- •Содержание
- •Глава 1 теоретические основы лизингового процесса
- •Глава 2 практическое применение лизинга
- •Глава 3 обоснование экономической целесообразности использования лизинга
- •Введение
- •Глава 1. Теоретические основы лизингового процесса
- •Основные понятия.
- •Основы лизинговой сделки
- •Участники лизинговой сделки
- •Многосторонняя лизинговая сделка:
- •Поставщик
- •Более простой рисунок лизинговой сделки
- •Лизингодатель
- •Поставщик
- •Характеристика видов лизинга
- •1.2 Характеристика лизинговых платежей.
- •1.3 Лицензирование лизинговой деятельности..
- •1.4 Правовые основы лизинга.
- •1.5 Налогообложение лизинговой деятельности.
- •1. Освобождение от уплаты налога на прибыль на срок 3 года и более для реализации операций финансового лизинга (Указ президента рф от 17.09.94 г. № 1929).
- •1.6 Практические аспекты лизинга в России.
- •1.7 Преимущества и недостатки лизинга.
- •1.7.1 Теоретические сравнения лизинга и аренды.
- •1.7.2 Сравнение лизинга и банковского кредита.
- •Цели Федеральной программы на 2000-2001 гг.
- •Глава 2 практическое применение лизинга.
- •2.1. Общая характеристика предприятия и производства.
- •2.1.1. Правовая форма предприятия
- •2.1.2 Продукция, выпускаемая на оао чмз
- •2.1.3. Конкурентная среда предприятия
- •2.1.4. Краткие сведения о производстве
- •Получение йодидного циркония
- •2.2 Анализ финансового состояния предприятия.
- •2.2.1. Анализ хозяйственной деятельности.
- •2.2.2. Анализ имущественного положения предприятия
- •2.2.3. Оценка ликвидности
- •2.2.4 Оценка финансовой устойчивости
- •2.2.5 Расчет запаса финансовой прочности.
- •2.2.6 Оценка рентабельности
- •2.3 Условия договора
- •2.4 Расчет лизинговых платежей
- •2.4.1. Финансовый лизинг с неполной амортизацией.
- •2.4.2. Финансовый лизинг с полной амортизацией
- •1 Год Таблица 2.24
- •Пример 3
- •2.4.3. Финансовый лизинг с правом выкупа по остаточной стоимости
- •Пример 4
- •2.4.4 Финансовый лизинг с уплатой аванса,
- •Глава 3. Обоснования экономической целесообразности использования лизинга
- •3.1 Сравнение вариантов лизинга и кредита банка.
- •3.2 Экономия на налоге на прибыль.
- •3.3. Экономия на налоге на имущество.
- •Общий экономический эффект.
- •3.4.1. Покупка оборудования за счет собственных средств.
- •3.4.2. Покупка оборудования с использованием кредита.
- •3.4.3. Покупка оборудования посредством лизинга.
- •3.5 .Сравнение современной стоимости денежных потоков при лизинге и покупке оборудования, используя технику дисконтирования.
- •3.5.1 Вариант лизинга.
- •Срок договора 4 года
- •3.5.2 Вариант покупки
- •Список использованной литературы
1.5 Налогообложение лизинговой деятельности.
Главным тормозом для российского лизинга является неадекватность системы налогообложения. Лизинг – это форма финансирования, промежуточная между кредитованием и прямыми инвестициями.
Лизингополучатель не имеет права относить платежи на себестоимость, а только амортизационные отчисления. Проценты за кредит и комиссионные лизингодателя облагаются дополнительно НДС, это менее выгодно, чем получение кредита в банке.
Но есть и положительные моменты, например, для начинающих предпринимателей. Они освобождаются от налога на прибыль в течение первых трех лет. Запрет относить платежи на издержки как раз выгоден: они получают возможность завышать в своих бухгалтерских отчетах размеры необлагаемой налогами прибыли. Преимущество в том, что условия и сроки платежей могут варьироваться.
Можно пойти другим путем - сделка может быть разделена на 2 этапа. Сначала договор оформляется по схеме оперативного лизинга, то есть с условием возврата имущества. Оперативный лизинг не относится к долгосрочным капитальным вложениям, а рассматривается как услуга клиенту, то платежи будут относится на себестоимость и, таким образом, снизится налогооблагаемая прибыль. При 2-м этапе оформляют новый договор – о продаже оборудования лизингополучателю по остаточной стоимости. В итоге схема сохраняет особенности финансового лизинга и придает налоговый статус оперативного. При ускоренной амортизации уменьшается налогооблагаемая база налога на прибыль и происходит уменьшение выплат по налогу на имущество.
Экономия Величина Ставка
на налоге = налоговых х налога
на прибыль выплат на прибыль
(30-35 %)
Налог на прибыль по операциям с ценными бумагами равен 15 % у предприятий, 18 % - у банка.
НДС начисляется два раза. Первый – при покупке оборудования, второй – при сдаче его в лизинг. НДС начисляется на таможенные пошлины и акцизы. Медицинская техника освобождена от НДС.
НДС касается только лизингодателя (лизинговой компании), а именно платежей. По лизингу в отличие от кредита НДС начисляется на проценты за кредит для покупки имущества. НДС, уплаченный в составе платежей не возмещается, а относится на себестоимость (17-20 %).
Налог на имущество
2 % - платит юридическое лицо или до 0,1 % гражданин, на чьем балансе находится имущество.
Налог с оборота (с выручки)
Налог на пользователя автомобильных дорог. Налог на содержание жилищного фонда и объектов социально-культурной сферы- 2,5 или 1,5 % от суммы платежа без НДС и включается в себестоимость.
Льготы для участников лизинговых сделок
Три вида налоговых льгот:
1. Налоговый щит арендной платы, получаемый лизингополучателем. В системе налогообложения лизинговые платежи - это операционные (текущие) расходы.
Для лизингополучателя – 25-30 %.
Величина Сумма Ставка налога
налогового = лизинговых х с прибыли
щита платежей лизингополучателя
2 Процентный налоговый щит лизингодателя, берущего кредит на приобретение имущества, % относятся на себестоимость.
Процентный Сумма % Ставка налогов
налоговый = по кредиту х с прибыли
щит лизингодателя
3.Амортизационный налоговый щит лизингодателя как собственника. Амортизационные льготы являются следствием амортизации, включаются в себестоимость.
Амортизационный Сумма Ставка налога
налоговый щит = амортизационных х с прибыли
отчислений лизингодателя
Льготы для банка