3.2 Апробация методов повышения эффективности использования финансовых ресурсов газораспределительных организаций

Для расчета эффективности внедрения нового оборудования ПАО «Лукойл» необходимо рассчитать экономию, вызванную ускорением проведения операций и учесть большую энергоемкость приобретаемой трансформаторной подстанции.

Потребление трансформаторного масла подстанции ТВ 25-100 без ВНР составляет 8,4 л/машино-час, потребление трансформаторного масла подстанции ТК 63-400 с ВНР – 12,6 л/машино-час.

Для проведения вспомогательных работ 10,93 тыс. тонн подстанции типа ТК 63-400 с ВНР необходимо затратить 809,5 (2005*10,93/27,07) машино – часов, вместо 2025 машино – часов, которые потребовались бы подстанции типа ТВ 25-100 без ВНР.

Тариф заработной платы рабочего подстанции на предприятии составляет 54 рубля/час.

В расчетах необходимо учитывать следующие данные:

Северный коэффициент – 15%;

Резерв на отпуска – 10%;

Страховые взносы во внебюджетные фонды– 34%;

Налог на добавленную стоимость – 18%.

Сокращение прямых затрат по заработной плате составит с замены 1 подстанции составят:

(2025-809,5)*54*1,15*1,1*1,26*1,034*1,18 = 127 647,5 руб.

Стоимость трансформаторного масла на 1.05.2009 г. составляет 17,2 руб. с НДС.

Изменение потребления масла составит:

(12,6*809,5-8,4*2025)*17,2 = - 113 137,2 руб.

Таким образом мы видим, что увеличения затрат по маслу не произошло, а наоборот, за счет увеличения выработки, сумма затрат на трансформаторное масло снижается. Замена траснсформаторной подстанции будет осуществлять за счет собственных финансовых ресурсов. При этом окупаемость вложений составит 1,2 года.

Годовой экономический эффект от внедрения нового оборудования в количестве 3 единиц составит:

127,0 113,0 = 250,0 * 3 = 750,0 тыс. руб.

За счет внедрения данного мероприятия себестоимость продукции ПАО «Лукойл» сократится на 339,4116 тыс. руб.

Определим общий экономический эффект от реализации данного мероприятия (табл. 3.4).

Таблица 3.4 – Экономический эффект от замены трансформаторной подстанции

Показатели	До внедрения мероприятий	После внедрения мероприятий	Изменение
Выручка от реализации продукции, работ и услуг, тыс. руб.	18885600	18885600	0,0
Себестоимость продукции, работ и услуг, тыс. руб.	14357117,78	14356778,37	-339,41
Прибыль от реализации, тыс. руб.	4528482,22	4528821,63	+339,41
Рентабельность основной деятельности, %	31,54	31,95	+0,41

Таким образом, замена трансформаторной подстанции увеличит рентабельность основной деятельности на 0,41 процентных пунктов.

Для оценки эффективности проекта ООО «Газпром трансгаз Сургут» рекомендуется рассчитывать следующие показатели эффективности: коэффициент эффективности инвестиций, бездисконтный срок окупаемости инвестиций, чистый дисконтированный доход (ЧДД), индекс доходности (ИД), внутреннюю норму доходности (ВНД) и срок окупаемости с дисконтированием.

Расчет показателей эффективности проекта приведен в таблице 3.5.

Таблица 3.5 – Расчетные данные для определения показателей эффективности проекта по установке системы управления наружным освещением

Показатели	Годы
	2017	2018	2019	2020	2021	2022
Поток реальных денег от инвестиционной деятельности, млн. руб., Ф1	-11,6	-	-	-	-	-
Поток реальных денег от операционной деятельности, млн. руб., Ф2	-	62,4	93,2	130,9	169,2	216,6
Поток реальных денег, млн. руб., Ф1 + Ф2 - с учетом инфляции	-11,6	62,4	93,2	130,9	169,2	216,6
	-11,6	58,9	82,9	109,9	134,0	161,9
Дисконтированный поток реальных денег, млн. руб.	-11,6	48,9	58,0	63,7	65,7	66,4
Срок окупаемость, лет						3,0

Предлагаемое мероприятие положительно отразится на показателях эффективности деятельности компании. Расчет влияния инвестиционного проекта на эффективность производственно-хозяйственной деятельности ООО «Газпром трансгаз Сургут» приведен в таблице 3.6.

