Тема 4:кредитный рынок

4.1. Понятие, участники и функции кредитного рынка.

Кредитный рынок представляет собой сферу функционирования специфических товарно-денежных отношений, посредством которых происходит образование (покупка) ресурсов и их размещение (продажа) на определенных условиях. На этом рынке аккумулируются свободные ресурсы (денежные, товарные) хозяйствующих субъектов, средства государства, а также личные сбережения населения, которые трансформируются в объект продажи (размещения), и перераспределяются на основе возвратности, платности в соответствии со спросом и предложением на них.

Участниками кредитного рынка являются центральные банки (Национальный банк Республики Беларусь), коммерческие банки, небанковские кредитно-финансовые организации (страховые компании, пенсионные фонды, инвестиционные и трастовые компании, ссудно-сберегательные общества, кредитные кооперативы, лизинговые и финансовые компании и др.) Они аккумулируют свободные денежные средства и формируют предложение ресурсов. Участниками кредитного рынка является и население, в распоряжении которого находятся значительные по объему денежные сбережения.

Кредитный рынок оказывает воздействие на все стороны хозяйственной жизни, выполняя ряд функций:

• регулирующая функция определяет соотношение спроса и предложения на кредитные ресурсы и соответсвующие услуги;

• стимулирующая функция стимулирует развитие экономики путем предоставления долгосрочных и краткосрочных кредитов банками, небанковскими кредитно-финансовыми организациями;

• посредническая функция заключается в том, что перераспределяются ресурсы между их собственниками и нуждающимися в них;

• информационная функция. Рынок представляет собой источник информации, знаний, сведений, необходимых участникам рынка;

• социальная функция дифференцирует продавцов и покупателей ресурсов, предоставляя лучшие возможности для достижения социальной справедливости в национальной экономике (льготное кредитование потребительских нужд населения, жилья, приоритеты в выборе кредитования государственных программ и др.).

Особенностью кредитного рынка является то, что он обслуживает сферу обращения, но через нее влияет на производство, распределение, обмен и потребление.

4. 2. Операции Национального банка Республики Беларусь на кредитном рынке.

Национальный банк Республики Беларусь осуществляет операции по привлечению денежных средств банков и небанковских кредитно-финансовых организаций в белорусских рублях в депозиты. Цель депозитных операций – регулирование ликвидности банковской системы путем привлечения в депозиты денежных средств банков и последующего их использования для рефинансирования коммерческих банков. Национальный банк осуществляет следующие виды депозитных операций: прием средств по фиксированным процентным ставкам и прием депозитов по результатам проведенных депозитных аукционов.

Денежные средства от банков принимаются на основании генерального договора срочного депозита, заключенного между коммерческим банком и Национальным банком. Начисление процентов по депозиту осуществляется по соответствующей процентной ставке, действующей или установленной по итогам проведения депозитного аукциона на дату приема денежных средств в депозит.

Депозитные аукционы проводятся в форме аукциона процентных ставок и аукциона по объявленной процентной ставке в заявке банков.

Рефинансирование представляет собой совокупность методов и инструментов, при помощи которых центральный банк воздействует на цену и объем кредитных ресурсов. Основными инструментами рефинансирования банков являются процентные ставки; однодневные расчетные кредиты (овернайт); ломбардные кредиты; целевые кредиты; овердрафт по корреспондентскому счету коммерческого банка и др.

Кредиты овернайт (однодневные расчетные кредиты) предоставляются Национальным банком коммерческим банкам для обеспечения бесперебойности расчетов..

Ломбардные кредиты предоставляются банкам обычно на срок до 30 дней двумя основными способами:

Основой процентных ставок кредитного рынка является официальная ставка центрального банка – ставка рефинансирования. Центральные банки могут изменить (увеличить, уменьшить) ставку рефинансирования, тем самым воздействовать на спрос и предложение на кредитном рынке путем изменения стоимости предоставленных кредитов, регулировать уровень ликвидности банков, их кредитную активность. 4,3УСЛУГИ коммер-их банков на кредитном рынке

Крупные коммерческие банки предоставляют клиентам полный спектр услуг, включая кредиты, прием депозитов расчетов и т.д.Этим они отличны от специализированных учереждений, которые ограничены определенными функциями.Коммерческие банки традиционно играют роль базового звена кредитной системы.Переплетение функций различных видов кредитных учереждений и популярность универсального типа банка создает известные трудности для определения понятий банк и банковская деятельность.Чаще всего главным признаком банковской деятельности считается прием депозитов и выдача кредитов.