АФО
Тема № 2 Анализ бухгалтерского баланса, его основных статей и расчетных показателей
2.1 Анализ и оценка структуры имущества организации
Сумма всех хозяйственных средств, находящихся в распоряжении организации – это обобщенная стоимостная оценка активов, отражающих валюту баланса. Эта учетная оценка обычно не совпадает с суммарной рыночной оценкой активов организации. Она свидетельствует больше о степени его деловой активности, изменениях в составе имущества.
Анализ динамики состава и структуры активов позволяет установить размер абсолютного и относительного прироста или уменьшения всего имущества и его структурных элементов. Поэтому, анализируя причины изменения стоимости имущества, следует учитывать влияние инфляции.
Методика оценки имущественного состояния организации включает в себя:
- горизонтальный анализ активных статей баланса, основанный на изучении динамики показателей и определении их абсолютных и относительных изменений;
- вертикальный анализ активных статей баланса, изучающий структуру имущества и причины ее изменения. В ходе вертикального анализа устанавливается удельный вес отдельных статей по отношению к валюте баланса и по отношению к стоимости внеоборотных и оборотных активов.
Показатели структурной динамики отражают долю участия каждой составляющей имущества в общем изменении активов. Их анализ позволяет сделать вывод о том, в какие активы вложены вновь привлеченные финансовые ресурсы или какие, например, уменьшились за счет оттока денежных средств.
Уменьшение актива свидетельствует о сворачивании деятельности организации. Рост итога актива баланса говорит о наращивании имущественного потенциала, о расширении деятельности. В рассматриваемом варианте (табл.2.1) темп роста имущества в отчетном году составил 128,3 %. Рост стоимости имущества в основном произошел за счет прироста оборотных активов, который составил 36,1% (136,1 – 100 = 36,1). При этом запасы выросли по сравнению с началом отчетного периода в 1,8 раза. Но это не всегда свидетельствует об эффективном использовании оборотных и внеоборотных активов организации.
Таблица 2.1 – Анализ состава и структуры имущества
№ |
Наименование имущества |
Остатки на начало периода |
Остатки на конец периода |
Отклоне- ние (+,-) |
Темп измене- ния, % |
||
Тыс. руб. |
% |
Тыс. руб. |
% |
Тыс. руб. |
% |
||
1 |
Внеоборотные активы - всего |
673 |
29,8 |
739 |
25,5 |
+66 |
109,8 |
1.1 |
В том числе нематериальные активы |
25 |
1,1 |
28 |
1,0 |
+3 |
112,0 |
1.2 |
В том числе основные средства |
616 |
27,3 |
672 |
23,2 |
+56 |
109,1 |
1.3 |
В том числе долгосрочные финансовые вложения |
32 |
1,4 |
39 |
1,3 |
+7 |
121,9 |
1.4 |
В том числе прочие внеоборотные активы |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
2 |
Оборотные активы – всего |
1583 |
70,2 |
2155 |
74,5 |
+572 |
136,1 |
2.1 |
В том числе запасы |
492 |
21,8 |
901 |
31.1 |
+409 |
183,1 |
2.2 |
В том числе дебиторская задолженность |
910 |
40,3 |
1030 |
35,6 |
+120 |
113,2 |
2.3 |
В том числе краткосрочные финансовые вложения |
103 |
4,6 |
122 |
4,2 |
+19 |
118,5 |
2.4 |
В том числе денежные средства |
58 |
2,6 |
64 |
2,2 |
+6 |
110,3 |
2.5 |
В том числе прочие оборотные активы |
20 |
0,9 |
38 |
1,4 |
+18 |
190,0 |
3 |
Всего |
2256 |
100 |
2894 |
100 |
+638 |
128,3 |
Состояние оборотного капитала способно влиять на финансовое положение организации. В результате ускорения оборота средств высвобождаются вещественные элементы оборотного капитала, меньше требуется запасов сырья, материалов, топлива, заделов незавершенного производства. Высвобождаются денежные ресурсы, ранее вложенные в эти запасы и заделы, что укрепляет платежеспособность организации. Оценку скорости оборота оборотного капитала можно сделать с помощью расчетов. Рассмотрим конкретный пример исчислений. Исходные данные приведены в таблице 2.2.
Таблица 2.2 – Показатели оборачиваемости оборотного капитала
№ |
Показатели |
Базисный год |
Отчетный год |
Темп изм, % (гр5/гр4) |
|
План |
Факт |
||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
1 |
Выручка от продаж, т. Р. |
4253.7 |
4543,0 |
4780,0 |
105,2 |
2 |
Средние остатки оборотных средств, т. р. |
1495,0 |
1622,5 |
1869.0 |
115,2 |
3 |
Средние остатки оборотного капитала в запасах |
473.8 |
516,4 |
696,5 |
134,9 |
4 |
Оборачиваемость всего оборотного капитала, число оборотов (стр1:стр2) |
2,8 |
2,8 |
2,6 |
92.9 |
5 |
Оборачиваемость всего оборотного капитала, дни |
130 |
130 |
140 |
107,7 |
6 |
Оборачиваемость оборотного капитала в запасах, число оборотов (стр1:стр3) |
9,0 |
8,8 |
6,9 |
78,4 |
7 |
Оборачиваемость оборотного капитала в запасах, дни |
40,6 |
41,5 |
52,9 |
127,5 |
Из таблицы 2.2 следует, что оборачиваемость всего оборотного капитала замедлилась в отчетном году по сравнению с планом, и это потребовало дополнительного привлечения средств. Определяем сумму оборотных средств, дополнительно привлеченных.
∆Э = Вф / Т (Оф * Т / Вф – Оп * Т / Вп).
Где, Вф и Вп – соответственно: выручка от продаж фактическая и плановая отчетного года;
Оф и Оп – соответственно: средние остатки оборотных средств в запасах фактические и плановые отчетного года;
Т – длительность рассматриваемого периода (в данном случае – год, 365 дней).
∆Э = 4780 / 365 (696,5 * 365 / 4780 – 516,4 * 365 / 4543) = 153,2 т.р.
Расчет показал, что план по скорости оборачиваемости оборотного капитала в запасах организацией не выполнен, замедлилась его оборачиваемость, и дополнительно потребовалось заемных ресурсов в сумме 153,2 тысячи рублей.
Для получения развернутой картины по имуществу организации представляется важным проведение анализа нематериальных активов, т.к. они могут представлять собой права на получение прибыли в будущих периодах времени. Осуществляется анализ состава и структуры нематериальных активов, анализ по видам, срокам их полезного использования и правовой защищенности, а также анализ экономической эффективности.
При необходимости проводится анализ состава, структуры и движения незавершенного строительства, долгосрочных финансовых вложений, запасов и других материальных ценностей. При этом используются традиционные, математические и графические методы анализ.