- •Финансовые вычисления учебно-методический комплекс
- •Автор-составитель
- •Пояснительная записка
- •Методические рекомендации по изучению дисциплины
- •Учебно-тематический план курса
- •Содержание курса
- •Тема 1. Основы финансовых вычислений
- •Тема 2. Базовые элементы финансовых моделей
- •Тема 3. Капитализация и дисконтирование по простым процентным ставкам
- •Тема 4. Сложные проценты
- •Тема 5. Кредитные расчеты
- •Тема 6. Формализация инвестиционных процессов
- •Тема 7. Доходность финансовых операций
- •Тема 8. Характеристика финансовых инструментов
- •Тема 9. Особенности расчетных схем в условиях неопределенности
- •Тема 10. Моделирование рисков и методы их уменьшения
- •Тема 11. Оптимальный портфель ценных бумаг
- •Тема 12. Модели финансового рынка
- •Практические занятия
- •Контрольные вопросы к зачету
- •Методические рекомендации по выполнению контрольных работ студентами заочного отделения
- •Задания для выполнения контрольных работ студентами заочного отделения
- •1. Теоретическое задание
- •2. Практическое задание
- •1. Теоретическое задание
- •2. Практическое задание
- •1. Теоретическое задание
- •2. Практическое задание
- •1. Теоретическое задание
- •2. Практическое задание
- •Вариант №5
- •1. Теоретическое задание
- •2. Практическое задание
- •1. Теоретическое задание
- •2. Практическое задание
- •1. Теоретическое задание
- •2. Практическое задание
- •Литература
- •Глоссарий
- •Содержание
САНКТ-ПЕТЕРБУРГСКИЙ ИНСТИТУТ
ВНЕШНЕЭКОНОМИЧЕСКИХ СВЯЗЕЙ, ЭКОНОМИКИ И ПРАВА
Финансовые вычисления учебно-методический комплекс
Специальность: 080105.65 (060400) – Финансы и кредит
080109.65 (060500) – Бухгалтерский учет, анализ и аудит
080802.65 (060600) – Мировая экономика
Санкт-Петербург 2011
ББК 65.26
Ф 59 Финансовые вычисления: учебно-методический комплекс // авт.-сост. Л.К. Самойлова. – СПб.: ИВЭСЭП, 2011. – 42 с.
Утвержден на заседании кафедры
финансов, денежного обращения и кредита,
протокол № 6 от 18.02.2011 г.
Рекомендован к печати Научно-методическим Советом,
протокол № 5 от 24.02.2011 г.
Автор-составитель
кандидат экономических наук, доцент
Л. К. Самойлова
Рецензент
доктор экономических наук, профессор А. Н. Литвиненко
Ответственная за выпуск
Н. А. Фролова
Компьютерные работы
М. П. Жуковой
© Л.К. Самойлова, 2011
© СПбИВЭСЭП, 2011
Пояснительная записка
В современных условиях эффективное управление финансово-хозяйственной деятельностью предприятия основывается на квалифицированной и обоснованной оценке всех возможных результатов финансовых операций. Это предопределяет необходимость наличия у специалиста экономического профиля определенных знаний в области финансовых вычислений, а также математического анализа, теории вероятностей, математической статистики и других специализированных дисциплин.
Методы финансовых вычислений применяются в сфере оценки инвестиционных проектов, стоимости ценных бумаг, эффективности ссудозаемных операций, страховых расчетов, позволяя количественно охарактеризовать рассматриваемые финансово-экономические операции.
Постоянные изменения микро- и макроэкономических параметров, влияющих на состояние финансовой системы, обусловливают необходимость применения математического аппарата для анализа финансово-экономической деятельности хозяйствующих субъектов. Именно этим объясняется актуальность подготовки курса, целью которого является формирование у будущих специалистов в области финансов, бухгалтерского учета и экономики представления о методах количественного анализа финансово-экономических операций.
Задачами изучения дисциплины являются изучение основных методов проведения количественного анализа финансовых и кредитных операций, приобретение студентами теоретических знаний и практических навыков использования финансово-экономических расчетов при решении конкретных задач, в том числе при оценке эффективности краткосрочных инструментов и долгосрочных финансовых операций.
В результате освоения дисциплины «Финансовые вычисления» студенты должны знать:
основные категории финансовых вычислений;
виды процентных ставок;
алгоритмы вычисления приведенных и наращенных сумм;
методы пересчета процентных ставок и консолидации платежей;
способы вычисления параметров ренты, а также параметров финансовых операций при изменениях условий сделки;
основные методы оценки инвестиционных проектов.
По окончании курса студенты должны уметь:
использовать полученные знания для осуществления финансового анализа в различных сегментах финансовой деятельности;
применять методы финансовых вычислений для обоснования разрабатываемых управленческих решений;
проводить количественный анализ финансовых операций;
производить наращение, дисконтирование и учет по простым и сложным ставкам процентов;
разрабатывать планы погашения задолженности;
рассчитывать обобщающие характеристики потоков платежей применительно к различным видам финансовых рент;
применять прикладное программное обеспечение (в частности, MS Excel) для решения сложных задач.
Изучение курса «Финансовые вычисления» основывается на знаниях, полученных студентами при изучении экономической теории, микро- и макроэкономики, основ финансового менеджмента, экономического и финансового анализа, общей теории статистики, элементарной математики, основ математического анализа, теории вероятностей.
Материалы курса осваиваются как в форме аудиторных занятий (лекционных и практических), так и в ходе самостоятельной работы студентов.
Программа дисциплины предусматривает 36 ч. аудиторных занятий, 34 ч. отведено на самостоятельную работу студентов. Теоретические занятия проводятся в форме лекций (28 ауд.ч.) и организуются по потокам. На отдельных лекциях возможно применение компьютерного мультимедийного проектора, с использованием которого иллюстрируется материал лекций.
В ходе практических занятий широко используются следующие методы работы: сообщения и дополнения к лекционному материалу по существу рассматриваемых вопросов, иллюстративное изложение практического применения некоторых теоретических вопросов, решение задач, предусматривающих закрепление изучаемого материала и способствующих формированию навыков проведения практического исследования. В соответствие с программой курса рассматриваются наиболее типичные варианты финансовых расчетов.
Решение задач по дисциплине «Финансовые вычисления» является достаточно трудоемким процессом, особенно при большом числе переменных и финансовых условий. Поэтому решать такие задачи целесообразно с применением прикладного программного обеспечения, в частности, используя стандартные средства пакета MS Excel.
В ходе самостоятельной работы студенты изучают рекомендуемую литературу (учебные пособия, монографии, периодические издания), по необходимости производят конспектирование, а также самостоятельно осваивают решение типовых задач.
В качестве форм контроля используются: оперативный (на каждом практическом занятии методом выборочного опроса и оценки самостоятельного решения задач) и итоговый (в соответствии с учебным планом для данной дисциплины предусмотрен зачет, а также для студентов заочного отделения - выполнение контрольной работы).