1.2 Общая оценка размещения капитала и источников его формирования

Общая оценка капитала экономического субъекта проводится по данным сравнительного аналитического баланса, составленного по данным бухгалтерского баланса.

При анализе необходимо

- изучить динамику изменения и темп роста абсолютных величин имущества и источников его формирования в целом и по отдельным элементам;

- определить структуру актива баланса и ее изменение в отчетном году по сравнению с предыдущим;

- установить удельный вес собственного и заемного капитала. Необходимо составлять сравнительный аналитический баланс по активу и по пассиву.

Графа 1– наименование статей актива А и пассива баланса П;

Графа 2– абсолютная величина по данным баланса на начало года Анач.;

Графа 3 – абсолютная величина по данным баланса на конец года Акон.;

Графа 4 – удельный вес отдельных статей баланса на начало года (Анач./ВБнач.)*100 %, где ВБнач. – валюта баланса на начало года;

Графа 5 – удельный вес отдельных статей баланса на конец года (Акон./ВБкон.)*100 %, где ВБкон. – валюта баланса на конец года;

Графа 6 – отклонение в абсолютных величинах на конец года по сравнению с началом, т. е. ∆А= Акон.- Анач., ∆П= Пкон.- Пнач.; гр. 3- гр. 2

Графа 7 – отклонение в структуре, т. е. удельном весе отдельных элементов статей актива и пассива баланса: гр. 5- гр. 4;

Графа 8 – изменение общей суммы отдельной статьи баланса к ее сумме на начало года, т. е. (гр.6:гр.2)*100;

Графа 9 – изменение по статье баланса к общей сумме изменения валюты баланса, т.е. (гр.6: ∑гр.6)*100.

Таблица 1.1- Сравнительный аналитический баланс по активу

Наименование показателя	Абсолютные величины		Удельный вес		Изменения
	на 31.12.11	на 31.12.12	на 31.12.11	на 31.12.12	В абсолютных величинах	В удельных весах	В % к величинам на 31.12.11	В долях к изменению итогового баланса
1	2	3	4	5	6	7	8	9
I.Внеоборотные активы	73043	171813	4,847	13,244	98770	8,397	135,221	(47,119)
1.1 Основные средства	73043	171813	4,847	13,244	98770	8,397	135,221	(47,119)
1.2 Доходные вложения в материальные ценности	-	-	-	-	-	-	-	-
1.3 Отложенные налоговые активы	-	-	-	-	-	-	-	-
Финансовые вложения	0	100000	0	7,708	100000	7,708	-	(47,706)
II. Оборотные активы	1433862	1125474	95,153	86,756	(308388)	(8,397)	(21,508)	147,119
2.1 Запасы и НДС	725348	25005	48,135	1,927	(700343)	(46,208)	(96,553)	334,104
2.2 Дебиторская задолженность	603967	953903	40,08	73,531	349936	33,451	57,94	(166,939)
2.3 Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	-	-	-	-	-	-	-	-
2.4 Денежные средства и денежные эквиваленты	104547	146566	6,938	11,298	42019	4,36	40,191	(20,046)
Валюта баланса	1506905	1297287	100	100	(209618)	0	113,713	100

Вывод к таблице 1.1

Анализ данных таблицы позволяет сделать следующие аналитические выводы:

- общая сумма активов в исследуемой организации в 2012 году по сравнению с 2011 уменьшилась на 209618 тыс. рублей или на 86,1 %, что является негативным моментом, при этом уменьшение произошло из-за уменьшения оборотных активов;

-внеоборотные активы увеличились на 98770 тыс. рублей или на 135,2 %, что является положительным моментом;

- оборотные активы уменьшились на 308388 тыс. рублей или на 21,508%, в основном за счет уменьшения запасов и НДС (на 700343 тыс. рублей или на 96,553 %); положительным моментом для оборотных активов стало увеличение дебиторской задолженности (на 349936 тыс. рублей или на 57,94 %), денежных средств и денежных эквивалентов (на 42019 тыс. рублей или на 40,191 %).

- разные темпы роста отдельных элементов актива баланса вызвали изменения в его структуре: удельный вес внеоборотных активов увеличился на 8,397 % и соответственно удельный вес оборотных активов сократился, на 8,397, что свидетельствует о снижении мобильности активов.

