
- •Центральна спілка споживчих товариств україни методичні рекомендації з аналізу і оцінки фінансового стану підприємств
- •1. Загальні положення
- •2. Визначення термінів
- •3. Загальна оцінка фінансового стану підприємства
- •Основні показники оцінки фінансового стану підприємства та методика їх обчислення
- •Показники оцінки фінансового стану підприємства
- •(По х 100 / о) і фондовіддачі активів (о / а),
- •4. Поглиблений факторний аналіз фінансового стану підприємства
- •Склад і структура активів і пасивів підприємства (станом на 31 грудня)
- •Структура і динаміка власного капіталу підприємства (станом на 31 грудня)
- •Структура розміщення власного капіталу і довгострокових залучених коштів підприємства (станом на 31 грудня)
- •Показники оцінки основних фондів
- •Основні показники оцінки основних фондів підприємства
- •Склад і структура оборотних засобів і оборотних коштів підприємства (станом на 31 грудня)
- •Показники ефективності використання оборотних коштів підприємства
- •Показники ефективності використання оборотних коштів підприємства
- •Тривалість операційного циклу за складовими елементами планових оборотних засобів підприємства
- •Склад і структура дебіторської заборгованості та її частка в оборотних активах підприємства (станом на 31 грудня)
- •Стан розрахунків з дебіторами підприємства за строками виникнення боргу
- •Структура дебіторської заборгованості підприємства за строками її виникнення
- •Склад і структура кредиторської заборгованості та її частка в оборотних коштах підприємства (станом на 31 грудня)
- •Структура доходів, витрат і прибутку підприємства
- •Джерела утворення і напрями витрачання коштів підприємства (станом на 31 грудня)
- •Структура джерел утворення та напрямів розміщення коштів підприємства
- •Структура грошових потоків за видами діяльності підприємства за звітний рік
- •Показники оцінки ділової активності підприємства
- •Показники прибутковості (збитковості) господарської діяльності підприємства
- •Показники оцінки ефективності управління активами підприємства
- •Показники ефективності продажу
- •Показники ліквідності та фінансової стійкості підприємства
- •Баланс підприємства
- •Звіт про фінансові результати
- •I. Фінансові результати
- •II. Елементи операційних витрат
- •III. Розрахунок показників прибутковості акції
- •Звіт про рух грошових коштів за звітний рік
- •Звіт про власний капітал за звітний рік
Структура і динаміка власного капіталу підприємства (станом на 31 грудня)
Показники |
Базовий рік |
Минулий рік |
Звітний рік |
Звітний рік в % до |
||||
сума, тис. грн. |
% до підсумку |
сума, тис. грн. |
% до підсумку |
сума, тис. грн. |
% до підсумку |
базового року |
минулого року |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
1. Статутний капітал |
631 |
82,6 |
547 |
72,6 |
590 |
65,9 |
93,5 |
107,9 |
2. Пайовий капітал |
152 |
19,9 |
139 |
18,4 |
186 |
20,8 |
122,4 |
133,8 |
3. Додатковий капітал |
10 |
1,3 |
10 |
1,3 |
10 |
1,1 |
100,0 |
100,0 |
4. Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) |
(29) |
(3,8) |
58 |
7,7 |
109 |
12,2 |
- |
187,9 |
Разом власного капіталу |
764 |
100,0 |
754 |
100,0 |
895 |
100,0 |
117,1 |
118,7 |
5. Сукупний капітал |
1029 |
100,0 |
1013 |
100,0 |
1128 |
100,0 |
109,6 |
111,4 |
6. Частка власного капіталу в сукупному капіталі |
x |
74,2 |
x |
74,4 |
x |
79,3 |
x |
x |
Таблиця 5
Структура розміщення власного капіталу і довгострокових залучених коштів підприємства (станом на 31 грудня)
Показники |
Базовий рік |
Минулий рік |
Звітний рік |
Звітний рік в % до |
||||
сума, тис. грн. |
% до підсумку |
сума, тис. грн. |
% до підсумку |
сума, тис. грн. |
% до підсумку |
базового року |
минулого року |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
1. Власний капітал |
764 |
100,0 |
754 |
100,0 |
895 |
100,0 |
117,1 |
118,7 |
2. Забезпечення наступних витрат і платежів |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
3. Довгострокові зобов'язання |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
4. Доходи майбутніх періодів |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Разом |
764 |
100,0 |
754 |
100,0 |
895 |
100,0 |
117,1 |
118,7 |
5. З них розміщено: |
|
|
|
|
|
|
|
|
5.1. В необоротних активах |
742 |
97,1 |
645 |
85,5 |
710 |
79,3 |
95,7 |
110,1 |
5.2. В оборотних активах |
22 |
2,9 |
109 |
14,5 |
185 |
20,7 |
840,9 |
169,7 |
Разом |
764 |
100,0 |
754 |
100,0 |
895 |
100,0 |
117,1 |
118,7 |
З даних табл. 5 видно, що із збільшенням величини власного капіталу структура розміщення його в активах покращилася - збільшилась величина власних коштів в обороті, підвищилась їх мобільність. На величину власних оборотних коштів сформований робочий капітал, підвищена платоспроможність і кредитоспроможність підприємства.
