1 Етап. Аналіз стану оборотних коштів підприємства
Перший етап методики деталізованого аналізу оборотних активів підприємства полягає у визначенні показників оборотності обігових коштів.
За даними ф.1, ф.2 «Баланс», «Звіт про фінансові результати» визначаються й аналізуються такі показники оборотності обігових коштів:
Оборотність у днях (Од) - число днів, протягом яких обігові кошти завершують повний кругообіг. Визначається за формулою:
(1.1)
де Со - середній залишок обігових коштів, тис. грн.; Д- число днів у періоді, що аналізується; Р - виручка від реалізації за цей період, тис. грн.
Середній залишок обігових коштів у цілому або будь-якого з їх видів обчислюється за формулою середньої арифметичної. Для цього беруться підсумки залишків II розділу активу балансу і за формулою середньої арифметичної визначається середньорічний залишок.
Коефіцієнт оборотності (Ко) - це число оборотів, які роблять обігові кошти за період, що аналізується. Цей коефіцієнт характеризує розмір обсягу виручки від реалізації у розрахунку на одну гривню обігових коштів.
Він визначається за формулою:
(1.2)
де Ко - коефіцієнт оборотності;
Р - виручка від реалізації, тис. грн.;
Со - середній залишок обігових коштів за період, що аналізується. Коефіцієнт оборотності засобів - це фондовіддача обігових коштів.
Тривалість одного обороту в днях (По) визначається за формулою:
(1.3)
де По - тривалість одного обороту в днях;
Д - число днів періоду, що аналізується (90, 360); Ко - коефіцієнт оборотності.
Коефіцієнт завантаження коштів в обороті (Кз).
Він указує суму обігових коштів, що авансуються на 1 грн. виручки від реалізації, і визначається за формулою:
,
(1.4)
де Кз - коефіцієнт завантаження коштів в обороті;
Со - середній залишок обігових коштів, тис. грн.;
Р - виручка від реалізації продукції, тис. грн.;
100 - переведення грн. в коп.
Коефіцієнт завантаження коштів в обороті (Кз) - величина, зворотна коефіцієнту оборотності обігових коштів (Ко). Чим менший коефіцієнт завантаження коштів, тим ефективніше використовуються обігові кошти.
2 Етап. Порівняння показників оборотності обігових коштів за поточний та минулий рік
Другий етап деталізованого аналізу обігових коштів полягає у порівнянні показників оборотності обігових коштів підприємства за поточний рік з аналогічними показниками за минулий рік. Таким чином, виявляються тенденції поліпшення або погіршення. Ця інформація корисна для акціонерів, можливих інвесторів, потенційних покупців, постачальників тощо.
Аналіз оборотності обігових коштів підприємства наведений у таблиці 1.10, що складається за даними форми 1 та форми 2.
Таблиця 1.10
Аналіз
оборотності обігових коштів за звітний
період
Показник
Минулий рік
Звітний рік
Відхилення
1. Виручка від
реалізації (тис. грн.)
58000
63000
5000
2. Кількість днів
пеоіоду. шо аналізується
360
360
0
3. Одноденна
виручка (тис. грн.)
161,11
175,00
13,89
4. Середній
залишок обігових коштів (тис. грн.)
5133
5207
74
5. Оборотність
обігових коштів, днів (ряд.4 х ряд.2 :
ряд. 1)
31,86
29,75
-2,11
6. Коефіцієнт
оборотності обігових коштів, кількість
оборотів (ряд. 1: ряд. 4)
11,3
12,10
0,80
7. Коефіцієнт
завантаження коштів в обороті, коп.
(ряд. 4 : ряд.1)
8,85
8,27
-0,58