2.2.3. Оценка ликвидности
По степени ликвидности активы:
А1 – наиболее ликвидные активы (денежные средства стр.260 ф.№2 + краткосрочные финансовые вложения стр.250 ф.№2);
А2 – быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность до 12 месяцев стр.240 ф.№2);
А3 – медленно реализуемые активы (дебиторская задолженность более 12 месяцев (итог 2-го раздела баланса - строки 240, 250, 260, 217, 244 ф.№2));
А4 – труднореализуемые активы (внеоборотные активы (итог 1-го раздела баланса)).
По срокам погашения пассивы:
П1 – наиболее
срочные обязательства (0.8
кредиторская задолженность стр.620 ф.№2);
П2 – краткосрочные пассивы (0.2 кредиторская задолженность стр.620 ф.№2 + краткосрочные кредиты и займы стр.610 + стр.670 ф.№2);
П3 – долгосрочные пассивы (5 раздел баланса);
П4 – постоянные пассивы (4 раздел баланса + стр.630, 640, 650, 660 ф.№2 – стр.244, 390, 217 ф.№2).
Таблица 2.4
Аналитический сравнительный баланс
Показатели
|
Абсолютные значения тыс. руб. |
Удельные веса, % |
Изменения |
|||||
На начало 1998 г. |
На конец 2000 г. |
На начало 1998 г. |
На конец 2000 г. |
В абсолютных величинах, тыс. руб. |
В удельных весах, % |
В % к величинам на начало 1998 г. |
В % к изменению итога баланса |
|
АКТИВ
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1. Внеоборотные активы |
209232,6 |
88457,8 |
87,30 |
52,63 |
- 120774,8 |
- 34,67 |
- 57,72 |
+ 168,73 |
2. Запасы и затраты |
14512,6 |
21533,2 |
6,06 |
12,81 |
+ 7020,6 |
+ 6,75 |
+ 48,38 |
- 9,81 |
3. Денежные средства и расчеты В том числе: 3.1. денежные средства и краткосрочные финансовые вложения 3.2. дебиторская задолженность и прочие расчеты |
15917,5
268,5
15649,0 |
58093,1
1523,6
56569,5 |
6,64
0,11
6,53 |
34,56
0,91
33,65 |
+ 42175,6
+ 1255,1
+ 40920,5 |
+ 27,92
+ 0,8
+ 27,12 |
+ 264,96
+ 467,45
+ 261,49
|
|
ИТОГО БАЛАНС
|
239662,7 |
168084,1 |
100,0 |
100,0 |
- 71578,6 |
0 |
- 29,87 |
100,0 |
ПАССИВ
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1. Источники собственных средств |
222280,4 |
113676,9 |
92,75 |
67,63 |
- 108603,5 |
- 25,12 |
- 48,86 |
+ 151,73 |
2. Кредиты и займы, в том числе 2.1.Краткосрочные 2.2.Долгосрочные |
17382,3 17382,3 ____ |
54397,6 54397,6 ____ |
7,25 7,25 ____ |
32,36 32,36 ____ |
+ 37015,3 + 37015,3 ____ |
+ 25,11 + 25,11 ____ |
+ 212,95 + 212,95 ____ |
- 51,71 - 51,71 ____ |
3. Расчеты и прочие пассивы
|
____
|
9,6 |
____ |
0,01 |
+ 9,6 |
+ 0,01 |
____ |
+ 0,02 |
ИТОГО БАЛАНС
|
239662,7 |
168084,1 |
100,0 |
100,0 |
- 71578,6 |
0 |
- 29,87 |
100 |
Таблица 2.5
Анализ ликвидности баланса тыс. руб.
Актив |
На начало 1998г. |
На конец 2000 г. |
Пассив |
На начало 1998 г. |
На конец 2000 г. |
Платежный излишек |
В % к величине итога группы пассивов |
||
На начало 1998 г. (2-5) |
На конец 2000 г. (3-6) |
На начало 1998 г. (7:5 100) |
На конец 2000 г. (8:6 100) |
||||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
10 |
А1 |
268,5 |
1523,6 |
П1 |
13791,5 |
43518,1 |
-13523,0 |
-41994,5 |
-98,05 |
-96,50 |
А2 |
15609,3 |
56569,5 |
П2 |
3590,9 |
10889,1 |
+12018,4 |
+45680,4 |
+334,69 |
+419,51 |
А3 |
1 14552,3 |
21479,8 |
П3 |
0 |
0 |
+14552,3 |
+21479,8 |
0 |
0 |
А4 |
209232,6 |
88457,8 |
П4 |
222280,4 |
113623,5 |
-13047,8 |
-25165,7 |
-5,87 |
-22,15 |
Итого |
239662,7 |
168030,7 |
|
239662,8 |
168030,7 |
____ |
____ |
____ |
____ |
На начало: На конец: Ликвидный баланс:
А1 < П1 А1 < П1 А1 > П1
А2 > П2 А2 > П2 А2 > П2
А3 > П3 А3 > П3 А3 > П3
А4 < П4 А4 < П4 А4 < П4
Баланс предприятия недостаточно ликвиден из-за соотношения активов и пассивов первой группы.
Выводы.
За отчетный период наблюдается возросший недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных обязательств, к концу 2000 г. составил 41994,5 тыс. руб. или 96,5% суммы необходимых платежей.
Медленно реализуемые активы превышали долгосрочные пассивы в конце 2000 г. на 21479,8 тыс. руб., однако данный платежный излишек не может быть направлен на покрытие краткосрочных обязательств. Постоянные пассивы превышали труднореализуемые активы в конце 2000 г. на 25165,7 тыс. руб.
Способность предприятия платить по своим краткосрочным обязательствам, называется ликвидностью.
Таблица 2.6
Вспомогательная таблица для расчета показателей ликвидности предприятия
Показатели |
Расчеты |
|||
1998 г. |
1999 г. |
2000 г. |
||
за год |
за 9 месяцев |
за 9 месяцев |
||
1. Коэффициент абсолютной ликвидности |
|
|
|
|
2. Коэффициент ликвидности критической оценки |
|
|
|
|
3. Коэффициент текущей ликвидности |
|
|
|
|
Таблица 2.7
Показатели оценки ликвидности на предприятии
Показатели |
|
||||
Нормативное значение [12] |
1998 г. |
1999 г. |
2000 г. |
||
за год |
за 9 месяцев |
за 9 месяцев |
|||
Коэффициент абсолютной ликвидности |
> 0.2 |
0,008 |
0,003 |
0,003 |
0,02 |
Коэффициент ликвидности критической оценки |
> 0.5-1 |
1,646 |
1,655 |
1,437 |
1,565 |
Коэффициент текущей ликвидности |
> 2 |
0,888 |
0,858 |
0,745 |
0,975 |