- •Структура програми навчальної дисципліни «фінансовий аналіз» за вимогами ects
- •Навчальна програма дисципліни Змістовий модуль 1 Науково-методологічні та методичні основи фінансового аналізу
- •Тема 1. Значення і теоретичні засади фінансового аналізу
- •Тема 2. Інформаційне забезпечення фінансового аналізу
- •Тема 3. Аналіз майна підприємства
- •Тема 4. Аналіз оборотних активів
- •Тема 5. Аналіз джерел формування капіталу підприємства
- •Тема 6. Аналіз грошових потоків
- •Змістовий модуль 2 Методичне забезпечення діагностики фінансового стану підприємств Тема 7. Аналіз фінансової стійкості підприємства
- •Тема 8. Аналіз ліквідності та платоспроможності підприємства
- •Тема 9. Аналіз ділової активності підприємства
- •Тема 10. Аналіз прибутковості та рентабельності підприємства
- •Тема 11. Аналіз кредитоспроможності підприємства
- •Тема 12. Аналіз інвестиційної діяльності підприємства
- •Тема 13. Комплексний аналіз фінансового стану підприємства
- •Тематичний план дисципліни Тематичний план дисципліни «Фінансовий аналіз» для спеціальності 6.050104 «Фінанси»
- •Технологічна карта тематичного плану для спеціальності 6.050104 «Фінанси»
- •Карта самостійної роботи студента Карта самостійної роботи студента з дисципліни «Фінансовий аналіз» спеціальностей 6.050104 «Фінанси», 7.050108 «Маркетинг»
- •Методичні поради до вивчення дисципліни Модуль 1. Науково-методологічні та методичні основи фінансового аналізу
- •Тема 1. Значення і теоретичні засади
- •Фінансового аналізу
- •1.1. Практичне заняття Питання для обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Тема 2. Інформаційне забезпечення фінансового аналізу
- •Призначення основних компонентів фінансової звітності
- •Інформаційні потреби основних користувачів фінансових звітів
- •2.1. Практичне заняття Питання для обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Тема 3. Аналіз майна підприємств
- •Алгоритми розрахунку показників стану та руху основних засобів
- •Показники ефективності використання основних засобів і алгоритм їх розрахунку
- •3.1. Практичне заняття Питання для обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Інформація про стан основних засобів підприємства за __________ рр.
- •Розрахунок показників ефективності використання основних засобів підприємства за ________ рр.
- •Розрахунок впливу факторів на фондовіддачу основних засобів підприємства за _______ рр.
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Розрахунок впливу факторів на рентабельність основних засобів підприємства за ________ рр.
- •Вплив факторів на зміну чистого прибутку підприємства за __________ рр.
- •Термінологічний словник
- •Тема 4. Аналіз оборотних активів підприємств
- •Система показників оцінки ефективності використання оборотних активів підприємства та методика їх розрахунку
- •Показники ефективності використання оборотних активів підприємства та методика їх розрахунку
- •4.1. Практичне заняття Питання для обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Склад і структура оборотних активів підприємства за __________ р.
- •Джерела формування оборотних активів підприємства за __________ р.
- •Дебіторська заборгованість підприємства за _____ рр.
- •Оборотність оборотних активів підприємства за __________ рр.
- •Розрахунок фінансового циклу підприємства за _______ рр.
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Вплив факторів на зміну чистого прибутку підприємства за __________ рр.
- •Вплив факторів на оборотність оборотних активів підприємства за __________ рр.
- •Термінологічний словник
- •Тема 5. Аналіз джерел формування капіталу підприємств
- •5.1. Практичне заняття Питання для обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Розрахунок впливу факторів на рентабельність власного капіталу підприємства за ________ рр.
- •Термінологічний словник
- •Тема 6. Аналіз грошових потоків
- •6.1. Практичне заняття Питання до обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Грошові кошти підприємства ват «Концерн Укрпром» за 200n р.
