Целевые параметры развития оао «ТрансКонтейнер». Финансовые показатели. Структура активов
Целевые параметры реализации стратегии ОАО «ТрансКонтейнер» для акционеров в период 2008 – 2017 гг. приведен в таблице 4-21. Целевые параметры охватывают маркетинг и сбыт, финансы, инвестиции, ключевые активы и эффективность их использования.
Предполагается, что объем дивидендных выплат акционерам компании в этот период возрастет со 153 млн. руб. в 2008 г. до 2 182 млн. руб. в 2017 г. (при норме отчисления 10 % от чистой прибыли предыдущего года).
Помимо этого, доходы ОАО «РЖД» от предоставления услуг инфраструктуры ОАО «ТрансКонтейнер» составят в период 2008 – 2017 гг. порядка 665,3 млрд. руб.
Таблица 4‑28
Целевые параметры реализации стратегии ОАО «ТрансКонтейнер» на 2008 – 2017 гг.
Объем продаж, ДФЭ |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
Транспортировка грузов железнодорожным транспортом, всего |
1 564 439 |
1 850 822 |
2 170 934 |
2 502 205 |
2 851 260 |
3 070 103 |
3 287 035 |
3 509 530 |
3 738 668 |
3 975 580 |
Рост, % |
17% |
18% |
17% |
15% |
14% |
8% |
7% |
7% |
7% |
6% |
В т.ч. в собственных контейнерах |
928 990 |
1 179 523 |
1 345 609 |
1 523 750 |
1 720 803 |
1 852 826 |
1 983 746 |
2 118 022 |
2 256 309 |
2 399 286 |
Рост, % |
36% |
27% |
14% |
13% |
13% |
8% |
7% |
7% |
7% |
6% |
В т.ч. собственными контейнерами на собственных платформах |
885 885 |
1 124 793 |
1 283 172 |
1 453 048 |
1 640 958 |
1 766 855 |
1 891 700 |
2 019 746 |
2 151 616 |
2 287 960 |
Рост, % |
36% |
27% |
14% |
13% |
13% |
8% |
7% |
7% |
7% |
6% |
- собственными контейнерами на платформах третьих сторон |
43 105 |
54 730 |
62 436 |
70 702 |
79 845 |
85 971 |
92 046 |
98 276 |
104 693 |
111 327 |
Рост, % |
36% |
27% |
14% |
13% |
13% |
8% |
7% |
7% |
7% |
6% |
В т.ч. собственными платформами |
1 521 334 |
1 796 092 |
2 108 498 |
2 431 503 |
2 771 414 |
2 984 132 |
3 194 990 |
3 411 254 |
3 633 976 |
3 864 253 |
Рост, % |
16% |
18% |
17% |
15% |
14% |
8% |
7% |
7% |
7% |
6% |
В т.ч. собственными платформами под собственными контейнерами |
885 885 |
1 124 793 |
1 283 172 |
1 453 048 |
1 640 958 |
1 766 855 |
1 891 700 |
2 019 746 |
2 151 616 |
2 287 960 |
Рост, % |
36% |
27% |
14% |
13% |
13% |
8% |
7% |
7% |
7% |
6% |
- собственными платформами под контейнерами третьих сторон |
635 448 |
671 299 |
825 326 |
978 455 |
1 130 456 |
1 217 277 |
1 303 290 |
1 391 508 |
1 482 360 |
1 576 294 |
Рост, % |
-3% |
6% |
23% |
19% |
16% |
8% |
7% |
7% |
7% |
6% |
Терминальные услуги |
2 209 317 |
2 333 810 |
2 522 483 |
2 676 902 |
2 831 722 |
3 000 456 |
3 166 331 |
3 346 135 |
3 536 022 |
3 741 948 |
Рост, % |
13% |
6% |
8% |
6% |
6% |
6% |
6% |
6% |
6% |
6% |
Транспортировка грузов автомобильным транспортом, всего |
642 299 |
780 633 |
877 213 |
979 238 |
1 094 562 |
1 171 832 |
1 248 282 |
1 328 025 |
1 410 797 |
1 497 699 |
Рост, % |
31% |
22% |
12% |
12% |
12% |
7% |
7% |
6% |
6% |
6% |
В т.ч. собственным автотранспортом |
