Задания для самостоятельной работы Тесты

1. Открытая валютная позиция считается короткой, если:

а) валютные пассивы больше валютных активов;

б) валютные пассивы меньше валютных активов;

в) валютные пассивы равны валютным активам.

2. Точка безубыточности обменного пункта показывает:

а) оборот по продаже долларов;

б) совокупный оборот по покупке-продаже в долларах США;

в) совокупный оборот по покупке-продаже в рублях;

г) оборот по покупке долларов.

3. Открытая валютная позиция считается длинной, если:

а) валютные пассивы больше валютных активов;

б) валютные пассивы меньше валютных активов;

в) валютные пассивы равны валютным активам.

4. Постоянные расходы обменного пункта равны 8700 тыс. руб., переменные на 1 $ – 0,2 руб., маржа – 9%, курс $ – 31,8 руб. Точка безубыточности обменного пункта составляет:

а) 4520 $;

б) 3271 $;

в) 2938 $;

г) 2520 $.

5. Переоценка валютных активов считается положительной, если:

а) валютные активы больше валютных пассивов;

б) валютные активы меньше валютных пассивов;

в) валютные активы равны валютным пассивам.

6. Курс доллара составляет 31,55 руб. Доллары были куплены 30 дней назад за 30,78 руб. Доходность вложения рублей в доллары равна:

а) 32,5%;

б) 30,4%;

в) 2,5%;

г) 5%.

Темы рефератов

1. Форвардные контракты

2. Фьючерсные контракты

3. Механизм функционирования рынка Forex.

4. Управление открытой валютной позиции.

Тема 7. Анализ и планирование операций коммерческого банка с ценными бумагами Вопросы для самоподготовки

1. Назовите основные виды операций с ценными бумагами, которые может осуществлять коммерческий банк с целью получения дохода.

2. Охарактеризуйте сделки РЕПО.

3. Охарактеризуйте арбитражные фондовые сделки.

4. Какие операции банка с ценными бумагами являются наиболее рискованными?

5. Какие рыночные характеристики следует учитывать при совершении операций с ценными бумагами?

6. Что означает «неликвидная ценная бумага»?

7. Назовите основные виды доходов, получаемых банком от операций с ценными бумагами.

8. Назовите основные виды расходов, которые банк несет при осуществлении операций с ценными бумагами.

9. Завершите предложение: «Разница между номиналом ценной бумаги или ценой, по которой ценная бумага продается при ее погашении, с одной стороны, и ценой, по которой ценная бумага продается на фондовой бирже в данный момент времени, ее текущим биржевым курсом – с другой, называется _______________.»

10. Какие методы минимизации рисков при выполнении операций с ценными бумагами используют банки?

11. Назовите основные направления анализа операций с ценными бумагами.

12. По каким признакам можно классифицировать портфель ценных бумаг коммерческого банка?

13. Что характеризует дюрация?

14. Поясните разницу между доходностью вложения и фактической доходностью по операциям с ценными бумагами?

Задача 38. Проведите анализ структуры вложений банка «Х» в ценные бумаги и ее изменений на основании данных, приведенных в таблице 32.

Таблица 32

Вложения банка «Х» в ценные бумаги в 2007 году

Вид структуры портфеля ценных бумаг	01.01.2007		01.01.2008		Изменение (+,-)
	сумма, тыс. руб.	уд.вес, %	сумма, тыс. руб.	уд.вес, %	по сумме	По уд.весу
1	2	3	4	5	6	7
Всего портфель ценных бумаг		100		100
По валютам и видам ценных бумаг
Номинированные в рублях
в том числе:
ОФЗ, ГКО	96542		105642
Акции	157984		102564
Корпоративные облигации	69852		79651
Векселя	58654		79856
Номинированные в инвалютах
в том числе:
Еврооблигации	23420		-
Долговые обязательства субъектов федерации	12651		98654
Корпоративные облигации	265482		187521
По видам портфелей
Инвестиционный	285965		294690
Торговый	398620		359198
По эмитентам
Федеральные органы власти	119962		105642
Субъекты федерации и местные органы власти	12651		98654
Кредитные организации	58654		35640
Прочие	493318		413952

Задача 39. Бескупонные облигации номиналом 1000 руб. и сроком обращения 182 дня куплены при размещении за 854 руб. Рассчитайте доходность покупки облигаций при условии их погашения в конце срока (без учета комиссионных и налогов).

Задача 40. Банк приобрел купонную облигацию за 25 дней до погашения за 102,5 % от номинала. Рассчитайте доходность вложения, если ставка последнего купона определена из расчета 16 % годовых. Купон погашается один раз в 90 дней.

Задача 41. Рассчитайте доходность сделки РЕПО, если банк заключил договор на покупку акций за 120 руб. с обратной продажей через 14 дней по 122 руб.

Задача 42. Определите доходность операций с ценными бумагами банка «Х» в 2007 году, используя данные, приведенные в таблице 33.

Таблица 33

Доходность операций с ценными бумагами банка «Х»

в 2007 году

Наименование вида ценных бумаг	Средний объем вложений, тыс. руб.	Доходы полученные, тыс. руб.	Доход-ность, %
ОФЗ	96540	11520
Акции	214567	66389
Корпоративные облигации	58793	10854
Векселя	42310	8456
Итого