Тема 5. Грошовий ринок

Дайте відповіді на наступні запитання

1. Що таке грошовий обіг?

2. Яка структура грошової маси?

3. Які фактори впливають на пропозицію грошей в економіці?

4. Як розраховується банківський мультиплікатор?

5. У чому полягає суть кредиту?

6. Які його принципи?

7. Які основні форми кредиту Ви знаєте?

8. У чому полягає роль Національного банку?

9. Що таке попит на гроші? Що він включає і від чого залежить?

10. Що таке пропозиція грошей? Якими чинниками вона визначається?

2. Дайте визначення наступних понять і категорій

Фінансовий ринок –

Основні функції грошей:

Структура грошового обігу

Грошова система –

Грошова маса –

Грошові агрегати –

Попит на гроші –

Пропозиція грошей –

Кредит —

Відсоток —

Номінальний відсоток —

Реальний відсоток —

Формула Фішера (рівняння обміну) —

Ліквідність —

Перевага ліквідності —

Облікова ставка —

Норма обов'язкових резервів —

Операції на відкритому ринку —

Заповніть вільні клітинки

Грошові агрегати

М0
М1
М2
М3
Квазігроші

Намалюйте графік попиту і пропозиції грошей

r

М

Г. Покажіть графічно вплив на грошову масу (М) і ставку відсотка (r) процесу купівлі і продажу Центральним банком країни державних зобов'язань.

М r r

3. Тести і завдання

3.1. Згідно рівнянню обміну, зміни в пропозиції грошей можуть впливати: а) тільки на швидкість обігу грошей; б) на ціну і реальний випуск; в) тільки на реальний випуск і зайнятість; г) тільки на рівень цін.
3.2. Якщо влада хоче зменшити значення банківського мультиплікатора, то вона повинна: а) зменшити норму обов'язкових резервів; б) збільшити норму обов'язкових резервів; в) збільшити банківські резерви; г)правильний відповідь відсутня
3.3. Припустимо, Ви можете вкласти свої гроші в облігації, але вважаєте за краще в даний момент тримати їх у формі готівки. Якщо Ви керувалися кейнсіанською концепцією попиту на гроші, то Ваш вибір означає, що у момент ухвалення Вами рішення: а) процентна ставка була низька і Ви чекали її підвищення; б) процентна ставка була високою і Ви чекали її пониження; в) Ви діяли по натхненню; г) правильна відповідь відсутня
3.4. Попит на гроші відображає: а) зворотну залежність від динаміки рівня цін; б) зворотну залежність від динаміки ВВП; в) пряму залежність від ринкової ставки відсотка; г) все перераховане невірно
3.5. Функцією Центрального банку не є: а) емісія грошей (банкнот) і контроль грошового обігу; б) зберігання централізованого золотого запасу; в) прийом внесків у населення; г) проведення заходів грошово-кредитної політики.
3.6. Центральний банк вживає заходи для зміни динаміки приросту грошової маси. Ці заходи покликані сприяти реалізації такої економічної функції держави, як: а) згладжування нерівномірності в доходах; б) забезпечення суспільними благами; в) досягнення макроекономічної стабілізації; г) структурне регулювання; д) антимонопольне регулювання.
3.7. Основною властивістю грошей є: а) розмінність; б) абсолютна ліквідність; в) можливість обслуговувати економічні угоди; г) інше.
3.8. Гроші виконують функцію обігу у наступному випадку: а) покупець оплатив покупку у магазині; б) клієнт відкрив рахунок у банку; в) авторучка коштує 10 грн.; г) виплата заробітної плати.
3.9. Грошова маса – це: а) сукупність готівкових грошей; б) сукупність всіх платіжних засобів, що перебувають в обігу; в) сукупність всіх грошових засобів, що є у центрального банку; г) сукупність усіх грошових засобів та цінних паперів.
3.10. Спекулятивний попит на гроші перебуває: а) у прямій залежності від ринкової ставки відсотку; б) в оберненій залежності від ринкової ставки відсотку; в) не залежить від ставки відсотку.
3.11. Банківський мультиплікатор – це величина: а) обернена нормі резервування; б) прямо пропорційна нормі резервування; в) обернена обліковій ставці; г) прямо пропорційна обліковій ставці.

3.12. Як зміниться грошова пропозиція в результаті наступних дій:

а) Центральний банк понизив норму обов'язкових резервів з 16% до 14%.

б) Центральним банком придбані державні короткострокові облігації на суму 20 млн. крб. Норма обов'язкових резервів складає 15%, а співвідношення готівка/депозити рівне 0,2.

