5.5. Мультипликативные модели эффективности
Мультипликативная модель представляет собой разложение показателя на сомножители, каждый из которых имеет экономический смысл и не является взаимозависимым. Мультипликативные модели позволяют исследовать влияние неявных факторов на эффективность производства. Таким образом, аддитивные и мультипликативные модели могут взаимодополнять друг друга. Именно соединение этих моделей создает комплексную систему анализа и управления эффективностью.
При построении мультипликативных моделей целесообразно строго придерживаться следующих правил:
Каждый фактор – сомножитель модели – должен иметь самостоятельное экономическое значение.
Каждая пара прилегающих друг к другу факторов при перемножении должна давать новый показатель, имеющий самостоятельное значение.
При перемножении всех факторов сомножителей должен получиться исходный исследуемый показатель.
Возьмем в качестве показателя эффективности рентабельность активов предприятия, рассчитываемую как отношение прибыли (П) к активу (А).
,
(8)
где П – прибыль;
А – актив предприятия;
Об – оборот.
Первый сомножитель представляет собой рентабельность оборота, а второй отражает фактор оборачиваемости активов.
Известна мультипликативная модель Дюпона, применяемая для исследования рентабельности акционерного капитала.
,
(9)
где ЧП – чистая прибыль;
АК – акционерный капитал;
Об – оборот;
А – актив.
Первый фактор представляет собой показатель рентабельности оборота, второй отражает оборачиваемость активов, а третий характеризует структуру активов, насколько она сформирована за счет акционерного капитала.
Мультипликативные модели могут и должны быть построены для каждого ключевого показателя системы аддитивных моделей.
5.6. АВС–анализ
В контроллинге АВС–анализ имеет особое значение, поскольку позволяет проводить целенаправленные и экономичные мероприятия. При данном анализе сопоставляются показатели в натуральном и стоимостном выражении. Исследования, проводимые на предприятиях, показывают, что относительно небольшие величины в натуральном выражении, взятые из некоторой совокупности, дают относительно большие стоимостные значения. Поэтому руководство должно выявить на предприятии те небольшие величины в натуральном выражении, которым соответствуют большие стоимостные значения.
АВС–анализ может быть применен прежде всего в материально-техническом обеспечении, производстве, сбыте и маркетинге. В рамках этого анализа в области материально-технического обеспечения рассматриваются количество и стоимость деталей в разрезе поставщиков. В области производства может быть проведено исследование изменения постоянных затрат. В области сбыта интерес представляют поступающие заказы и продаваемая продукция. АВС–анализ необходим и при исследовании затрат по элементам, местам возникновения и объектам калькулирования.
Как база для маркетингового анализа, в том числе исследования сбалансированности рынка, данный метод может использоваться для анализа продуктовой программы предприятия. При этом следует строить профили оборота, потребителей, сумм покрытия и другие.
Например, график, представленный на рис. 5.2, показывает, что изделие 1, потребляющее наименьшую мощность, вносит наибольший вклад в оборот, а изделие 3, потребляющее 40 % мощности, дает лишь 10 % выручки.
Рис. 5.2. Профиль оборота
Полученная на графике кривая Лоренца характеризует кумулятивное возрастание величин двух взаимосвязанных признаков (в % к итогу), нанесенное на график, и показывает степень концентрации отдельных элементов по группам.