Подготовка к ГОСам / Для дипломников 2010 / БМ и ОДКБ / Прибыль кб и управление ею

Таким образом, структурный анализ доходов, расходов и ис­точников формирования прибыли дает большую информацию для оценки эффективности работы банка с количественных и качественных позиций. На основе этой информации принимаются решения об изменениях направлений активных и пас­сивных операций, которые будут способствовать не только максимизации прибыли, но и лучшей защите банка от риска за счет повышения в балансе доли стабильных источников [39, с. 285].

В мировой банковской практике для оценки прибыльности банка, непосредственно зависящей от уровня организации финансового менеджмента, широко используется система финансовых коэффициентов: коэффициенты процентной маржи, уров­ней непроцентного дохода и расхода, соотношение непроцентной и процентной маржи, стабильных доходов на денежную единицу, в которой выражена стоимость активов, доли дивидендов в доходах и так далее. Выбор оценочных коэффициентов определяется задачами банка и основными направлениями финансового менеджмента в части управления прибылью коммерческого банка.

Этот анализ заключается в следующем:

- сравнение фактической расчетной величины финансового коэффициента с его нормативным (критериальным) уровнем;

- сопоставление коэффициентов данного банка с коэффициентами конкурирующих банков, относящихся к данной группе;

- оценка динамики коэффициентов;

- факторный анализ динамики коэффициентов.

В банковской практике применяются различные показатели прибыльности (рентабельности) банка:

1 ROE - рентабельность капитала. Мировая практика показывает, что определяющим показателем эффективности банковского капитала является максимизация стоимости акционерного капитала при сохранении приемлемого уровня риска. Наряду с рыночной ценой акций важным показателем оценки деятельности банка является соотношение чистой прибыли и акционерного капитала. Этот показатель характеризует, насколько эффективно использовались средства собственников в течение года, т.е. это измеритель доходности для акционеров банка. Он приблизительно устанавливает размер чистой прибыли, получаемой акционерами от инвестирования своего капитала. В отечественной практике рентабельность капитала (ROE) рассчитывается по формуле:

ROE=, (1.2)

где ЧП – чистая прибыль;

Ка – акционерный капитал банка.

Показатель рентабельности капитала характеризует способность собственных средств приносить прибыль и позволяет оценить возможность обеспечения реального роста собственного капитала в разрезах, адекватных росту деловой активности.

Полученное значение рентабельности капитала рекомендуется сопоставлять с показателями достаточности капитала (увеличение первого показателя при снижении значения второго свидетельствует о расширении круга рискованных операций) [34, с. 32].

2 ROA- рентабельность активов. Этот показатель является одним из основных коэффициентов, позволяющих дать количественную оценку рентабельности банка. Этот показатель рассчитывается по формуле:

ROA=, (1.3)

где А – активы банка.

ROA – показатель эффективности работы менеджеров банка, он показывает, как они справляются с заданием получения чистой прибыли по активам банковского учреждения.

С помощью этого коэффициента определяют уровень рентабельности общих активов. Он используется при сравнении прибыльности разных банков. Минимальное значение коэффициента – 0,75 %, максимальное – 1,5 %.

Рентабельность активов характеризует способность активов банка приносить прибыль и косвенно отражает их качество, а также эффективность управления банка своими активами и пассивами. Низкое значение коэффициента может быть результатом консервативной кредитной политики или чрезмерных операционных расходов [34, с. 33].

Необходимо отметить, что в условиях инфляции темпы роста рентабельности активов и капитала должны быть выше показателя среднего уровня инфляции. При управлении доходностью значения прибыльности активов и капитала необходимо сравнивать со средним значением по соответствующей группе банков.

3 SPRED – показатель, который показывает, насколько успешно банк выполняет функцию посредника между вкладчиками и кредиторами и насколько острой является конкуренция на денежном рынке, участниками которого являются учреждения банков. Усиление конкуренции приводит к уменьшению разницы между доходами по активам и затратам по пассивам. Этот показатель рассчитывается по формуле:

SPRED = , (1.4)

где, ПД – процентные доходы;

ДА – доходные активы;

ПР – процентные расходы;

П – пассивы, по которым выплачивают %.

