Динамика показателей деловой активности

Наименование показателя	Номер Строки	Базисный год	Отчетный год	Отклонение (+,-)
1	2	3	4	5
Выручка от продажи товаров, работ и услуг, тыс. руб.	01	65 003	73 867	+8 864
Валовая прибыль, тыс. руб.	02	238	828	+590
Средняя стоимость активов, тыс. руб.	03	22 041	28 088	+6 047
Средняя стоимость оборотных активов, тыс. руб.	04	19 430	25 213	+5 783
Средняя стоимость собственного капитала, тыс. руб.	05	5 032	5 840	+808
Средняя стоимость запасов, тыс. руб.	06	10 441	8 677	-1764
Средняя величина краткосрочной дебиторской задолженности, тыс. руб.	07	5 699	11 255	+5 556
Средняя величина краткосрочной кредиторской задолженности, тыс. руб.	08	2 509	5 688	+3 179
Коэффициент общей оборачиваемости капитала d1, обороты	09	2,95	2,63	-0,32
Коэффициент оборачиваемости мобильных средств d2, обороты	10	3,35	2,93	-0,42
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала d5, обороты	11	12,92	12,65	-0,27
Период оборачиваемости запасов d6, дни	12	57,82	42,29	-15,54
Средний срок погашения дебиторской задолженности d9, дни	13	31,56	54,85	+23,29
Средний срок погашения кредиторской задолженности d11, дни	14	13,90	27,72	+13,83
Длительность операционного цикла d15, дни	15	89,39	97,14	+7,75
Длительность финансового цикла d16, дни	16	75,49	69,42	-6,07

Коэффициент общей оборачиваемости капитала d₁ за анализируемый период снизился на 10,85 % (). Однако данное изменение не оказало отрицательного влияния на формирование финансового результата – увеличение прибыли на 247,90 % при повышении объема продаж на 13,6 %. При этом произошло снижение показателей оборачиваемости капитала; наблюдается значительное увеличение срока погашения дебиторской задолженности – увеличение на 73,80 % (). Акционерное общество за рассматриваемый период значительно увеличило объем кредиторской задолженности и сроки ее погашения. Рост соответственно составил: 126,70 % () и 99,42 % (). Увеличение сроков погашения было вызвано увеличением длительности операционного цикла на 8,67 %,несмотря на сокращение длительности финансового цикла на 8,04 %.

Таким образом, соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей могут привести к ухудшению финансового состояния предприятия, так как размер дебиторской задолженности значительно выше размера кредиторской, а темпы прироста кредиторской опережают темпы прироста дебиторской задолженности. В целом можно наблюдать неплохое качество управления активами предприятия.

4.5 Количественная оценка факторов деловой активности предприятия

Увеличение объема продаж продукции, как индикатора деловой активности предприятия, непосредственно связано с улучшением использования основных средств, повышением уровня отдачи материальных затрат и повышением эффективности использования трудовых ресурсов.

При анализе деловой активности предприятия необходимо определить факторный прирост объема выручки от реализации продукции (ΔВ):

• за счет повышения фондоотдачи (f):

ΔВ(f)=(f_о- f_б)·ОС_о = (32,68 – 29,77)·2 260,4 = 6 577,76 тыс. руб.

• за счет повышения материалоотдачи (μ):

ΔВ(μ)=(μ _о-μ _б)·М_о

• за счет повышения производительности труда (П_т):

ΔВ(П_т)=(П _то-П _тб)·Р_о

где ОС_о – среднегодовая стоимость основных средств; М_о – величина материальных затрат; Р_о – численность работающих.

Определим различные показатели в расчете на 1 % прироста объема выручки:

1. прирост численности персонала – коэффициент прироста численности персонала:

К_р = ΔJ_р/ΔJ_вп,

где ΔJ_р – темп прироста численности работающих; ΔJ_вп – темп прироста объема выручки от реализации продукции (работ, услуг);

2. коэффициент изменения потребляемых материальных ресурсов:

К_м = ΔJ_м/ΔJ_вп,

где ΔJ_м – темп прироста материальных затрат;

3. коэффициент изменения стоимости основных средств:

К_ф = ΔJ_оф/ΔJ_вп,

где ΔJ_оф – темп прироста стоимости основных средств.

4. коэффициент изменения стоимости материальных оборотных активов:

К_оа = ΔJ_оа/ΔJ_вп.

Эффективность работы предприятия в отчетном году может быть оценена показателем относительной экономии ресурсов, определяемой в сравнении с предыдущим годом с учетом изменения объема выручки от реализации продукции, работ и услуг. Расчет относительного снижения (-) или увеличения (+) величины соответствующих ресурсов проводится по формулам вида:

- снижение численности работающих на предприятии (ΔР_от):

ΔР_от = Р_о - Р_б·ΔJ_вр

- изменение затрат на оплату труда (ΔЗ_от):

ΔЗ_от = ΔР_отЗ_ф

- изменение материальных затрат (ΔМ_от):

ΔМ_от = М_о - М_б·ΔJ_вр

- изменение основных производственных фондов (ΔОФ_от):

ΔОС_от = ОС_о - ОСб·ΔJ_вр

Таблица 4.6