123 514 |
151 881 |
181 615 |
208 777 |
235 778 |
259 420 |
279 703 |
299 986 |
320 269 |
340 552 |
Рост, % |
26% |
23% |
20% |
15% |
13% |
10% |
8% |
7% |
7% |
6% |
Парк, ед. |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
||||||||||
Контейнеры |
54 098 |
62 250 |
67 224 |
72 522 |
78 845 |
83 276 |
87 361 |
90 389 |
92 523 |
94 966 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
15% |
8% |
8% |
9% |
6% |
5% |
3% |
2% |
3% |
||||||||||
Платформы |
23 400 |
25 765 |
28 277 |
30 867 |
33 724 |
35 701 |
38 504 |
41 631 |
44 849 |
48 200 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
10% |
10% |
9% |
9% |
6% |
8% |
8% |
8% |
7% |
||||||||||
Автомобили |
842 |
1 018 |
1 179 |
1 339 |
1 500 |
1 642 |
1 763 |
1 886 |
2 009 |
2 134 |
||||||||||
Рост, % |
23% |
21% |
16% |
14% |
12% |
9% |
7% |
7% |
7% |
6% |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
Относительный транспортировки, ДФЭ/ед. парка |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
||||||||||
ДФЭ на контейнер |
17,2 |
18,9 |
20,0 |
21,0 |
21,8 |
22,2 |
22,7 |
23,4 |
24,4 |
25,3 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
10% |
6% |
5% |
4% |
2% |
2% |
3% |
4% |
4% |
||||||||||
ДФЭ на платформу |
65,0 |
69,7 |
74,6 |
78,8 |
82,2 |
83,6 |
83,0 |
81,9 |
81,0 |
80,2 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
7% |
7% |
6% |
4% |
2% |
-1% |
-1% |
-1% |
-1% |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
Коэффициенты оборота, дней |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
||||||||||
Парк контейнеров |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
24,7 |
||||||||||
Рост, % |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
||||||||||
Парк платформ |
15,5 |
15,1 |
14,8 |
14,7 |
14,6 |
14,6 |
14,6 |
14,6 |
14,6 |
14,6 |
||||||||||
Рост, % |
-2,9% |
-2,3% |
-1,8% |
-1,2% |
-0,6% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
Мощности терминалов |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
||||||||||
Мощность терминалов, тыс. ДФЭ |
3 961 |
4 300 |
4 420 |
4 472 |
4 472 |
4 472 |
4 472 |
4 482 |
4 499 |
4 517 |
||||||||||
Рост, % |
9,3% |
8,5% |
2,8% |
1,2% |
0,0% |
0,0% |
0,0% |
0,2% |
0,4% |
0,4% |
||||||||||
Объем использования мощности терминалов, % |
56% |
54% |
57% |
60% |
63% |
67% |
71% |
75% |
79% |
83% |
||||||||||
Финансовые показатели |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
||||||||||
Объем продаж, млн. руб. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
Железнодорожные перевозки |
12 500 |
16 967 |
21 807 |
27 344 |
32 917 |
37 185 |
41 479 |
45 794 |
50 464 |
55 464 |
||||||||||
Рост, % |
44% |
36% |
29% |
25% |
20% |
13% |
12% |
10% |
10% |
10% |
||||||||||
Терминальные услуги |
2 935 |
3 379 |
3 963 |
4 479 |
4 999 |
5 562 |
6 133 |
6 741 |
7 408 |
8 114 |
||||||||||
Рост, % |
26% |
15% |
17% |
13% |
12% |
11% |
10% |
10% |
10% |
10% |
||||||||||
Экспедиторские услуги |
1 606 |
2 169 |
2 790 |
3 523 |
4 332 |
5 101 |
6 037 |
7 202 |
