2. Анализ состояния денежного обращения в России за 2009-2011 гг.

2.1 Состояние денежной сферы и реализация денежно-кредитной политики

Российская национальная денежная база не соответствует структуре денежной базы современных развитых стран. Самым ярким свидетельством архаичности денежной базы рубля является то, что относительно валового внутреннего продукта (ВВП) уровень национальной денежной базы выше, чем в западных странах, однако уровень денежной массы относительно ВВП ниже, чем в этих странах.   Денежная база, функционирующая в экономике (денежная база в широком определении) и обеспечивающая денежный оборот и формирование денежной массы за 2010 г. увеличилась на 4744,3 миллиарда рублей и на 01.01.2011г. составила 20011,9 млрд. рублей (Приложение 1).

Таблица 1. Динамика денежной массы (на начало года, млрд.рублей)

Показатели	Годы			Изменения
	2010	2011	2012	2011 от 2010	2012 от 2011
Денежная масса М2, млрд.рублей	15267,6	20011,9	24543,4	4744,3	4531,5
Наличные деньги вне банковской системы (МО), млрд.рублей	4038,1	5062,7	5938,6	1024,6	875,9
Безналичные средства, млрд.рублей	11229,5	14949,1	18604,8	3719,6	3655,7

Рис.1 Динамика структуры денежной массы РФ на начало года (на начало года,%)

За 2011 денежная масса увеличилась на 4531,5 млрд. рублей и на 01.01.2012 составила 24543,4 млрд. рублей. Это меньше чем в 2010 году на 212,8 млрд. рублей.

   Количество наличных денег вне банковской системы (МО) увеличилось за 2010 год на 1024,6 млрд. рублей, за 2011 год — на 875,9 млрд. рублей.

Безналичная составляющая за рассматриваемый период увеличилась на 3655,7 млрд. рублей (за 2010 г. ее прирост составил 3719,6 млрд. рублей).

Проанализируем структуру денежной базы в широком определении. На основе данных, составим таблицу (Приложение 2).

Таблица 2. Структура денежной базы в широком определении (%)

Показатели	Годы				Изменения
	2009	2010	2011	2012	2010 от 2009	2011 от 2010	2012 от 2011
Облигации Банка России у кредитных организаций	0,2	4,4	7,2	0	4,2	2,8	-7,2
Депозиты кредитных организации в Банке России	2,5	7,9	7,7	4,5	5,2	-0,2	-3,2

Продолжение Таблицы 2.

Обязательные резервы	0,5	2,3	2,3	4,4	1,8	0	2,1
Корреспондентские счета кредитных организаций в Банке России	18,4	13,9	12,2	11,3	-4,5	-1,7	-0,9
Наличные деньги в обращении с учетом остатков средств в кассах кредитных организаций	78,4	71,5	70,6	79,8	-6,9	-0,9	9,2

За 2009 год облигации Банка России у кредитных организаций увеличились на 4,2%, в 2010 году увеличились на 2,8%, в 2011 — уменьшились на 7,2%. Наиболее высокой отметки достигли в 2011 году.

Депозиты кредитных организаций в Банке России за 2009 год выросли на 5,2%, за 2010 год упали на 0,2%, за 2011 — на 3,2%.

Обязательные резервы за 2009 год увеличились на 1,8%, а в 2010-2011 годах оставались неизменными и составляли 2,3%. В 2012 году достигли наивысшей отметки — 4,4%.

Корреспондентские счета кредитных организаций в Банке России за 2009 год упали на 4,5%, за 2010 и 2011 годы — на 1,7% и 0,9% соответственно.

Наличные деньги в обращении с учетом остатков средств в кассах кредитных организаций за 2009 уменьшились на 6,9%, за 2010 — на 0,9%, а за 2011 год увеличились на 9,2%. Наивысший показатель был к 01.01.2012 — 79,8%.

Рассмотрим основные источники изменения денежной массы в 2010-2011 годах (Приложение 3).

