Рассмотрим упрощенный баланс коммерческого банка:

АКТИВ	ПАССИВ
1 . Кассовая наличность	1 . Собственный капитал банка
2. Резервы	2. Депозиты до востребования
3. Предоставление кредитов (ссуд)	3. Срочные депозиты
4. Учет векселей	4. Кредиты, взятые у других банков
5. Покупка ценных бумаг	5. Выпуск облигаций и сберегательных сертификатов
6. Прочие активы	6. Прочие пассивы
100%	100%

При норме резервных требований, равной 20%, имея депозиты на сумму $1000, банк должен $200 (1000 х 0.2 = 200) хранить в виде обязательных резервов, а остальные $800 (1000 – 200 = 800) он может выдать в кредит. Если он выдает кредиты на всю эту сумму, то это означает, что он использует свои кредитные возможностью полностью. Однако банк может выдать в кредит только часть этой суммы, например, $700. В этом случае $100 (800 – 700 = 100) составят его избыточные (excess) резервы. В результате фактические резервы банка будут равны $300 ($200 обязательных + $100 избыточных = $300)

Создание денег коммерческими банками. Банковский мультипликатор.

Процесс создания денег коммерческими банками называется депозитным расширением или депозитной мультипликацией. Он происходит в том случае, если в банковскую сферу попадают деньги и увеличиваются депозиты коммерческого банка, часть которых банк выдает в кредит. Если депозиты уменьшаются (клиент снимает деньги со своего счета), то происходит противоположный процесс – кредитное сжатие.

Для того чтобы понять механизм кредитной мультипликации (т.е. увеличения предложения кредитных денег со стороны коммерческих банков) рассмотрим пример.

Пусть норма обязательных резервов в стране rr = 10%, а также новый депозит (вклад), который гражданин А положит на счет в банке № 1 будет равен 10000$, тогда:

Балансовый отчет банка №1

АКТИВ	ПАССИВ
Резервы 1000$ Кредит 9000$	Депозит 10000$
10000$	10000$

Банк №1 будет хранить в ЦБ обязательные резервы 1000$. а также может отдать в ссуду 9000$ гражданину Б, который он положит на счет в банке №2, предложение денег увеличилось на 10000$+ 9000$

Балансовый отчет банка №2

АКТИВ	ПАССИВ
Резервы 900$ Кредит 8100$	Депозит 9000$
8100$

900$ банк №2 будет хранить в ЦБ, а сумму 8100$ отдаст в ссуду гражданину В, который разместит ее в банке №3, предложение денег увеличится на 10000$ + 9000$ + 8100$

Балансовый отчет банка №3

АКТИВ	ПАССИВ
Резервы 810$ Кредит 7290$	Депозит 8100$
8100$	8100$

810$ банк №3 будет хранить в ЦБ, а 7290$ вновь отдаст в ссуду гражданину Г, т.о. предложение денег увеличится на 10000$ + 9000$ + 8100$ + 7290$ и т.д., пока сумма резервов, хранящихся в ЦБ, не станет равной 10000$.

Итак, предложение денег, созданное в результате кредитной мультипликации будет равно:

10.000 + 9/10 • 10.000 + (9/10)² -10.000 + ........... (9/10)ⁿ • 10.000), т.е. сумме бесконечно убывающей геометрической прогрессии со знаменателем (9/10) и первым членом 10000$.

Ms = 1/ (1-9/10) - 10000 = 1/0,1 • 10000 = 100000$

(Мs определяется по формуле суммы членов бесконечно убывающей геометрической прогрессии)

Дополнительное предложение денег, возникшее в результате появления нового депозита равно:

Ms = 1/rr_обяз. ^. Д,

где rr_обяз. – норма обязательных резервов, Д – первоначальный вклад.

Коэффициент 1/rr_обяз. называется банковским мультипликатором, который показывает во сколько раз предложение Мs превышает первоначальный депозит.