47.Основные функции Центрального банка.Денежно-кредитная политика государства.

Центральный банк - это государствен­ное учреждение, являющееся центром де­нежно-кредитной системы.

Центральный банк выполняет ряд функций.

Главная функция - это контроль над предложением денег. Ос­новная задача Центробанка состоит в регулировании денежного об­ращения в соответствии с потребностями экономики в целом.

Центробанк перераспределяет денежные ресурсы страны, осуществляя тем самым исполнение государственного бюджета. Всякое государство аккумулирует большие суммы ресурсов в до­ходной части госбюджета и тратит их на необходимые расходные статьи.

Центробанк обеспечивает эмиссию денег, однородных по форме и имеющих определенную систему защиты от подделок. Централь­ный банк также контролирует уничтожение изношенных денег.

Центробанк хранит часть вкладов коммерческих банков и кре­дитных организаций.

Важной функцией являются контроль и аудит. Центральный банк осуществляет надзор за развитием и деятельностью всей бан­ковской системы страны: выдает лицензии коммерческим банкам на осуществление комплекса или отдельных финансовых операций; лишает кредитные учреждения такой лицензии при выявлении оп­ределенных нарушений в их деятельности; проводит периодичес­кие проверки для выявления сомнительных операций или мошен­ничества.

Центробанк разрабатывает денежно-кредитную политику всей банковской системы страны, основу которой должны составлять об­щественные интересы.

Денежно-кредитная политика - это совокупность мер госу­дарственного воздействия на состояние денежного и кредитно­го рынков для достижения определенных макроэкономических' целей.

Основными целями денежно-кредитной политики являются:

1. стимулирование экономического роста и тем самым сокраще­ние безработицы;

2. контроль над уровнем инфляции и при необходимости - ее со­кращение.

Для достижения этих целей ЦБ использует набор средств (инс­трументов), которые подразделяются на общие и селективные.

Общие инструменты используются при воздействии на всю эко­номику в целом. К ним относятся: операции на открытом рынке, из­менения резервной нормы, политика учетной ставки.

Операции на открытом рынке - это купля-продажа государс­твенных ценных бумаг.

Изменение резервной нормы. Коммерческие банки должны дер­жать обязательные резервы в виде вкладов в Центральном банке или в виде кассовой наличности.

Политика учетной ставки. Эта мера предполагает изменение процента по займам коммерческих банков у Центрального банка.

Селективные инструменты - это административные меры ре­гулирования Центробанком конкретных видов кредитов, или кре­дитование отдельных банков (компаний).

Если ЦБ ставит цель оживление экономики, экономический рост и сокращение безработицы, то проводит кредитную экспан­сию (расширение) или политику «дешевых» денег. ЦБ покупает го­сударственные ценные бумаги на открытом рынке, снижает учетную ставку, снижает обязательную норму банковских резервов. В резуль­тате растет денежная масса, снижаются процентные ставки, деньги «дешевеют».

Если ЦБ ставит цель сокращение инфляции, то проводит кре­дитную рестрикцию (свертывание) или политику «дорогих» денег. Для этого ЦБ продает государственные ценные бумаги, увеличивает учетную ставку, повышает резервную банковскую норму.