Тема 25. Движение факторов производства и интеграция

1. Миграция капитала.

2. Международное движение трудовых ресурсов.

3. Экономическая интеграция.

Вопрос 1. Миграция капитала.

В эпоху формирования и господства крупного капитала происходит постепенная переориентация с международного обмена товарами на вывоз капитала. Под вывозом капитала понимается такой вид международных экономических отношений, когда за границу вывозится стоимость в денежной или иной форме с целью производства и присвоения прибыли, получения других экономических и политических выгод. Это качественно новое явление в международных экономических отношениях, которое, с одной стороны, развивалось параллельно с международной торговлей, с другой – стало новой предпосылкой и импульсом для дальнейшего развития международной торговли.

Причины вывоза капитала:

• обеспечение доступа к сырью и гарантированность его стабильных поставок;

• использование в широких масштабах дешевой рабочей силы, что позволяет снизить издержки производства и повысить конкурентоспособность выпускаемой продукции;

• возникновение «избыточного капитала», связанное с трудностями прибыльного авансирования капитала в национальную экономику;

• протекционистская политика импорта, проводимая практически всеми странами мира, которая обеспечивала, с одной стороны, защиту национальной экономики, с другой стороны, приток иностранного капитала в интересах развития тех производств и отраслей, для которых не хватало национального капитала;

• различия в национальных условиях развития техники и технологии, совокупной рабочей силы.

Вывоз капитала выполняет двуединую роль. Во-первых, страны-реципиенты капитала «привязываются» в финансово-экономическом отношении к тем или иным промышленно развитым странам. Во-вторых, экономическая зависимость выступает тем инструментом, с помощью которого осуществляется политическое влияние.

Кроме того, с конца 60-х годов отчетливо наметилась тенденция перемещения так называемых грязных производств из промышленно развитых стран в развивающиеся. Этот процесс был ускорен принятием странами Запада жестких нормативов по защите окружающей среды. В результате произошло смягчение экологической ситуации в развитой части мира и ее усугубление в развивающихся странах.

Формы вывоза капитала:

1. предпринимательская, представляющая собой вложение капитала в различные отрасли и сферы хозяйственной деятельности с целью получения прибыли. Она осуществляется в виде прямых и портфельных инвестиций. Прямые инвестиции – это вложения иностранного капитала, обеспечивающие его собственнику контроль над деятельностью зарубежного предприятия (непосредственные вложение в основной капитал (реальный капитал), скупка пакетов акций функционирующих за рубежом предприятий (фиктивный капитал)). Чтобы инвестиции были прямыми по оценке МВФ необходимо иметь не менее 25 % акций предприятия, по статистике США – не менее 10 %. Портфельные инвестиции – это вложения капитала в реальной или фиктивной форме, не обеспечивающие собственнику иностранного капитала право контроля над деятельностью предприятия.

2. ссудная, которая заключается в предоставлении отдельным государствам, городам, банкам, предприятиям и их объединениям займов под согласованные проценты.

Предпринимательская форма вывоза капитала носит преимущественный характер, т.к. она неограниченна во времени функционирования, позволяет распоряжаться вывезенным капиталом, сопровождается вывозом новых технологий и оборудования, зарубежного опыта и знаний в производственной и управленческой деятельности, повышением квалификации отечественных специалистов, подготовкой и переподготовкой рабочей силы.

Участие страны в международном движении капитала оценивается рядом показателей.

Доля зарубежных инвестиций в ВВП (И^/):

И^/ = , где

И_зар – инвестиционные активы страны за рубежом.

Соотношение объема прямых инвестиций данной страны за рубежом и объема иностранных прямых инвестиций на ее территории (И^/_п):

И^/_п = , где

И_{зар. п} – зарубежные прямые инвестиции данной страны,

И_ин.п – иностранные прямые инвестиции на территории данной страны.

Показатель внешней задолженности (З^/_вн):

З^/_вн = или З^/_вн = , где

З_вн – объем внешней задолженности,

Q_эксп – объем экспорта.

Этот показатель важен для оценки платежеспособности страны в отношении зарубежных партнеров, а также для определения уровня финансово-экономической зависимости страны и возможности проведения независимой как внешней, так и внутренней экономической политики.

После Второй мировой войны появились новые формы вывоза капитала. Среди них прежде всего необходимо выделить вывоз патентов и лицензий, «ноу-хау», консультационных услуг в инженерной сфере и организационно-управленческих услуг. Кроме того, широкое распространение получили контракты по оказанию технической помощи, маркетинговых услуг и другой интеллектуальной помощи.

В экспорте капитала произошло резкое изменение соотношения сил между странами. Накануне Первой мировой войны первое место по вывозу капитала занимала Великобритания, затем шли Франция и Бельгия. В середине 90-х годов примерно 40% мировых финансовых активов контролировал уже японский капитал, тогда как американский – примерно наполовину меньше.

Произошло также существенное изменение в направлениях движения капитала. До середины XX в. основная масса капиталов вывозилась в развивающиеся страны. На развитые страны приходилось менее 1/3 прямых инвестиций. Однако к концу столетия львиная доля в экспорте капиталов приходилась на взаимное инвестирование промышленно развитых стран.

Немаловажную роль в экспансии капитала играет государственная внешнеэкономическая политика, направленная на стимулирование инвестиций за рубежом. Стимулами служат выдача государственных гарантий в случае утраты собственности на капитал, которые выдаются на срок до 20 лет в объемах не менее 70% вывезенного капитала, или финансово-кредитная помощь в форме льготных займов, субсидий, или предоставление налоговых скидок и иных льгот с сумм заграничных вложений капитала.