Тема 7. Банковская система. Монетарная (кредитно-денежная) политика

1. Структура банковской системы

1.1. Банковские резервы

1.2. Банковский мультипликатор

2.Монетарная политика

2.1..Цели и инструменты монетарной политики

2.2.Виды монетарной политики

2.3. Воздействие монетарной политики на экономику

1. Структура банковской системы

1.1. Банковские резервы

Функции Центрального банка:

1.эмиссионый центр страны

2.банкир правительства

3. банк банков

4. межбанковский расчетный центр

5.хранитель золотовалютных резервов страны

6. определяет и осуществляет кредитно-денежную (монетарную) политику страны

Коммерческие банки – частные организации, которые имеют законное право привлекать свободные денежные средства и выдавать кредиты с целью получения прибыли

Они выполняют два основных вида операций:

- пассивные

- активные

Часть суммы депозитов, которую коммерческие банки должны хранить в виде беспроцентных вкладов в Центральном банке – это обязательные резервы

Платежеспособность – банк может вернуть размещенные суммы депозитов по первому требованию

Ликвидность – банк может вернуть вклады любому количеству клиентов наличными деньгами.

Система частичного резервирования – определенная часть вклада хранится в виде резервов, а остальная сумма используется для кредитов

Норма обязательных резервов – выраженная в процентах доля от общей суммы депозитов, которую коммерческие банки не имеют права выдавать в кредит и которую они хранят в центральном банке в виде беспроцентных вкладов

rr = R/D

rr – норма резервирования

D – величина депозитов

R – норма резервов => R= D х rr

Избыточные резервы банка – некоторые суммы сверх обязательных резервов для непредвиденных случаев увеличения потребности в ликвидных средствах.

Сумма обязательных и избыточных резервов представляет фактические резервы банка:

Rфакт. = Rобяз. + R изб.

1.2. Банковский мультипликатор

Multбанк =1 / rr – банковский (кредитный) мультипликатор или мультипликатор денежного расширения

Величина банковского мультипликатора всегда больше 1

1 / rr > 1

2. Монетарная политика

2.1. Цели и инструменты монетарной политики

Монетарная политика(кредитно-денежная) представляет собой меры по регулированию денежного рынка с целью стабилизации экономики и является разновидность стабилизационной (антициклической) политики, направленной на сглаживание циклических колебаний.

Цели – обеспечение:

- стабильного уровня совокупного выпуска (ВВП)

- полной занятости ресурсов

- равновесие платежного баланса

Монетарную политику определяет и осуществляет Центральный банк.

Инструменты монетарной политики, дающие возможность Центральному банку контролировать величину предложения денег:

- изменение нормы обязательных резервов

- изменение учетной ставки процента

- операции на открытом рынке

Учетная ставка процента – ставка процента, по которой Центральный банк предоставляет кредиты коммерческим банкам.

Операции на открытом рынке – покупка и продажа Центральным банком государственных ценных бумаг на рынке ценных бумаг.

2.2. Виды монетарной политики.

Виды монетарной политики:

1. Стимулирующая – приводится в период спада, стимулирует рост деловой активности и используется в качестве средств борьбы с безработицей.

Стимулирующая монетарная политика заключается в проведении Центральным банком мер по увеличению предложения денег.

Меры по увеличению предложения денег:

1. снижение нормы обязательных резервов

2. снижение учетной ставки процента

3. покупка Центральным банком государственных ценных бумаг

2.Сдерживающая – проводится в период бума, направлена на снижение деловой активности и используется в качестве средств борьбы с инфляцией.

Сдерживающая политика состоит в использовании Центральным банком мер по уменьшению предложения денег

Меры по уменьшению предложения денег

1. повышение нормы обязательных резервов

2. повышение учетной ставки процента

3. продажа Центральным банком государственных ценных бумаг