8 772 |
10 947 |
||||||||||
Рост, % |
41% |
35% |
29% |
26% |
23% |
18% |
18% |
19% |
22% |
25% |
||||||||||
Автомобильные перевозки |
1 711 |
2 266 |
2 763 |
3 285 |
3 874 |
4 354 |
4 847 |
5 363 |
5 925 |
6 510 |
||||||||||
Рост, % |
46% |
32% |
22% |
19% |
18% |
12% |
11% |
11% |
10% |
10% |
||||||||||
Итого |
18 752 |
24 781 |
31 323 |
38 631 |
46 121 |
52 202 |
58 496 |
65 100 |
72 569 |
81 035 |
||||||||||
Рост, % |
41% |
32% |
26% |
23% |
19% |
13% |
12% |
11% |
11% |
12% |
||||||||||
Рентабельность по EBIT, % |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
Железнодорожные перевозки |
19% |
24% |
29% |
29% |
31% |
32% |
34% |
35% |
36% |
35% |
||||||||||
Терминальные услуги |
47% |
47% |
48% |
48% |
49% |
49% |
51% |
54% |
56% |
57% |
||||||||||
Экспедиторские услуги |
46% |
51% |
55% |
57% |
58% |
60% |
62% |
64% |
66% |
68% |
||||||||||
Автомобильные перевозки |
4% |
3% |
3% |
3% |
3% |
3% |
4% |
6% |
7% |
8% |
||||||||||
Итого |
24% |
28% |
31% |
32% |
33% |
34% |
37% |
38% |
40% |
40% |
||||||||||
EBITDA, млн. руб. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
Железнодорожные перевозки |
4 684 |
6 674 |
9 274 |
11 586 |
14 176 |
15 941 |
18 427 |
20 144 |
23 109 |
24 773 |
||||||||||
Рентабельность, % |
37% |
39% |
43% |
42% |
43% |
43% |
44% |
44% |
46% |
45% |
||||||||||
Терминальные услуги |
1 695 |
2 071 |
2 547 |
2 932 |
3 337 |
3 766 |
4 236 |
4 694 |
5 252 |
5 818 |
||||||||||
Рентабельность, % |
58% |
61% |
64% |
65% |
67% |
68% |
69% |
70% |
71% |
72% |
||||||||||
Экспедиторские услуги |
746 |
1 112 |
1 534 |
1 999 |
2 533 |
3 049 |
3 745 |
4 593 |
5 776 |
7 434 |
||||||||||
Рентабельность, % |
46% |
51% |
55% |
57% |
58% |
60% |
62% |
64% |
66% |
68% |
||||||||||
Автомобильные перевозки |
188 |
261 |
332 |
404 |
478 |
557 |
631 |
705 |
801 |
899 |
||||||||||
Рентабельность, % |
11% |
12% |
12% |
12% |
12% |
13% |
13% |
13% |
14% |
14% |
||||||||||
Итого |
7 312 |
10 118 |
13 686 |
16 920 |
20 525 |
23 313 |
27 038 |
30 136 |
34 938 |
38 923 |
||||||||||
Рентабельность, % |
39% |
41% |
44% |
44% |
45% |
45% |
46% |
46% |
48% |
48% |
||||||||||
Рост, % |
|
38% |
35% |
24% |
21% |
14% |
16% |
11% |
16% |
11% |
||||||||||
Чистая прибыль |
2 944 |
4 517 |
6 328 |
7 924 |
9 887 |
12 113 |
15 357 |
18 493 |
21 822 |
24 498 |
||||||||||
Рост, % |
0,0% |
92,2% |
53,4% |
40,1% |
25,2% |
24,8% |
22,5% |
26,8% |
20,4% |
18,0% |
||||||||||
Норма возврата на собственный капитал (ROE) |
15% |
19% |
22% |
22% |
22% |
22% |
22% |
21% |
21% |
19% |
||||||||||
Норма возврата на активы (ROA) |
11% |
13% |
14% |
14% |
14% |
16% |
18% |
19% |
18% |
17% |
||||||||||
Объем инвестиций, млн. руб. |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
||||||||||
Железнодорожные перевозки |
6 726 |
9 814 |
11 013 |
13 869 |
14 467 |
8 428 |
16 742 |
8 116 |
19 338 |
9 992 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
46% |
12% |
26% |
4% |
-42% |
99% |
-52% |
138% |
-48% |
||||||||||
Терминальные услуги |
