- •Министерство сельского хозяйства рф
- •Рабочая тетрадь для выполнения практических занятий по дисциплине "Корпоративные финансы"
- •Содержание
- •Тема № 1. Экономическое содержание и назначение корпоративных финансов.
- •Оценка вероятности банкротства по модели Альтмана.
- •1. В какой части баланса предприятия представлена совокупность его имущественных прав?
- •Тема № 3. Издержки, доход, прибыль корпорации
- •Основные реализационные показатели деятельности предприятия.
- •Состав и структура расходов по обычным видам деятельности предприятия
- •Формирование финансовых результатов деятельности предприятия.
- •Анализ состава и структуры основных средств предприятия за 20..Г.
- •Анализ финансирования долгосрочных инвестиций предприятия
- •Состав и структура оборотных средств
- •Наличие собственных оборотных средств _____________20..Г. (тыс. Руб.)
- •Тема № 6. Управление собственным капиталом.
- •Тема №7. Управление заемным капиталом
- •Тема №8. Управление денежными потоками
- •Тема 9: Финансовое оздоровление сельскохозяйственных товаропроизводителей.
- •Тема 10: Государственная поддержка сельскохозяйственного производства
Тема №8. Управление денежными потоками
Задание 8. 1: Анализ движения денежных средств.
Цель задания: По годовому отчету предприятия провести анализ денежных потоков и дать оценку произошедшим изменениям.
Таблица 8.1.
Анализ движения денежных средств (тыс. руб.).
|
Показатели |
За 20..г. |
За 20..г. |
Отклонение (+,-) |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
|
Денежные потоки от текущих операций |
|
|
|
|
Поступления – всего |
|
|
|
|
в т.ч.: от продажи продукции, товаров, работ и услуг |
|
|
|
|
арендных платежей… |
|
|
|
|
от перепродажи финансовых вложений |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Платежи, всего |
|
|
|
|
в т.ч.: поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги |
|
|
|
|
в связи с оплатой труда работников |
|
|
|
|
процентов по долговым обязательствам |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Сальдо денежных потоков от текущих операций |
|
|
|
|
Денежные потоки от инвестиционных операций |
|
|
|
|
Поступления – всего |
|
|
|
|
в т.ч.: от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложений) |
|
|
|
|
от продажи акций других организаций (долей участия) |
|
|
|
|
от возврата предоставленных займов… |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Платежи, всего |
|
|
|
|
в т.ч.: в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов |
|
|
|
|
в связи с приобретением акций других организаций (долей участия) |
|
|
|
|
процентов по долговым обязательствам, включаемым в стоимость инвестиционного актива |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Сальдо денежных потоков от инвестиционных операций |
|
|
|
|
Денежные потоки от финансовых операций |
|
|
|
|
Поступления – всего |
|
|
|
|
в т.ч.: получение кредитов и займов |
|
|
|
|
от выпуска акций, увеличения долей участников |
|
|
|
|
прочие поступления
|
|
|
|
|
Платежи, всего |
|
|
|
|
в т.ч.: собственникам (участникам) в связи с выкупом у них акций (долей участия) организации или их выходом из состава участников |
|
|
|
|
на уплату дивидендов и иных платежей по распределению прибыли в пользу собственников (участников) |
|
|
|
|
прочие платежи |
|
|
|
|
Сальдо денежных потоков от финансовых операций |
|
|
|
|
Сальдо денежных потоков за отчетный год |
|
|
|
|
Остаток денежных средств и эквивалентов на начало отчетного периода |
|
|
|
|
Остаток денежных средств и эквивалентов на конец отчетного периода |
|
|
|
ВЫВОД:
Задание 8.2: Анализ дебиторской и кредиторской задолженности.
Цель задания: По годовому отчету предприятия рассчитать состав и структуру расчетов с дебиторами и кредиторами, проанализировать полученные данные и дать им оценку.
Таблица 8. 2
Состав и структура дебиторской и кредиторской задолженности за 20..г.
|
Показатели |
На н.г. |
Н к.г. |
Отклонение(+,-) |
|
Долгосрочная дебиторская задолженность - всего |
|
|
|
|
в т.ч. расчеты с покупателями |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Краткосрочная дебиторская задолженность - всего |
|
|
|
|
в т.ч. расчеты с покупателями |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Итого дебиторской задолженности |
|
|
|
|
Просроченная дебиторская задолженность – всего |
|
|
|
|
Долгосрочная кредиторская задолженность - всего |
|
|
|
|
в т.ч. займы |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Краткосрочная кредиторская задолженность - всего |
|
|
|
|
в т.ч. расчеты с поставщиками |
|
|
|
|
расчеты по налогам и сборам |
|
|
|
|
кредиты |
|
|
|
|
займы |
|
|
|
|
прочие |
|
|
|
|
Итого кредиторской задолженности |
|
|
|
|
Просроченная кредиторская задолженность – всего |
|
|
|
|
Превышение кредиторской над дебиторской задолженностью |
|
|
|
|
Превышение дебиторской над кредиторской задолженностью |
|
|
|
Задание 8.3: Управление задолженностью предприятия.
Цель задания: Рассмотрите ситуацию.
Во время прохождения практики студент присутствовал при обсуждении
вопроса, связанного с дебиторской задолженностью фирмы.
Менеджер утверждал: «Дебиторская задолженность может быть любой, но при этом она не должна превышать кредиторскую задолженность. При анализе следует принимать во внимание только сумму этого превышения».
Бухгалтер настаивал: «При анализе дебиторскую и кредиторскую задолженность следует рассматривать отдельно: дебиторскую как средства, временно отвлеченные из оборота, а кредиторскую – как средства, временно вовлеченные в оборот. Управлять надо той и другой».
Свое мнение высказал и студент - практикант, который поддержал мнение менеджера, но не согласился с бухгалтером: «Если дебиторская задолженность - это средства, отвлеченные из оборота, то зачем ими управлять. Надо управлять средствами, вовлеченными в оборот».
Как Вы считает, кто прав?
- менеджер;- бухгалтер;- студент-практикант.