1215

_________________________________________________________________________________________________________________

Вопросы для самоконтроля

1.Какие функции денег Вы можете назвать?

2.Укажите основные формы кредитных денег.

3.Какиеденежныеагрегаты Вы знаете?Укажите их элементы.

4.Какими нормативными документами регламентируется налично-денежная форма расчетов на территории Российской Федерации?

5.Какиеформы безналичного денежного расчета Вы знаете?

Рекомендуемая литература

1.Варламова Т.П., Ермасова Н.Б., Варламова М.А. Деньги, кредит, банки: учебное пособие / Т.П. Варламова, Н.Б. Ермасова, М.А. Варламова. – М.: Изд-во РИОР, 2006. – 128 с.

2.Колпакова Г.М. Финансы. Денежное обращение. Кредит: учебное посо-

бие / Г.М. Колпакова; ред. А.Д. Федорова. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 495 с.

3.Купцов М.М. Денежное обращение, финансы, кредит и налоговая система: учебное пособие / М.М. Купцов. – М.: Изд-во РИОР, 2007. – 120 с.

4.Купцов М.М. Финансы, денежное обращение и кредит: учебное по-

собие / М.М. Купцов. – М.: Изд-во РИОР, 2006. – 142 с.

5.Мазурина Т.Ю. Финансы организаций (предприятий): учебное посо-

бие / Т.Ю. Мазурина. – М.: Изд-во РИОР, 2007. – 140 с.

6.Шевчук В.А., Шевчук Д.А. Финансы и кредит: учебное пособие /

В.А. Шевчук, Д.А. Шевчук. – М.: Изд-во РИОР, 2006. – 288 с.

Темы докладов и рефератов

1.Необходимость и предпосылки возникновенияденег.

2.Теории денег и их развитие в современных условиях.

3.Деньги в сфере международного экономического оборота.

Тестовые задания

Задание № 1.

Деньги – это:

1) товар, обменивающийся на определенную группу товаров;

90 БЕЗНАЛИЧНЫЕ РАСЧЕТЫ МЕЖДУ ПРЕДПРИЯТИЯМИ

_____________________________________________________________________________________________________________________

2)товар, играющий роль всеобщего эквивалента;

3)товар, обладающий наименьшей ликвидностью;

4)ценная бумага, выпущенная акционерным обществом.

Задание № 2.

Существует эмиссия _________________ денег.

1)только бумажных;

2)только наличных;

3)только безналичных;

4)наличных и безналичных.

Задание № 3.

К наличным расчетам на предприятии относится:

1)выплата заработной платы через кассу предприятия;

2)перечисление денег по платежному поручению;

3)получение безналичного кредита;

4)взаимозачеты.

Задание №4.

Укажите основные принципы организации безналичных расчетов:

1)проведение расчетов через банки;

2)право свободного выбора форм расчетов;

3)перечисление средств производится по поручению плательщика;

4)все вышеперечисленное.

Задание №5.

Чеки могут использоваться …

1)только юридическими лицами;

2)только коммерческими банками;

3)юридическими и физическими лицами;

4)только физическими лицами.

_________________________________________________________________________________________________________________

Тема 6. КРАТКОСРОЧНЫЙ КРЕДИТ В ХОЗЯЙСТВЕННОМ МЕХАНИЗМЕ УПРАВЛЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЕМ

6.1.Кредит и кредитные отношения.

6.2.Классификация кредита.

6.3.Стадии движения кредита.

6.4.Условия предоставления краткосрочного кредита.

6.1.Кредит икредитные отношения

Кредит – это разновидность экономической сделки, договор между юридическими и физическими лицами о займе, или ссуде. Один из партнеров (кредитор) предоставляет другому (заемщику) деньги (в некоторых случаях имущество) на определенный срок с условием возврата эквивалентной стоимости, как правило, с оплатой этой услуги в виде процента. Кредит представляет собой форму движения ссудного капитала т.е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду. Срочность, возвратность и платность – принципиальные характеристики кредита. Кредит обслуживает движение капитала и постоянное движение различных общественных фондов.