Фактичну наявність власних коштів в обороті необхідно співставити зі встановленим нормативом (звіт форми N 1-ФП). При негативному (від'ємному) відхиленні необхідно встановити причини невиконання планових завдань та вжити заходів щодо припинення вилучення власних коштів з обороту та подальшого їх нарощування.
Підприємству, що аналізується, слід також звернути увагу на малу частку власного капіталу в обороті - всього 20,7 % при оптимальній її величині 40 - 60 %. Підприємству надалі треба мобілізувати внутрішні джерела збільшення власних фінансових ресурсів (додаткові пайові внески, реалізація майна, що не використовується, збільшення нерозподіленого прибутку тощо) і направляти їх на формування оборотних активів.
4.5. Аналіз і оцінка стану та ефективності використання основних фондів й інших необоротних активів. Необоротні активи складають вагому частку майна підприємства, їх величина, стан і ефективність використання суттєво впливають на фінансовий стан підприємства. Тому оцінка стану та ефективності використання необоротних активів є важливим етапом аналізу.
Основні фонди - важлива складова необоротних активів. У підприємства, діяльність якого аналізується, їх частка за залишковою вартістю на кінець звітного періоду становить 85,5 % (607 х 100 : 710). В основні фонди вкладено власний капітал за первісною їх вартістю у сумі 913 тис. грн. Цей капітал повинен окупитися протягом нормативного строку окупності капітальних інвестицій. Іншими словами, на величину вилученого в основні фонди власного капіталу підприємство протягом нормативної окупності повинне отримати чистого прибутку в еквівалентному розмірі. Недоотримання необхідного прибутку ускладнює процес оновлення і розвитку матеріально-технічної бази, відбувається процес морального її старіння, знижується конкурентоспроможність підприємства з усіма її наслідками.
Аналіз виробничих основних фондів включає такі етапи:
оцінка забезпеченості підприємства основними фондами;
оцінка стану основних фондів;
оцінка ефективності використання основних фондів.
Основні показники оцінки основних фондів наведені в табл. 6 та табл. 7.
Дані табл. 7 дають можливість простежити зміну основних показників оцінки основних фондів за період, який аналізується, виявити тенденції зростання або зниження і розробити стратегію управління капіталом, вкладеним в основні фонди, на перспективу.
У наведеному прикладі прослідковується зниження коефіцієнта вартості основних фондів в активах, що свідчить про збільшення частки оборотних активів, які сприятимуть більш повному використанню основних фондів.
Тенденція зростання характерна для коефіцієнта придатності основних фондів, що є наслідком списання зношених основних фондів та випереджуючого темпу зростання коефіцієнта оновлення основних фондів над коефіцієнтом їх вибуття, яке мало місце у звітному році (0,066 і 0,012). Показники фондовіддачі і рентабельності основних фондів за минулий і звітний роки також підвищились.
З наведеного випливає, що підприємство підвищило рівень управління ефективністю використання власного капіталу, вкладеного в основні фонди.
Для поглибленого аналізу ефективності використання основних фондів, пошуку резервів і шляхів її підвищення використовують також низку показників, які характеризують ефективність використання усіх або частки основних фондів під впливом певних чинників.
Таблиця 6