26 Налоговое планирование при управлении доходами хозяйствующих субъектов

Налоговое планирование в рамках управления доходами хозяйствующих субъектов имеет первостепенное значение, так как хозяйствующие субъекты стремятся к увеличению доходов фирмы и ее владельцев, и данный доход является обобщающим показателем деятельности хозяйствующего субъекта.

Налоговое планирование в системе управления доходами организаций целесообразно осуществлять по различным направлениям.

1. Ценовая политика предприятий в современных условиях тесно взаимосвязана с вопросами налогообложения. Большое влияние на уровень цен, а опосредованно и на уровень прибыли, как конечного финансового результата, оказывают косвенные налоги, прежде всего, ндс. Оптимизация данного налога позволяет предприятиям увеличивать свои финансовые ресурсы. Поэтому хозяйствующие субъекты должны уделять соответствующее внимание вопросам налогового планирования НДС. По налогу на добавленную стоимость, процесс налогового планирования зависит от того: является ли анализируемое предприятие конечным в цепочке производства и реализации соответствующих товаров, работ и услуг и соответственно ему однозначно целесообразно использовать:

- освобождения от исполнения обязанностей налогоплательщика по НДС;

производить реализацию товаров, работ, услуг освобождаемых от НДС

2) продукцию, работы, услуги данного предприятия потребляют другие хозяйствующие субъекты и соответственно ему не столь целесообразно использовать освобождения от исполнения обязанностей налогоплательщика по ндс и производить реализацию товаров, работ, услуг освобождаемых от НДС, так как в данном случае льготы по НДС носят «мнимый характер». Сущность НДС позволяет сделать вывод, что, используя льготы по НДС "при выходе" продукции, предприятие получает мнимую льготу для целей налогообложения. Налоговое планирование ндс заключается не только в применении налоговых освобождений, а в том чтобы:

- четко и правильно документально оформлять все суммы НДС, уплаченные поставщикам, так как только надлежащим образом оформленные документы позволяют производить вычет сумм НДС;

- своевременно выставлять и правильно вести учет счетов-фактур;

- отслеживать то, чтобы расходы соответствовали положениям 25 главы Нк;

- ускорять процесс заготовки всех материальных ценностей и минимизировать срок от предоплаты до фактического оприходования ТМЦ;

-ускорять процесс выполнения сторонними организациями работ и услуг производственного назначения и их приемки в отчетном периоде;

-использовать возможности применения ставки по НДС в размере 10% и 0%.

2. В рамках управления доходами хозяйствующие субъекты также сталкиваются с проблемами трансфертного ценообразования, интерпретируемого в российских условиях положениями 40 ст НК РФ.

3. С 2002 года формирование доходов для целей налогообложения прибыли в отличие от целей бухгалтерского учета происходит в соответствии с положениями 25 главы НК, что необходимо учитывать при управлении доходами, уделяя особое внимание доходам, не учитываемым для целей налогообложения в соответствии со статьей 251 НК: целевые поступления и финансирование; имущество и имущественные права, полученные в виде взносов в уставный капитал и др.

4. Понятие выручки от реализации для целей налогообложения прибыли также отличается от выручки от продаж.

Базируясь на подходах к планированию выручки, разработанных И.И. Мазуровой и М.В. Романовским, хотелось бы остановиться на некоторых налоговых аспектах проблемы планирования точки безубыточности. Точка безубыточности опр-ся по формуле:

SBC/ (1-VC/S), SBC- точка без-ти, FC– постоян расходы,VC- перем расходы, S – выручка. Распределять налоги, учитываемые для целей налогообложения прибыли между пост и перем расходами, следуюет исходя из налоговой базы соответствующего налога. Взносы в соц фонды и налог на имущество предпочтительнее к перем расходам. Соответственно его минимизация в соответствии с задачами, решаемыми на стадии управления расходами, рассмотренная выше, приводит к изменению структуры расходов в сторону увеличения доли постоянных расходов и, в конечном итоге, к увеличению порога рентабельности. Земельный, водные налоги и другие платежи за пользование недрами целесообразно относить к постоянным расходам и их уменьшение оборачивается снижением значения точки безубыточности.

На общий объем выручки оказывают влияние также результат от реализации основных фондов, нма, имущества и т.д. При прогнозировании данных объемов реализации учитывают возможность дальнейшего использования ОС и нма, возможность продажи в зависимости от спроса и предложения, остаточную стоимость и другие факторы.

С 2002 года согласно положениям 25 главы НК РФ не применяется индекс-дефлятор и не учитываются для целей налогообложения результаты переоценок. На наш взгляд это преждевременно, так как уровень инфляции еще недостаточно низок, чтобы можно было одномоментно отказаться от двух факторов, стимулирующих обновление основных фондов, одновременно отменив льготу по капитальным вложениям. К положительным аспектам налоговых нововведений следует отнести то, что для целей налогообложения учитывается как прибыль, так и убыток по операциям реализации амортизируемого имущества. Все эти моменты, а также определенные аспекты договорной политики необходимо учитывать при налоговом планировании, принимая решения по реализации основных средств и иного имущества.

