18. Анализ прибыли по системе директ-костинг

Этот анализ базируется на делении затрат на переменные и постоянные и на категории маржинального дохода. Он широко применяется в зарубежных странах. В отличие от отечественной методики, она позволяет более точно показывает взаимосвязь между показателями.

Российская модель прибыли: П = К ( Ц-С ),

где П - сумма прибыли; 

К - количество (масса) реализованной продукции; 

Ц - цена реализации;

С - себестоимость единицы продукции.

При этом исходят из предположения, что все приведенные факторы изменяются сами по себе, независимо друг от друга. Прибыль изменяется прямо пропорционально объему реализации, если реализуется рентабельная продукция. Если продукция убыточна, то прибыль изменяется обратно пропорц. объему продаж.

При увеличении объёма, с/с-ть единицы продукции снижается, т.к. растет только сумма переменных затрат (расходов (сдельная зарплата производственных рабочих, сырье, материалы, технологическое топливо, электроэнергия) и, наоборот, при спаде производства с/с-ть единицы продукции возрастает, т.к. на неё приходятся больше постоянных расходов (амортизация, аренда помещений, повременная оплата труда рабочих, зарплата и страхование  административно-хозяйственного  аппарата и др.). И наоборот, при спаде производства себестоимость изделий возрастает из-за того, что больше постоянных расходов приходится на единицу продукции.

То есть прибыль, и издержки не изменяются пропорционально объёму реализации продукции, т.к. часть расходов является постоянной. Поэтому, эта модель приобретает след. вид.

Модель прибыли по системе «ДК»: П=К*(Ц-У)-Н,

У – усл.- перем. затраты на ед. продукции;

Н – вся сумма постоянных затрат.

Это методика позволяет более полно определить влияние факторов на изменение прибыли. Из анализа будет видно постоянная или переменная часть с/с в большей степени влияет на прибыль.

19. Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости

Финансовая устойчивость – характеристика, свидет. о стабильном превышении доходов над расходами, способности маневрирования денежными средствами предприятия и эффективном их использовании. Она характеризуется соотнош. собств. и заёмных средств.

Абсолютные показателями для характеристики источников формирования запасов являются:

1) Наличие собственных оборотных средств (СОС). Этот показатель хар-ет чистый оборотный капитал СОС = СК– ВА, где СК – собст. капитал; ВА – внеоб. акт..

2) Наличие собственных и долгосрочных заёмных источников формирования запасов и затрат (СД): СД = СОС + ДП, где ДП – долгосрочные пассивы

3) Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (ОИ): ОИ = СД + КЗС,

где КЗС – краткосрочные заёмные средства.

Соответственно можно выделить и три показателя обеспеченности запасов источниками их формирования:

1) Излишек (+) или недостаток (–) собственных оборотных средств (∆СОС): ∆СОС = СОС – З

где З и З – запасы и затраты.

2) Излишек (+) или недостаток (–) собственных и долго­срочных источников формирования запасов и затрат (∆СД): ∆СД = СД – З и З,

3) Излишек (+) или недостаток (–) общей величины ос­новных источников формирования запасов и затрат (∆ОИ): ∆ОИ = ОИ – З и З,

С помощью этих показателей можно определить трехфакторный показатель типа финансовой ситуации (S). Далее с его помощью выделяют четыре типа финансовой ситуации. S = {DСОС;DСД; DОИ}

Абсолютная финансовая устойчивость показывает, что все запасы полностью покрываются собственными оборотными средствами. Такая ситуация встречается крайне редко, и она вряд ли может рассматриваться как идеальная, т.к. означает, что админ. не использует внешние источники средств для основной деятельности.

DСОС > 0, DСД > 0, DОИ > 0, тогда S {1; 1; 1}

· Нормальная устойчивость финансового состояния (В этом случае гарантируется платежеспособность хозяйствующего субъекта. Достаточно эффективно используются заёмные средства предприятия.

DСОС < 0, DСД > 0, DОИ > 0, тогда S {0; 1; 1}

Неустойчивое финансовое состояние Предприятие для покрытия части своих запасов вынуждено привлекать дополн. источники покрытия, которые включают в себя временно свободные источники средств (резервный фонд, фонд накопления и потребления), кредиты банка на временное пополн. оборотных средств. Сохраняется возможность восстан. равновесия за счёт пополнения собств. капитала, увеличения собств.обор. средств.

DСОС < 0, DСД < 0, DОИ > 0, тогда S {0; 0; 1}

· Кризисное финансовое состояние характ. ситуацией, при которой организация считается неплатежеспособной и находится на гране банкротства. Наблюдается избыток величины запасов и недостаток собств. обор. средств. Финансовая устойч. может быть восстановлена путём обоснов. снижения уровня запасов и затрат, оптимизации структуры собств.обоор.средств.

DСОС < 0, DСД < 0, DОИ < 0, тогда S {0; 0; 0}