16. Функции расчетного депозитария.

Депозитарной деятельностью признается оказание услуг по хранению сертификатов ценных бумаг и/или учету и переходу прав на ценные бумаги.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий депозитарную деятельность, именуется депозитарием. Депозитарием может быть только юридическое лицо.

Лицо, пользующееся услугами депозитария по хранению ценных бумаг и/или учету прав на ценные бумаги, именуется депонентом.

Депозитарная деятельность подразделяется на 2 видов:

• Кастодианы – депозитарии осуществляющие учет и хранение ценных бумаг

• Расчетные депозитарии.

Расчетные депозитарии – депозитарии, осуществляющие хранение, учет ценных бумаг, а также переход права собственности по ценным бумагам в случае купли-продажи.

Расчетный депозитарий, в отличие от кастодиального, занимается не хранением ценных бумаг клиентов, а обслуживанием сделок с ними, главным образом участников организованных торговых систем.

Расчетный Депозитарий осуществляет проведение всех операций по счетам депо участников рынка ценных бумаг при исполнении сделок, совершенных через организаторов торговли на рынке ценных бумаг, имеющих соответствующую лицензию Федеральной комиссии. Функции расчетного депозитария вправе выполнять только некоммерческая организация.

Расчетный депозитарий - юридическое лицо, являющееся профессиональным участником рынка ценных бумаг на основании выданной ФСФР России соответствующей лицензии, осуществляющее функции расчетного депозитария на основании договора с Биржей и Клиринговой организацией, организующее централизованное обслуживание расчетов по ценным бумагам по итогам клиринга заключенных в Секции сделок.

Основным направлением функционального развития расчетных депозитариев является их объединение в единое информационно-технологическое пространство для оперативного осуществления трансфертов и возможности для клиента одного из расчетных депозитариев быть членом торговой системы, обслуживаемой другим расчетным депозитарием.

17. Функции расчётной организации.

Специализированная расчётная организация – небанковская КО, ведущая счета участников клиринга и осуществляющая расчёты по денежным средствам по результатам клиринга на основании нетто-требований и нетто-обязательств по денежным средствам.

В Российской Федерации в качестве расчётной организации могут выступать либо крупные коммерческие банки, либо специализированные небанковские кредитные организации, осуществляющие свою деятельность в соответствии с лицензией, выданной Банком России. При этом специализированной небанковской кредитной организации, в отличие от коммерческого банка, запрещены активные операции по счетам клиентов. То есть денежные средства, находящиеся на счетах в таких организациях, могут быть использованы только для расчётов по сделкам, совершённым на фондовой бирже. Это требование снижает риск неисполнения сделок. ( из его книжки)

Расчётная организация взаимодействует с коммерческим банком, брокером покупателя и клиринговой системой.

Брокер покупателя открывает счёт брокера покупателя в расчётной организации. Коммерческий банк переводит деньги покупателя на счёт брокера покупателя. Структура счёта в расчётной организации состоит из двух разделов: Клиентский раздел и Торговый раздел. При взаимодействии с клиринговой системой расчётная организация, на основании нетто-обязательств/нетто-требований, осуществляет перевод денежных средств с торгового раздела брокера покупателя на торговый раздел брокера продавца.

Функции:

1. Обеспечение расчетов и поставки денежных средств по сделкам, заключенным через организатора торговли и на внебиржевом рынке.

2. Взаимодействие с клиринговыми и торговыми системами с целью обеспечения расчетов по сделкам с ценными бумагами.