Таблица 3.6 – Расчет влияния осуществления проекта по установке системы управления наружным освещением на эффективность производственно-хозяйственной деятельности компании

Показатели	До внедрения	После внедрения	Изменение
Выручка от реализации, млн. руб.	88827,0	89182,6	+355,6
Себестоимость продукции, млн. руб.	81467,0	81325,7	-141,3
Прибыль от реализации, млн. руб.	7360,0	7856,9	+496,9
Рентабельность основной деятельности, %	9,03	9,7	+0,67

Из таблицы 3.6 можно сделать вывод, что реализация проекта по установке системы управления наружным освещением обеспечит компании рост прибыли и рентабельности за маленькие сроки, а значит, повысит эффективность производственно-хозяйственной деятельности компании в целом.

Произведем расчет NPV по установке таймеров управления наружным освещением ОАО «Сургутнефтегаз» на период – 5 лет, ставка дисконтирования денежных средств 14% в год (табл. 3.7).

Таблица 3.7 – Расчет эффективности установки таймеров управления наружным освещением

Показатели	Приход, расход по годам, тыс. руб.
	0	2017	2018	2019	2020
Отток денежных средств: стоимость оборудования, проекта, монтажа, наладки	-123 422	-	-	-	-
Приток денежных средств	-	89 149	89 149	89 149	89 149
Коэффициент дисконтирования (ставка 20%)	0	0,833	0,694	0,579	0,482
Дисконтированный поток денежных средств	-	74 261,1	61 869,4	51 617,3	42 969,9
Чистая текущая прибыль	-123 422	-49160,9	12 708,5	64 325,8	107 295,7

Расчет чистой текущей стоимости проекта:

NPV =230 717,7 – 123 422 = 107 295,7 тыс. руб.

Рентабельность инвестиций (РI):

РI = (74 261,1 + 61 869,4 + 51 617,3 + 42 969,9): 107 295,7 = 2,15

Таким образом, на каждый вложенный рубль ОАО «Сургутнефтегаз» получит 2,15руб. прибыли, что говорит о высокой отдаче на вложенный капитал.

Можно определить дисконтированный срок окупаемости проекта.

В первый год деятельности, дисконтированный доход от операционной деятельности составит 74 261,1тыс. руб., что пока не позволит покрыть сумму инвестиций в размере 123 422тыс. руб.

Во второй год накопленный дисконтированный доход от операционной деятельности составит 61 869,4тыс.руб., что покроет сумму вложений, а затем ежегодно арматурный цех будет получать дополнительную прибыль.

Отсюда следует, что срок окупаемости установки составит более одного года, но менее двух лет:

То = 1+(49 160,9 : 61 869,4) = 1,8 года

Исходя из расчетных данных этого проекта, его можно назвать эффективным и удовлетворяющим условию финансовой реализуемости, поскольку выполняются основные условия:

NPV  0; РI  1; То  2 лет

Показатели коммерческой эффективности удовлетворяют условиям финансовой реализуемости проекта. На основании этого можно утверждать, что проект является эффективным.

Таким образом, если купить таймеры управления наружным освещением и внедрить его в течение 2017 года, то уже в 2018 году ОАО «Сургутнефтегаз» может удовлетворять потребности потребителя, по установке данных систем, а в 2012 году появиться прибыль 12 708,5тыс.руб. и затем ежегодно будет обеспечиваться доход. Результаты от внедрения мероприятия рассмотрим в таблице 3.8.

Таблица 3.8 – Результаты от внедрения мероприятия по установке таймеров управления наружным освещением

Показатели	До внедрения мероприятия	После внедрения мероприятия	+; -
Выручка от реализации, тыс. руб.	9471827,0	9472976,0	+1149,0
Себестоимость услуг, тыс. руб.	8021867,0	8021867,0	–
Прибыль от реализации, тыс. руб.	1449960,0	1451109,0	+1149,0
Рентабельность основной деятельности, %	18,08	19,45	+ 1,37

Из результатов таблицы 3.8 можно сделать вывод о том, что после установки таймеров управления наружным освещением будет достигнут экономический эффект в виде прибыли 1149,0 тыс. руб. По результатам предложенных мероприятий составим сводную таблицу годового экономического эффекта (табл. 3.9.).