1 412 |
1 817 |
1 323 |
1 104 |
1 121 |
1 177 |
1 230 |
1 322 |
1 403 |
1 458 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
29% |
-27% |
-17% |
1% |
5% |
4% |
8% |
6% |
4% |
||||||||||
Экспедиторские услуги |
110 |
120 |
130 |
138 |
146 |
153 |
160 |
166 |
173 |
179 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
9% |
9% |
6% |
5% |
5% |
4% |
4% |
4% |
3% |
||||||||||
Автомобильные перевозки |
260 |
325 |
296 |
308 |
319 |
332 |
344 |
355 |
365 |
374 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
25% |
-9% |
4% |
4% |
4% |
4% |
3% |
3% |
2% |
||||||||||
Прочие |
159 |
1 697 |
70 |
60 |
60 |
63 |
66 |
68 |
71 |
74 |
||||||||||
Рост, % |
n/a |
964% |
-96% |
-14% |
0% |
5% |
4% |
4% |
4% |
3% |
||||||||||
Итого |
8 667 |
13 773 |
12 832 |
15 480 |
16 113 |
10 154 |
18 542 |
10 028 |
21 350 |
12 077 |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
Инвестиции к продажам, % |
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
||||||||||
Железнодорожные перевозки |
54% |
58% |
51% |
51% |
44% |
23% |
40% |
18% |
38% |
18% |
||||||||||
Терминальные услуги |
48% |
54% |
33% |
25% |
22% |
21% |
20% |
20% |
19% |
18% |
||||||||||
Автомобильные перевозки |
15% |
14% |
11% |
9% |
8% |
8% |
7% |
7% |
6% |
6% |
||||||||||
Экспедиторские услуги и прочие |
17% |
84% |
7% |
6% |
5% |
4% |
4% |
3% |
3% |
2% |
||||||||||
Таблица 4‑29
Прогноз результатов реализации стратегии ОАО «ТрансКонтейнер» для акционеров на период 2008 – 2017 гг. (тыс. руб.)
|
2008 |
2009 |
2010 |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
2016 |
2017 |
Прогноз дивидендных выплат |
153 185 |
294 412 |
451 733 |
632 817 |
792 392 |
988 725 |
1 211 338 |
1 535 710 |
1 849 294 |
2 182 178 |
Рост, % |
n/a |
92% |
53% |
40% |
25% |
25% |
23% |
27% |
20% |
18% |
Прогноз доходов ОАО «РЖД» от предоставления ОАО «ТрансКонтейнер» услуг инфраструктуры |
23 507 436 |
32 482 254 |
41 977 330 |
52 928 371 |
64 054 288 |
72 418 538 |
81 024 706 |
89 536 963 |
98 721 268 |
108 651 225 |
Оценка капитализации ОАО «ТрансКонтейнер» |
69 426 000 |
|||||||||
Целевое состояние организационно-штатной структуры Компании отражает расширение сферы ее деятельности. Предполагается создание блока комплексной логистики, возглавляемого директором по комплексной логистике, подчиненным первому заместителю генерального директора.
Предполагаемый состав блока:
отдел комплексной логистики;
сектор портовых услуг;
сектор водных перевозок.
Рисунок 4‑14. Подразделения блока «Комплексная логистика»
Целевыми задачами отдела комплексной логистики являются:
организация услуг 3PL для отдельных клиентов;
организация складских услуг;
формирование политики в сфере автоэкспедирования (доставка грузов мелкими партиями).
Целевой задачей сектора портовых услуг является организация перевалки контейнеров в портах.
Целевой задачей сектора водных перевозок является организация фрахтования судов.
Рисунок
4‑15.
Целевая структура аппарата управления
ОАО «ТрансКонтейнер»