- •Звіт про рух грошових коштів ват «Концерн Приват» за 200n р.
- •Показники руху грошових коштів ват «Концерн Приват» за 200n р.
- •Вихідні дані ват «Концерн Інвест»:
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Модуль 2. Методичне забезпечення діагностики фінансового стану підприємств
- •Тема 7. Аналіз і оцінка фінансової сталості підприємств
- •Система оцінки фінансової сталості підприємства
- •7.1. Практичне заняття Питання до обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання до теми
- •Абсолютні показники фінансової сталості підприємства за __________ р.
- •Відносні показники фінансової сталості підприємства за __________ р.
- •Порівняння дебіторської та кредиторської заборгованості підприємства за ________ р.
- •Інформація про господарську діяльність підприємства за __________ р.
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Інформація про господарську діяльність підприємства за __________ р.
- •Термінологічний словник
- •Тема 8. Аналіз ліквідності і платоспроможності підприємств
- •Система показників ліквідності та платоспроможності підприємства
- •8.1. Практичне заняття Питання до обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Абсолютні показники ліквідності балансу підприємства за звітний період
- •Відносні показники ліквідності та платоспроможності підприємства за __________ р.
- •Показники платоспроможності підприємства за даними звіту про рух грошових коштів підприємства за __________ рр.
- •Показники оцінки структури балансу підприємства за __________ р.
- •Показники ліквідності та платоспроможності тов «Мультикард» за __________ р.
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Склад оборотних активів «Босфор» за __________ р.
- •Інформація про господарську діяльність
- •Термінологічний словник
- •Тема 9. Аналіз кредитоспроможності підприємства
- •9.1. Практичне заняття Питання до обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Тема 10. Аналіз ділової активності підприємств
- •Розрахункові завдання
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Тема 11. Аналіз прибутковості та рентабельності підприємств
- •Розрахункові завдання
- •Фінансові результати діяльності підприємства за __________ рр.
- •Динаміка показників рентабельності фінансово-господарської діяльності підприємства за __________ рр.
- •Розрахунок впливу факторів на чистий прибуток підприємства за __________ рр.
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Тема 12. Аналіз інвестиційної активності підприємств
- •Розрахункові завдання
- •Варіанти інвестиційних проектів
- •Вихідна інформація
- •Вихідні дані до розрахунку
- •Вихідні дані за варіантами
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Тема 13. Комплексне оцінювання фінансового стану підприємств
- •13.1. Практичне заняття Питання для обговорення
- •Питання для самопідготовки
- •Тести самоконтролю
- •Розрахункові завдання до теми
- •Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
- •Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
- •Термінологічний словник
- •Порядок і критерії оцінювання знань студентів Поточне оцінювання знань студентів
- •Оцінка окремих видів навчальної роботи в балах
- •Кількість балів, які студент може отримати за час вивчення курсу
- •Модульний контроль Кількість і зміст навчальних модулів
- •Процедура проведення модульного контролю
- •Приклад побудови завдань для поточного модульного контролю Завдання модульної контрольної роботи № 2
- •1. Теоретичні питання
- •2. Тестове завдання
- •3. Задача
- •Підсумкове оцінювання знань студентів
- •Перелік питань для підготовки до іспиту
- •Приклад екзаменаційного білета Екзаменаційний білет № 1 з дисципліни «Фінансовий аналіз»
- •1. Теоретична частина:
- •2. Практична частина:
- •Вихідні дані по підприємству
- •Критерії оцінки теоретичної частини білета
- •Критерії оцінки тестових завдань
- •Критерії оцінки розв’язку задачі
- •Умови переведення даних 100-бальної шкали оцінювання в 4-бальну та шкалу ects
- •Додатки Додаток а
- •Звіт про фінансові результати
- •1. Фінансові результати
- •Іі. Елементи операційних витрат
- •Ііі. Розрахунок показників прибутковості акцій
- •Додаток в
- •Звіт про фінансові результати
- •І. Фінансові результати
- •Іі. Елементи операційних витрат
- •Ііі. Розрахунок показників прибутковості акцій
- •Додаток г
- •Звіт про фінансові результати
- •І. Фінансові результати
- •Іі. Елементи операційних витрат
- •Ііі. Розрахунок показників прибутковості акцій
- •Список рекомендованої літератури
- •23. Положення (стандарт) бухгалтерського обліку 2. «Баланс»: Наказ Міністерства фінансів України від 31.03.1999 р. № 87 // Все про бухгалтерський облік. – 2002. – № 84. – с. 19–23.
