются как:

Под неожиданными потерями понимается разница между максимально возможными с заданной надежностью (99,9%) и ожидаемыми потерями. 

Пример

Задолженность по ссуде — 30 млн. руб. Вероятность дефолта (PD) согласно внутренней рейтинговой методики банка — 10,5. Рыночная стоимость залога — 15 млн. руб. Возможные потери при реализации залога, принятого в обеспечение, могут составить до 30 % его рыночной стоимости.

Ожидаемые потери банка составляют: LGD=30 – 15 * 0,85 = 17,25

CL= PD * LGD = 0,105 * 17,25 = 1,81 млн. руб.

В России для оценки кредитных рисков также используется система нормативов ЦБ РФ (Инструкция №110-И «Об обязательных нормативах банков»):

• Н6 – максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков – определяется как отношение совокупной суммы кредитных требований банка к заемщику к собственным средствам банка (max <= 25%);

• Н7 – максимальный размер крупных кредитных рисков – определяется как отношение совокупной величины крупных кредитных рисков к собственным средствам банка (max<=800%);

• Н9.1 – максимальный размер кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам – определяется как отношение суммарной величины требований банка к участникам к собственным средствам банка (max – 50%);

• Н10.1 – максимальный размер кредитов, предоставленных инсайдерам – определяется как отношение совокупной суммы кредитных требований к инсайдерам к собственным средствам банка (max= 3%);

• Н12 – совокупный размер кредитов, предоставленных своим акционерам – определяется как отношение суммы инвестиций банка в акции других юр.лиц к капиталу банка (max=25%)