В9. Финансовый риск. Его оценка.

Финансовый риск возникает в процессе упр-я финансами п/п.

Фин. Риски:

1.ВАЛЮТНЫЕ(операционные, трансляц-ые, эконом-е)- вероятность убытков от изм-я обенных курсов в процессе внеш. Экон-й деят-ти при получении экспортных кредитов.

2. ПРОЦУНТНЫЕ (позиционные, портфельные. Экон-е) – возникновение убытков в случае изенения %ой ставки по фин ресурсам.

3. ПОРТФЕЛЬНЫЕ (ситуац-ые,) – влияние различных макро- и микроэкон-х факторов на активы инвестора. Портфель активов состоит из акций, облигаций п/п, гос. Ценных бумаг, ден. Ср-тв, страховых полисов недвиж-ти….

ОЦЕНКА ФИН. РИСКА

Количественный анализ риска вкл:

1. Статистические  методы.

Суть статистических методов оценки риска заключается  в определении вероятности возникновения  потерь на основе статистических данных предшествующего периода и установлении области (зоны) риска, коэффициента риска и т.д. Достоинствами статистических методов является возможность анализировать и оценивать различные варианты развития событий и учитывать разные факторы рисков в рамках одного подхода. (Пример - оценка вероятности исполнения, анализ вероятного распределения потока платежей, деревья решений)

2. Аналитические методы:

Позволяют определить вероятность возникновения потерь на основе математических моделей и используются в основном для анализа риска инвестиционных проектов. Возможно использование таких методов, как анализ чувствительности, метод корректировки нормы дисконта с учетом риска, метод эквивалентов, метод сценариев.

В10. Оценка размеров возможного ущерба

Ущерб имущества выражается в натур виде(физический ущерб).Ущерб жизни и здоровью граждан м.б. определен в натур или денеж виде. Прямые убытки – непосредственный ущерб здоровью, имуществу, интересам. Косвенные убытки – следствие невозможности каково то времени осуществить норм деять-ть п/п: упущенная выгода, убытки в виде претензий вследствие невыполнений обязательств перед контрагентами. Потеря имиджа, расходы на юр. Урегулирование. Обычно косвенные убытки во много раз превышают прямые.

Виды ущерба:

1.Ущерб имущества п/п – прямой ущерб, сумма убытков рассчитывается как стоимость оборудования и сооружений + затраты на строительные работы. Монтаж и наладку оборудования.

2. Убытки связанные с потерей прибыли в результате снижения или остановки пр-ва(упущенная выгода).

3. ущерб жизни и здоровью персонала. В состав убытков вкл : оплата на расходы лечения травмиров-х работников, санитарно-курортные затраты, выплаты по не трудоспособ-ти и инвалидности, компенсация родственникам в случае смерти.

4.Нанесение ущерба окр. Среде. Связан с наступлением гражданской ответ-ти п/п перед гос-вом и населением, проживающего на загряз-х территориях. Вкл: выплата компенсации за ухудшение качества жизни.ю долговременные последствия проявления загрязнения окр. Среды, выбытие из оборота природ. Ресурсов.

5. Нанесение прямого ущерба третьим лицам. Убытки формируются из выплачив-х штрафов и компенсаций по искам гос органов и пострадавших лиц.

6. Убытки связанные с недопоставкой продукции или услуг потребителям. Вкл: штрафы за невыполнение обязат-в по поставкам продукции, судебные издержки, компенсации за вынужденный простой п/п-потребителя продукции.