Необходимость и возможность кредита обусловлена закономерностями кругооборота и оборота капитала в процессе воспроизводства: на одних участках высвобождаются временно свободные средства, которые выступают как источник кредита, на других возникает потребность в них. Кредит выступает как товар, продаваемый на рынке ссудных капиталов.

Процентные ставки – конкретный уровень процента, устанавливаемого за пользование кредитом (цена кредита). Процент-

92 КРАТКОСРОЧНЫЙ КРЕДИТ В ХОЗЯЙСТВЕННОМ МЕХАНИЗМЕ УПРАВЛЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЕМ

________________________________________________________________________________________________________________

ные ставки формируются под влиянием рыночного механизма спроса и предложения.

Выделяют следующие принципы кредитования:

1.Принцип срочности – временной промежуток, на который выданы деньги, фиксируемый в кредитном договоре.

2.Принцип возвратности – ссуда предоставляется на определенный срок, по истечении которого должна быть возвращена заемщиком кредитору.

3.Платность кредитования обусловлена его целью – извлечение дохода, за предоставление ссуды взимаются проценты.

4.Принцип обеспечения ссуды – способ снижения кредитного риска. Для обеспечения возврата ссуды банки требуют от клиентов материальных гарантий возврата ссуд.

5.Принцип целевого использования – при предоставлении ссуды банк требует цели кредита для расчета рисков и доходности по ссуде.

6.2. Классификация кредита

1. Банковский кредит – процесс передачи в ссуду денежных средств. Представляется кредитно-финансовыми организациями, имеющими лицензию от Центрального Банка Российской Федерации. Заемщики – юридические и физические лица, инструмент кредитных отношений – кредитный договор. Доход – ссудный или банковский процент.

Элементом кредитного рынка является рынок банковских кредитов. Банковский кредит – это экономические отношения, в процессе которых банки предоставляют заемщикам денежные средства с условием их возврата на коммерческой основе. Формы банковского кредита:

а) срочный кредит – кредит, который предоставляется в объеме полной суммы в начале срока кредитования;

б) кредит по овердрафту – бессрочный кредит, при котором компания может получить заем по первому требованию

_________________________________________________________________________________________________________________

под процент, превышающий базовую ставку и рассчитываемый ежедневно;

в) кредитная линия – обязательство банка предоставить установленную в договоре сумму по требованию заемщика;

г) револьверный кредит – обязательство банка, при котором заемщик может постоянно использовать и погашать суммы в пределах установленной суммы кредита;

д) синдицированный кредит – кредит, предоставляемый компании группой банков.

2.Коммерческий кредит – форма кредитных отношений при реализации продукции (услуг) с отсрочкой платежа, породившая вексельное обращение и способствовавшая развитию безналичных расчетов. Цель коммерческого кредита – ускорение реализации товаров, извлечение прибыли.

3.Потребительский кредит – кредитование населения для ускорения получения определенных благ. В отличие от ссуд, предоставляемых предприятиям для производственных целей, потребительский кредит нужен для удовлетворения потребностей человека.

4.Государственный кредит – совокупность экономических отношений между государством в лице его органов власти и управления и юридическими и физическими лицами, при которых государство выступает преимущественно заемщиком, а также кредитором и гарантом. Государство прибегает к заимствованию при дефиците госбюджета или для подавления инфляции.

5.Международный кредит – предоставление денежноматериальных ресурсов одних стран другим во временное пользование. Осуществляется путем предоставления валютных

итоварных ресурсов иностранным заемщикам на условиях возвратности и уплаты процентов, чаще в виде займов.

6.Ростовщический кредит – характеризуется сверхвысокими ставками ссудного процента (до 120-180% по ссудам в конвер-

94 КРАТКОСРОЧНЫЙ КРЕДИТ В ХОЗЯЙСТВЕННОМ МЕХАНИЗМЕ УПРАВЛЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЕМ

________________________________________________________________________________________________________________

тируемой валюте) и зачастую криминальными методами взыскания с неплательщика.