- •57. Шморгун н.П., Головко і.В. Фінансовий аналіз: Навч. Посіб. – к.: Центр навчальної літератури, 2006. – 528 с.
Тематика індивідуальних аналітичних навчально-дослідних завдань
1. Стан та перспективи інвестиційної діяльності підприємств України.
2. Порівняльний аналіз і вибір інвестиційних альтернатив.
3. Оптимізація розподілу інвестицій по проектах.
4. Особливості формування і оцінки портфеля цінних паперів.
5. Шляхи забезпечення ефективності реального інвестування підприємств.
Тематика індивідуальних розрахункових навчально-дослідних завдань
Задача 1. Акціонерне товариство має статутний капітал, поділений на акції та облігації. Акцій випущено на суму 130 тис. грн, при чому, привілейовані акції складають 10 % від загального їх обсягу, їх прибутковість складає 5 %. За простими акціями очікуються дивіденди на рівні 7 %. Облігацій, з річною прибутковістю 10 %, випущено на суму 28 тис. грн. Ставка оподаткування – 25 %. Необхідно визначити середньозважену вартість капіталу акціонерного товариства.
Задача 2. Проектом, який потребує інвестицій у розмірі 320 тис. грн, передбачається отримання річного прибутку у розмірі 60 тис. грн щорічно протягом 15 років. Необхідно оцінити доцільність такої інвестиції, якщо ставка дисконту складає 10 %.
Задача 3. Інвестор прийняв рішення придбати деревообробний цех вартістю 450 тис. грн. За попередніми розрахунками було визначено, що вільні від боргів грошові надходження протягом наступних 10 років складатимуть в середньому – 97 тис. грн щорічно. Ставка дисконту приймається на рівні 18 %, середній темп інфляції очікується – 7 %. Необхідно розрахувати чистий приведений доход і, на його підставі, зробити висновок про доцільність інвестування, якщо доходи і витрати за проектом збільшуватимуться однаковими темпами.
Термінологічний словник
Інвестиції – довгострокові вкладення з метою утворення нових і модернізації діючих підприємств, освоєння новітніх технологій і нової техніки, приросту виробництва та одержання прибутку.
Капітальні інвестиції – вкладення грошових коштів в основні засоби та нематеріальні активи.
Коефіцієнт котирування – відношення ринкової ціни акції до її облікової ціни.
Конверсійна вартість – вартість облігації, в умовах емісії якої передбачена можливість її конвертації у звичайні акції фірми-емітента.
Курс облігації – відношення ринкової ціни облігації у відсотках до її номінальної вартості.
Курсова (поточна ринкова) ціна акції – ціна, за якою акція котирується (оцінюється) на вторинному ринку цінних паперів.
Номінальна вартість облігацій (акцій) – вартість, яка вказується на бланку облігації (акції).
Норма дивіденду – співвідношення суми дивіденду на одну акцію та її номінальної вартості.
Сума дивіденду – це виплата акціонеру частини прибутку в розрахунку на одну акцію.
Тривалість життєвого циклу інвестицій – це найбільш імовірний період, протягом якого інвестиції, що оцінюються, будуть приносити дохід.
Фінансові інвестиції – вкладення грошових коштів у придбання корпоративних прав, цінних паперів, інших фінансових інструментів.
Література: 1; 2; 3; 6; 7; 14; 15; 16; 17; 18; 19; 20; 21; 22.