Окончание табл. 1

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

13

14

3. Финансирование, реверсия и прочее

Объем собственных средств

тыс. дол.

V_E

200

450

325

300

600

650

275

300

250

480

550

Требуемая НД инвестора

%

Y_e

25

20

30

30

35

30

30

30

30

30

30

Ставка % по кредиту

%

Y_m

20

20

20

20

20

20

20

20

20

20

20

Ставка налога на прибыль

%

T

24

24

24

24

24

24

24

24

24

24

24

Ставка налога на имущества

%

T_b

2,2

2

2

2,2

2

2,2

2

2,2

2

2,2

2

Показатель

Ед. изм.

Годы

1

2

3

4

5

Потенциальный валовой доход

дол.

Действительный валовой доход (с учетом полезной площади и неплатежей)

дол.

Остаточная стоимость объекта на начало года

дол.

Налог на имущество

дол.

Постоянные расходы

дол.

Переменные расходы

дол.

Итого операционные расходы

дол.

Чистый операционный доход

дол.

Денежные потоки после налогообложения

дол.

Ставка дисконтирования с учетом заемного финансирования

%

Ставка капитализации для реверсии по методу Инвуда

%

-

-

-

-

Корректирующий коэффициент (К_к)

-

-

-

-

-

Ставка капитализации для реверсии, скорректированная с учетом темпов изменения дохода (R*)

%

-

-

-

-

Доход от будущей продажи

дол.

-

-

-

-

Дисконтированные денежные потоки с учетом реверсии

дол.

Текущая стоимость объекта (PV)

тыс. дол.

Инвестиции на приобретение объекта

тыс. дол.

Чистая текущая стоимость (NPV)

тыс. дол.

Внутренняя норма доходности (IRR)

Индекс доходности (PI)

Срок окупаемости (PP)

Дисконтированный срок окупаемости (PVP)

Статья баланса

Сумма, тыс. р.

Удельный вес в

валюте баланса

Изменение

на начало года

на конец года

на начало года

на конец года

Абсолютный прирост, тыс. р.

Темп прироста

Темп роста

1. Имущество предприятия

1.1. Внеоборотные активы

118370*

118744*

1.2. Оборотные средства

29458

78233

1.2.1. Запасы и затраты

17846

25278

1.2.2. Денежные средства

1144

698

1.2.3. Дебиторская задолженность

10468

52257

2. Источники средств

2.1. Собственные средства

127468*

131920*

2.2. Заемные средства

20360

65057

2.2.1. Долгосрочные кредиты и займы

7000

29431

2.2.2. Краткосрочные кредиты и займы

3000

0

2.2. 3. Кредиторская задолженность

10360

35626

Примечание. * - прибавить номер варианта ∙ 10