7.Овердрафт – кредитование банком заемщика сверх остатка по его текущему счету на определенный срок при договоренности о максимальной сумме задолженности по кредиту. Банк вправе отказать в выдаче ссуды в рамках лимита, если положение дел заемщика ухудшилось. Обычно «кредитная линия» открывается с требованием к заемщику хранить на своем текущем счете минимальный компенсационный остаток – 20% суммы кредита. Банк «привязывает» к себе заемщика, не давая изъять всю сумму кредита или перевести его в другой банк.

8.Кредит по открытому счету – продавец отгружает товар

инаправляет покупателю товарораспорядительныедокументы, относя сумму задолженности в дебет счета, открытого им на имя покупателя. В обусловленные сроки покупатель погашает задолженность по открытому счету.

9.Факторинг – разновидность торгово-комиссионной операции, связанной с кредитованием оборотных средств. Заключается в инкассировании дебиторской задолженности покупателя. Факторинг – специфическая разновидность краткосрочного кредитования и посреднической деятельности, предусматривает обслуживание от продавца. Цель – получение средств немедленно или в оговоренный срок вне зависимости платежеспособности покупателя.

6.3. Стадии движения кредита

Кредитный процесс – это приемы и способы реализации кредитных отношений, расположенные в определенной последовательности и принятые данным кредитным учреждением. Процесс кредитования является сложной процедурой, состоящей из нескольких взаимодополняемых стадий.

_________________________________________________________________________________________________________________

Стадиями движения кредита являются следующие:

1)размещение кредита; получение кредита заемщиками;

2)его использование; высвобождение ресурсов;

3)возврат временно позаимствованной стоимости;

4)получение кредитором средств, размещенных в форме кредита.

Подобно тому, как в структуре кредита не следует противопоставлять один его элемент другому, так и в анализе стадий движения ссуженной стоимости нельзя искусственно вычленять одну из них, возводить в ранг основополагающей при анализе сущности данной экономической категории. В некоторых случаях это требование анализа нарушается. Считается, например, что кредит – это его предоставление (размещение), либо – это лишь его использование и, наконец, кредит – это не первое, не второе, а возврат ссуженной стоимости.

Подобный подход разрывает единство движения кредита. Так, предоставление кредита не может быть самоцелью, оно закономерносопряжено с возвратным движением, немыслимо без возвращения ссуженной стоимости. Предоставление кредита может существовать только ради использования потребительских свойств ссужаемого объекта, его возвращения к исходной точке. Тем не менее, размещение кредита в форме предоставления ссуды является исходной стадией движения кредита. Ей, как правило, предшествует процесс аккумуляции стоимости. Для того чтобы кому-то передать денежные средства или ценности, их необходимо накопить. Вместе с тем в ссуду может быть включена стоимость, «уходящая» от своего владельца в процессе реализации товара. Например, передача кредитором товара в хозяйство ссудополучателя может быть обусловлена не концентрацией, накоплением у него временно свободных материальных ценностей, а необходимостью продолжить процесс обмена, завершить начатый.

96 КРАТКОСРОЧНЫЙ КРЕДИТ В ХОЗЯЙСТВЕННОМ МЕХАНИЗМЕ УПРАВЛЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЕМ

________________________________________________________________________________________________________________

6.4. Условия предоставления краткосрочного кредита

Условия кредитной сделки – требования, предъявляемые к участникам сделки, объектам и обеспечению кредита. Юридические условия предоставления кредита – кредитный договор, регулирующий отношения сторон. Для осуществления кредитования заемщику открывается ссудный счет. Экономические условия отражаются в специальной инструкции по кредитованию – кредитном меморандуме.

Кредитный меморандум – требования общей кредитной политики банка, устанавливающие определенные ограничения на условия заключения кредитной сделки по: участникам сделки; целям кредитования; сумме; срокам; цене кредита; обеспечению кредита; условиям погашения ссудной задолженности.