Таблица 3. Основные источники изменения широкой денежной массы в 2010-2011 гг. (за квартал, млрд. рублей)

Показатели	Годы
	2010				2011
	I кв.	II кв.	III кв.	IV кв.	I кв.	II кв.	III кв.
Внутренние требования	250	650	850	2450	-450	250	1400
Чистые иностранные активы	-200	1000	600	-100	0	600	1850
Широкая денежная масса	250	1250	750	2450	-200	750	1250

Рост производства по основным видам экономической деятельности, увеличение внутреннего потребительского спроса, а также нестабильная ситуация на глобальных финансовых и товарных рынках в значительной степени повлияли на динамику денежно-кредитных показателей в первом полугодии 2011 года. Основными источниками денежного предложения в рассматриваемый период явились чистые иностранные активы и внутренние требования банковской системы к нефинансовым и другим финансовым организациям, а также к населению.

В I квартале 2011 г. наблюдался приток иностранной валюты в страну.

В результате в III квартале чистые иностранные активы банковской системы увеличились на 1850 млрд. рублей по сравнению с 2009 годом.

Внутренние требования банковской системы за I квартал 2011 г. уменьшились на 450 млрд. рублей, к III кварталу достигли наивысшего значения — 1400 млрд. рублей.

Далее рассмотрим структуру и отдельные показатели деятельности кредитных организаций (Приложение 4).

Таблица 4 характеризует динамику количества кредитных организаций России за 2009-2012 годы. Таблица наглядно показывает, что основное место в структуре современной кредитной системы занимают банки. Небанковские кредитные организации представлены крайне малочисленной группой; кроме того, как видно из данных таблицы, в большинстве своем они занимаются банковскими операциями.

Кредитных организаций, имеющих право на осуществление банковских операций в 2009 году было 1108, в 2010 году — 1058, в 2011 — 1012, в 2012 году — 978. Их количество за рассматриваемый период уменьшилось на 130.

Число кредитных организаций c иностранным участием в уставном капитале, имеющих право на осуществление банковских операций в 2009 году насчитывалось 221. В 2010 году их количество увеличилось на 5, а в 2011 году уменьшилось на 6. В 2012 году снова увеличилось.

Число филиалов действующих кредитных организаций на территории Российской Федерации в 2009 году насчитывалось 3470, 2010 — 3183. В 2011 году их число начало падать и составила 2926, в 2012 году — 2807. Самый большой показатель филиалов был в 2009 году.

Таблица 4. Структура и отдельные показатели кредитных организаций

Кредитные организации, имеющих право на осуществление банковских операций – всего:	Годы
	2009	2010	2011	2012
	1108	1058	1012	978
В том числе:
имеющих лицензии (разрешения), предоставляющие право на: привлечение вкладов населения	886	849	819	797
осуществление операций в иностранной валюте	736	701	677	661
генеральные лицензии	298	291	283	273

Продолжение Таблицы 4.

проведение операций с драгметаллами	203	203	208	207
Число кредитных организаций c иностранным участием в уставном капитале, имеющих право на осуществление банковских операций	221	226	220	230
Число филиалов действующих кредитных организаций на территории Российской Федерации	3470	3183	2926	2807
Из них: Сбербанка России	775	645	574	524
Зарегистрированный уставный капитал действующих кредитных организаций, млн.руб.	881,4	1244,4	1186,2	1214,3
Депозиты, кредиты и прочие привлеченные кредитными организациями средства, млрд.рублей - всего	14573,4	16159,4	19729,8	24944,9
Кредиты, депозиты и прочие размещенные средства, предоставленные организациям, физическим лицам и кредитным организациям	19362,5	19179,6	21537,3	27911,6

За последние годы уменьши­лись масштабы сокращения количества дей­ствующих кредитных организаций, имеющих право на осуществление банковских операций по сравне­нию с 2009 годом. Если число действующих кредитных организаций за 2010 год уменьшилось с 1108 до 1058, то есть на 50, то за 2012 го­д — на 34.

Количество действующих филиа­лов банков сократилось с 2009 года по 2012 год с 3470 до 2801, то есть на 669.