Анализ финансовых результатов деятельности коммерческого банка предполагает анализ доходов, расходов и прибыльности банка. Нижеприведенные относительные показатели можно рассчитать как, в общем, по банку, так и в отдельности по различным видам операций и различным группам клиентов [35, с. 371].

Об объеме расходов невозможно судить только лишь по абсолютной их величине и темпам прироста. С развитием банка увеличиваются его активы, закономерно нарастает и абсолютная величина активов. Поэтому, чтобы определить тенденции изменений отдельных видов расходов, используют относительный показатель:

РA = , (1.5)

где, РА- расходность активов;

Р – расходы банка;

А- общие активы.

На основе его динамики можно сделать вывод об увеличении или снижении расходов и их обоснованности. Как правило, в структуре расходов наибольший удельный вес составляют процентные расходы.

Полнее всего дает возможность проанализировать доходы и расходы банка коэффициент дееспособности, который является прогнозным инструментом для оценки стабильности деятельности банка:

КД = , (1.6)

где, КД – коэффициент дееспособности;

Д – доходы банка.

Оптимальное значение этого показателя не должно превышать 95%, т. е. сумма расходов банка может составлять не более 95% от его доходов.

ЧПМ = , (1.7)

где, ЧПМ – чистая процентная маржа.

Анализируя чистую процентную маржу, необходимо учитывать ее назначение: маржа служит для покрытия расходов банка и рисков, создания доходов. Этот коэффициент дает возможность определить, может ли банк приносить прибыль в виде доходов от процентной разницы как процент к средним общим активам. Оптимальное значение этого коэффициента равно 4,5 %. Уменьшение процентной маржи свидетельствует об угрозе банкротства [40, с. 73].

Также существует показатель, который устанавливает минимальный уровень доходности, который необходимо выдерживать банку при проведении активных операций для покрытия его общих расходов. Данный показатель - «мертвая точка» доходности банка определяется по следующей формуле:

«МТ» =, (1.8)

где, «МТ» - «мертвая точка» доходности банка;

РФ – расходы по обеспечению функционирования банка;

ПрД – прочие доходы банка;

ДА – активы, приносящие процентный доход.

Сбалансированность между статьями активов и пассивов можно определить по следующему коэффициенту:

ККД = , (1.9)

где, ККД – коэффициент соотношения кредитов и депозитов;

К – общая сумма выданных кредитов;

О – обязательства (кредитные ресурсы).

Этот коэффициент характеризует способность банка привлекать депозиты для поддержания своих кредитных операций и давать их в кредит. Высокий уровень этого коэффициента ассоциируется с большим риском, т.к. свидетельствует об ослабленной ликвидности. Низкий уровень этого коэффициента показывает на невозможность принятия существующих рисков и вероятность убытков от кредитной деятельности в будущем. Оптимальное значение данного коэффициента – в границах 0,7 – 0,8 [40, с. 74].

Показателем уровня кредитного риска является маржа, скорректированная на риск:

МР = , (1.10)

где, МР – маржа, скорректированная на риск;

ЧРР – чистые расходы на формирование резервов.

Рекомендуемое значение этого показателя – 3 – 3,5 % [34, с. 36].

Расчет такого большого количества показателей прибыльности помогает выявить сложившиеся тенденции в изменении показателей эффективности и служит необходимой информацией для принятия управленческих решений по устранению негативных явлений.

Так же в банковской практике широко используется факторный анализ прибыли.

Факторный анализ прибыли является следующим этапом ее анализа и позволяет, укрупнено оценить влияние основных обобщающих показателей деятельности коммерческого банка на величину полученной им за отчетный период прибыли.

Под факторным анализом понимаются постепенный переход от исходной факторной системы (результативный показатель) к конечной факторной системе (или наоборот), раскрытие полного набора прямых, количественно измеримых факторов, оказывающих влияние на изменение результативного показателя.

Метод цепных подстановок используется для исчисления отдельных факторов на соответствующий совокупный показатель. Метод цепных подстановок состоит в последовательной замене плановой величины одного из алгебраических слагаемых, одного из сомножителей фактической его величиной, все остальные показатели при этом считаются неизменными. Следовательно, каждая подстановка связана с отдельным расчётом: чем больше показателей в расчётной формуле, тем больше и расчётов [38, с. 142].