Участники кредитной сделки – стороны, указанные в договоре: кредитор (кредиторы) и заемщик (заемщики). В кредитной сделке могут выступать более двух участников. Ограничения касаются, как правило, заемщиков. Некоторые банки могут кредитовать только юридических лиц, по которым могут быть свои предписания: исключение заемщиков, представляющих отдельные отрасли или формы собственности, в случае повышенного кредитного риска.

Цели кредитования указываются обязательно, что обусловлено функциями кредита и принципами кредитования.

Сроки кредитования в каждом кредитном договоре устанавливаются в соответствии с поданной заявкой. Ограничение возможно в рамках общей кредитной политики, например, кредиты на срок не более 1 года. Обязательно указание даты начала и прекращения действия договора. Дата выдачи кредита (вступления в действие договора) – день перечисления средств со счета банка на счет заемщика. Действие договора прекращается по-

_________________________________________________________________________________________________________________

сле поступления от заемщика всей суммы основного долга, начисленных процентов и неустойки (если она была).

Сумма кредита устанавливается в счет лимитов банка, нормативов кредитования Центрального Банка Российской Федерации, заявки заемщика, его кредитоспособности, стоимости и ликвидности предмета обеспечения.

Цена кредита отражает принцип платности при кредитовании, а формой оплаты является процентная ставка. Процентные ставки могут быть:

-твердыми (фиксированными);

-изменяющимися.

Они определяются исходя из условий текущей стоимости денежных средств, а также стоимости денег в будущем. При этом понимается не обесценение денег в результате инфляции, а аспект, связанный с обращением капитала (денег).

Инвестирование – длительный процесс, поэтому приходится сравнивать стоимость средств в начале их инвестирования (настоящую стоимость) со стоимостью при возврате (будущей стоимостью) в виде будущей прибыли, амортизационных отчислений, других денежных потоков.

Будущая стоимость денег – сумма средств, в которую вложенные сегодня деньги превратятся через определенный период времени.

При предоставлении кредита заключается кредитный договор. Кредитный договор – главный документ, регулирующий кредитные отношения предприятия и банка, защищает экономические интересы сторон и определяет их права и обязанности.

Типовая форма кредитного договора состоит из 10 разделов: 1.Предмет договора – вид, размер, сроки и цель кредита.

98 КРАТКОСРОЧНЫЙ КРЕДИТ В ХОЗЯЙСТВЕННОМ МЕХАНИЗМЕ УПРАВЛЕНИЯ ПРЕДПРИЯТИЕМ

________________________________________________________________________________________________________________

2.Обеспечение кредита – конкретные виды материальных средств и условия их использования для погашения задолженности по предоставленной ссуде.

3.Плата за пользование кредитом – процентные ставки по срочным, продленным и просроченным ссудам, порядок начисления и уплаты процентов.

4.Обязательства банка – направления валюты ссуд, материальная ответственность за задержку выдачи денежных средств, компенсация упущенной выгоды.

5.Обязательства клиента – своевременность возврата ссуды, уплата процентов, использование на заявленные цели.

6.Ответственность заемщика за невыполнение договора – досрочное взыскание задолженности, принудительное погашение ссуды и процентов, реализация заложенного имущества, обращение денежной выручки от продажи товаров (работ, услуг) на погашение задолженности.

7.Прочие условия – изменение содержания договора, продление сроков кредита, введение новых процентных ставок, расторжение договора.

8.Разногласия сторон – порядок передачи возникающих споров на рассмотрение арбитражных и судебных органов, участие в урегулировании возникающих конфликтов вышестоящих органов предприятия и банка.

9.Особые условия кредитования – предоставление ссуды в пределах имеющихся ресурсов, возможность задержек выдачи из-за отсутствия ресурсов кредитования.

10.Юридические адреса и реквизиты сторон.

Основные понятия

1.Кредит.

2.Процентная ставка.