8.3. Аналіз складу, динаміки і структури майна підприємства

Майновий стан - одна з найбільш важливих характеристик основної діяльності підприємства. Дана сторона економічної діяльності підприємства зазнає впливу з боку багатьох факторів, у числі яких знаходиться і такий, що визначається співвідношенням між необоротними і оборотними активами підприємства. У економічній літературі немає однозначного визначення, яким повинно бути це співвідношення, оскільки воно формується залежно від галузі, в якій функціонує підприємство, від стану ринку в країні загалом і конкретного ринку продукції, яку виготовляє підприємство, та деяких інших факторів.

Співвідношення у складі майна підприємства і джерелах його утворення на певний момент часу характеризує "Баланс" підприємства. У балансах показані розмір та структура майна підприємтсва, тобто дослівно "того, що діє", чим розпоряджається і що використовує підприємство у своїй операційній діяльності.

Вивчаючи склад майна, необхідно проаналізувати склад статей балансу. Якщо питома вага необоротних активів (НА) вище за 50% в їх загальній структурі, то в такому разі підприємство має важку структуру активів, якщо менше 50% - легку (мобільну).

Зростання питомої ваги довгострокових фінансових вкладень у структурі необоротних активів (НА) може свідчити про іммобілізацію коштів з основної діяльності.

Зростання питомої ваги нематеріальних активів у структурі необоротних активів (НА) може свідчити про інноваційну діяльність підприємства, оскільки кошти вкладаються в патенти, ліцензії та інтелектуальну власність.

У більшості випадків дослідження структури і динаміки фінансового стану проводиться за допомогоюпорівняльного аналітичного балансу. Такий баланс можна одержати зі звітного балансу шляхом ущільнення окремих статей і доповнення його показниками структури залежно від цілей і масштабів проведення аналізу.

Порівняльний аналітичний баланс цінний тим, що він зводить докупи і класифікує ті розрахунки, які проводить аналітик при ознайомленні з балансом. Групування статей балансу може відрізнятись залежно від цілей аналізу.

Схемою порівняльного аналітичного балансу охоплено більшість важливих показників, що характеризують статику і динаміку фінансового стану. Порівняльний баланс фактично включає показники горизонтального і вертикального аналізів.

Виконуючи горизонтальний аналіз, визначають абсолютні та відносні зміни величин різних статей балансу за аналізований період, а метою вертикального аналізу є вивчення змін питомої ваги окремих статей у підсумку балансу.

На підставі даних додатку Б сформуємо порівняльний аналітичний баланс та проаналізуємо у табл. 8.1 склад, динаміку і структуру майна підприємства.

Сукупне майно підприємства складається з необоротних і оборотних активів, причому питома вага необоротних становила 31,0 % в 2007 р. і збільшилася до 32,3 % у 2008 р.

У цілому майно підприємства за аналізований період скоротилося на 1767,0 тис. гри., або на 9,5 %, що може свідчити про скорочення обсягів основної діяльності, яке, у свою чергу, може призвести до неплатоспроможності підприємства. Питома вага оборотних активів у сукупних активах підприємства в 2007 р. склала 69,0% і трохи знизилась у порівнянні з 2008 р. (до 67,7%). Найбільшу питому вагу у майні підприємства займають запаси - 50,3% у 2007 р., при рості у 2008 р. до 60,7 %. Цю структуру активів можна охарактеризувати як "легку", що свідчить про незначні накладні витрати та високу чутливість до змін виручки.

Таким чином, показники порівняльного балансу можна розділити на три групи: показники структури балансу; показники динаміки балансу; показники структурної динаміки балансу.

Поглиблюючи аналіз наявності майна, необхідно оцінити роль активів в управлінському аспекті (табл. 8.2).

За даними табл. 8.2 можна зробити висновок, що 86,3% активів підприємства забезпечують процес операційної діяльності і формують його виробничий потенціал, товарну форму має 5,8 % активів, розрахунково-грошову - 7,9% активів.

При аналізі майна підприємства також детально досліджуються причини збільшення залишків оборотних активів і можливості активізації їх руху. Отже, аналіз структури оборотних активів повинен бути націлений не на констатацію процесів, що відбуваються, а на вивчення можливостей підприємства ефективно працювати на умовах самофінансування.

Таблиця 8.3

Майно	Абсолютні величини, тис. грн.		Структура, %			Абсолютне відхилення, тис. грн.		Відхилення в структурі, %		Темпи зростання, %
	2007 р.	2008 р.	2007 р.	2008 р.
1	2	3	4	5	6		7		00
І. Необоротні активи
Основні засоби і нематеріальні активи, незавершене будівництво	5608	5413	31,0	32,3	-195,0		+1,3		96,5
Довгострокові фінансові інвестиції та відстрочені податкові активи	-	-			-		-		-
Всього за розділом І	5608	5413	31,0	32,3	-195,0		+1,3		96,5
II. Оборотні активи
Запаси	9325	10182	50,3	60,7	+857,0		+10,4		109,2
Дебіторська заборгованість	3317	891	17,9	5,3	-2426,0		-12,6		26,9
Грошові кошти і їх еквіваленти	43	00	0,2	4,8	-35,0		-4,6		186,0
Всього за розділом II	12929	11358	69,0	67,7	-1571,0		-і,з		61,3
Баланс	18538	16771	100,0	100,0	-1767,0		-		90,5

Аналіз складу, динаміки і структури майна підприємства

Таблиця 8.2

Оцінка складу, структури і динаміки майна підприємства за управлінським аспектом

Форма активів	2007 р.		2008 р.		Відхилення
	тис. грн.	питома вага, %	тис. грн.	питома вага, %	тис грн.	питома вага, %
1. Виробнича	8891,0	68,7	9807,0	86,3	915,0	17,6
2. Товарна	434,0	5,4	375,0	5,8	-59,0	-0,4
3. Розрахунково-грошова	3360,0	25,9	899,0	7,9	-2461,0	-18,0
Разом	12929	100,0	11358	100,0	-1571,0	-

Зміни, що відбулися в складі структури майна, показують, як розвивається підприємство, наскільки збільшується обсяг основних і оборотних засобів.

17