Аналіз показників участі банківських установ у функціонуванні фінансового ринку

Показник	Рік						Відхилення
	2006	2007	2008	2009	2010	2011
Обсяг зареєстрованих емісій цінних паперів, млн. грн.	22670	17090	23621,9	39033,8	88074,8	104444,9
Акції, млн. грн.	21921,4	12796	18021,7	28336,2	24815	43540
У тому числі акції, емітовані банками, млн. грн.	934	1218,4	1339,02	2802,45	8100	11000
Питома вага акцій, емітованих банками від загальної кількості, %	4,26	7,3	7,43	9,89	32,64	25,26
Облігації підприємств, млн. грн.	694,32	4275	4241,86	4106,59	12748	22070
У тому числі облігації емітовані банками, млн. грн.	73,44	87,38	329,16	217,93	2564,73	4994
Питома вага облігацій емітованих банками, від загальної кількості,%	10,58	2,04	7,76	5,31	20,12	22,63
Загальний обсяг цінних паперів, емітованих банками, акцій та облігацій, млн. грн.	1007,44	1305,7	1668,18	3020,38	10664,7	15994
Питома вага банків-емітентів на фінансовому ринку, %	4,44	7,64	7,06	7,74	12,11	15,31

Висновки :

Завдання 6

Здійсніть аналіз змін зростання торгів цінними паперами в Україні, розрахуйте відхилення та зробіть висновки.

Діагностика показників структурних змін торгів цінними паперами в Україні,%

Види цінних паперів	Структурні зміни					Відхилення
	рік
	2007	2008	2009	2010	2011
Акції	49,6	45,3	52,2	56,7	46,3
Векселі	40,1	40,1	31,	10,8	9,2
Депозитні сертифікати НБУ	-5	0	2,5	7,7	-7,6
Державні облігації	-0,8	-3,8	8,7	15,5	13,7
Облігації підприємств	25	7,3	10,4	15,7	30,1
Ощадні сертифікати	13,4	10,9	-8,4	-12,9	0,7
Інвестиційні сертифікати	-1,2	0,2	1,1	5,5	8,6
Деривативи	0,2	0,1	1,8	-0,5	-1,8
Облігації місцевих позик	0	0,2	0,7	1,7	0,6
Казначейські зобов’язання	1,1	-0,3	-0,2	0	0
Сертифікати ФОН	0	0	0	0	0,1
Заставні цінні папери	0	0	0	0	0,1

Висновки :

Завдання 7

Вихідні дані:

За три місяці до терміну погашення інвестором було придбано 18 купонних облігацій з купоном 12% за ринковою вартістю 1225 гр.од. Через 4 місяці облігації були погашені за номінальною вартістю 1120 гр.од.

Визначити дохідність операції та прибуток, який отримає інвестор.

Розрахунок :

Висновки :

Завдання 8

Вихідні дані:

Компанія через 7 місяців має намір продати на ринку 810 т цукру. Бажаючи уникнути цінового ризику, пов’язаного зі зміною ціни на цукор через 7 місяців, вона проводить хеджування ф’ючерсами. Початкова ціна цукру на ринку 360 тис. дол./т, а ф’ючерсна 310 дол/т. Обсяг базового активу, тобто цукру у ф’ючерсному контракті стандартний і дорівнює 58 т.

Визначити:

Якою має бути ф’ючерсна ціна на цукор на дату поставки у разі ідеального хеджування, якщо ціна споту поставки дорівнює 304 дол/т.

Розрахунок :

Висновки :

Завдання 9

Вихідні дані:

Ставка фінансування дорівнює ставці інвестування і становить 20 % річних. Ціна спот на початок періоду 112 гр.од., форвардна ціна 101 гр.од., дата поставки – через 8 місяців.

Завдання:

Описати арбітражну стратегію і розрахувати арбітражний прибуток.

Розрахунок :

Висновки :

Завдання 10

Вихідні дані:

Позичальник має намір через 2 місяці (форвардний період) отримати в банку на 3 місяці позику в розмірі 4,5 млн. грн. Процентна ставка по залученню коштів на 5 місяців 22% річних, ставка по інвестуванню на 2 місяці – 18 % річних. Бажаючи зафіксувати ставку кредитування, клієнт укладає із банком угоду на купівлю ФПС (форвардна процентна ставка).

Визначити ставку ФПС.

Розрахунок :

Висновки :

Завдання 11

Вихідні дані:

Ставка фінансування дорівнює ставці інвестування і становить 11 % річних. Ціна спот на початок періоду 99 гр.од., форвардна ціна 102 гр.од., дата поставки становить 6 місяців.

Розрахунок :

Висновки :

Завдання 12

Вихідні дані:

Обчислити ринкову капіталізацію та ринкову вартість акції після останньої емісії, якщо до останньої емісії загальна кількість акцій дорівнює 20 тис.штук, ринкова вартість акції – 13 гр.од. у результаті останньої емісії було розміщено 5 тис. штук акцій серед акціонерів за ціною 11 гр.од.

Розрахунок :

Висновки :

Додаток 10