Современная методика анализа финансовых результатов деятельности банка должна решать два блока вопросов: первый связан с оценкой ин­вестиционной привлекательности банка с учетом факторов, которые оказывают решающее влияние на результативность его деятельности; второй - с оценкой эффективности управления ресурсами на основе концепции анализа банка.

Целями анализа финансовых результатов являются выявление резервов роста прибыльности банковской деятельности и формирование на этой основе рекомендаций по дальнейшей работе банка. При этом стратегия банка должна строиться насле­дующих принципах:

- наиболее выгодное (дешевое) приобретение капитала;

- продажа капитала и услуг по рентабельной ставке;

- снижение банковских рисков потерь путем от­бора надежных клиентов и получения гарантий, диверсификации операций и освоения рым кон ссудного капитала [4, с. 159].

Таким образом, повышается роль анализа финансовых результатов деятельности коммерческого банка в деле успешного управления и усиления на этой основе его финансовой устойчивости, которая во многом зависит от размера полученной прибыли. С помощью данного анализа можно увязать элементы государственного регули­рования и надзора за деятельностью банков в целях внутрибанковского анализа. С одной стороны, банки являются по образному выражению «кровеносной системой» рыночной экономики, проводниками денежно-кредитной политики. В этой связи анализ финансовых результатов деятель­ности банка позволяет контролировать соблюде­ние установленных Центральным Банком пропорций и нормативов. С другой стороны - банки являются акционерными коммерческими организациями, функционирующими в целях получения прибыли, несущими риск, который может привести к непред­виденным расходам, убыткам, покрываемым за счет собственных средств. Анализ позволяет не только отследить выполнение установленных нормативов, но и управлять финансовой устойчивостью с учетом отдельных ее аспектов. Этому способствует доступ­ность информационной базы в условиях проведения внутрибанковского анализа.

3. Основные элементы системы управления прибылью коммерческого банка

Основная задача менеджмента коммерческого банка - это максимизация прибыли при достаточ­ном обеспечении его устойчивости (ликвидности и платежеспособности). Пути решения этой задачи следующие: строгий контроль стоимости привле­каемых ресурсов; разработка и соблюдение системы лимитов, ограничивающих уровень принимаемых рисков; размещение ресурсов по ставкам, обеспечи­вающим возмещение их стоимости плюс достаточную для содержания и развития банка маржу [36, с. 23]

Управление прибылью коммерческого банка представляет собой сложный многофункциональ­ный механизм, состоящий из отдельных звеньев, тесно связанных между собой.

Так как из всех источников литературы не где не рассматривалось определение «системы управления прибылью коммерческого банка», является необходимым дать такое определение.

Система управления прибылью коммерческого банка – это совокупность взаимосвязанных элементов, методов и способов воздействия менеджеров коммерческого банка на величину, структуру и динамику прибыли с целью достижения стратегических и тактических целей функционирования коммерческого банка.

Можно выделить следующие основные элементы управления прибылью коммерческого банка:

- определение подразделений банка, участвую­щих в процессе управления прибылью;

- планирование доходов, расходов и прибыли банка;

- применение способов оценки уровня прибыль­ности банковской деятельности;

- определение методов текущего регулирования прибыли.

Управление прибылью коммерческого банка как единого комплекса, осуществляется на различ­ных уровнях: на высшем - макроуровне (уровне банка в целом); на микроуровне (уровне отдельных направлений деятельности банка, конкретных банковских продуктов, отдельных рабочих мест, взаимоотношений с клиентами) [28, с. 120].

Содержание отдельных элементов управления рентабельностью банка имеет свою особенность применительно к перечисленным уровням. Пла­нирование доходов, расходов и прибыли банка в качестве элемента управления рентабельностью банка на макроуровне включает следующие на­правления:

- составление планового баланса доходов и рас­ходов банка в рамках бизнес-плана;

- планирование на его основе достаточной про­центной маржи;

- составление сметы доходов и расходов банка;

- прогнозный расчет нормы прибыли на активы и собственный капитал;

- планирование распределенной прибыли [12, с. 112].