Управление выручкой на предприятии связано с ее распределением и использованием и имеет особенности для различных типов предприятий.

Так, для малых предприятий формирование выручки связано с ограниченностью финансовых и других ресурсов и со сравнительно быстрым получением выручки в денежной форме. Основная цель такого предприятия - поддержание уровня безубыточности, а значит, основная часть прибыли направляется на нужды самого предприятия, а не реинвестируется в производство. Для средних и крупных предприятий основная часть прибыли направляется на развитие производства с учетом минимизации налоговых платежей. У данных предприятий имеется больше возможностей формирования и использования выручки, минуя расчетный счет и кассу, т. е. используя бартерные операции, уступку и переуступку прав требования и другие формы неденежных расчетов.

27. Налоговое планирование при управлении прибылью хозяйствующих субъектов.

Управление прибылью целесообразно анализировать в зависимости от целей, стоящих перед организацией.

1. Если целью деятельности хозяйствующего субъекта является получение прибыли и максимизация чистой прибыли, то именно на их достижение должны быть направлены основные усилия налоговых менеджеров. Целесообразно разделять факторы, влияющие на размер прибыли, в том числе чистой, на две группы: являющиеся результатом деятельности хозяйствующего субъекта: интенсификация труда, экономия материальных, трудовых и финансовых ресурсов и т.д. Специфическое положение занимает ценовой фактор, так как изменение цены является не столько заслугой менеджеров, как отражением инфляционных процессов; являющиеся результатом деятельности менеджера по налоговому планированию. Причем здесь также может присутствовать экономия определенных ресурсов, но вызванная не рачительным к ним отношением, а изменением правил налогообложения в результате налоговой политики организации.

При управлении прибылью от реализации необходимо иметь в виду, что немаловажное значение для целей ее планирования аналитическим методом имеет фактор изменения уровня косвенного налогообложения. Такое изменение возможно не только в результате законодательных инициатив, но и вследствие налогового планирования. Прибыль от реализации изменяется в результате налоговой политики предприятия по расходам. Причем организации, имеющие целью увеличение прибыли, стремятся к минимизации расходов, используя в числе прочих различные элементы налогового планирования.

На максимизацию чистой прибыли также оказывают воздействие факторы, влияющие на оптимизацию доходов и расходов в соответствии с выбранной организацией стратегией. Кроме того, увеличения чистой прибыли хозяйствующие субъекты могут добиться, используя методы международного налогового планирования, в том числе, осуществляя деятельность в странах с льготным налогообложением, в оффшорах и внутренних свободных экономических зонах.

В рамках управления чистой прибылью и капиталом необходимо рассмотреть показатель, отражающий уровень дополнительно генерируемой прибыли на собственный капитал при различной доле использования заемных средств, который получил название эффекта финансового рычага (левериджа). Он рассчитывается по следующей формуле:

ЭФР = (1 - Hc) х (Rио - Кс) х ЗК/СК,

где ЭФР - эффект финансового рычага, заключающийся в приросте коэффициента рентабельности собственного капитала, %;

Нc - ставка налога на прибыль, выраженная десятичной дробью;

Rио - коэффициент валовой рентабельности активов при условии отсутствия кредитных ресурсов (отношение прибыли к средней стоимости активов), %;

Кс - средний размер процентов за кредит, уплачиваемых предприятием за использование заемного капитала, %;

ЗК - средняя сумма используемого предприятием заемного капитал;

СК - средняя сумма собственного капитала предприятия.

Показатель (1 - Не) называется налоговый корректор, налоговый щит, который показывает, в какой степени проявляется эффект финансового рычага в связи с различным уровнем налогообложения прибыли. Налоговый корректор финансового левериджа практически не зависит от деятельности предприятия, так как ставка налога на прибыль устанавливается законодательно. Одновременно, в результате налогового планирования возможна его дифференциация, вплоть до доведения его значения до единицы в следующих случаях:

а) если по различным видам деятельности предприятия установлены дифференцированные ставки налогообложения прибыли;

б) если по отдельным видам деятельности предприятие использует налоговые льготы по прибыли (как внутри страны, так и за рубежом);

в) если отдельные структурные подразделения предприятия осуществляют свою деятельность в свободных экономических зонах своей страны, где действует льготный режим налогообложения прибыли;

г) если отдельные структурные подразделения предприятия осуществляют свою деятельность в государствах с более низким уровнем налогообложения прибыли.

В последних двух случаях, воздействуя на отраслевую или региональную структуру производства (а, соответственно, и на структуру прибыли по уровню ее налогообложения), можно, снизив реальную ставку налогообложения прибыли, повысить воздействие налогового корректора на эффект финансового рычага при прочих равных условиях.

