Глава 21. Инфляция и антиинфляционное регулирование
21.1. Сущность инфляции. Уровень и темп инфляции
Инфляция – термин латинского происхождения, означает «вздутие», «разбухание» или «раздувание». Впервые он был употреблен в Северной Америке в период гражданской войны 1861-1865 гг. для обозначения процесса разбухания бумажно-денежного обращения. Родоначальником теории инфляции можно считать шотландского экономиста Дж. Ло, предпринявшего в начале XVIII в. попытку ввести в обращение бумажные деньги. Став в начале 1720 г. министром финансов Франции, он издал распоряжение об отмене бумажных денег на золотые и серебряные монеты. Однако вследствие чрезмерного выпуска бумажных денег выполнение такого требования на практике оказалось невозможным. Все это привело к катастрофической инфляции.
Суть инфляции в классическом понимании состоит в том, что инфляция – это переполнение каналов денежного обращения денежными знаками сверх реальных потребностей и их обесценивание. Деньги при этом теряют покупательную способность.
Однако такое определение инфляции считается неполным, так как классическое определение инфляции связано с теорией денег, а в современных условиях – с теорией цен. Более корректным и правильным будет следующее определение. Инфляция – это дисбаланс между совокупным спросом и совокупным предложением и представляет собой устойчивое повышение общего уровня цен, сопровождающееся обесцениванием денежных знаков. Это непрерывный общий рост цен на всех рынках, при котором падает покупательная способность денег, т.е. они обесцениваются. Обратный процесс, когда денег становится слишком мало и цены падают, носит название дефляции. Замедление роста цен называется дезинфляцией. Следовательно, не всякое изменение цен на отдельные товары является инфляцией. Если повышение цены вызвано улучшением качества продукции (сорта хлеба), что ведет к увеличению реализационной цены, то такое повышение цены не является инфляцией. Это естественный процесс и не вызывает обесценивания денег.
Отсюда можно сделать вывод, что инфляция – это снижение покупательной силы денег, а также повышение цен на товары. Многие экономисты считают, что допустимым порогом инфляции является рост цен, не превышающий 50% в месяц.
Инфляция является одним и наиболее тяжелых социально-экономических явлений в обществе. В 70-х гг. президент США Форд объявил инфляцию «врагом общества номер один», а в 80-х гг. президент Рейган назвал ее «самым суровым налогом». Когда инфляция сопровождается спадом производства возникает стагфляция.
Инфляция для отдельных фирм является губительным явлением. Она воздействует на финансовое положение фирм – обесценивает платежеспособность фирм, падает курс рубля, акций, вызывает неплатежи и делает невыгодными инвестиции.
Широкое изучение в западных странах этого явления началось после первой мировой войны в 1914-1918 гг., а в нашей стране инфляцию «заметили» в середине 20-х гг., а начали изучать в середине 80-х гг., а с начала 1992 г. высокая инфляция стала серьезной проблемой для экономики России.
Инфляция проявляется в следующем:
в быстром, стихийном росте цен на продукты массового потребления;
снижении реальной заработной платы путем замораживания заработной платы, следовательно, падении уровня жизни населения;
обесценивании денежных сбережений населения, т.е. падении их покупательной способности;
уменьшении стоимости вкладов, счетов в банках, а также страховых полисов и других ценных бумаг.
При инфляции в выигрыше могут оказаться лишь заемщики денег и те, кто вложил свои деньги в реальные ценности: в недвижимость (дом, транспорт и т.д.), антиквариат, произведения искусства, драгоценности и т.д.
Инфляция обусловлена внутренними и внешними причинами.
К внутренним причинам относятся:
отставание производства от роста платежеспособного спроса;
монополизм;
неправильная денежная политика государства;
бюджетный дефицит;
чрезмерная эмиссия денег;
милитаризация экономики;
нерациональная структура экономики;
ведение войн;
опережающий рост заработной платы по сравнению с ростом производительности труда;
появление крупных (монополистов) фирм, диктующих рынку свои условия и т.д.
К внешним причинам можно отнести мировую торговлю, т.е. внешнеэкономические связи. Инфляция приходит из-за границы с высокими импортными ценами на товары и ресурсы. Для того чтобы обезопасить себя, необходимо реализовать, т.е. законодательно повысить стоимость собственной валюты. Это означает, что для приобретения импортных товаров требуется меньше валюты. При этом снижается цена на импортные товары, что противодействует импорту инфляции.
Инфляция может возникнуть и при устойчивых ценах, и даже при снижении цен. Это возможно тогда, когда она сочетается с хроническим отставанием производства (предложения) от потребления (спроса). В нашей стране инфляция сочетается с застоем и падением производства. Такое явление называется стагфляцией.
Инфляция измеряется с помощью индекса потребительских цен, который рассчитывается по отношению к базовому периоду.
Существуют понятия «уровень» и «темп инфляции». Уровень инфляции – это уровень цен, определяемый индексом потребительских цен.
Индекс потребительских цен (ИПЦ) – это показатель динамики, характеризующий изменения цен за определенный период времени. Определяется отношением так называемой «потребительской рыночной корзины», состоящей из 25 наименований потребительских товаров (в США она включает 400 видов товаров и услуг) в ценах текущего года к потребительской корзине базового года. Выражается в процентах:
Следовательно, уровень цен за условный период увеличился на 90,5%. Это означает, что уровень инфляции составил 90,5%.
В мировой практике используют: индексы потребительских цен, индексы оптовых цен, индексы цен – дефляторы ВНП, индексы экспортных и импортных цен и др.
Темп инфляции (ТИ) – это темп роста цен и представляет собой отношение разницы индексов цен отчетного и базисного годов к индексу цен базисного года, выраженное в процентах:
Например, в Израиле в 80-х гг. темп инфляции составлял более 100%, в Бразилии в 1987 г. – 400%, в России в 1992 г. – до 2500%, а с 1995 г. темпы инфляции в России начали резко сокращаться и в настоящее время они составляют не более 10-15%.
Начиная с 2000 г. темпы инфляции существенно снизились по сравнению с таковыми в предыдущие годы. Прирост потребительских цен составил 20,1% в 2000 г., 18,6% в 2001 г. и 15,1% в 2002 г. против 36,5% в 1999 г.
Снижения уровня инфляции в 2000-2002 гг. удалось достигнуть благодаря проведению взвешенной бюджетной, кредитно-денежной политики, соответствующей адаптационным возможностям развития экономики (госбюджеты в 2000-2002 гг. были исполнены с профицитом); улучшению состояния финансовой дисциплины; сокращению неплатежей и бартера.