Важным элементом в системе управления прибылью коммерческого банка является пути повышения прибыли. Для повышения прибыли в своей деятельности коммерческий банк использует следующие направления:

- увеличить процентную ставку по активным операциям и уменьшить процентные ставки за привлеченные ресурсы;

- увеличить часть собственных средств банка в общей сумме финансовых ресурсов коммерческого банка;

- уменьшить соотношение собственных и привлеченных средств;

- активизировать работу по диверсификации банковских услуг и продуктов.

Следующим элементом в системе управления прибылью коммерческого банка является прогнозирование. В современных условиях развития банковской системы стратегическое планирование и управление коммерческим банком невозможно осуществлять без использования методов прогнозирования. При анализе финансовых результатов деятельности коммерческого банка не стоит ограничиваться только анализом полученной прибыли, а необходимо исследовать возможность получения прибыли на перспективу как одного из источников денежных средств, необходимых для дальнейшего развития банка. Так как прибыль является результатом реализации продуктов банка, то при прогнозировании прибыли необходимо определить, каким методом банк должен увеличить объем своих услуг (продуктов), чтобы получить необходимый для развития уровень прибыли. Основным видом продукта банка является кредитные услуги, поэтому на примере этого вида продукта рассмотрим методику прогнозирования прибыли от предоставления кредитов.

Прогнозирование прибыли следует начинать с определения безубыточного (критического) объема реализации продукции, то есть предоставления банком кредитов. Точкою безубыточности называют такой объем реализации кредитов, когда результат от этой услуги возмещает затраты (ее себестоимость), и банк не имеет ни прибыли, ни банка.

Для решения поставленной задачи необходимо иметь данные о переменных и постоянных расходах, связанных с выполнением банком кредитных услуг. Получение таких данных усложнено, так как в банковском учете нет калькулирования себестоимости отдельных видов услуг. Однако, по данным отчета (форма №2 КБ) можно определить прямые, то есть переменные расходы, которые связаны с кредитными услугами, - это процентные расходы, и накладные – условно-постоянные расходы, которые можно определить по данным бухгалтерского учета банка [41, с. 181].

Из числа многочисленных вариантов анализа безубыточности наиболее приемлемой является следующая методика. Для этого необходимы следующие данные:

- процентные доходы от выданных кредитов;

- процентные (переменные) расходы за кредитные ресурсы;

- накладные расходы;

Исходя из этих данных, маржинальная прибыль банка рассчитывается по формуле:

МП = ПД – ПКР, (1.11)

где, МП – маржинальная прибыль;

ПД – процентные доходы;

ПКР – процентные расходы за кредитные ресурсы.

Прибыль от выданных кредитов рассчитывается по формуле:[41, с. 182]

ПВК = ПД – ПКР – ПНР = МП – ПНР, (1.12)

где, ПВК – прибыль от выданных кредитов;

ПНР – накладные расходы.

Чем выше маржинальная прибыль банка, тем быстрее компенсируются его постоянные расходы и тем выше рентабельность банковского продукта.

В связи с тем, что по определению переменные расходы являются пропорциональными объему выданных кредитов (кредитных услуг), их можно обозначить как коэффициента пропорциональности (КП) и процентного дохода (ПД):

ПКР = КП * ПД;

КП = , (1.13)

Так, как соотношение между переменными расходами и объемом кредитов можно считать постоянными, то формула определения критического объема реализации кредитов определяется по формуле:

КОР = ПКР + ПНР = КП * ПД + ПНР = , (1.14)

где, КОР – критический объем реализации кредитов на год.

Эта методика прогнозирования прибыли банка упрощена. Ее недостатком является линейная зависимость между рассмотренными величинами. На практике зависимость между прибылью, объемом реализации и себестоимости не является линейной, поэтому для более глубокого анализа необходимо использовать метод нелинейной регрессии. Несмотря на это, приведенная методика прогнозирования прибыли позволяет оценить необходимый минимальный уровень кредитов, благодаря которому прибыль коммерческому банку обеспечена. Аналогично можно прогнозировать прибыль от предоставления других банковских услуг [41, с. 183].

Важным элементом в системе управления прибылью является ее текущее регулирование.