3.13. Є наступні дані про стан грошового сектора: поточні (чекові) депозити складають 536,9 млрд. гр.од.; обов'язкові банківські резерви — 55,6 млрд. гр.од.; надлишкові резерви комерційних банків — 30 млрд. гр.од.; готівка в обігу — 183,5 млрд. крб. Визначите:

а) величину грошового агрегату М1

б) грошову базу

в) норму обов'язкових резервів

г) величину банківського (депозитного) мультиплікатора.

3.14. У таблиці приведені дані по гіпотетичній економіці

Види внесків	Млрд. дол.
Невеликі термінові внески Великі термінові внески Чекові внески Безчекові ощадні внески Готівка	1630 645 448 300 170

Визначте:

а) величину М1

б) величину М2

в) величину М3.

3.15. Припустимо, що кожен долар, призначений для операцій, обертається в середньому 4 рази на рік і прямує на купівлю кінцевих товарів і послуг. Номінальний обсяг ВВП складає 2000 млрд. дол.

А) Визначте величину попиту на гроші для операцій.

Б) У таблиці представлена величина попиту на гроші з боку активів при різних ставках відсотка

Ставка відсотка	Обсяг попиту на гроші (млрд. дол.)
	З боку активів	Загальний
16 14 12 10 8 6 4	20 40 60 80 100 120 140

Використовуючи дані, які одержані при відповіді на питання

А) вкажіть в таблиці загальний обсяг попиту на гроші.

Б) Пропозиція грошей складає 580 млрд. дол. Визначте рівноважну ставку відсотка.

В) Що відбудеться з рівноважною ставкою відсотка, якщо пропозиція грошей збільшиться до 600 млрд. гр.од.?

Г) Що відбудеться з рівноважною ставкою відсотка, якщо пропозиція грошей зменшиться до 540 млрд. гр.од.?

Д) Визначте, як зміниться загальний попит на гроші, при кожному рівні процентної ставки, і рівноважна ставка відсотка, якщо обсяг номінального ВВП збільшиться на 80 млрд. гр.од.; скоротиться на 120 млрд. гр.од.?

3.16. Реальний обсяг ВВП зростав в період з 1989 по 1992 рр. на 3% в рік, а швидкість обігу грошей збільшувалася на 2 % у рік.

Рік	Рівень цін (1989 = 100%)	Пропозиція грошей (1989 = 100%)
1989	100	100
1990		101
1991	100
1992	100

Заповніть таблицю.

3.17. Норма обов'язкових резервів комерційних банків складає 20% від суми внесків до запитання. Припустимо, що вкладники збільшили суму коштів на внесках до запитання в комерційному банку №1 на 1000000 дол.

А) На яку суму банк може збільшити обсяг позик, що надаються?

Б) Як це вплине на величину банківських резервів?

В) Якщо банк №1 надасть позики на максимально можливу величину різним фірмам і цей процес піде далі, то яку суму грошей може створити банківська система?

3.18. Припустимо, що норма обов'язкових резервів складає 15%. Балансовий звіт комерційного банку виглядає таким чином:

Активи		Зобов'язання і власний капітал
Стаття	Обсяг у %	Стаття	Обсяг у млн. дол.
Резерви		Внески до запитання	80
Позики і цінні папери		Акції	20

Заповніть таблицю бракуючими даними. нехай банк надає позики на максимально можливу суму.

3.19. Припустимо, що величина попиту на гроші (Мd) залежить від розміру валового внутрішнього продукту (Y) і рівня процентної ставки (i) таким чином: Мd = 0,4*Y – 2i (Мd і Y — в млрд. поділ.; i — в %)

а) Чому рівний попит на гроші, якщо Y = 100 млрд. дол., i = 8%?

б) Використовуючи одержану відповідь, визначте, чому рівна швидкість грошового обігу, якщо попит на гроші (Мd) = пропозиція грошей (Мs), а Y = 100 млрд. дол.

в) Припустимо, що грошова пропозиція збільшилася з 24 до 30 млрд. дол. В результаті цього ВВП зріс до 110 млрд. дол., а процентна ставка впала до 7%. Визначте величину попиту на гроші і з'ясуйте, чи збереглася рівність Мd = Мs.

г) В результаті стимулюючої фіскальної політики ВВП збільшився до 115 млрд. дол., а процентна ставка виросла до 8%. Обсяг грошової пропозиції як і раніше рівна 30 млрд. дол. Розрахуйте величину попиту на гроші і визначте, чи збереглася рівновага на грошовому ринку.

д) Як зміниться швидкість обігу грошей при описаних в пункті г) обставинах? Чи буде одержана відповідь відповідати кейнсіанському твердженню про те, що V — величина змінна?