Таким образом, по результатам главы можно сказать, что все предложенные мероприятия для газораспределительных организаций положительно повлияют на финансовую деятельность.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Финансовые ресурсы - это денежные доходы, накопления и поступления, которые образовались в процессе распределения вновь созданной стоимости за год, расположившиеся в собственности организации и предназначенные для достижения максимальной экономической прибыли посредством обеспечения производственных затрат, а также достижения роста рыночной стоимости организации. В условиях рыночных отношений, когда все большее влияние оказывают такие факторы, как жесткая конкурентная борьба, компьютеризация обработки информации, непрерывные нововведения в налоговом законодательстве, изменяющиеся процентные ставки и курсы валют, управленческому персоналу необходимо обеспечить выживаемость предприятия.

Итоги в любой области бизнеса зависят от эффективности и наличия использования финансовых ресурсов, которые приравниваются к кровеносной системе, гарантирующий жизнедеятельность организации. Поэтому забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого субъекта хозяйствования.

Хорошее финансовое положение организации зависит от наличия в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективного использования, а также предопределяют платежеспособность, экономическую стабильность и ликвидность. В данной взаимосвязи важной задачей организаций считается исследование запасов увеличения собственных финансовых ресурсов и наиболее эффективное их применение в целях роста эффективности работы организации в целом

В связи с тем, что в настоящее время предприятия самостоятельны и несут полную ответственность за результаты своей производственно-хозяйственной деятельности, им необходимо уметь реально оценивать эффективность использования основных видов ресурсов, финансовое состояние, понимать пути его улучшения с тем, чтобы принимать грамотные хозяйственные решения.

Руководству предприятия следует уделять особое внимание вопросам экономической эффективности деятельности предприятий. Необходимо разрабатывать различные мероприятия, направленные на: сокращение расходов предприятия путем введения режима экономии, сокращения непроизводственных расходов, изучения спроса покупателей на впускаемую продукцию; рост выручки от реализации продукции, путем активной рекламы продукции, применения эффективных методов продажи продукции, применения системы скидок к постоянным покупателям; регулирования системы ценообразования на выпускаемую продукцию.

Эффективность хозяйственной деятельности измеряется одним из двух способов, отражающих результативность работы предприятия относительно либо величины авансированных ресурсов, либо величины их потребления (затрат) в процессе производства.

Соотношение между динамикой продукции и динамикой ресурсов (затрат) определяет характер экономического роста. Экономический рост производства может быть достигнут как экстенсивным, так и интенсивным способом. Превышение темпов роста продукции над темпами роста ресурсов или затрат свидетельствует о наличии интенсивности в экономическом росте.

Эффективность функционирования ОАО «Сургутнефтегаз» за 2009 году снижается, несмотря на рост прибыли. При этом компания является прибыльным и рентабельным. Однако, имеется ряд недостатков, предотвращающих возможность активного развития на рынке. Наиболее важным из них являются: значительная степень изношенности материально – технической базы, что сказывается на производственном потенциале предприятия; недостаток денежных средств, что снижает степень платежеспособности компании; ограниченность работников компании в принятии управленческих решений.

Основные фонды в компании использовались эффективно, которые сопровождаются их ежегодным приростом и обновлением. Материальные затраты менее высокими темпами, чем объемы производства, соответственно получили рост материалоотдачи. Трудовые ресурсы используются эффективно: среднесписочная численность имеет тенденцию роста, среднегодовая выработка рабочих ежегодно увеличивается. Компания укомплектована высококвалифицированными кадрами, имеющими опыт работы в сфере энергетики.

Для анализа финансовой отчетности применяются множество показателей, которые выбирают в зависимости от целей анализа. Анализ абсолютных показателей, процентных (сравнение), горизонтальных процентных изменений, вертикальных процентных изменений, анализ тенденций, а также анализ с использованием финансовых коэффициентов. Данные показатели являются важнейшими инструментами для работы и составления финансовой отчетности. В них выражены все показатели за отчетный период предприятия, описаны статьи выявления важнейших отклонений, пути их решения. Также описаны наиболее прибыльные и рентабельные статьи, а также пути их совершения в будущем.

Финансовый анализ – раздел экономического анализа, в котором изучаются и анализируются основные финансовые показатели организации, а также коэффициенты и мультипликаторы, которые дают понимание как о фундаментальном положении той или иной компании, так и о конъюнктуре финансовых показателей в различных временных промежутках.