Оценка уровня прибыльности банка в целом позволяет оценить сте­пень надежности банка и выделить основные факторы, от которых она зависит. В свою очередь, эти основные факторы определяют предпочтительные методы текущего регулирования прибыли. Их условно можно делить на следующие группы: регулирование процентной маржи, управление беспроцентным доходом, регулирование текущих расходов банка, отслеживание критических показателей рентабельности банка.

Рассмотрим последовательно эти методы.

Регулирование процентной маржи складывается из следующих элементов:

- определение коэффициента достаточной процентной маржи на предстоящий период на основе бизнес-плана, фиксирование его уровня в документе о кредитной политике;

- регулярный контроль соответствия коэффициентов факти­ческой и достаточной процентной маржи;

- контроль за спрэдом на основе коэффициентов спрэда и посред­нической маржи;

- контроль за долей работающих активов;

- формирование договорного процента с учетом коэффициента достаточной процентной маржи:

Д= РСР + М_и + И(1 + М_я) + П, (1.15)

где Д — договорный процент по размещению ресурсов;

PCР — реаль­ная стоимость ресурсов;

М_и — коэффициент достаточной процентной маржи;

И — темпы инфляции, ожидаемые в течение срока ссуды.

Реальная стоимость депозитных ресурсов определяется с учетом норм обязательных резервов, а также предельной стоимости привле­ченных межбанковских ресурсов, устанавливаемой Центральным Банком страны, которая может относиться на себестоимость банковских операций.

Управление беспроцентным доходом может включать:

- отслеживание тенденций изменения беспроцентного дохода на гривну активов;

- контроль соотношения стабильных и нестабильных беспро­центных доходов;

- обеспечение диверсификации различных источников комисси­онного дохода за счет развития банковских услуг;

- изучение рынка предоставляемых клиентам услуг и разработка стратегии банка на этом рынке с целью правильного формирования комиссионного вознаграждения и создания новых услуг;

- принятие мер к относительному повышению доли стабильного беспроцентного дохода по сравнению с процентным доходом при ожи­даемом повышении темпов инфляции;

- выявление «умирающих» рынков услуг и изыскание новых ис­точников дохода;

- активное использование рекламы банковских услуг.

Регулирование текущих беспроцентных расходов банка направлено на их оправданную минимизацию. В этих целях осуществляются:

- контроль структуры расходов;

- отслеживание тенденций изменения их величины на рубль ак­тивов;

- сопоставление тенденций изменения расходов и доходов банка;

- контроль над затратами.

К критическим показателям рентабельности банка относятся:

- сложившееся падение коэффициента прибыли;

- тенденция сокращения процентной маржи;

- рост «бремени»;

- формирование чистой прибыли в основном за счет нестабильных источников;

- отрицательная процентная маржа по ссудным операциям, являющимся традиционным направлением деятельности банка;

- поглощение процентной маржи «бременем» и налогами [39, с. 293].

Таким образом, прибыль, полученная коммер­ческим банком, является материальной основой для его дальнейшего функционирования и определения рейтинга на банковском рынке. Задача банковского менеджмента - не допустить ее снижения, так как это обычно отражается как на показателе достаточ­ности капитала, так и на уровне конкурентоспо­собности банка. Размер оставшейся прибыли после налогообложения и выплаты дивидендов должен быть достаточным для сохранения капитала банка, создания необходимых резервов (залога снижения рисков банка и защиты интересов его клиентов). При этом необходимо учитывать интересы акци­онеров (пайщиков) банка, давая им возможность получать доход на вложенный капитал в форме дивидендов на паи (акции). Кроме того, прибыль является единственным источником экономической заинтересованности его коллектива. Насколько эта задача будет решена в конкретной экономической ситуации правильно, настолько прочно будет создан фундамент для дальнейшего развития банка. Очень важным является и то, что увеличение капитала за счет внутренних источников специальных фондов не несет в себе опасности утраты существующими акционерами контроля над банком, сдерживает су­жение их доли в собственности. Нерациональное использование прибыли, т. е. расходование ее только на потребление (оплату труда и другие расходы бан­ка), слишком высокий размер выплачиваемых диви­дендов в большинстве случаев лишают банк конкурентоспособности, и приводит к оттоку капитала и денежных ресурсов, и в итоге — к банкротству.