45. Дилерская деятельность на рцб

Профессиональный участник РЦБ — организация или физическое лицо, деятельность которого непосредственно связана с функционированием фондового рынка. Для отнесения лица к категории профессионального участника РЦБ оно должно обладать лицензией ФКЦБ (ФСФР).

Одним из таких участников является лицо, проводимое Дилерскую деятельность. Дилерской деятельностью признается совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен их покупки и продажи с обязательством покупки или продажи по объявленным ценам. Лицензию дилера может получить только организация (юридическое лицо), занимающаяся коммерческой деятельностью. Дилер может выступать в качестве андеррайтера при первичном размещении эмиссионных бумаг, а также оказывать консультативные услуги. Дилер фондовой биржи торгует ценными бумагами за свой счет или по поручению.

Минимальный собственный капитал дилера должен составлять 8 тысяч МРОТ, лицензионный сбор, подлежащий уплате при получе­нии лицензии, - 200 МРОТ.

Дилер получает доход за счет разницы в курсах продавца и покупа­теля и изменения курсов ценных бумаг во времени.

Выступая в роли оператора рынка, дилер объявляет цену прода­жи и покупки, минимальное и максимальное количество покупае­мых или продаваемых бумаг, а также срок, в течение которого действуют объявленные цены, т.е. так называемые существенные ус­ловия договора. При отсутствии в объявлении указания на иные существенные условия дилер обязан заключить договор на существенных условиях, предложенных его клиентом. В случае уклонения дилера от заключения договора к нему может быть предъявлен иск о принудительном заключении такого договора или о возмещении причиненных клиенту убытков. Главный признак дилерской дея­тельности - публичная оферта. Оферта - это предложение заключить сделку с указанием конкретных условий.

После того, как получатель оферты выражает письменное согласие с офертой (акцептует ее), сделка считается заключенной. Обмен документами (офертой и акцептом) может происходить и в электронной форме.

Основаниями для приостановления действия лицензии являются следующие нарушения, совершенные дилером:

1) юридические (нарушение требований законодательства о цен­ных бумагах; обнаружение недостоверных или вводящих в заблужде­ние данных в документах дилера);

2) финансово-экономические (несоблюдение сроков, устанавливае­мых ФКЦБ для устранения выявленных нарушений);

3) процедурные (неоднократное нарушение порядка и формы представления отчетности и информации);

4) функциональные (осуществление или дилером тех видов профессиональной деятельности, совмещение которых не предусмотрено нормативными актами ФКЦБ; неосуществление дилером операций с ценными бумагами в течение шести месяцев).

Брокер или дилер, действие лицензии которых приостановлено, обязан в течение установленного срока устранить выявленные нарушения и представить об этом отчет в ФКЦБ и лицензирующий орган. При положительных результатах рассмотрения отчета брокера действие остановленной лицензии может быть возобновлено.

Основаниями для аннулирования лицензии являются следующие нарушения:

1. юридические (неоднократное или грубое нарушение требований законодательства РФ о ценных бумагах и иных нормативных актов Федеральной комиссии);

2. финансово-экономические (признание брокера или дилера не­платежеспособным (банкротом) на основании решения суда);

3. процедурные (неоднократное несоблюдение сроков, устанавли­ваемых Федеральной комиссией или лицензирующим органом для Представления отчетности…)

4. функциональные (ликвидация юридического лица, осуществляющего или дилерскую деятельность; неосуществление про­фессиональным участником всех видов профессиональной деятельнос­ти в течение шести месяцев).

Решение о приостановлении действия или аннулировании лицен­зии может быть обжаловано в суде в установленном законом порядке.