Финансовый результат компании характеризуется целым рядом критериев – изменениями величины собственных средств, доходами и убытками, кредиторскими и дебиторскими долгами. В бухгалтерском учете вся информация должна отражаться на счетах предприятия, что позволяет более точно составлять отчеты и контролировать финансовую деятельность.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Вахрин П.И., Нешитой А. С. Инвестиции: Учебник М.: Издательско-торговая корпорация Дашков и К, 2013 г.

2. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: учебник / М.Н.Крейнина. – Москва: Изд-во Дело и Сервис, 2014 г.

3. Ковалев, В. В. Финансовый анализ: методы и процедуры: учебник /В. В. Ковалев. – Москва: Финансы и статистика, 2014 г.

4. Бланк, И. А. Управление финансовыми ресурсами / И. А. Бланк. – М.: Омега-Л, 2011 г.

5. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом?- М.: Финансы и статистика, 2011 г.

6. Финансовый менеджмент: учебник: учебное пособие по направлению «Менеджмент»/[В.В. Ильин и др.]; под ред. В.В. Ильина. – М.: Издательство «Омега-Л», 2011 г.

7. Коптева Е.П. Современные представления о сущности финансовых ресурсов предприятия// Управление экономическими системами (электронный журнал). - №10. – 2012 г.

8. Шеремет, А. Д. Финансы предприятий : учебник / А. Д. Шеремет, Р. С. Сайфулин. – Москва : ИНФРА-М, 2013 г.

9. 9. Горфингель, В. Я. Экономика предприятия : учебник / В. Я. Горфингель, В. А. Швандар. – Москва : ЮНИТИ, 2014 г.

10. Белолипецкий, В.Г. Финансы фирмы: Курс лекций/ Под ред. И.П. Мерзлякова М.: ИНФРА-М, 2012 г.

11. Моляков, Д. С. Теория финансов предприятий: учебник / Д. С. Моляков, Е. И. Шохин. – Москва : ИНФРА-М, 2015 г.

12. Бланк, И.А. Основы финансового менеджмента. /И.А. Бланк.- М.: Омега-Л, 2011 г.

13. Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия: учеб. пособие. М.: Финпресс, ― 2013г.

14. Ефимова О.В. Анализ финансовой отчетности / О.В. Ефимова, М.В. Мельник. – М.:Омега-Л,2011 г.

15. Гаврилова А.Н. Финансы организаций (предприятий)./А.Н. Гаврилова.- М.: КноРус, 2011 г.

16. Сай В.М. Формирование эффективной системы финансирования деятельности предприятия. Научная монография. - М.: ВИНИТИ РАН, 2012г.

17. Ю.А. Журавлев, Прошкин А. В.. Опорный конспект лекций для студентов экономических специальностей по дисциплине «Финансовый менеджмент производственных комплексов» Красноярск, 2014 г.

18. Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент: Учеб. для вузов. - М.: ИНФРА-М, 2012 г.

19. Гиляровская Л Т. Экономический анализ. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013 г.

20. Нешитой, А. С. Инвестиции : учебник для ВУЗов / А. С. Нешитой . - 6-е изд., перераб. и испр . - М. : Дашков и К' , 2007 г.

21. Литвин М. И. Финансовый менеджмент. Журнал 6.2003 г. Издательство «Финпресс», 2012 г.

22. Журнал «Финансовый менеджмент» №1, 2011 г.

23. Ильин А.И. Планирование на предприятии: учебное пособие – 6-е изд., перераб. и доп. – Мн.: Новое знание, 2014 г.

24. Финансовый менеджмент: / Под ред. проф. Е.И. Шохина. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2013 г.

25. Родионова, В.М. Финансы. Учебное пособие / В.М. Родионова.- М.: Финансы и статистика, 2012 г.

26. Сысоева Е.Ф. Структура капитала и финансовая устойчивость организации: практический аспект / Е.Ф. Сысоева // Финансы и кредит. 2013г. № 22 (262)

27. Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учеб. / Л.Н. Павлова. М.:ЮНИТИ, 2012 г.

28. Шеремет, А.Д. Финансы предприятий./ А.Д. Шеремет.- М.:ИНФРА-М, 2013 г.

Федеральный закон от 06.12.2011 № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете» // «Собрание законодательства РФ». 12.12.2011г. № 50