Анализ зарубежного опыта показывает, что в общем случае процентные платежи по заемным ресурсам учитываются при налогообложении, и с точки зрения оптимизации налогового бремени намного эффективнее финансировать зарубежные подразделения за счет заемного, а не акционерного капитала. Однако необходимо учитывать такое понятие как "тонкая капитализация". В последние годы фискальные органы стали особенно неприязненно относиться к займам, предоставляемым зарубежным подразделениям, в тех случаях, когда по их мнению, заемное финансирование на самом деле является долгосрочным акционерным финансированием или же если объем облагаемого процентом долга, предоставляемого зарубежным партнером, значительно превышает уровень, который мог бы быть в реальности предоставлен независимой стороне. На основании этого налоговые преимущества могут быть упразднены для всего объема или для части процентных выплат.

Следует отметить, что налоговый фактор оказывает влияние и на плечо рычага - ЗК/СК. В условиях низких ставок налога на прибыль или использования создаваемым предприятием налоговых льгот по прибыли, разница в стоимости собственного и заемного капитала снижается. Это связано с тем, что эффект налогового корректора при использовании заемных средств уменьшается. В этих условиях более предпочтительным является формирование капитала создаваемого предприятия за счет собственных источников. В то же время, при высокой ставке налогообложения повышается эффективность привлечения капитала из заемных источников. Следует отметить, что страны ЕС определяют приемлемое для них соотношение заемных и собственных средств, например, в Великобритании допустимо соотношение 1:1, в Нидерландах 1:5,67. Однако при этом в Нидерландах проценты за кредит учитываются в составе расходов вне зависимости от целей, на которые они взяты, а в Великобритании важен целевой характер кредита. В перспективе планируется унификация подходов к этим проблемам в рамках стран ЕС.

Планирование чистой прибыли осуществляется предприятиями самостоятельно, исходя из особенностей организационно-правовой формы и возможности получении кредита в банке.

Для принятия конкретного решения - привлекать кредит или нет, -необходимо последовательно:

1) рассчитать чистую прибыль при условии получения кредита;

2) рассчитать потери чистой прибыли в связи с уплатой процентов за кредит;

3) определить влияние кредита на уровень эффективности использования собственного капитала;

4) установить предельный процент за кредит, т.е. критическую точку, соблюдение которой позволяет эффективно использовать собственные и заемные средства, исходя из предположения, что вся чистая прибыль будет потрачена на погашение превышения указанных процентов за кредит.

Следовательно, привлекая кредитные ресурсы, хозяйствующие субъекты должны иметь в виду:

-уровень экономической рентабельности, которая для получения положительного эффекта финансового рычага должна быть больше, чем ставка процента, под который им предлагается кредит;

-предельную ставку по кредиту, на которую можно согласиться, имея даже отрицательный эффект финансового рычага и доводя чистую прибыль до нуля.

Таким образом, организациям, рассматривая вопросы привлечения кредитных ресурсов, необходимо сравнивать уровень предлагаемой процентной ставки, как с экономической рентабельностью, так и с предельной ставкой по кредиту.

2. Если целью деятельности организации не является получение максимальной суммы чистой прибыли, то у них есть все основания более активно заниматься увеличением эффекта финансового рычага, в том числе и путем налогового планирования.

Основные направления оптимизации налога на прибыль:

1. 1.Обоснование и документальное подтверждение расходов, направленных на получение дохода от реализации продукции, работ, услуг и внереализационного дохода.

2. Обоснование критериев отнесения расходов к текущим, а не к расходам будущих периодов.

3. Включение в текст договоров формулировок по расходам в соответствии положениями 25 главы Налогового кодекса РФ.

4. Обоснование отнесения расходов к косвенным в целях их учета для целей налогообложения прибыли в текущем периоде в полном объеме.

5. Осуществление контроля за размером расходов, регулируемых для целей налогообложения прибыли в соответствии положениями 25 главы Нк РФ.

6. Подписание договоров с покупателями, предусматривая во всех возможных случаях переход права собственности по мере оплаты.

7. Обоснование в договорах наличия штрафных санкций исходя из положений статьи 317 Налогового кодекса РФ.

8. Обоснование сомнительности долгов в целях обеспечения возможности формирования резервов по сомнительным долгам в соответствии со статьей 266 Налогового кодекса РФ.

9. Обоснование создавать или нет резервы, учитываемые в соответствии с Нк при формировании прибыли для целей налогообложения.

10. Утверждение расходов на ремонт неамортизируемого имущества в соответствии с подпунктом 2 пункта 1 статьи 253 главы 25 НК РФ.

11. Обоснование способа и метода начисления амортизации

12. Рассмотрение возможностей применения ускоренной и замедленной амортизации, амортизационной премии.

13. Рассмотрение возможности оптимизации расходов на оплату труда, учитываемых для целей налогообложения прибыли в части включения в них различных премиальных выплат, связанных с производственной деятельностью.

14. Рассмотрение возможности оформления безвозмездного получения имущества от акционеров (участников), чья доля в капитале общества превышает 50%.