Таблица 1.2- Сравнительный аналитический баланс по пассиву

Наименование показателя	Абсолютные величины		Удельный вес			Изменения
	на 31.12.11	на 31.12.12		на 31.12.11	на 31.12.12		В абсолютных величинах	В удельных весах	В % к величинам на 31.12.11	В долях к изменению итогового баланса
1	2	3		4	5		6	7	8	9
III Капитал и резервы	40810	45800		2,708	3,53		4990	0,822	12,227	(2,38)
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	2000	2000		0,133	0,154		0	0,021	0	0
Резервный капитал	100	100		0,007	0,008		0	0,001	0	0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	38710	43700		2,569	3,369		4990	0,8	12,891	(2,38)
IV Долгосрочные обязательства	-	-		-	-		-	-	-	-
4.1 Отложенные налоговые обязательства	-	-		-	-		-	-	-	-
V Краткосрочные обязательства	1466095	1251487		97,292	96,47		(214608)	(0,822)	(14,638)	102,38
5.1 Заемные средства
5.2 Кредиторская задолженность	1466095	1251487		97,292	96,47		(214608)	(0,822)	(14,638)	102,38
5.3 Оценочные обязательства	-	-		-	-		-	-	-	-
-Валюта баланса	1506905	1297287		100	100		(209618)	0	(2,411)	100

Вывод к таблице 1.2

Анализ данных таблицы позволяет сделать следующие аналитические выводы:

- в общей сумме капитала собственный капитал занимает 2,708 % в 2011 году и 3,53 % в 2012 году, а заемный 97,292 % в 2011 году и 96,47 % в 2012, что является негативной тенденцией и свидетельствует о перераспределении капитала в пользу собственного.

- общая сумма пассива организации в 2012 году по сравнению с 2011 уменьшилась на 209618 тыс. рублей или на 2,411 % что является положительным моментом;

-собственный капитал и резервы в отчетном году, по сравнению с предыдущим, увеличился на 4990 тыс. рублей или на 12,227 %, что является положительным моментом и свидетельствует об увеличении собственных средств организации;

-при этом уменьшение произошло в основном за счет снижения краткосрочных обязательств на 214608 тыс. рублей или на 14,638 %.

Пример оценочных обязательств: Если на отчетную дату работники организации были персонально под роспись уведомлены о предстоящем увольнении, то оценочное обязательство в отношении выходных пособий увольняемым работникам подлежит признанию. Оценочные обязательства отражаются в бухгалтерском учете на счете 96 «Резервы предстоящих расходов».

Таблица 1.3 - Уточненная сумма собственного капитала

Наименование показателя	на 31.12.11	на 31.12.12	Отклонение (+;-)	Темп роста
1. Капитал и резервы	40810	45800	4990	112,227
2. Доходы будущих периодов	+	+	+	+
3. Собственные акции, выкупленные у акционеров	-	-	-	-
4. Оценочные обязательства IV раздела бухгалтерского баланса «Долгосрочные обязательства»	+	+	+	+
5. Оценочные обязательства V раздела бухгалтерского баланса «Краткосрочные обязательства»	+	+	+	+
6. Уточненная сумма собственного капитала	40810	45800	4990	112,227

Вывод к таблице 1.3

Анализ данных таблицы позволяет сделать следующие аналитические выводы:

- в 2012 году по сравнению с 2011 уточненная сумма собственного капитала увеличилась почти в 1,5 раза, а именно на 4990 тыс. рублей или на 112,227 % за счет увеличения капитала и резервов.

Таблица 1.4- Уточненная сумма заемного капитала

Наименование показателя	на 31.12.11	на 31.12.12	Отклонение (+;-)	Темп роста
1. Долгосрочные обязательства	+	+	+	+
2. Краткосрочные обязательства	1466095	1251487	(214608)	85,362
3. Оценочные обязательства IV раздела бухгалтерского баланса «Долгосрочные обязательства»	-	-	-	-
4. Оценочные обязательства V раздела бухгалтерского баланса «Краткосрочные обязательства»	-	-	-	-
5. Доходы будущих периодов	-	-	-	-
6. Уточненная сумма заемного капитала	1466095	1251487	(214608)	85,362

Вывод к таблице 1.4

Анализ данных таблицы позволяет сделать следующие аналитические выводы:

- в 2012 году по сравнению с 2011 уточненная сумма заемного капитала уменьшилась на 214608 тыс. рублей или на 85,362 %.

-на исследуемый показатель оказывают отрицательное влияние различные факторы:

- снижение краткосрочных обязательств на 214608 тыс. рублей или на 85,362 %.